Най-голямата италианска банка иска да стане по-малко италианска

Най-голямата италианска банка, UniCredit, проучва дали може да се дистанцира от стагниращата икономика на родината си и разединените политици, като постави част от най-ценните си активи под един покрив в Германия, съобщават запознати източници, цитирани от Ройтерс.

Жан-Пиер Мюстие ще обяви на 3 декември програма за създаване на нова субхолдингова компания в Германия, която да приеме операциите на банката в чужбина. Тя е част от новия бизнес план на Мюстие, разкриват източниците.

Държейки активите си в Германия, Австрия, Източна Европа и Турция извън Италия, UniCredit може да намали италианската си идентичност и свързания с нея кредитен рейтинг, като направи финансирането им по-евтино, допълват източниците.

Французинът Жан-Пиер Мюстие, който беше назначен през юли 2016 г., за да съживи слабо капитализираната по онова време миланска банка, продаде бизнеси, закри работни места и затвори клонове, за да засили счетоводния баланс на UniCredit. По-рано тази година запознати източници съобщиха, че банката е замразила възможна оферта за придобиване на германския й конкурент Commerzbank.

Но UniCredit, която се определя като паневропейска банка, оперира в 14 страни и генерира малко над половината от приходите си извън Италия. Тя е смятана от инвеститорите за рискова италианска институция.

Новият план е знак, че според Мюстие италианската икономика дърпа назад цената на акциите на UniCredit и може да оскъпи финансирането на банката още повече, ако перспективите пред икономиката се влошат.

„Кой знае със сигурност дали дългът на Италия няма да бъде понижен до „боклук“? Банката трябва да е готова за такава възможност“, заявява един от запознатите източници, пожелал да остане анонимен. Той отбелязва, че към момента рейтингът на Moody’s за третата по големина икономика в еврозоната е само с една степен над неинвестиционната оценка. Германия има рейтинг от три пъти A от всички големи рейтингови агенции.

Европейската централна банка ще трябва да одобри плана за създаване на холдингова компания в Германия, където UniCredit вече притежава кредитора HVB. Процесът може да продължи най-малко една година, така че преместването няма да се случи скоро.

Мюстие неколкократно заяви, че банката ще остане листната на борсата в Милано и централата й ще остане в града, потвърждавайки ангажимента й към родината.

Но от май насам той стабилно намалява експозицията на UniCredit към Италия, включително чрез продажбата на дела й в онлайн брокера FinecoBank. Мюстие обяви също, че ще свие портфейла й от италиански държавни ценни книжа на стойност 55 млрд. евро (61,37 млрд. долара).

Банката обмисля също да съкрати 10 хил. работни места, или около 10% от служителите си, в рамките на новия план за 2020-2023 г., почти всички от тях в Италия, съобщиха източници през юли.

UniCredit информира, че съкращаването на работни места ще бъде осъществено чрез преждевременно пенсиониране.

Междувременно Ройтерс съобщи още, че UniCredit е подала лоши заеми на стойност 6,06 млрд. евро (6,8 млрд. долара) на дружество със специална инвестиционна цел. Това се случва на фона на усилията на банката да изпълни целите си за намаляване на лошите дългове тази година.

Scope Ratings съобщи в комюнике, че е дала финалния си рейтинг на дълг на стойност 1,32 млрд. евро, емитиран от компанията Prisma, на която UniCredit е прехвърлила лошите заеми на 11 октомври.

Траншът от 1,2 млрд. евро е получил рейтинг BBB+. Портфейлът включва предимно гарантирани заеми, най-вече ипотечни кредити. Запознати източници съобщиха по-рано този месец пред Ройтерс, че банката се готви да се освободи от лоши ипотечни кредити на стойност около 5 млрд. евро.

Според изчисления на агенцията лошите заеми са били прехвърлени на Prisma при 21,8% от номиналната им стойност.