549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 ihb:ReductionOfIssuedCapitalUnderRegistrationMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember iso4217:BGN iso4217:BGN xbrli:shares 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 ihb:StatutoryAndOtherReservesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 ifrs-full:RevaluationSurplusMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 ihb:ReductionOfIssuedCapitalUnderRegistrationMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 ihb:StatutoryAndOtherReservesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:RevaluationSurplusMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-01-01 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 ihb:ReductionOfIssuedCapitalUnderRegistrationMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 ihb:StatutoryAndOtherReservesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 ifrs-full:RevaluationSurplusMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2021-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 ihb:ReductionOfIssuedCapitalUnderRegistrationMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 ihb:StatutoryAndOtherReservesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 ifrs-full:RevaluationSurplusMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2019-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:IssuedCapitalMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 ihb:ReductionOfIssuedCapitalUnderRegistrationMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:TreasurySharesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:SharePremiumMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 ihb:StatutoryAndOtherReservesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:RevaluationSurplusMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfExchangeDifferencesOnTranslationMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:ReserveOfCashFlowHedgesMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:RetainedEarningsMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:EquityAttributableToOwnersOfParentMember 549300FB8MDVUGQ9UO94 2020-01-01 2020-12-31 ifrs-full:NoncontrollingInterestsMember
IHB
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ГОДИШЕН ДОКЛАД ЗА ДЕЙНОСТТА И
КОНСОЛИДИРАН ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
31 декември 2021 година
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
Съдържание
ОБЩА ИНФОРМАЦИЯ ................................................................................................................................................. .1
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ДОХОДИТЕ........................................................................................................................ 2
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ВСЕОБХВАТНИЯ ДОХОД ................................................................................................... 3
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ ............................................................................................ 4
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПАРИЧНИТЕ ПОТОЦИ ....................................................................................................... 6
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПРОМЕНИТЕ В СОБСТВЕНИЯ КАПИТАЛ ............................................................................ 7
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
1. Корпоративна информация 9
2.1. База за изготвяне 10
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики 11
2.3 Промени в счетоводните политики и оповестявания 32
3. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения 33
4. Публикувани стандарти, които все още не са в сила и не са възприети по-рано 38
5. Оперативни сегменти 41
6. Придобиване на неконтролиращи участия и ефекти от прекратени дружества 44
7. Приходи 45
8. Други приходи от дейността 48
9. Изменение в наличностите на незавършено производство и готова продукция 49
10. Разходи за придобиване и изграждане на активи по стопански начин 49
11. Разходи за материали 50
12. Разходи за външни услуги 50
13. Разходи за персонал 51
14. Други разходи за дейността 51
15. Финансови приходи и финансови разходи 52
16. Данък върху печалбата 52
17. Имоти, машини и съоръжения 56
18. Нематериални активи 61
19. Активи, класифицирани като държани за продажба 65
20. Инвестиционни имоти 66
21. Материални запаси 69
22. Търговски и други вземания и активи по договори с клиенти 70
23. Парични средства и парични еквиваленти 71
24. Акционерен капитал и резерви 71
25. Основна нетна печалба/(загуба) на акция 74
26. Лихвоносни заеми и други привлечени средства 75
27. Деривативни финансови инструменти 77
28. Правителствени финансирания 78
29. Провизии 79
30. Задължения за доходи на персонала при пенсиониране 79
31. Търговски и други задължения 80
32. Пасиви по договори с клиенти 81
33. Лизинг 81
34. Финансови инструменти 83
35. Оповестяване на свързани лица 90
36. Ангажименти и условни задължения 94
37. Оценяване на справедлива стойност 95
38. Справедлива стойност на финансовите инструменти 96
39. Събития след отчетната дата 96
КОНСОЛИДИРАН ДОКЛАД ЗА ДЕЙНОСТТА .....................................................................................................................
ДЕКЛАРАЦИЯ ПО ЧЛ. 100Н ОТ ЗППЦК ОТ ПРЕДСТАВЛЯВАЩИЯ ДРУЖЕСТВОТО ..........................................................
ДЕКЛАРАЦИЯ ПО ЧЛ. 100Н ОТ ЗППЦК ОТ СЪСТАВИТЕЛЯ НА КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ .........................
ДЕКЛАРАЦИЯ ПО ЧЛ. 100Н ОТ ЗППЦК ОТ СЪСТАВИТЕЛЯ НА КОНСОЛИДИРАНИЯ ДОКЛАД ЗА ДЕЙНОСТТА ................
ДОКЛАД НА НЕЗАВИСИМИЯ ОДИТОР ДО АКЦИОНЕРИТЕ НА ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД ......................
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
Обща информация
1
Управителен Съвет
Данета Ангелова Желева
Бойко Николов Ноев
Борислав Емилов Гаврилов
Галина Петрова Денева - считано от 11 януари 2022 г.
Прокурист
Галина Петрова Денева
Седалище и адрес на управление
Република България
гр. София 1606
район Красно село
ул. Дамян Груев No 42
Регистър и регистрационен номер
121631219
Надзорен Съвет
Константин Кузмов Зографов
ДЗХ АД, представлявано от Елена Петкова Кирчева
Снежана Илиева Христова
Одитен комитет
Максим Сираков
Снежана Христова
Боряна Димова
Одитор
„АФА” ООД
ул. Оборище № 38
София 1504
България
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ДОХОДИТЕ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
2
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ДОХОДИТЕ
В хиляди лева
Бележки
2021
2020
Приходи
7
130,760
88,852
Други приходи от дейността
8
5,550
5,403
136,310
94,255
Изменение в наличностите на незавършено производство и готова
продукция
9
(485)
(380)
Разходи за придобиване и изграждане на активи по стопански начин
10
1,122
979
Разходи за материали
11
(29,774)
(26,890)
Разходи за външни услуги
12
(20,847)
(17,461)
Разходи за амортизация
17,18,33
(12,791)
(13,788)
Разходи за персонал
13
(29,577)
(28,116)
Други разходи за дейността
14
(4,182)
(15,228)
Печалба/ (загуба) от оперативна дейност
39,776
(6,629)
Финансови приходи
15
5,354
-
Финансови разходи
15
(983)
(3,756)
Печалба/ (загуба) преди данъци
44,147
(10,385)
Разход за данък върху печалбата
16
(784)
(1,176)
Печалба/ (загуба) за годината
43,363
(11,561)
Полагаща се на:
Собствениците на компанията-майка
42,980
(12,004)
Неконтролиращо участие
383
443
Основна нетна печалба/(загуба) на акция:
Основна нетна печалба /(загуба) на акция, полагащa се на
собствениците на компанията – майка (в лева)
25
0.441
(0.121)
Пояснителните бележките на страници от 9 до 97 представляват неразделна част от консолидирания
финансов отчет, одобрен за издаване с решение на Управителния Съвет от 28 април 2022 г.
Данета Желева
Главен изпълнителен директор
Иван Рашков
Съставител
Консолидиран финансов отчет, върху който сме издали одиторски доклад. АФА ООД, рег.№015
Рени Георгиева Йорданова Рени Георгиева Йорданова
Управител Регистриран одитор, отговорен за одита
Ivan Tsvetanov
Rashkov
Digitally signed by Ivan
Tsvetanov Rashkov
Date: 2022.04.28 16:16:05
+03'00'
Daneta Angelova
Zheleva
Digitally signed by Daneta
Angelova Zheleva
Date: 2022.04.28 16:22:10
+03'00'
Renny
Georgieva
Iordanova
Digitally signed by
Renny Georgieva
Iordanova
Date: 2022.04.29
11:26:28 +03'00'
RENNY
GEORGIEVA
IORDANOVA
Digitally signed by
RENNY GEORGIEVA
IORDANOVA
Date: 2022.04.29
11:48:52 +03'00'
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ВСЕОБХВАТНИЯ ДОХОД
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
3
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ВСЕОБХВАТНИЯ ДОХОД
В хиляди лева
Бележки
2021
2020
Печалба/ (загуба) за годината
43,363
(11,561)
Друг всеобхватен доход / (загуба)
Друг всеобхватен доход/ (загуба), подлежащ на рекласификация в
печалбата или загубата в последващи периоди
Курсови разлики от валутно преизчисление на чуждестранни
дейности
4,812
(8,481)
Ефект на данъка върху печалбата
-
-
4,812
(8,481)
Нетно изменение на хедж на паричния поток
27
332
60
Ефект на данъка върху печалбата
16
(33)
(6)
299
54
Друг всеобхватен доход, подлежащ на рекласификация в
печалбата или загубата в последващи периоди, нетно от
данъци
5,111
(8,427)
Друг всеобхватен доход/ (загуба), неподлежащ на рекласификация
в печалбата или загубата в последващи периоди
Преоценка на земи и сгради
17
-
-
Ефект от данък върху печалбата
16
-
-
-
-
Последващи оценки на планове с дефинирани пенсионни доходи
30
(293)
(214)
Ефект от данък върху печалбата
16
29
20
(264)
(194)
Друг всеобхватен доход, неподлежащ на рекласификация в
печалбата или загубата в последващи периоди, нетно от
данъци
(264)
(194)
Друг всеобхватен доход за годината, нетно от данъци
4,847
(8,621)
Общо всеобхватен доход за годината, нетно от данъци
48,210
(20,182)
Полагащ се на:
Собствениците на компанията-майка
47,834
(20,620)
Неконтролиращо участие
376
438
Пояснителните бележките на страници от 9 до 97 представляват неразделна част от консолидирания
финансов отчет, одобрен за издаване с решение на Управителния Съвет от 28 април 2022 г.
Данета Желева
Главен изпълнителен директор
Иван Рашков
Съставител
Консолидиран финансов отчет, върху който сме издали одиторски доклад. АФА ООД, рег.№015
Рени Георгиева Йорданова Рени Георгиева Йорданова
Управител Регистриран одитор, отговорен за одита
Ivan Tsvetanov
Rashkov
Digitally signed by Ivan
Tsvetanov Rashkov
Date: 2022.04.28 16:16:41
+03'00'
Daneta Angelova
Zheleva
Digitally signed by Daneta
Angelova Zheleva
Date: 2022.04.28 16:22:43
+03'00'
Renny
Georgieva
Iordanova
Digitally signed by
Renny Georgieva
Iordanova
Date: 2022.04.29
11:30:09 +03'00'
RENNY
GEORGIEVA
IORDANOVA
Digitally signed by
RENNY GEORGIEVA
IORDANOVA
Date: 2022.04.29
11:53:50 +03'00'
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ
Към 31 декември 2021 г.
4
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ
Бележки
31 декември
31 декември
В хиляди лева
2021
2020
Активи
Нетекущи активи
Имоти, машини и съоръжения
17
315,476
309,812
Нематериални активи
18
2,496
2,461
Репутация
18
9,130
9,130
Инвестиционни имоти
20
13,075
13,226
Активи с право на ползване
33
296
1,536
Отсрочени данъчни активи
16
38
66
Търговски и други вземания
22
18
24
Общо нетекущи активи
340,529
336,255
Текущи активи
Материални запаси
21
17,960
16,897
Търговски и други вземания
22
9,229
7,481
Активи по договори с клиенти
22
469
1,023
Вземания за данък върху печалбата
57
13
Парични средства и парични еквиваленти
23
14,857
6,942
Общо текущи активи
42,572
32,356
Активи, класифицирани като държани за продажба
19
626
1,157
ОБЩО АКТИВИ
383,727
369,768
Пояснителните бележките на страници от 9 до 97 представляват неразделна част от консолидирания финансов отчет,
одобрен за издаване с решение на Управителния Съвет от 28 април 2022 г.
Консолидиран финансов отчет, върху който сме издали одиторски доклад. АФА ООД, рег.№015
Рени Георгиева Йорданова Рени Георгиева Йорданова
Управител Регистриран одитор, отговорен за одита
Данета Желева
Главен изпълнителен директор
Иван Рашков
Съставител
Ivan Tsvetanov
Rashkov
Digitally signed by Ivan
Tsvetanov Rashkov
Date: 2022.04.28 16:17:04
+03'00'
Daneta Angelova
Zheleva
Digitally signed by Daneta
Angelova Zheleva
Date: 2022.04.28 16:23:08
+03'00'
Renny
Georgieva
Iordanova
Digitally signed by
Renny Georgieva
Iordanova
Date: 2022.04.29
11:33:58 +03'00'
RENNY
GEORGIEVA
IORDANOVA
Digitally signed by
RENNY GEORGIEVA
IORDANOVA
Date: 2022.04.29
11:59:18 +03'00'
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ
Към 31 декември 2021 г.
5
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ФИНАНСОВОТО СЪСТОЯНИЕ (продължение)
(Продължение)
Бележки
31 декември
31 декември
В хиляди лева
2021
2020
Собствен капитал
Акционерен капитал
24
107,400
107,400
Намаление на акционерен капитала (в процес на вписване)
24
(10,592)
-
Обратно изкупени собствени акции
24
-
(8,668)
Премиен резерв
24
31,016
30,604
Други резерви
24
84,948
84,690
Резерв от валутно преизчисление на чуждестранни дейности
24
16,409
11,597
Неразпределена печалба
118,735
75,971
347,916
301,594
Неконтролиращо участие
2,229
2,258
Общо собствен капитал
350,145
303,852
Пасиви
Нетекущи пасиви
Лихвоносни заеми и други привлечени средства
26
1,003
17,610
Получени заеми от свързани лица
35
-
2,437
Задължения по лизинг
33
4
1,259
Деривативни финансови инструменти
27
-
123
Търговски и други задължения
31
66
146
Правителствени финансирания
28
1,261
1,371
Задължения за доходи на персонала при пенсиониране
30
930
804
Отсрочени данъчни пасиви
16
10,488
10,563
Общо нетекущи пасиви
13,752
34,313
Текущи пасиви
Лихвоносни заеми и други привлечени средства
26
3,774
11,456
Получени заеми от свързани лица
35
157
2,567
Задължения по лизинг
33
325
306
Деривативни финансови инструменти
27
-
282
Търговски и други задължения
31
9,583
13,200
Пасиви по договори с клиенти
32
5,676
3,334
Провизии
29
118
250
Правителствени финансирания
28
109
109
Задължения за данък върху печалбата
88
99
Общо текущи пасиви
19,830
31,603
Общо пасиви
33,582
65,916
ОБЩО СОБСТВЕН КАПИТАЛ И ПАСИВИ
383,727
369,768
Пояснителните бележките на страници от 9 до 97 представляват неразделна част от консолидирания
финансов отчет, одобрен за издаване с решение на Управителния Съвет от 28 април 2022 г.
Данета Желева
Главен изпълнителен директор
Иван Рашков
Съставител
Консолидиран финансов отчет, върху който сме издали одиторски доклад. АФА ООД, рег.№015
Рени Георгиева Йорданова Рени Георгиева Йорданова
Управител Регистриран одитор, отговорен за одита
Ivan Tsvetanov
Rashkov
Digitally signed by Ivan
Tsvetanov Rashkov
Date: 2022.04.28 16:17:25
+03'00'
Daneta Angelova
Zheleva
Digitally signed by Daneta
Angelova Zheleva
Date: 2022.04.28 16:23:33
+03'00'
Renny
Georgieva
Iordanova
Digitally signed by
Renny Georgieva
Iordanova
Date: 2022.04.29
11:38:54 +03'00'
RENNY
GEORGIEVA
IORDANOVA
Digitally signed by
RENNY GEORGIEVA
IORDANOVA
Date: 2022.04.29
12:05:13 +03'00'
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПАРИЧНИТЕ ПОТОЦИ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
6
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПАРИЧНИТЕ ПОТОЦИ
В хиляди лева
Бележки
2021
2020
Оперативна дейност
Постъпления от клиенти
133,979
90,828
Плащания на доставчици
(56,586)
(47,293)
Плащания, свързани с възнаграждения към персонала
(28,427)
(28,160)
Платени корпоративни данъци върху печалбата
(882)
(901)
Възстановени/(платени) други данъци
2,092
661
Курсови разлики
14
(44)
Получени правителствени финансирания
28
3,816
2,192
Други плащания
(6,092)
(793)
Нетен паричен поток от оперативна дейност
47,914
16,490
Инвестиционна дейност
Плащания за придобиване на имоти, машини и съоръжения и за
изграждането им по стопански начин
(7,555)
(4,943)
Постъпления от продажба на имоти, машини и съоръжения
316
7,872
Други (плащания) / постъпления
-
-
Нетен паричен поток използван в инвестиционна дейност
(7,239)
2,929
Финансова дейност
Плащания за обратно изкупуване на собствени акции
24
(1,512)
(2,132)
Постъпления по лихвоносни заеми и други привлечени средства
3,422
6,511
Плащания по лихвоносни заеми и други привлечени средства
(33,438)
(21,260)
Плащания по задължения по лизингови договори
33
(304)
(333)
Платени дивиденти
(348)
(611)
Платени лихви по заеми и други привлечени средства
(452)
(987)
Платени лихви по лизингови договори
33
(24)
(32)
Платени такси и комисионни по заеми и привлечени средства
(24)
(28)
Плащания по договор за лихвен суап
(460)
(352)
Други плащания
(90)
(94)
Нетен паричен поток използван във финансова дейност
(33,230)
(19,318)
Нетно увеличение на парични средства и парични еквиваленти
7,445
101
Парични средства и парични еквиваленти на 1 януари
23
6,942
7,542
Ефекти от валутни преизчисления
470
(701)
Парични средства и парични еквиваленти на 31 декември
23
14,857
6,942
Пояснителните бележките на страници от 9 до 97 представляват неразделна част от консолидирания
финансов отчет, одобрен за издаване с решение на Управителния Съвет от 28 април 2022 г.
Данета Желева
Главен изпълнителен директор
Иван Рашков
Съставител
Консолидиран финансов отчет, върху който сме издали одиторски доклад. АФА ООД, рег.№015
Рени Георгиева Йорданова Рени Георгиева Йорданова
Управител Регистриран одитор, отговорен за одита
Ivan Tsvetanov
Rashkov
Digitally signed by Ivan
Tsvetanov Rashkov
Date: 2022.04.28 16:17:48
+03'00'
Daneta Angelova
Zheleva
Digitally signed by Daneta
Angelova Zheleva
Date: 2022.04.28 16:23:57
+03'00'
Renny
Georgieva
Iordanova
Digitally signed by
Renny Georgieva
Iordanova
Date: 2022.04.29
11:43:22 +03'00'
RENNY
GEORGIEVA
IORDANOVA
Digitally signed by
RENNY GEORGIEVA
IORDANOVA
Date: 2022.04.29
12:12:23 +03'00'
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПРОМЕНИТЕ В СОБСТВЕНИЯ КАПИТАЛ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
Пояснителните бележките на страници от 9 до 97 представляват неразделна част от консолидирания финансов отчет, одобрен за издаване с решение на Управителния
Съвет от 28 април 2022 г.
Данета Желева
Главен изпълнителен директор
Иван Рашков
Съставител
Консолидиран финансов отчет, върху който сме издали одиторски доклад. АФА ООД, рег.№015
Рени Георгиева Йорданова Рени Георгиева Йорданова
Управител Регистриран одитор, отговорен за одита
7
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПРОМЕНИТЕ В СОБСТВЕНИЯ КАПИТАЛ
Полагащ се на собствениците на компанията-майка
В хиляди лева
Акционере
н капитал
Намаление
на
акционерен
капитала в
процес на
вписване
Обратно
изкупени
собствени
акции
Премиен
резерв
Допълните
лни и
законови
резерви
Преоценъч
ен резерв
Резерв от
валутно
преизчислен
ие на
чуждестранн
и дейности
Резерв от
хедж на
парични
потоци
Неразпре
делена
печалба
Общо
Неконтрол
иращо
участие
Общо
собствен
капитал
На 1 януари 2021 година
107,400
-
(8,668)
30,604
4,974
80,015
11,597
(299)
75,971
301,594
2,258
303,852
Общо всеобхватен доход за годината
Печалба за годината
-
-
-
-
-
-
-
-
42,980
42,980
383
43,363
Друг всеобхватен доход за годината
-
-
-
-
-
-
4,812
299
(257)
4,854
(7)
4,847
Общо всеобхватен доход за годината
-
-
-
-
-
-
4,812
299
42,723
47,834
376
48,210
Сделки с акционери, отчетени в
собствения капитал
Разпределение на печалба за резерви
-
-
-
-
150
-
-
-
(150)
-
-
-
Разпределени дивиденти
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
(405)
(405)
Придобиване на собствени акции
(Бележка 24)
-
-
(1,512)
-
-
-
-
-
-
(1,512)
-
(1,512)
Обезсилване на обратно изкупени акции
-
(10,592)
10,180
412
-
-
-
-
-
-
-
-
Общо сделки с акционери
-
(10,592)
8,668
412
150
-
-
-
(150)
(1,512)
(405)
(1,917)
Трансфер на преоценъчен резерв към
неразпределена печалба
-
-
-
-
-
(191)
-
-
191
-
-
-
На 31 декември 2021 година
107,400
(10,592)
-
31,016
5,124
79,824
16,409
-
118,735
347,916
2,229
350,145
Ivan Tsvetanov
Rashkov
Digitally signed by Ivan
Tsvetanov Rashkov
Date: 2022.04.28 16:18:09
+03'00'
Daneta Angelova
Zheleva
Digitally signed by Daneta
Angelova Zheleva
Date: 2022.04.28 16:24:22
+03'00'
RENNY
GEORGIEVA
IORDANOVA
Digitally signed by
RENNY GEORGIEVA
IORDANOVA
Date: 2022.04.29
12:23:39 +03'00'
Renny
Georgieva
Iordanova
Digitally signed by
Renny Georgieva
Iordanova
Date: 2022.04.29
12:39:47 +03'00'
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
КОНСОЛИДИРАН ОТЧЕТ ЗА ПРОМЕНИТЕ В СОБСТВЕНИЯ КАПИТАЛ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
Пояснителните бележките на страници от 9 до 97 представляват неразделна част от консолидирания финансов отчет, одобрен за издаване с решение на Управителния
Съвет от 28 април 2022 г.
Данета Желева
Главен изпълнителен директор
Иван Рашков
Съставител
Консолидиран финансов отчет, върху който сме издали одиторски доклад. АФА ООД, рег.№015
Рени Георгиева Йорданова Рени Георгиева Йорданова
Управител Регистриран одитор, отговорен за одита
8
Полагащ се на собствениците на компанията-майка
В хиляди лева
Акционере
н капитал
Намаление
на
акционерен
капитала в
процес на
вписване
Обратно
изкупени
собствени
акции
Премиен
резерв
Допълните
лни и
законови
резерви
Преоценъч
ен резерв
Резерв от
валутно
преизчислен
ие на
чуждестранн
и дейности
Резерв от
хедж на
парични
потоци
Неразпре
делена
печалба
Общо
Неконтрол
иращо
участие
Общо
собствен
капитал
На 1 януари 2020 година
107,400
-
(6,536)
30,604
4,843
80,140
20,078
(353)
88,170
324,346
2,496
326,842
Общо всеобхватен доход за годината
Загуба за годината
-
-
-
-
-
-
-
-
(12,004)
(12,004)
443
(11,561)
Друг всеобхватен доход за годината
-
-
-
-
-
-
(8,481)
54
(189)
(8,616)
(5)
(8,621)
Общо всеобхватен доход за годината
-
-
-
-
-
-
(8,481)
54
(12,193)
(20,620)
438
(20,182)
Сделки с акционери, отчетени в
собствения капитал
Разпределение на печалба за резерви
-
-
-
-
131
-
-
-
(131)
-
-
-
Разпределени дивиденти
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
(655)
(655)
Придобиване на собствени акции
-
-
(2,132)
-
-
-
-
-
-
(2,132)
-
(2,132)
Придобиване на участия
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
49
49
Разпределение на ликвидационни дялове
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
(70)
(70)
Общо сделки с акционери
-
-
(2,132)
-
131
-
-
-
(131)
(2,132)
(676)
(2,808)
Трансфер на преоценъчен резерв към
неразпределена печалба
-
-
-
-
-
(125)
-
-
125
-
-
-
На 31 декември 2020 година
107,400
-
(8,668)
30,604
4,974
80,015
11,597
(299)
75,971
301,594
2,258
303,852
Ivan Tsvetanov
Rashkov
Digitally signed by Ivan
Tsvetanov Rashkov
Date: 2022.04.28 16:18:31
+03'00'
Daneta Angelova
Zheleva
Digitally signed by Daneta
Angelova Zheleva
Date: 2022.04.28 16:24:48
+03'00'
RENNY
GEORGIEVA
IORDANOVA
Digitally signed by
RENNY GEORGIEVA
IORDANOVA
Date: 2022.04.29
12:30:44 +03'00'
Renny
Georgieva
Iordanova
Digitally signed by
Renny Georgieva
Iordanova
Date: 2022.04.29
12:47:51 +03'00'
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
9
1. Корпоративна информация
Консолидираният финансов отчет на Индустриален холдинг България АД („Дружеството” или ИХБ АД) и
неговите дъщерни дружества („Групата”) за годината, приключваща на 31 декември 2021 г., е одобрен за
издаване съгласно решение на Управителния съвет на 28 април 2022 г., което е утвърдено от Надзорния съвет.
Индустриален холдинг България АД е акционерно дружество, регистрирано в Република България по
фирмено дело 13081 от 1996 г. със седалище в гр. София и адрес на регистрация: ул. Дамян Груев 42, гр.
София, Република България. През отчетната година няма промяна в наименованието на Дружеството.
Финансовата година на Дружеството приключва на 31 декември.
Първоначално Дружеството е учредено като приватизационен фонд по Закона за приватизационните фондове
с наименование Приватизационен фонд България АД.
Общото събрание на акционерите от 27.02.1998 г. приема решение за преуреждане дейността на
Приватизационен фонд България АД като холдингово дружество и промяна в наименованието на
Дружеството от Приватизационен фонд България АД на Индустриален холдинг България АД. На 18 ноември
2021 г. на извънредно Общо събрание на акционерите на Индустриален холдинг България АД е взето решение
за намаляване на капитала от 107,400,643 лв. на 96,808,417 лв., чрез обезсилване на 10,592,226 бр. обратно
изкупени собствени акции с номинал 1 лев всяка. Намалението на капитала е вписано в Търговския регистър
на 07 март 2022 г. Дружеството е с двустепенна система на управление, която се състои от Надзорен и от
Управителен съвет.
Към 31 декември 2021 г. Индустриален холдинг България АД има 10 преки дъщерни дружества (2020 г.: 10),
няма асоциирани предприятия (2020 г.: няма) и 10 непреки дъщерни дружества (2020 г.: 11 непреки дъщерни
дружества) заедно наричани „Групата”. По-подробна информация е представена в Бележка 35.
Крайната компания-майка на Индустриален холдинг България АД е Буллс АД (Бележка 35).
Предметът на дейност на Групата включва производство и търговия в областта на тежкото машиностроене,
корабостроене, кораборемонт, морски транспорт, пристанищни услуги, проектантски услуги, поддръжка и
ремонт и други услуги.
Дейността на нито едно дружество от Групата не се ограничава със срок или друго прекратително условие с
изключение на ИХБ 3Дизайн АД (в ликвидация), за което през м. ноември 2021 г. Общото събрание на
акционерите взе решение за прекратяване на дружеството и обявяването му в ликвидация. Срокът на
ликвидацията е 6 месеца, считано от 17 януари 2022 г. - датата на обявяване на поканата до кредиторите на
Дружеството в Търговския регистър. (Бележка 6)
Дружеството е вписано в Търговския регистър към Агенцията по вписванията с идентификационен код
121631219. Регистрирано е по закона за ДДС. Акциите на Индустриален холдинг България се търгуват на
Българската фондова борса, град София.
Ръководството на Дружеството включва неговия Управителен съвет. Лицата, натоварени с общо управление
са представени от Одитния комитет и Надзорния съвет на Дружеството.
Разпространението на COVID-19 в световен мащаб и въведените мерки за ограничаването му оказаха
съществено влияние върху нормалното функциониране на бизнесите от редица сектори на икономиката и
през 2021 г. Почти всички предприятия промениха, макар и в различна степен, организацията на стопанската
си дейност, трудовия режим на работа, бизнес комуникацията и други аспекти на взаимоотношенията с
контрагенти, партньори и държавни институции. На държавно ниво продължават да действат редица
облекчения и финансиращи инструменти с цел редуциране на негативните ефекти от пандемията за бизнеса.
След спада през 2020 г., през 2021 г. поетапното възстановяване на световната икономика повлия
положително и върху Групата. Приходите от основна дейност (приходи от договори с клиенти и приходи от
наеми), измерени за 2021 г. отчетоха увеличение от 47% спрямо 2020 г. (Бележка 7). Най-съществено влияние
оказа значителното покачване на фрахтовите нива през годината.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
10
1 Корпоративна информация (продължение)
Дружествата от групата нямат съществени прекратени договори с ключови доставчици и/или клиенти в
следствие на пандемията и Групата разполага с достатъчно по обем финансови ресурси, за да посреща
ликвидните си нужди. През 2021 г. общата сума на одобреното държавно финансиране за запазване на
заетостта по реда по Закона за мерките и действията по време на извънредното положение (мярка „60:40“) е в
размер на 3,334 хил. лв. (Бележка 28).
Ръководството на Индустриален холдинг България АД и ръководствата на дружествата от Групата текущо
наблюдават спазването на нормативните изисквания, свързани с пандемията, както и изменението на бизнес
рисковете, като вземат необходимите мерки и следят за промените в икономическата, здравна и законова
среда.
Не са идентифицирани други области във финансовия отчет, върху които пандемията да има пряко и
съществено отражение.
2.1. База за изготвяне
Консолидираният финансов отчет е изготвен на база историческа цена, с изключение на земи, сгради и
определени специализирани съоръжения, които са представени по преоценена стойност, намалена с
натрупана амортизация, инвестиционни имоти, които се отчитат по справедлива стойност и деривативни
финансови инструменти, отчитани по справедлива стойност.
Консолидираният финансов отчет е представен в български лева и всички показатели са закръглени до най-
близките хиляда български лева (хил. лв.), освен ако е упоменато друго.
Изявление за съответствие
Консолидираният финансов отчет на Индустриален холдинг България АД е изготвен в съответствие с
Международните стандарти за финансово отчитане, приети от Европейския съюз („МСФО, приети от ЕС”).
Отчетната рамка „МСФО, приети от ЕС” по същество е определената национална счетоводна база МСС,
приети от ЕС, регламентирани със Закона за счетоводството и дефинирани в т.8 от неговите Допълнителни
разпоредби.
База за консолидация
Консолидираният финансов отчет включва финансовите отчети на Индустриален холдинг България АД и
неговите дъщерни дружества към 31 декември 2021 г.
Дъщерните дружества се консолидират изцяло от датата на тяхното придобиване, представляваща датата, на
която Индустриален холдинг България АД е придобило контрол и продължават да се консолидират до датата,
на която този контрол престане да съществува. Финансовите отчети на дъщерните дружества се изготвят за
същия отчетен период както тези на компанията-майка, като се прилагат последователни счетоводни
политики. Всички вътрешногрупови салда, приходи и разходи, нереализирани печалби и загуби и дивиденти,
които са резултат от вътрешногрупови сделки, са елиминирани.
Печалбата или загубата както и всеки компонент на другия всеобхватен доход се разпределят между
собствениците на компанията-майка и неконтролиращото участие съобразно съответните ефективни проценти
на участие. Това разпределение се прави дори в случай че неконтролиращото участие към отчетната дата
резултира в отрицателна величина.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
11
2.1. База за изготвяне (продължение)
База за консолидация (продължение)
Промяна в участието в собствеността в дадено дъщерно дружество, която не води до промяна на контрола, се
отчита като сделка със собствен капитал. Ако Индустриален холдинг България АД загуби контрол върху
дадено дъщерно дружество, то:
- Отписва активите (включително репутацията) и пасивите на дъщерното дружество;
- Отписва балансовата стойност на неконтролиращото участие;
- Отписва кумулативните разлики от превръщане в чуждестранна валута, отразени в собствения
капитал;
- Признава справедливата стойност на полученото възнаграждение;
- Признава запазената инвестиция по справедлива стойност;
- Признава резултата от транзакцията по загуба на контрол в печалбата или загубата за периода;
- Рекласифицира дела на компанията-майка в компонентите, които преди са били признати в другия
всеобхватен доход, в печалбата или загубата.
Индустриален холдинг България АД е изготвило и представило индивидуален финансов отчет за годината,
приключваща на 31 декември 2021 г., където инвестициите в дъщерни дружества са представени по цена на
придобиване, намалена с натрупаните загуби от обезценки. Индивидуалният финансов отчет на
Индустриален холдинг България АД е одобрен за издаване с решение на Управителния съвет на 28 март 2022
г., което е утвърдено от Надзорния съвет
Действащо предприятие
Консолидираният финансов отчет на Групата е изготвен на база на принципа-предположение за действащо
предприятие. По-детайлна информация е представена в Бележка 3 „Съществени счетоводни преценки,
приблизителни оценки и предположения“, секция „Преценки“, под-секция „Действащо предприятие“.
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики
а) Бизнес комбинации и репутация
Бизнес комбинациите се отчитат по метода на придобиването. Цената на придобиване се определя като сума
от прехвърленото възнаграждение, оценено по справедлива стойност към датата на придобиването, и
стойността на неконтролиращото участие в придобиваното предприятие. За всяка бизнес комбинация
придобиващото предприятие оценява неконтролиращото участие в придобиваното предприятие по
справедлива стойност или по пропорционалния дял от разграничимите нетни активи на придобиваното
предприятие. Разходите по придобиването се отчитат в печалбата или загубата за периода.
Когато Групата придобива бизнес, тя преценява дали придобитите финансови активи и пасиви са подходящо
класифицирани и представени с оглед на договорните условия, икономическите условия и съответните
обстоятелства към датата на придобиването. Това включва отделянето на внедрените деривативи от
основните договори от придобиваното предприятие.
Ако дадена бизнес комбинацията се реализира на етапи, справедливата стойност към датата на придобиването
на по-рано притежаваните от придобиващото предприятие участия се преоценяват по справедлива стойност
към датата на придобиването през печалбата или загубата за периода.
Условно възнаграждение, което следва да бъде прехвърлено от придобиващото предприятие, се признава по
справедлива стойност към датата на придобиването. Последващите промени в справедливата стойност на
условното възнаграждение, което се класифицира като актив или пасив, се признават в съответствие с МСС
39 Финансови инструменти: признаване и оценяване в печалбата или загубата. Ако условното
възнаграждение се класифицира като инструмент на собствения капитал, то не се преоценява докато не бъде
окончателно уредено в собствения капитал.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
12
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
а) Бизнес комбинации и репутация (продължение)
Репутацията първоначално се оценява по цена на придобиване, която представлява превишението на
прехвърленото възнаграждение над придобитите от Групата разграничими нетни активи и поети пасиви. Ако
възнаграждението е по-малко от справедливата стойност на нетните активи на придобитото дъщерно
дружество, разликата се признава в печалбата или загубата.
След първоначално признаване, репутацията се оценява по цена на придобиване, намалена с натрупаните
загуби от обезценка. За целите на тестването за обезценка, репутацията, придобита в бизнес комбинация, от
датата на придобиването, се разпределя към всеки от обектите, генериращи парични потоци на Групата, които
се очаква да извлекат ползи от комбинацията, независимо от това дали към тези обекти са разпределени други
активи или пасиви на придобиваното предприятие.
Когато репутацията формира част от обект, генериращ парични потоци, и част от дейността в този обект бъде
освободена, репутацията, свързана с освободената дейност, се включва в балансовата стойност на дейността
при определяне на печалбата или загубата от освобождаването й. Освободената при такива обстоятелства
репутация се оценява на базата на относителните стойности на освободената дейност и на запазения обект,
генериращ парични потоци.
Ако първоначалното счетоводно отчитане на бизнес комбинация не е приключило до края на отчетния
период, в който комбинацията възниква, защото справедливите стойности, които следва да бъдат определени
за разграничимите придобити активи и поети пасиви на придобиваното предприятие или сумата на
прехвърленото възнаграждение, или стойността на неконтролиращото участие могат да бъдат определени
само условно, Групата отчита комбинацията като използва тези условни стойности. Групата признава
корекции в тези условни стойности в резултат от финализирането на първоначалното счетоводно отчитане в
рамките на дванадесет месеца от датата на придобиване и ретроспективно от тази дата.
б) Преизчисление в/от чуждестранна валута
Настоящият финансов отчет е представен в български лева, която е функционалната валута и валутата на
представяне на компанията - майка. Всяко дружество в Групата определя своя собствена функционална
валута и обектите, включени във финансовия отчет на всяко дружество, се оценяват при използването на тази
функционална валута.
(i) Сделки и салда
Сделките в чуждестранна валута първоначално се отразяват във функционалната валута по обменния курс на
датата на сделката. Монетарните активи и пасиви, деноминирани в чуждестранни валути, се превръщат във
функционалната валута по заключителния обменен курс на Българска Народна Банка, действащ към
отчетната дата. Всички курсови разлики се признават в отчета за доходите с изключение на всички монетарни
позиции, които представляват ефективно хеджиране на нетна инвестиция в чуждестранна дейност. Те се
признават в другия всеобхватен доход до освобождаването на нетната инвестиция, когато се рекласифицират
в отчета за доходите. Данъчните ефекти, свързани с курсовите разлики по посочените монетарни позиции в
чуждестранна валута, също се признават в собствения капитал.
Немонетарните активи и пасиви, които се оценяват по историческа цена на придобиване в чуждестранна
валута, се превръщат във функционалната валута по обменния курс към датата на първоначалната сделка
(придобиване). Немонетарните активи и пасиви, оценявани по справедлива стойност в чуждестранна валута,
се превръщат във функционална валута по среден обменен курс. Курсовите разлики, възникнали в резултат на
преизчисленията, се отчитат в отчета за доходите, освен разлики, възникващи от превалутирането във
функционалната валута на капиталови инструменти на разположение за продажба или отговарящи на
условията за хедж на паричен поток, който е ефективен, които се признават в друг всеобхватен доход.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
13
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
б) Преизчисление в/от чуждестранна валута (продължение)
(ii) Дружества в Групата
Активите и пасивите на чуждестранните операции, включително репутацията и корекцията до справедлива
стойност, се преизчисляват в български лева по обменния курс на отчетната дата, а отчетите им за доходите се
преизчисляват по обменните курсове на датата на транзакциите. Курсовите разлики, възникващи при това
превръщане, се признават в другия всеобхватен доход. При освобождаване на чуждестранна операция,
компонентът на другия всеобхватен доход, свързан със съответната чуждестранна дейност, се рекласифицира
в отчета за доходите.
в) Приходи от договори с клиенти
Дейността на Групата е свързана с машиностроене, производство на метални конструкции, кораборемонт,
морски транспорт, пристанищни услуги, проектантски услуги и други услуги. Приходите от договори с
клиенти се признават, когато контролът върху стоките или услугите бъде прехвърлен към клиента, срещу
сума, която отразява възнаграждението, на което Групата очаква да има право в замяна на тези стоки или
услуги. Като цяло Групата е достигнала до заключение, че тя е принципал в договореностите си за приходи,
тъй като обикновено Групата контролира стоките или услугите преди да ги прехвърли към клиента.
Изключение са договореностите, свързани с предоставянето на допълнителни услуги на наематели като
електричество, водоснабдяване, отопление и други, където Групата действа в качеството на агент, тъй като
задължението й за изпълнение е да осигури третата страна да предостави услугата.
Оповестявания за съществените счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения, свързани с
приходите от договори с клиенти, са предоставени в Пояснителна Бележка 3.
В изпълнение на ангажиментите си по договори с клиенти, Групата е идентифицирала следните задължения за
изпълнение:
Производство на металорежещи машини, компоненти и детайли
Приходите от продажбата на металорежещи машини и компоненти и детайли за машиностроителната и други
индустрии се признават в определен момент във времето, когато контролът върху актива бъде прехвърлен към
клиента, което обикновено е при доставката на продукцията.
Превоз на товари по договори за рейсов чартър
Приходите от превоз на товари по договори за рейсов чартър се признават в течение на времето, тъй като
клиентът едновременно получава и потребява ползите, предоставяни от Групата. Групата използва метода на
вложените ресурси на база на изминатите дни от превоза спрямо общо очакваните дни за превоза (от първото
натоварно до последното разтоварно пристанище), за да оцени напредъка за пълното изпълнение на услугата.
Услуги по експлоатация на кораби по договори за тайм-чартър
Приходите от услуги по експлоатация на кораби по договори за тайм-чартър се признават в течение на
времето, тъй като клиентът едновременно получава и потребява ползите, предоставяни от Групата. Групата
използва метод, отчитащ продукцията на база на изтеклото време на наемане на кораба, за да оцени напредъка
за пълното изпълнение на услугата.
Ремонт и реконструкция на плавателни съдове
Приходите от ремонт и реконструкция на плавателни съдове се признават в течение на времето, тъй като
клиентът едновременно получава и потребява ползите, предоставяни от Групата. Групата използва метод,
отчитащ вложените ресурси на база на направените разходи спрямо общия размер на очакваните такива, за да
оцени напредъка за пълното удовлетворяване на задължението за изпълнение.
Производство на метални конструкции
Приходите от производство на метални конструкции се признават в течение на времето, тъй като клиентът
едновременно получава и потребява ползите, предоставяни от Групата. Групата използва метод, отчитащ
вложените ресурси на база на направените разходи спрямо общия размер на очакваните такива, за да оцени
напредъка за пълното удовлетворяване на задължението за изпълнение.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
14
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
в) Приходи от договори с клиенти (продължение)
Проектантски услуги
Приходите от проектантски услуги в областта на корабостроенето се признават в течение на времето, тъй като
клиентът едновременно получава и потребява ползите, предоставяни от Групата. За договори с фиксирана
цена, Групата използва метода на вложените ресурси на база изработените човекочасове спрямо общия
размер на очакваните човекочасове за удовлетворяване на задължението за изпълнение, за да оцени напредъка
за пълното изпълнение на услугата. За договори, базирани на договорена ставка за единица време, Групата
използва метод, отчитащ продукцията на база на приетите от клиента изработени часове.
Обработка на товари
Приходите от обработка на товари се признават в течение на времето, тъй като клиентът едновременно
получава и потребява ползите, предоставяни от Групата. Групата използва метод, отчитащ продукцията на
база на обработения тонаж, за да оцени напредъка за пълното изпълнение на услугата.
Съхранение на товари
Приходите от съхранение на товари се признават в течение на времето, тъй като клиентът едновременно
получава и потребява ползите, предоставяни от Групата. Групата използва метод, отчитащ продукцията на
база на изтеклото време на съхранение на товара, за да оцени напредъка за пълното изпълнение на услугата.
Наем на кей
Приходите от наем на кей се признават в течение на времето, тъй като клиентът едновременно получава и
потребява ползите, предоставяни от Групата. Групата използва метод, отчитащ продукцията на база на
изтеклото време на престой на кораба, за да оцени напредъка за пълното удовлетворяване на задължението за
изпълнение.
Други услуги
Приходите от други услуги се признават в течение на времето, тъй като клиентът едновременно получава и
потребява ползите, предоставяни от Групата. За производствени услуги (свързани най-вече с обработка на
детайли) и услуги по надзор и преглед на плавателни съдове, Групата използва метод, отчитащ вложените
ресурси на база направени разходи спрямо общия размер на очакваните такива, за да оцени напредъка за
пълното удовлетворяване на задължението за изпълнение. За административни услуги (свързани най-вече с
предоставяне на услуги на наематели) и за продажба на електроенергия, Групата използва метод, отчитащ
продукцията, за да оцени напредъка за пълното удовлетворяване на задължението за изпълнение. В
задълженията си за изпълнение на административни услуги Групата действа като агент.
При определянето на цената на сделката по договорите си с клиенти Групата преценява ефектите от
променливото възнаграждение, съществуването на съществени компоненти на финансиране и
възнаграждение, дължимо на клиента.
(i) Променливо възнаграждение
Ако възнаграждението по даден договор включва променлива сума, Групата определя размера на
възнаграждението, на което има право в замяна на прехвърлянето на стоки или услуги към клиента.
Приблизителна оценка на размера на променливото възнаграждение се прави на датата на влизане в сила на
договора и то се ограничава, докато не стане много вероятно, че когато впоследствие бъде разрешена
несигурността, свързана с променливото възнаграждение, няма да възникне съществен обрат
(реинтегриране/сторниране) на признатите приходи.
Демюрейджи/диспачи по договори за рейсов чартър
Договорите за рейсов чартър включват клаузи, в които клиентът е задължен да заплати демюрейдж, който
представлява обезщетение за просрочване на времето за натоварване или разтоварване на кораба. И обратно,
при натоварване или разтоварване на кораба за срок, по-кратък от договорения, Групата следва да заплати на
клиента диспач. За приблизителна оценка на променливото възнаграждение за демюрейджи и диспачи,
Групата прилага метода на очакваната сума. След това Групата прилага изискванията за ограничаване на
приблизителните оценки на променливото възнаграждение и признава или активи по договор с клиент за
очакваните бъдещи демюрейджи или задължение за възстановяване за очакваните бъдещи диспачи.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
15
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
в) Приходи от договори с клиенти (продължение)
Отстъпки в цената за обем по договори за обработка на товари
На определени клиенти Групата предоставя ретроспективни отстъпки в цената за обем, след като
количеството на обработените товари през периода надвиши определения в договора праг. Отстъпките се
компенсират срещу дължимите от клиента суми. За приблизителна оценка на променливото възнаграждение
за очакваните бъдещи отстъпки Групата прилага метода на най-вероятната сума. След това Групата прилага
изискванията за ограничаване на приблизителните оценки на променливото възнаграждение и признава
задължение за възстановяване за очакваните бъдещи отстъпки.
(ii) Съществен компонент на финансиране
Групата получава краткосрочни аванси по договорите си с клиентите. Прилагайки практическото облекчение
в МСФО 15, тя не коригира обещания размер на възнаграждението за отразяване на ефектите на съществен
компонент на финансиране, ако на датата на влизане в сила на договора очаква, че периодът между
прехвърлянето на обещаните стоки или услуги към клиента и очакваното от клиента плащане за тези стоки
или услуги ще бъде една година или по-малко.
По някои договори,. Групата получава и дългосрочни аванси от клиентите си. Цената на сделката за такива
договори се дисконтира като се използва процентът, който би бил отразен в отделна сделка за финансиране
между Групата и нейните клиенти на датата на влизане в сила на договора, за да се вземе под внимание
съществения компонент на финансирането.
(iii) Възнаграждение, дължимо на клиента
По договори за рейсов чартър Групата плаща комисионни, които по същество представляват отстъпка в
цената на услугата. Възнаграждението, дължимо на клиента се отчита като намаление в цената на сделката.
Салда по договори
Активи по договори с клиенти
Активът по договора е правото да се получи възнаграждение в замяна на стоките или услугите, които са
прехвърлени на клиента.
Ако чрез прехвърлянето на стоките или услугите към клиента Групата изпълни задължението си преди
клиентът да заплати съответното възнаграждение или преди плащането да е станало дължимо, актив по
договор се признава за заработеното възнаграждение, което е под условие.
Търговски вземания
Вземането представлява правото на Групата да получи парично плащане в определен размер, което е
безусловно (т.е. преди плащането да стане дължимо е необходимо единствено да изтече определен период от
време). (Счетоводни политики за финансовите активи, изложени в Бележка 2.2 е).
Пасиви по договори с клиенти
Пасивът по договора е задължението за прехвърлянето на стоки или услуги към клиента, за което Групата е
получило възнаграждение (или възнаграждението е дължимо) от клиента. Ако клиентът заплати
възнаграждението преди Групата да прехвърли стоките или услугите към него, когато бъде извършено
плащането или когато плащането стане дължимо (което възникне по-рано), се признава пасив по договор.
Пасивите по договори с клиенти се признават като приход, когато Групата изпълни задълженията си по
договора.
Разходи за сключване на договор
Групата плаща комисионни за продажби по някои договори. Групата е избрала да прилага опцията за
практическата целесъобразна мярка за разходите за сключване на договор, която й позволява да отчете
комисионните за продажби като разход незабавно (като ги включи в разходи за външни услуги и като част от
себестойността на продажбите), тъй като срокът за амортизация на актива, който Групата би използвала в
противен случай, е една година или по-малко.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
16
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
в) Приходи от договори с клиенти (продължение)
Задължения за възстановяване
Задължението за възстановяване е задължението да се възстанови част от полученото (или подлежащо на
получаване) възнаграждение от клиента. То се оценява в размер на сумата, която Групата очаква, че ще трябва
окончателно да възстанови на клиента. Групата актуализира приблизителните си оценки на задълженията за
възстановяване (и съответната промяна в цената на сделката) в края на всеки отчетен период. Моля, вижте по-
горе изложената счетоводна политика за променливото възнаграждение.
г) Данъци
Текущ данък върху печалбата
Текущите данъчни активи и пасиви за текущия и предходни периоди се признават по сумата, която се очаква
да бъде възстановена от или платена на данъчните власти във връзка с корпоративен данък върху печалбата.
При изчисление на текущите данъци се прилагат данъчните ставки и данъчните закони, които са в сила или са
в значителна степен приети към отчетната дата, в страните, в които Групата оперира и генерира облагаеми
доходи.
Текущите данъци се признават директно в собствения капитал (а не в отчета за доходите), когато данъкът се
отнася до статии, които са били признати директно в собствения капитал. Ръководството анализира отделните
позиции в данъчната декларация, за които приложимите данъчни разпоредби са предмет на тълкуване и
признава провизии, когато това е уместно.
Отсрочен данък върху печалбата
Отсрочените данъци се признават по балансовия метод за всички временни разлики към отчетната дата, които
възникват между данъчната основа на активите и пасивите и техните балансови стойности във връзка с
корпоративния данък върху печалбата.
Отсрочени данъчни пасиви се признават за всички облагаеми временни разлики:
• освен до степента, до която отсроченият данъчен пасив възниква от първоначално признаване на
актив или пасив от дадена сделка, която не е бизнес комбинация и не влияе нито върху счетоводната
печалба, нито върху данъчната печалба или загуба към момента на извършване на сделката; и
• за облагаеми временни разлики, свързани с инвестиции в дъщерни дружества, асоциирани
предприятия и участия в съвместни предприятия, освен до степента, до която Групата е в състояние
да контролира времето на обратното проявление на временната разлика и съществува вероятност
временната разлика да не се прояви обратно в предвидимо бъдеще.
Активи по отсрочени данъци се признават за всички намаляеми временни разлики, пренесени неизползвани
данъчни кредити и неизползвани данъчни загуби, до степента, до която е вероятно да е налице облагаема
печалба, срещу която да бъдат използвани намаляемите временни разлики, пренесените неизползвани
данъчни кредити и неизползваните данъчни загуби:
• освен ако отсроченият данъчен актив възниква от първоначално признаване на актив или пасив от
дадена сделка, която не е бизнес комбинация и не влияе нито върху счетоводната печалба, нито
върху данъчната печалба или загуба към момента на извършване на сделката; и
• за намаляеми временни разлики, свързани с инвестиции в дъщерни дружества, асоциирани
предприятия и участия в съвместни предприятия, отсрочен данъчен актив се признава единствено до
степента, до която има вероятност временната разлика да се прояви обратно в обозримо бъдеще и да
бъде реализирана облагаема печалба, срещу която да се оползотвори временната разлика.
Групата извършва преглед на балансовата стойност на отсрочените данъчни активи към края на всяка
финансова година и я намалява до степента, до която вече не е вероятно да бъде реализирана достатъчна
облагаема печалба, която да позволява целия или част от отсрочения данъчен актив да бъде възстановен.
Непризнатите отсрочени данъчни активи се преразглеждат към всяка отчетна дата и се признават до степента,
до която е станало вероятно да бъде реализирана бъдеща облагаема печалба, която да позволи отсрочения
данъчен актив да бъде възстановен.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
17
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
г) Данъци (продължение)
Отсрочените данъчни активи и пасиви се оценяват по данъчните ставки, които се очаква да бъдат в сила за
периода, в който активът се реализира или пасивът се уреди, въз основа на данъчните ставки (и данъчни
закони), действащи или влезли в сила, в значителна степен, към отчетната дата.
Отсрочените данъци, свързани със статии, признати извън печалбата или загубата, се признават извън
печалбата или загубата. Отсрочените данъци се признават в зависимост от свързаната с тях сделка или в
другия всеобхватен доход, или директно в собствения капитал.
Групата компенсира отсрочени данъчни активи и пасиви само тогава, когато има законово право да приспада
текущи данъчни активи срещу текущи данъчни пасиви и отсрочените данъчни активи и пасиви се отнасят до
данъци върху дохода, наложени от един и същ данъчен орган за едно и също данъчно задължено предприятие.
Данък върху добавената стойност (ДДС)
Приходите, разходите и активите се признават нетно от ДДС, с изключение на случаите, когато:
• ДДС, възникващ при покупка на активи или услуги не е възстановим от данъчните власти, в който
случай ДДС се признава като част от цената на придобиване на актива или като част от съответната
разходна позиция, както това е уместно; и
• вземанията и задълженията, които се отчитат с включен ДДС.
Нетната сума на ДДС, възстановима от или дължима на данъчните власти, се включва в стойността на
вземанията или задълженията в отчета за финансовото състояние.
д) Доходи на персонала
Краткосрочните доходи на персонала включват заплати, възнаграждения, годишни бонуси, вноски за
социално осигуряване и годишни компенсируеми отпуски на служителите, които се очаква да бъдат изцяло
уредени в рамките на 12 месеца след края на отчетния период. Когато дружество от Групата получи услугата,
те се признават като разход за персонала в отчета за доходите или се капитализират в стойността на актив.
Краткосрочните доходи на персонала се оценяват по недисконтираната сума на очакваните за уреждане
разходи. Допълнителна информация е представена в Бележка 30.
Дружествата от Групата имат пенсионни планове с дефинирани доходи, произтичащи от задължението им по
силата на българското трудово законодателство, да изплатят на служителите си при пенсиониране две или
шест брутни месечни заплати в зависимост от прослужения стаж. В случай, че служителят е придобил в
дружество от Групата или в същата група предприятия десет години трудов стаж през последните двадесет
години, обезщетението е в размер на шест брутни заплати, а ако е работил по-малко от 10 години при същия
работодател или група от предприятия – две брутни месечни заплати. Планът за доходи на персонала при
пенсиониране не е финансиран. Групата определя своите задължения за изплащане на доходи на персонала
при пенсиониране чрез актюерския метод на прогнозните кредитни единици. Преоценките на пенсионния
план с дефинирани доходи, включващи актюерски печалби и загуби, се признават незабавно в отчета за
финансовото състояние срещу дебит или кредит на Неразпределената печалба чрез другия всеобхватен доход,
в периода на тяхното възникване. Преоценките не подлежат на рекласификация в печалбата или загубата в
последващи периоди. Разходите за минал стаж се признават в печалбата или загубата на по-ранна от:
• датата на допълнение или съкращение в плана, и
• датата на признаване на разходи за преструктуриране, съпътстващи измененията в плана.
Разходите за лихви се признават чрез прилагане на дисконтов фактор към задължението за доходи на
персонала за пенсиониране. Измененията в последното (разходите за стаж, включващи разходите за текущ
стаж, разходите за минал стаж, както и печалбите и загубите в резултат на съкращения или нерутинни
уреждания и разходите за лихви) се признават в консолидирания отчет за доходите и се представят в статия
„Разходи за персонала“.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
18
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
е) Финансови инструменти – първоначално признаване и последващо оценяване
Финансови активи
Първоначално признаване и оценяване
При първоначалното им признаване финансовите активи се класифицират като такива, които впоследствие се
оценяват по амортизирана цена на придобиване, по справедлива стойност в другия всеобхватен доход (ДВД)
и като такива по справедлива стойност в печалбата или загубата.
Класификацията на финансовите активи при първоначалното им придобиване зависи от характеристиките на
договорните парични потоци на финансовия актив и бизнес модела на Групата за тяхното управление. С
изключение на търговските вземания, които не съдържат съществен компонент на финансиране, или за които
Групата е приложила практически целесъобразна мярка, Групата първоначално оценява финансовия актив по
справедлива стойност, плюс, в случай на финансови активи, които не се отчитат по справедлива стойност в
печалбата или загубата, разходите по сделката. Търговските вземания, които не съдържат съществен
компонент на финансиране, и за които Групата е приложила практически целесъобразна мярка, се оценяват по
цената на сделката, определена съгласно МСФО 15. (Счетоводна политика в Бележка 2.2 в).
За да бъде класифициран и оценяван по амортизирана стойност или по справедлива стойност в ДВД,
финансовият актив трябва да поражда парични потоци, които представляват "само плащания по главницата и
лихвата“ (СПГЛ) по неиздължената сума на главницата. Тази оценка се нарича „СПГЛ тест“ и се извършва на
нивото на съответния инструмент.
Бизнес моделът на Групата за управление на финансовите активи се позовава на начина, по който тя
управлява финансовите си активи с цел генериране на парични потоци. Бизнес моделът определя дали
паричните потоци ще възникнат в резултат на събирането на договорни парични потоци, продажба на
финансовите активи, или и двете.
Покупките или продажбите на финансови активи, чиито условия изискват доставка на активите в рамките на
даден период от време, установен обикновено с нормативна разпоредба или действаща практика на
съответния пазар (редовни покупки), се признават на датата на търгуване (сделката), т.е. на датата, на която
Групата се е ангажирала да купи или продаде актива.
Последващо оценяване
За целите на последващото оценяване финансовите активи се класифицират в четири категории:
• Финансови активи по амортизирана стойност (дългови инструменти)
• Финансови активи по справедлива стойност в друг всеобхватен доход с "рециклиране" на
кумулативните печалби или загуби (дългови инструменти)
• Финансови активи, определени като такива по справедлива стойност в друг всеобхватен доход без
"рециклиране" на кумулативните печалби и загуби при тяхното отписване (капиталови
инструменти)
• Финансови активи по справедлива стойност в печалбата или загубата.
Финансови активи по амортизирана стойност (дългови инструменти)
Тази категория е най-съществена за Групата. Групата оценява финансовите активи по амортизирана стойност,
ако са удовлетворени и двете условия, изложени по-долу:
• Финансовият актив се притежава в рамките на бизнес модел, имащ за цел неговото държане с оглед
получаване на договорните парични потоци от него; и
• Условията на договора за финансовия актив пораждат парични потоци на конкретни дати, които
представляват само плащания по главницата и лихвите върху неиздължената сума на главницата
Финансовите активи по амортизирана стойност впоследствие се оценяват при прилагане на метода на
ефективния лихвен процент (ЕЛП) и са предмет на обезценка. Печалбите и загубите се признават в печалбата
или загубата, когато активът бъде отписан, модифициран или обезценен.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
19
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
е) Финансови инструменти – първоначално признаване и последващо оценяване (продължение)
Приходи от лихви
Приходите от лихви се отчитат като се използва метода на ефективния лихвен процент, представляващ
процентът, който точно дисконтира очакваните бъдещи парични плащания за очаквания срок на финансовия
инструмент или за по-кратък период, когато е уместно, до балансовата стойност на финансовия актив.
Приходът от лихви се включва във финансовия приход в отчета за всеобхватния доход.
Финансовите активи по амортизирана стойност на Групата включват търговски и други вземания и заеми,
предоставени на трети лица.
Отписване
Финансов актив (или, когато е приложимо, част от финансов актив или част от група от сходни финансови
активи) се отписва (т.е. се премахва от отчета за финансовото състояние на Групата), главно когато:
• правата за получаване на паричните потоци от актива са изтекли; или
• правата за получаване на парични потоци от актива са прехвърлени или Групата е поела
задължението да плати напълно получените парични потоци, без съществена забава, към трета
страна чрез споразумение за прехвърляне; при което или (а) Групата е прехвърлила в значителна
степен всички рискове и ползи от собствеността върху актива; или (б) Групата нито е прехвърлила,
нито е запазила в значителна степен всички рискове и ползи от собствеността върху актива, но не е
запазила контрола върху него.
Когато Групата е прехвърлила правата си за получаване на парични потоци от актива или е встъпила в
споразумение за прехвърляне, тя прави оценка на това дали и до каква степен е запазила рисковете и ползите
от собствеността. Когато тя нито е прехвърлила, нито е запазила в значителна степен всички рискове и ползи
от собствеността върху финансовия актив, нито е прехвърлила контрола върху него, тя продължава да
признава прехвърления актив, до степента на продължаващото си участие в него. В този случай Групата
признава и свързаното задължение. Прехвърленият актив и свързаното задължение се оценяват на база, която
отразява правата и задълженията, които Групата е запазила.
Продължаващо участие, което е под формата на гаранция върху прехвърления актив, се оценява по по-
ниската от първоначалната балансова стойност на актива и максималната сума на възнаграждението, което
може да се изиска Групата да изплати.
Обезценка на финансови активи
Допълнителни оповестявания, свързани с обезценката на финансовите активи, са предоставени и в
Оповестявания на съществени предположения (Бележка 3).
Групата признава провизия за очаквани кредитни загуби (ОКЗ) за всички дългови инструменти, които не се
отчитат по справедлива стойност в печалбата или загубата. ОКЗ се базират на разликата между договорните
парични потоци, дължими съгласно условията на договора, и всички парични потоци, които Групата очаква
да получи, дисконтирани с доближение до първоначалния ефективен лихвен процент. Очакваните парични
потоци включват паричните потоци от продажбата на държаното обезпечение или други кредитни
подобрения, които представляват неразделна част от условията на договора.
ОКЗ се признават на два етапа. За кредитни експозиции, за които не е налице значително повишение на
кредитния риск от първоначалното признаване, ОКЗ се провизират за кредитни загуби, които възникват в
резултат на събития по неизпълнение, които са възможни през следващите 12 месеца (12-месечни ОКЗ). За
кредитни експозиции, за които е налице значително повишение на кредитния риск от първоначалното
признаване, провизия за загуба се изисква по отношение на кредитните загуби, очаквани през оставащия срок
на експозицията, независимо от момента на възникване на неизпълнението (ОКЗ за целия срок на
инструмента).
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
20
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
е) Финансови инструменти – първоначално признаване и последващо оценяване (продължение)
По отношение на търговските вземания и активите по договори с клиенти Групата прилага опростен подход
за изчисление на ОКЗ. Следователно тя не проследява промените в кредитния риск, а вместо това признава
провизия за загуба въз основа на ОКЗ за целия срок на инструмента към всяка отчетна дата. Групата е създала
матрица за провизиране, която се базира на историческия опит по отношение на кредитните загуби,
коригирана с прогнозни фактори, специфични за длъжниците и за икономическата среда.
Към всяка отчетна дата тя определя дали дълговият инструмент се преценява като такъв с нисък кредитен
риск, като използва цялата разумна и аргументирана информация, която е достъпна без извършване на
излишни разходи или усилия. При тази оценка Групата преразглежда вътрешния кредитен рейтинг на
дълговия инструмент. В допълнение Групата преценява дали съществува значително увеличение на
кредитния риск, когато плащанията по договора са в просрочие над 180 дни.
Групата счита даден финансов инструмент за такъв в неизпълнение, когато договорните плащания са в
просрочие в продължение на 360 дни. В определени случаи обаче тя може да разглежда даден финансов актив
като такъв в неизпълнение, когато вътрешна или външна информация предоставя индикация, че е малко
вероятно Групата да получи пълния размер на неиздължените суми по договора, преди да се вземат под
внимание каквито и да било кредитни подобрения, държани от него. Финансови активи се отписват, когато не
съществува разумно очакване за събиране на паричните потоци по договора.
Финансови пасиви
Първоначално признаване и оценяване
При първоначално признаване финансовите пасиви се класифицират като такива по справедлива стойност в
печалбата или загубата, или като заеми и привлечени средства, задължения или като деривативи, определени
като хеджингови инструменти в ефективен хедж, както е уместно.
Първоначално всички финансови пасиви се признават по справедлива стойност, а в случая на заеми и
привлечени средства и задължения, нетно от пряко свързаните разходи по сделката.
Финансовите пасиви на Групата включват търговски и други задължения, лихвоносни заеми и привлечени
средства, включително заеми от свързани лица и банкови овърдрафти.
Последващо оценяване
Оценяването на финансовите пасиви зависи от тяхната класификация както е описано по- долу:
Заеми и привлечени средства
Тази категория е от най-съществено значение за Групата. След първоначалното им признаване, Групата
оценява лихвоносните заеми и привлечени средства по амортизирана стойност, чрез метода на ЕЛП.
Печалбите и загубите се признават в печалбата или загубата, когато пасивът се отписва, както и чрез процеса
на амортизация на база ЕЛП.
Амортизираната стойност се изчислява като се вземат под внимание каквито и да било дисконти или премии
при придобиването, както и такси или разходи, които представляват неразделна част от ЕЛП. Амортизацията
чрез ЕЛП се включва като финансов разход в отчета за доходите.
Тази категория се отнася главно за лихвоносни заеми и привлечени средства. Допълнителна информация е
представена в Бележка 26 и Бележка 35.
Отписване
Финансов пасив се отписва, когато задължението бъде погасено, или прекратено, или изтече. Когато
съществуващ финансов пасив бъде заменен с друг от същия кредитодател при съвършено различни условия,
или условията на съществуващ пасив бъдат съществено променени, тази размяна или модификация се третира
като отписване на първоначалния пасив и признаване на нов. Разликата в съответните балансови суми се
признава в отчета за доходите.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
21
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
ж) Компенсиране на финансови инструменти
Финансовите активи и финансовите пасиви се компенсират и нетната сума се представя в отчета за
финансовото състояние, когато и само когато, е налице юридически упражняемо право за компенсиране на
признатите суми и Групата има намерение за уреждане на нетна база, или за едновременно реализиране на
активите и уреждане на пасивите.
з) Оценяване на справедлива стойност
Групата оценява своите финансови инструменти като деривативи, както и нефинансови активи като
инвестиционни имоти и земи, сгради и специализирани съоръжения по справедлива стойност към отчетната
дата. Групата не отчита финансови активи по справедлива стойност. Справедливите стойности на
финансовите инструменти, оценени по амортизирана стойност, са оповестени в Бележка 37.
Справедливата стойност е цената, която би била получена от продажба на актив или платена за прехвърляне
на пасив в обичайна сделка между пазарни участници към датата на оценката. Оценяването по справедлива
стойност се базира на предположението, че сделката за продажба на актив или прехвърляне на пасив се
осъществява:
• на основния пазар за съответния актив или пасив, или
• при отсъствие на основен пазар, на най-изгодния пазар за съответния актив или пасив.
Основният или най-изгодният пазар трябва да бъде достъпен за Групата.
Справедливата стойност на актив или пасив се оценява като се правят предположения, които пазарни
участници биха направили при определяне на цената на актива или пасива, като се приема, че те действат в
своя най-добър икономически интерес.
Оценяването на справедливата стойност на нефинансов актив взема предвид способността на пазарен
участник да генерира икономически изгоди от използването на актива според най-ефективната и най-добрата
му употреба или от продажбата на актива на друг пазарен участник, който ще използва актива според най-
ефективната и най-добрата му употреба.
Групата използва оценителски методи, уместни при обстоятелствата, за които има достатъчно данни за
оценяване на справедливата стойност като се максимизира използването на подходящи наблюдавани входящи
данни и се свежда до минимум използването на ненаблюдавани входящи данни.
Всички активи и пасиви, които са оценени по справедлива стойност или за които се изисква оповестяване на
справедлива стойност във финансовия отчет, са групирани в категории според йерархията на справедливата
стойност, както е описано по-долу, въз основа на най-ниското ниво използвани входящи данни, които имат
значително влияние при оценяването на справедливата стойност като цяло:
• Ниво 1 – Използват се котирани (некоригирани) цени на активни пазари за идентични активи или
пасиви
• Ниво 2 – Прилагат се оценителски методи, при които най-ниското ниво използвани входящи данни,
съществени за оценката по справедлива стойност, са наблюдавани или пряко, или косвено
• Ниво 3 – Използват се оценителски методи, при които най-ниското ниво използвани входящи данни,
съществени за оценката по справедлива стойност, са ненаблюдавани
За активите и пасивите, които се оценяват регулярно по справедлива стойност, Групата преразглежда
категоризирането им на съответното ниво от йерархията на справедливата стойност (въз основа на най-
ниското ниво използвани входящи данни, които имат значително влияние при оценяването на справедливата
стойност като цяло) към края на отчетния период и определя дали има необходимост от извършване на
трансфер(и) от едно ниво в друго.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
22
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
з) Оценяване на справедлива стойност (продължение)
Ръководството на Групата определя политиките и процедурите, които се прилагат по отношение както на
регулярните оценки по справедлива стойност като тези на земи, сгради и специализирани съоръжения и
инвестиционни имоти, така и на нерегулярните оценки по справедлива стойност, като тези на активи,
държани за продажба/разпределение към собствениците.
Обикновено за оценяването на справедливата стойност на съществените активи като земи, сгради и
специализирани съоръжения и инвестиционни имоти като и на съществените пасиви, се ангажират външни
независими оценители като необходимостта от тях се преценява всяка година от ръководството на Групата.
Към края на всяка финансова година, ръководството прави анализ на измененията в стойностите на активите
и пасивите, които подлежат на преоценяване съгласно счетоводните политики на Групата. Това включва
преглед на ключовите входящи данни, използвани в последната оценка и сравняването им с подходяща
историческа информация като сключени договори и други подходящи документи.
За целите на оповестяването на справедливата стойност, Групата определя различни класове активи и пасиви
в зависимост от тяхното естество, характеристики и риск и от съответното ниво от йерархията на
справедливата стойност, описана по-горе.
и) Деривативни финансови инструменти и счетоводно отчитане на хеджирането
Групата използва деривативни финансови инструменти като лихвени суапове за хеджиране на лихвените
рискове. Тези деривативни финансови инструменти първоначално се признават по справедливата стойност на
датата, на която е сключен деривативният договор и впоследствие се преоценяват по справедлива стойност.
Деривативите се отчитат като финансови активи, когато справедливата им стойност е положителна, и като
финансови пасиви, когато тя е отрицателна.
Печалбите или загубите, възникващи в резултат на промени в справедливата стойност на деривативите, се
признават директно в печалбата или загубата за периода, с изключение на ефективната част от хеджирането
на парични потоци, която се признава в другия всеобхватен доход.
За целите на счетоводното отчитане на хеджирането, хеджовете се класифицират като:
• Хеджове на справедлива стойност, когато се хеджира експозицията спрямо промени в справедливата
стойност на признат актив или пасив, или непризнат неотменим ангажимент (с изключение на валутен
риск);
• Хеджове на парични потоци, когато се хеджира експозицията спрямо променливостта на паричните
потоци, която се дължи или на конкретен риск, свързан с признат актив или пасив, или на много
вероятна прогнозна сделка, или на валутен риск в непризнат неотменим ангажимент;
• Хеджове на нетна инвестиция в чуждестранна дейност.
В началото на хеджиращото взаимоотношение, Групата определя и документира онова хеджиращо
взаимоотношение, към което иска да прилага счетоводното отчитане на хеджирането, както и целите и
стратегията за управление на риска при поемането на хеджа.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
23
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
и) Деривативни финансови инструменти и счетоводно отчитане на хеджирането (продължение)
Документацията включва определяне на хеджиращия инструмент, хеджираната позиция, същността на
хеджирания риск и начините, които Групата ще използва за оценка дали хеджинговото взаимоотношение
отговаря на изискванията за ефективност на хеджинга (включително анализ на източниците на неефективност
на хеджинга и как е определено съотношението на хеджа). Хеджинговото взаимоотношение отговаря на
изискванията за счетоводно отчитане на хеджирането, ако се изпълнени и трите изброени по-долу изисквания
за ефективност:
• Съществува "икономическо взаимоотношение" между хеджираната позиция и хеджиращия
инструмент.
• Ефектът на кредитния риск не "доминира над промените в стойността", които възникват в резултат на
икономическото взаимоотношение.
• Хеджинговото съотношение на хеджиращото взаимоотношение е същото като възникващото от
количеството на хеджираната позиция, което Групата реално хеджира и количеството на хеджиращия
инструмент, което Групата реално използва за хеджиране на количеството на хеджираната позиция.
Хеджовете, които изпълняват всички критерии за счетоводно отчитане на хеджирането, се отчитат както е
описано по-долу:
Хеджове на парични потоци
Ефективната част от печалбата или загубата по хеджиращия инструмент се признава директно в другия
всеобхватен доход, в резерва от хеджиране на парични потоци, а неефективната част се признава директно в
печалбата или загубата за периода в статията други оперативни разходи.
Резервът за хеджиране на парични потоци се коригира за намаляване на кумулативната печалба или загуба по
хеджиращия инструмент и кумулативната промяна в справедливата стойност на хеджираната позиция.
Сумите, натрупани в друг всеобхватен доход, се отчитат счетоводно в зависимост от естеството на
залегналата в тях хеджирана сделка. Ако хеджираната сделка впоследствие доведе до признаването на
нефинансова позиция, натрупаната в собствения капитал сума се прехвърля от отделния компонент на
собствения капитал и се включва в първоначалната цена на придобиване или друга балансова стойност на
хеджирания актив или пасив. Това не представлява корекция за рекласификация и няма да се признае в друг
всеобхватен доход за периода. Това е приложимо и в случаите, когато хеджираната прогнозна сделка за
нефинансов актив или нефинансов пасив впоследствие се превърне в неотменим ангажимент, за който се
прилага счетоводно отчитане на хеджинга на справедлива стойност.
За всички други хеджове на парични потоци, натрупаната в друг всеобхватен доход сума се рекласифицира в
печалбата или загубата като корекция за рекласификация в същия период, през който хеджираните парични
потоци се отразяват на печалбата или загубата.
Ако бъде преустановено счетоводното отчитане на хеджовете на парични потоци, сумата, която е била
натрупана в друг всеобхватен доход трябва да остане в натрупания друг всеобхватен доход, ако хеджираните
бъдещи парични потоци все още се очаква да възникнат. В противен случай сумата незабавно се
рекласифицира в печалбата или загубата като корекция за рекласификация. След преустановяването, при
възникването на хеджираните парични потоци, всяка сума, оставаща в натрупания друг всеобхватен доход,
трябва да бъде отчетена счетоводно в зависимост от базовата сделка, както това е описано по-горе.
Групата използва договори за лихвен суап за хеджиране на експозицията си спрямо променливостта на
лихвените проценти в неотменими ангажименти по заеми. За по-подробна информация вижте Бележка 27.
й) Основен капитал
Основният капитал е представен по номиналната стойност на издадените и платени акции. Постъпленията от
издадени акции над тяхната номинална стойност се отчитат като премийни резерви. Разходите, пряко
свързани с издаването на обикновените акции, се признават като намаление на собствения капитал, нетно от
данъчни ефекти.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
24
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
к) Парични дивиденти и непарични разпределения към собствениците
Задължение за парични или непарични разпределения към собствениците се признава, когато
разпределението е одобрено от тях и не зависи от Групата. Кореспондиращата сума се дебитира директно в
собствения капитал.
Задължението за непарични разпределения се оценява по справедливата стойност на активите, които
подлежат на разпределение, като последващите преоценки се признава директно в собствения капитал.
При фактическото разпределение на непарични активи, разликата между балансовата стойност на признатото
задължение и тази на разпределените активи се признава в печалбата или загубата за периода.
л) Обратно изкупуване на собствени акции
Собствените капиталови инструменти, които са придобити повторно (обратно изкупени акции), се признават
по справедлива стойност на прехвърлeното възнаграждение и се приспадат от собствения капитал. Групата не
признава нито печалба, нито загуба от покупката, продажбата, емитирането или обезсилването на собствените
си капиталови инструменти. Всяка разлика между номиналната стойност и справедливата стойност на
прехвърленото възнаграждението, в случай на обезсилване на обратно изкупени акции, се признава в
намаление/увеличение на премийния резерв. Всяка разлика между номиналната стойност и справедливата
стойност при продажба на собствени акции се признава в натрупаните печалби/загуби.
м) Нетекущи активи, държани за продажба и преустановени дейности
Групата класифицира нетекущи активи и групи, подлежащи на освобождаване, като държани за продажба,
ако техните балансови стойности основно ще бъдат възстановени по-скоро чрез продажба, отколкото чрез
продължаваща употреба. Тези нетекущи активи и групи, държани за продажба, се оценяват по по-ниската от
тяхната балансова стойност и справедлива стойност, намалена с разходите за продажба.
Критериите за класификация на нетекущи активи или групи като държани за продажба се считат за изпълнени
единствено когато продажбата е много вероятна и активът или групата е на разположение за незабавна
продажба в настоящото си състояние. Действията, необходимите за завършване на фактическата продажба, не
трябва да показват, че има вероятност да настъпят съществени промени или тя да не бъде осъществена.
Ръководството трябва да е поело ангажимент за завършване на продажбата в рамките на една година от датата
на класификацията.
Имот, машина или съоръжение, или нематериален актив престава да бъде амортизиран след класифицирането
му като държан за продажба.
Активите и пасивите, класифицирани като държани за продажба се представят отделно като текущи позиции
в отчета за финансовото състояние.
Група, подлежаща на освобождаване, може да бъде определена като преустановена дейност, ако тя е:
• Компонент на дружество от Групата, който е ОГПП или група от ОГПП
• Класифицирана като държана за продажба или разпределение, или вече е освободена по този начин,
или
• Представлява основна бизнес дейност или географски район.
Преустановената дейност се изключват от резултатите от продължаващи дейности и се представя в отчета за
всеобхватния доход в една единствена статия като печалба или загуба след данъци от преустановена дейност.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
25
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
н) Имоти, машини и съоръжения
Имотите, машините и съоръженията (дълготрайни материални активи) се отчитат по цена на придобиване или
по преоценена стойност (виж по-долу), намалена с натрупаните амортизации и натрупаните загуби от
обезценка, ако има такива. Цената на придобиване включва и разходи за подмяна на части от машините и
съоръженията и разходи по заеми по дългосрочни договори за строителство, при условие, че отговарят на
критериите за признаване на актив. Когато се налага подмяната на съществени компоненти от имотите,
машините и съоръженията, на определени интервали, Групата признава тези компоненти като индивидуални
активи със специфични срокове на полезен живот и респективно, амортизация. По подобен начин, при
извършване на разходи за основен преглед на машина и/или съоръжение те се включват в балансовата
стойност на съответния актив като разходи за подмяна, при условие че отговарят на критериите за признаване
на актив. Всички други разходи за ремонт и поддръжка се признават в отчета за доходите в периода, в който
са извършени.
След първоначалното признаване, земите, сградите и определени специализирани съоръжения се оценяват по
преоценена стойност, намалена с натрупаните амортизации и обезценките, признати след датата на
преоценката. Преоценките се извършват достатъчно често (обичайно на период от 5 години), така че да се
гарантира, че справедливата стойност на даден преоценен актив не се различава съществено от неговата
балансова стойност. Когато тяхната справедлива стойност се променя съществено на по-кратки интервали от
време, преоценката може да се извършва и по-често. Последната преоценка на земи, сгради и определени
специализирани съоръжения е извършена от независими лицензирани оценители към 31 декември 2018 г.
Транспортните средства и другите дълготрайни активи, включително корабите, и разходите за придобиване
на дълготрайни материални активи са оценени в отчета по цена на придобиване, намалена с начислени
амортизации и натрупани загуби от обезценка.
Увеличението в балансовата стойност на актив в резултат на преоценка се отчита като преоценъчен резерв в
другия всеобхватен доход. Увеличението от преоценка, обаче, се признава в отчета за доходите, доколкото
възстановява намаление от преоценка на същия актив, признато като разход в отчета за доходите.
Намалението на балансовата стойност на актив в резултат на преоценка се признава като разход в отчета за
доходите, освен до степента, в която то компенсира съществуващ преоценъчен резерв, отнасящ се за този
актив. Натрупаните амортизации към датата на преоценката се отписват за сметка на намаление на отчетната
стойност на актива.
Така намерената стойност на актива се коригира до справедливата му стойност. При отписване на актива
преоценъчният резерв свързан с него се прехвърля в натрупаните печалби и загуби.
Активи, изградени по стопански начин
Стойността на активите придобити по стопански начин включва направените разходи за материали, директно
вложен труд и съответната пропорционална част от непреките производствени разходи; разходите пряко
отнасящи се до привеждане на актива до местоположение и състояние необходими за неговата експлоатация;
първоначална приблизителна оценка на разходите за демонтаж и преместване на актива и за възстановяване
на площадката, на която е разположен актива и капитализирани разходи за лихви.
Амортизациите се изчисляват на база на линейния метод за срока на полезния живот на активите, които са
определени както следва:
Сгради
7 – 79 години
Специализирани съоръжения
5 – 50 години
Машини, съоръжения и оборудване
2 – 60 години
Транспортни средства (вкл. кораби)
3 – 25 години
Ремонт на кораби
2 – 5 години
Стопански инвентар
2 – 15 години
Подобрения на наети активи
2 – 3 години
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
26
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
н) Имоти, машини и съоръжения (продължение)
Имот, машина и съоръжение се отписва при продажбата му или когато не се очакват никакви бъдещи
икономически изгоди от неговото използване или при освобождаване от него. Печалбите или загубите,
възникващи при отписването на актива (представляващи разликата между нетните постъпления от
продажбата, ако има такива, и балансовата стойност на актива) се включват в консолидирания отчет за
доходите, когато активът бъде отписан.
В края на всяка финансова година се извършва преглед на остатъчните стойности, полезния живот и
прилаганите методи на амортизация на активите и ако очакванията се различават от предходните
приблизителни оценки, последните се променят в бъдещи периоди.
о) Инвестиционни имоти
Инвестиционните имоти се оценяват първоначално по цена на придобиване, която включва разходите по
сделката. Разходите за подмяна на части от инвестиционен имот се включват в неговата балансова стойност,
когато тези разходи бъдат извършени при условие, че отговарят на критериите за признаване на
инвестиционен имот; разходите за текуща поддръжка на инвестиционен имот се изключват от балансовата
стойност.
След първоначално признаване инвестиционните имоти се оценяват по справедлива стойност, която отразява
пазарните условия към отчетната дата. Печалбите или загубите, възникват от промени в справедливите
стойности на инвестиционните имоти, се признават в консолидирания отчет за доходите в периода, в който
възникват.
Инвестиционните имоти се отписват при освобождаване или когато инвестиционният имот е трайно изваден
от употреба и никакви бъдещи икономически изгоди не се очакват от неговото освобождаване. Печалбата или
загубата, произтичащи от изваждането от употреба или освобождаването от инвестиционен имот, се
признават в отчета за доходите в съответния период на освобождаване.
Прехвърляния към или от инвестиционни имоти се извършват само когато има промяна в използването на
имота. Когато инвестиционен имот се прехвърля към ползван от собственика имот, приетата стойност на
имота за последващо отчитане е неговата справедлива стойност към датата на промяната в използването му.
Когато ползван от Групата имот стане инвестиционен имот, Групата прилага счетоводната си политика за
имоти, машини и съоръжения до датата на промяната в използването на имота.
п) Лизинг
На началната дата на лизинга, която е по-ранната от двете дати - датата на лизинговото споразумение или
датата на ангажирането на страните с основните условия на лизинговия договор, Групата прави анализ и
оценка дали даден договор представлява или съдържа елементи на лизинг. Даден договор представлява или
съдържа лизинг, ако по силата на него се прехвърлят срещу възнаграждение правото на контрол над
използването на даден актив за определен период от време.
Групата като лизингополучател
Групата прилага единен модел на признаване и оценка на всички договори за лизинг, с изключение на
краткосрочните лизингови договори (лизингов договор със срок от 12 месеца или по-малко от датата на
стартиране на лизинга и който не съдържа опция за покупка) и лизинговите договори на активи на ниска
стойност (като таблети, персонални компютри, телефони, офис техника и други).
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
27
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
п) Лизинг (продължение)
Групата не се е възползвала от практическата целесъобразна мярка на МСФО 16, която позволява на
лизингополучателя за всеки клас идентифициран актив да не отделя нелизинговите от лизинговите
компоненти, а вместо това да отчита всеки лизингов компонент и свързаните с него нелизингови компоненти
като отделен лизингов компонент. За договори, които съдържат лизингов компонент и един или повече
допълнителни лизингови или нелизингови компоненти, Групата разпределя възнаграждението по договора на
база относителните единични цени на лизинговите компоненти и съвкупната единична цена на нелизинговите
компоненти.
Активи с право на ползване
Групата признава в отчета за финансовото състояние актив с право на ползване на датата на стартиране на
всеки лизингов договор, т.е. датата, на която основният актив е на разположение за ползване от страна на
Групата.
Активите с право на ползване се представят в отчета за финансовото състояние по цена на придобиване,
намалена с натрупаната амортизация, загуби от обезценка и корекциите, вследствие на преоценки и корекции
на задължението по лизинг. Цената на придобиване включва:
• размера на първоначалната оценка на задълженията по лизинг;
• лизинговите плащания, извършени към или преди началната дата, намалени с получените стимули по
договора за лизинг;
• първоначалните преки разходи, извършени от Групата, в качеството й на лизингополучател;
• разходите за възстановяване, които Групата ще направи за демонтаж и преместване на основния
актив, възстановяване на обекта, на който активът е разположен или възстановяване на основния
актив в състоянието, изисквано съгласно договора.
Групата амортизира актива с право на ползване за по-краткия период от полезния живот и срока на
лизинговия договор, използвайки линейния метод. Ако по силата на лизинговия договор собствеността върху
актива се прехвърля до края на срока на договора, Групата амортизира актива за полезния му живот.
Амортизациите започват да се начисляват от датата на стартиране на лизинговия договор и се признават в
печалбата или загубата като „разходи за амортизация”.
Сроковете на амортизация по типове активи, предмет на договорите за лизинг, са както следва:
Сгради и конструкции
5 години
Машини, съоръжения и оборудване
4 години
Групата е избрала да прилага модела на цената на придобиване за всички свои активи с право на ползване с
изключение на тези, които отговарят на определението за инвестиционен имот по МСС 40 Инвестиционни
имоти, за които прилага модела на справедливата стойност.
Активите с право на ползване се тестват за обезценка в съответствие с МСС 36 Обезценка на активи.
Задължения по лизинг
На датата на стартиране на всеки лизингов договор Групата признава в отчета за финансовото състояние
задължение по лизинг, оценено по настояща стойност на лизинговите плащания, които не са изплатени към
тази дата. Те включват:
• фиксирани плащания (включително фиксирани по същество лизингови плащания), намалени с
подлежащите на получаване лизингови стимули;
• променливи лизингови плащания, зависещи от индекси или проценти първоначално оценени,
използвайки индексите или процентите на датата на стартиране на лизинга;
• цената за упражняване на опцията за покупка, ако е достатъчно сигурно, че Групата ще ползва тази
опция;
• плащания на санкции за прекратяване на лизинговия договор, ако в срока на лизинговия договор е
отразено упражняването на опция за прекратяването на договора от страна на Групата;
• сумите, които Групата очаква да плати като гаранции за остатъчна стойност.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
28
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
п) Лизинг (продължение)
Променливите лизингови плащания, които не зависят от индекси или проценти, а са свързани с изпълнение
или с използването на основния актив, не се включват в оценката на задължението по лизинг и в актива с
право на ползване. Те се признават като текущ разход в периода, в който настъпи събитието или
обстоятелството, довело до тези плащания и се включват в печалбата и загубата за годината.
Лизинговите плащания се дисконтират с лихвения процент, заложен в договора, ако той може да бъде
непосредствено определен или с диференциалния лихвен процент на Групата, който тя би плащала в случай,
че заеме финансови средства, необходими за получаването на актив със сходна стойност на актива с право на
ползване, за сходен период от време, при сходно обезпечение и в сходна икономическа среда.
Лизинговите плащания (вноски) съдържат в определено съотношение финансовия разход (лихва) и
припадащата се част от лизинговото задължение (главница). Лихвените разходи по лизинга се представят в
печалбата или загубата за годината през периода на лизинга на периодична база, така че да се постигне
постоянен лихвен процент за оставащата неизплатена част от главницата по лизинговото задължение, като се
представят като „финансови разходи”.
Групата оценява последващо задължението по лизинг като:
• увеличава балансовата стойност, за да отрази лихвата по задълженията по лизинг;
• намалява балансовата стойност, за да отрази извършените лизингови плащания;
• преоценява балансовата стойност, за да отрази преоценките или измененията на лизинговия договор
или да отрази коригираните фиксирани по същество лизингови плащания.
Групата преоценява задълженията си по лизинг, когато:
• има промяна в срока на лизинга или е възникнало събитие или обстоятелство, което е довело до
промяна в оценката на опцията за закупуване, при което коригираните лизингови плащания се
преизчисляват с коригиран дисконтов процент;
• има промяна в лизинговите плащания, произтичаща от промяна в индекс или процент или има
промяна в сумите, които се очаква да бъдат дължими по гаранции за остатъчна стойност, при което
коригираните лизингови плащания се преизчисляват с непроменения (оригиналния) дисконтов
процент (освен когато промяната в лизинговите плащания, произтича от промяна в плаващите
лихвени проценти, в този случай се използва коригиран дисконтов процент, който отразява
промените в лихвения процент);
• лизинговият договор е изменен и това изменение не е отразено като отделен лизинг, като в този
случай задължението по лизинг се преизчислява на база на срока на променения лизингов договор,
дисконтирайки променените лизингови плащания с коригиран дисконтов процент към датата на
влизане в сила на изменението.
Групата признава сумата на преоценката на задължението по лизинг като корекция на актива с право на
ползване или в печалбата и загубата, ако балансовата стойност на актива с право на ползване е намалена до
нула.
Краткосрочни лизингови договори и лизингови договори, основният актив по които е с ниска стойност
Групата прилага освобождаването по реда на МСФО 16 от изискването за признаване на актив с право на
ползване и задължение по лизинг за краткосрочните си лизингови договори и за лизинговите си договори,
основният актив по които като нов е с ниска стойност. Плащанията по тях се признават като разход в
печалбата или загубата на база линеен метод за периода на лизинга.
Лизинг на нематериални активи
Групата е избрала да не прилага разпоредбите на МСФО 16 по отношение на лизинг на нематериални активи
и те се отчитат съгласно МСС 38 Нематериални активи.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
29
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
п) Лизинг (продължение)
Групата като лизингодател
Лизингов договор, при който Групата запазва по същество всички съществени рискове и стопански изгоди от
собствеността върху основния актив, се класифицира като оперативен лизинг.
Когато Групата е междинен лизингодател, то отчита основния лизинг и договорът за преотдаване като два
отделни договора. Ако основният договор е краткосрочен лизингов договор, договорът за преотдаване се
класифицира като оперативен лизинг. За всички останали случаи, договорът за преотдаване се класифицира
като финансов или оперативен в зависимост от актива с право на ползване, възникнал по основния договор.
Приходите от наем от лизинговите договори за оперативен лизинг се признават от Групата на линейна база за
периода на лизинговия договор. Първоначалните преки разходи, извършени във връзка с постигането на
оперативния лизинг, се прибавят към балансовата стойност на основния актив и се признават като разход през
срока на лизинговия договор на линейна база. Когато договорът съдържа лизингов и нелизингови компоненти
Групата прилага изискванията на МСФО 15, за да разпредели общото възнаграждение по договора между
отделните компоненти.
Основният актив, предмет на лизинговия договор, остава и се представя в отчета за финансовото състояние на
Групата.
р) Разходи по заеми
Разходи по заеми, пряко свързани с придобиването, изграждането или производството на актив, който по
необходимост отнема значителен период от време, за да се подготви за предназначението си или за
продажбата си, се капитализират като част от неговата цена на придобиване. Всички други разходи по заеми
се отчитат като разход в периода, в който възникват. Разходите по заеми включват лихвите и други разходи,
които Групата извършва във връзка с получаването на привлечени средства.
с) Нематериални активи
Нематериалните активи, придобити отделно, се оценяват първоначално по цена на придобиване. След
първоначалното признаване нематериалните активи се отчитат по цена на придобиване, намалена с
натрупаните амортизации и натрупаните загуби от обезценка.
Групата оценява за всеки отделен нематериален актив дали неговият полезен живот е ограничен или
неограничен.
Нематериалните активи с ограничен полезен живот се амортизират за срока на полезния им живот и се
тестват за обезценка, когато съществуват индикации, че стойността им е обезценена. Амортизационният
период и методът за амортизация за нематериален актив с ограничен полезен живот се преглеждат най-малко
в края на всяка финансова година. Промените в очаквания полезен живот или модел на консумиране на
бъдещите икономически изгоди от нематериалния актив се отчитат чрез промяна на амортизационния срок
или метод, както това е уместно, и се третират като промяна в приблизителните счетоводни оценки.
Нематериалните активи с ограничен полезен живот, се амортизират на линейна база за очаквания срок на
полезния им живот, както следва:
Патенти, лицензи и търговски марки
2 – 20 години
Програмни продукти
2 – 10 години
Печалбата или загубата, възникнала при отписването на даден нематериален актив, се оценява като разликата
между нетните постъпления от продажбата и балансовата стойност на актива и се признава в консолидирания
отчет за доходите в периода на отписване.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
30
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
т) Материални запаси
Материалните запаси се оценяват по по-ниската от себестойността и нетната реализируема стойност.
Разходите, направени във връзка с доставянето на материалните запаси до тяхното настоящо местоположение
и състояние, се отчитат както следва:
Материали
–
доставна стойност, определена на база на метода „средно-претеглена
стойност”;
Готова продукция и
незавършено производство
–
стойността на употребените преки материали, труд, общи
производствени разходи, условно–постоянните разходи, разпределени
на база на начислените разходи за пряк труд или количеството на
произведената продукция;
Нетната реализируема стойност е предполагаемата продажна цена в нормалния ход на стопанската дейност
минус приблизително оценените разходи за завършване на производствения цикъл и тези, които са
необходими за осъществяване на продажбата.
у) Обезценка на нефинансови активи
Групата оценява дали съществуват индикации, че даден актив е обезценен. В случай на такива индикации или
когато се изисква ежегоден тест за обезценка на ниво даден актив, Групата определя възстановимата стойност
на този актив или на обект, генериращ парични потоци (ОГПП), към който принадлежи съответният актив.
Възстановимата стойност на даден актив или ОГПП е по-високата от справедливата стойност, намалена с
разходите за продажба на актива/ОГПП и стойността му употреба. Възстановимата стойност се определя за
отделен актив, освен в случай, че при използването на актива не се генерират парични потоци, които да са в
значителна степен независими от паричните потоци, генерирани от други активи или групи от активи. Тогава
се определя възстановимата стойност на ОГПП, към който принадлежи актива.
Когато балансовата стойност на даден актив или ОГПП е по-висока от неговата възстановима стойност, той се
счита за обезценен и балансовата му стойност се намалява до неговата възстановима стойност.
При определянето на стойността в употреба на даден актив/ОГПП, очакваните бъдещи парични потоци се
дисконтират до тяхната сегашна стойност като се използва норма на дисконтиране след данъци, която
отразява текущата пазарна оценка на стойността на парите във времето и специфичните за актива рискове.
Справедливата стойност, намалена с разходите за продажбата, на актив/ОГПП се определянето на база на
скорошни пазарни сделки, ако има такива. Ако такива сделки не могат да бъдат идентифицирани, се прилага
подходящ модел за оценка. Направените изчисления се потвърждават чрез използването на други модели за
оценка или други налични източници на информация за справедливата стойност на актив или обект,
генериращ парични потоци.
Изчисленията за обезценка се базират на подробни бюджети и прогнозни калкулации, които са изготвени
поотделно за всеки ОГПП, към който са разпределени индивидуални активи. Тези бюджети и прогнозни
калкулации обикновено покриват период от пет години. При по-дълги периоди се изчислява индекс за
дългосрочен растеж и той се прилага след петата година към бъдещите парични потоци.
Загубите от обезценка се признават като други разходи в консолидирания отчет за доходите, или като отделна
статия, ако са съществени, с изключение на загубите от обезценка на активи, които са преоценени в
предходни периоди и преоценката е отчетена в другия всеобхватен доход. В този случай, загубата от
обезценка също се отчита в другия всеобхватен доход, до размера на по-рано признатата преоценка на актива.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
31
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
у) Обезценка на нефинансови активи (продължение)
Групата преценява дали съществуват индикации, че загубата от обезценка на актив/ОГПП, различен от
репутация, която е призната в предходни периоди, може вече да не съществува или пък да е намаляла. Ако
съществуват подобни индикации, Групата определя възстановимата стойност на актива или на обекта,
генериращ парични потоци. Загубата от обезценка се възстановява обратно само тогава, когато е настъпила
промяна в приблизителните оценки, използвани при определяне на възстановимата стойност на актива, след
признаването на последната загуба от обезценка. Възстановяването на загуба от обезценка е ограничено, така
че балансовата стойност на актива да не надвишава нито неговата възстановима стойност, нито да не
надвишава балансовата стойност (след приспадане на амортизация), която щеше да бъде определена, ако не е
била призната загуба от обезценка за актива в предходните години. Възстановяването на загуба от обезценка
се признава в консолидирания отчет за доходите, освен ако активът се отчита по преоценена стойност, в който
случай възстановяването се третира като увеличение от преоценка.
Групата прилага следните критерии при тестването за обезценка на посочените по-долу специфични активи:
Репутация
Групата извършва тест за обезценка на репутацията веднъж годишно, когато събития или промени в
обстоятелствата дават индикации, че тя може да е обезценена. Репутацията се тества за обезценка като се
определя възстановимата стойност на обекта, генериращ парични потоци, към който тя е разпределена.
Когато възстановимата стойност на обекта, генериращ парични потоци е по-ниска от балансовата стойност, се
признава загуба от обезценка. Загубата от обезценка на репутация не подлежи на възстановяване в бъдещи
периоди.
ф) Парични средства и парични еквиваленти
Паричните средства и паричните еквиваленти в отчета за финансовото състояние включват парични средства
по банкови сметки, в брой и краткосрочни депозити с първоначален падеж от три или по-малко месеца. За
целите на отчета за паричните потоци, паричните средства и паричните еквиваленти включват паричните
средства и парични еквиваленти, както те са дефинирани по-горе.
х) Провизии
Общи
Провизии се признават, когато Групата има сегашно задължение (правно или конструктивно) в резултат на
минали събития, когато има вероятност за погасяване на задължението да бъде необходим поток от ресурси,
съдържащ икономически ползи и когато може да бъде направена надеждна оценка на стойността на
задължението. Когато Групата очаква, че някои или всички необходими за уреждането на провизията разходи
ще бъдат възстановени, например съгласно застрахователен договор, възстановяването се признава като
отделен актив, но само тогава когато е практически сигурно, че тези разходи ще бъдат възстановени.
Разходите за провизии се представят в отчета за доходите, нетно от сумата на възстановените разходи. Когато
ефектът от времевите разлики в стойността на парите е съществен, провизиите се дисконтират като се
използва текуща норма на дисконтиране преди данъци, която отразява, когато е уместно, специфичните за
задължението рискове. Когато се използва дисконтиране, увеличението на провизията в резултат на
изминалото време, се представя като финансов разход.
Провизия за гаранционно обслужване
Провизии за гаранции се признават, когато съответните продукти и услуги бъдат реализирани. Провизията се
базира на историческата информация за предявени гаранции, като се отчита и вероятността за възникването
на бъдещи такива разходи.
Обременяващи договори
Провизия за обременяващи договори се признава, когато очакваните икономическите ползи за Групата
произтичащи от договора, са по ниски от разходите, които не могат да се избегнат, за да се покрият
задълженията, произтичащи от договора. Провизията се изчислява като настояща стойност на по-ниската от
двете величини – очаквани разходи за прекратяване на договора или очаквани нетни разходи в резултат на
продължаване на договора. Преди да се начисли провизия за обременяващ договор, Групата признава всички
загуби от обезценка на активи, които са свързани с този договор.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
32
2.2 Обобщение на съществените счетоводни политики (продължение)
ц) Основна нетна печалба на акция
Основната нетна печалба на акция се изчислява като се раздели нетната печалба или загуба за периода,
подлежаща на разпределение между притежателите на обикновени акции на средно-претегления брой на
държаните акции за периода.
ч) Правителствени финансирания (дарения)
Правителствените дарения се признават, когато съществува разумна сигурност, че дарението ще бъде
получено и че всички свързани с него условия ще бъдат изпълнени. Когато дарението е свързано с разходна
позиция, то се признава като приход за периодите, необходими за съпоставяне на дарението на систематична
база с разходите, които то е предвидено да компенсира. Когато дарението е свързано с актив, то се представя
като приход за бъдещ период и се включва в доходите на равни суми за очаквания срок на полезен живот на
свързания с него актив.
2.3 Промени в счетоводните политики и оповестявания
Нови и изменени стандарти и разяснения
През 2021 година се прилагат някои изменения и разяснения за първи път, но те нямат влияние върху
финансовия отчет на Групата. Групата не е приела стандарти, разяснения или изменения, които са
публикувани, но все още не са влезли в сила.
Новите и/или променените стандарти и тълкувания включват:
МСФО 16 Лизинг (промени в сила за годишни периоди от 01.06.2020 г. и допълнителни промени в сила
за годишни периоди от 01.04.2021 г., приети от ЕК).
С промените в сила за годишни периоди от 01.06.2020 г. се въвежда практическа целесъобразна мярка, на
база, на която всеки лизингополучател може да избере да не преценява дали дадена отстъпка (облекчение) по
лизинг, възникнала само като пряка последица от пандемията COVID-19, е изменение на лизинговия договор.
Тази мярка се допуска за прилагане и когато са изпълнени едновременно следните условия: а) с промяната в
лизинговите плащания се променя възнаграждението за лизинга, като промененото възнаграждение по
същество не надхвърля възнаграждението за лизинга, непосредствено предхождащо промяната; б) всяко
намаление на лизинговите плащания засяга само плащанията, първоначално дължими на или преди 30 юни
2021 г.; както и в) останалите условия на лизинга не се променят съществено. Лизингополучателят, който
прилага практическата целесъобразна мярка, отчита всяка промяна в плащанията по лизинга по същия начин,
по който тя би се отчела при прилагането на МСФО 16, ако не представлява изменение на лизинговия
договор. Тя не е валидна за лизингодателите. По-ранно прилагане е разрешено.
С промените в сила за годишни периоди от 01.04.2021 г. се: а) позволява практическата целесъобразна мярка
за COVID-19, свързана с отстъпки в наема, да се приложи от лизингополучателя за отстъпки в наема, за които
всяко намаление на лизинговите плащания засяга само плащанията, първоначално дължими на или преди 30
юни 2022 г. (вместо само плащания дължими на или преди 30 юни 2021); б) изисква прилагането на
промяната да се отрази от лизингополучателя ретроспективно и в) уточнява, че лизингополучателят не е
задължен да оповестява информацията, която се изисква от МСС 8, параграф 28 (е), за отчетния период, през
който лизингополучателят е приложил промяната за първи път. По-ранно прилагане е разрешено.
Промяната няма ефект върху финансовото състояние или резултатите от дейността на Групата.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
33
2.3 Промени в счетоводните политики и оповестявания (продължение)
Промени в МСФО 9 Финансови инструменти, МСС 39 Финансови инструменти: признаване и
оповестяване, МСФО 7 Финансови инструменти: оповестяване, МСФО 4 Застрахователни договори и
МСФО 16 Лизинг вързани с Фаза 2 от реформата на базовите лихвени проценти (в сила за годишни
периоди от 01.01.2021 г., приети от ЕК).
Промените в стандартите, свързани с Фаза 2 от реформата на базовите лихвени проценти предоставят основно
две практически облекчения: а) при определяне и оценка на промени в договорени парични потоци от
финансови активи и пасиви и лизингови задължения – като промените в базовите лихвени проценти се
отчетат чрез актуализиране на ефективния лихвен процент; и б) при отчитането на хеджиращи отношения –
като се позволи промяна (преразглеждане) в определянето на хеджиращото отношение и на оценката на
хеджирания обект на база парични потоци, поради и в резултат на заместването на прилаганите базови
лихвени проценти с други алтернативи. Измененията се прилагат ретроспективно. По-ранно прилагане е
разрешено. Промяната няма ефект върху стойностите и класификацията на активите, пасивите и върху
резултатите на Групата, тъй като към края на периода тя не отчита активи и пасиви, свързани с базови
лихвени проценти.
МСФО 4: Застрахователни договори (в сила за годишни периоди от 01.01.2021 г., приети от ЕК)
Стандартът не е приложим за Групата.
3. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения
Изготвянето на консолидирания финансов отчет налага ръководството да направи преценки, приблизителни
оценки и предположения, които влияят върху стойността на отчетените активи и пасиви, и оповестяването на
условни пасиви към отчетната дата, както и върху отчетените приходи и разходи за периода. Несигурностите,
свързани с направените предположения и приблизителни оценки биха могли да доведат до фактически
резултати, които да изискват съществени корекции в балансовите стойности на съответните активи или
пасиви в следващи отчетни периоди.
Преценки
При прилагането на счетоводните политики на Групата, освен приблизителните оценки, ръководството е
направило следните преценки, които имат най-съществен ефект върху сумите, признати в консолидирания
финансов отчет.
Действащо предприятие
Към 31 декември 2021 г. Групата отчита положителен оборотен капитал в размер на 23,368 хил. лв. (2020 г.:
положителен оборотен капитал 1,910 хил. лв.).
Групата отчита печалба за годината преди лихви, данъци и амортизация в размер на 53,435 хил. лв. (2020 г.:
16,005 хил. лв.), което позволява на Групата да покрива финансовите си разходи и да генерира стабилни и
постоянни положителни парични потоци от оперативна дейност на годишна база.
В резултат на описаното по-горе, ръководството счита, че не са налице несигурности по отношение на
принципа – предположение за действащо предприятие на Групата като цяло.
Функционална валута на дъщерни дружества
Основната част от приходите, разходите и финансирането на дъщерните дружества от сегмент „Морски
транспорт“, регистрирани в чужбина, са деноминирани в щатски долари, поради което тяхната функционална
валута следва да бъде щатски долари. В резултат на това курсовите разлики, които възникват в резултат от
превръщането на активите, пасивите и отчетите за доходите на тези чуждестранни операции, са признати в
другия всеобхватен доход.
Ефектът от валутни преизчисления на получени заеми от свързани лица в евро в дъщерните дружества от
сегмент „Морски транспорт“, който не се елиминира в процеса на консолидация, се признава в другия
всеобхватен доход, тъй като тези заеми представляват част от нетната инвестиция на Индустриален холдинг
България АД в чуждестранните операции и не са налице индикации за уреждане на заемите чрез погасяване
или продажба на съответното дружество-кредитополучател.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
34
3. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения
(продължение)
Преценки (продължение)
Приходи от договори с клиенти
Групата е приложила следните преценки, които оказват съществено влияние върху определянето на размера и
момента на възникване на приходите от договори с клиенти:
• Определяне на момента във времето на удовлетворяване на задължението за изпълнение по
производство на метални конструкции и по проектантски услуги с фиксирана цена на договора
Групата е заключила, че приходите от производство на метални конструкции и от предоставянето на
проектантски услуги с фиксирана цена на договора следва да се признават в течение на времето, тъй като
клиентът едновременно получава и потребява ползите, предоставени от Групата. Фактът, че друго
предприятие няма да се налага да извършва повторно дейностите, които тя е извършила до момента, показва,
че клиентът едновременно получава и потребява ползите от дейността на Групата в течение на изпълнението
от нейна страна.
Групата е определила, че методът на вложените ресурси е най-подходящ за оценяване на напредъка по
производство на метални конструкции и по предоставянето на проектантски услуги с фиксирана цена на
договора, тъй като съществува пряко съотношение между усилията й (т.е. сумата на направените разходи) и
прехвърлянето на ползите към клиента. При производството на метални конструкции Групата признава
приходите въз основа на направените разходи спрямо общия размер на очакваните такива, необходими за
приключване на работата. При предоставянето на проектантски услуги с фиксирана цена на договора Групата
признава приходите въз основа на изработените човекочасове спрямо общия размер на очакваните такива,
необходими за приключване на работата.
• Определяне на метод за приблизителна оценка на променливото възнаграждение и преценка на
ограничението
Някои договори за обработка на товари включват ретроспективни отстъпки в цената за обем, което поражда
променливо възнаграждение. При приблизителната оценка на това променливо възнаграждение, Групата е
определила, че използването на метода на най-вероятната сума е по-подходящ, тъй като договорите са с един
праг за обем.
Договорите за рейсов чартър включват клаузи, обвързващи клиента или да заплати демюрейдж
(обезщетение), или да получи диспач (бонус), които пораждат променливо възнаграждение. При
приблизителната оценка на тези променливи възнаграждения, Групата е определила, че използването на
метода на очакваната стойност е по-подходящ, тъй възможните резултати са повече от един.
Преди да включи какъвто и да било размер на променливо възнаграждение в цената на сделката, Групата
преценява дали сумата на променливото възнаграждение е ограничена. На база исторически опит, бизнес
прогнози и актуални икономически условия Групата е определило, че приблизителните оценки за
променливото възнаграждение при договори за обработка на товари не са обект на ограничение. В
допълнение, несигурността на променливото възнаграждение ще се разреши в рамките на кратък период от
време. Групата е определила, че приблизителните оценки за променливото възнаграждение по договорите за
рейсов чартър са обект на ограничение, тъй като изцяло зависят от решения и действия на трети страни и
историческия опит не е релевантен, за да се предвиди бъдещия резултат.
• Приблизителна оценка на променливото възнаграждение
Групата определя приблизително променливите възнаграждения, които следва да бъдат включени в цената по
сделката за обработка на товари с ретроспективни отстъпки в цената за обем.
Очакваните от Групата ретроспективни отстъпки в цената за обем се анализират на база клиент за договори,
които са предмет на един праг за обем. Определянето за това дали съществува вероятност клиентът да получи
право на отстъпка зависи от историческите права за отстъпки на съответния клиент и натрупаните до момента
покупки.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
35
3. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения
(продължение)
Преценки (продължение)
Приходи от договори с клиенти (продължение)
Приблизителните оценки за ретроспективните отстъпки в цената за обем са чувствителни спрямо промени в
обстоятелствата и миналият опит на Групата във връзка с тези елементи може да не е представителен по
отношение на реалните права за отстъпки в бъдеще. Към 31 декември 2021 г. Групата няма задължения за
възстановяване за ретроспективни отстъпки в цената за обем, тъй като правата за отстъпки на клиентите са в
рамките на календарната година.
Лизинг
Групата е приложила следните преценки, които оказват съществено влияние върху консолидирания отчет за
финансовото състояние и консолидирания отчет за доходите:
• Определяне дали даден договор съдържа лизинг или лизингови елементи
Групата е сключила договори за наемане на имоти, съоръжения и транспортни средства, които е
идентифицирала и класифицирала като лизинг в качеството си на лизингополучател, тъй като основният
актив по тях е ясно определен и Групата контролира използването му.
Групата е сключила договори за отдаване под наем на имоти и кораби (договори за тайм-чартър), които е
идентифицирала и класифицирала като лизинг в качеството си на лизингодател, тъй като основният актив по
тях е ясно определен и контрагента контролира използването му.
• Определяне дали договор, който съдържа лизинг или лизингови елементи, е оперативен или финансов
лизинг
Групата в качеството си на лизингодател счита, че тъй като всички съществени рискове и изгоди от
собствеността върху имотите, отдадени под наем и върху корабите, чартирани на тайм-чартър не се поемат от
наемателите, респ. чартьорите, договорите се третират като оперативни лизинги в консолидирания финансов
отчет.
• Определяне на стойността на лизингови и нелизингови компоненти
Групата в качеството си на лизингодател е направила анализ и е установила, че договорите за тайм-чартър на
кораби съдържат лизингов и нелизингов компонент. Групата е заключила, че лизинговият компонент е наема
на кораба , а нелизинговия – услугата по експлоатацията му по време на чартъра. Приходите, получавани от
договорите за тайм-чартър не се договарят като два отделни компонента, а като цяло. За целите на определяне
на относителните единични продажни цени на наема на кораба и услугата по експлоатацията му при тези
договори, Групата е приложила остатъчния подход, тъй като наемната цена на кораба може да варира
значително в зависимост от текущите пазарни условия, продължителността на чартъра и възрастта на кораба.
Единичната продажна цена на услугата по експлоатация на кораба може да бъде по-надеждно оценена и при
определянето й Групата е приложила пазарна оценка. Цената на наема на кораба е определена на разликов
принцип. Подробна информация е оповестена в Бележка 7.
• Определяне на диференциален лихвен процент
Групата в качеството си на лизингополучател не може непосредствено от договорите си за лизинг да определи
лихвения процент, необходим й за дисконтиране на задълженията по лизинг. Тя използва диференциален
лихвен процент, който е определен на база на цената, която Групата плаща за заети средства, получени за
финансиране на активи със сходна стойност, за сходен период от време, при сходно обезпечение и в сходна
икономическа среда.
Отсрочен данъчен пасив върху дъщерни дружества
Съгласно изискванията на параграф 39 и параграф 44 от МСС 12 Групата е направила анализ на временните
разлики възникващи от инвестиции в дъщерни предприятия към 31 декември 2021 г. На база на преценка за
вероятността за реализация на тези разлики и очакваните данъчни резултати, не се налага признаване на
отсрочени данъчни активи или пасиви върху тях към отчетната дата.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
36
3. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения
(продължение)
Преценки (продължение)
Тест за обезценка на част от репутацията в дъщерни дружества
В зависимост от модела на управление и организация на дейността на Групата, ръководството е
идентифицирало два обекта генериращи парични потоци (ОГПП), към които е алокирана част от репутацията
в дъщерни дружества – ОГПП „Корабостроене и кораборемонт“ (Булярд Корабостроителна Индустрия АД) и
ОГПП „Пристанищна дейност“ (Одесос ПБМ ЕАД). Възстановимата стойност на ОГПП е определена чрез
изчисление за стойността в употреба, което се базира на прогнозните парични потоци, отразяващи
спецификите на бизнес секторите “Пристанищна дейност“ и „Корабостроене и кораборемонт“, в които ОГПП
оперират и най-актуалното виждане на ръководството за очакваните резултати за прогнозния период.
Подробна информация е оповестена в Бележка 18.
Тест за обезценка на кораби
За целите на теста за обезценка на корабите, ръководството е установило определени индикатори за
обезценка. Възстановимата стойност на активите е определена чрез изчисление за стойността в употреба,
което се базира на прогнозните парични потоци, отразяващи спецификите на бизнес сектора, в които тези
дружества оперират и най-актуалното виждане на ръководството за очакваните резултати за прогнозния
период. Подробна информация е оповестена в Бележка 17.
Други
В зависимост от модела на управление и организация на процеса по оборотно и дългосрочно финансиране на
Групата, ръководството счита, че усвоената част от оборотното финансиране по Договор за предоставяне на
кредитен лимит за издаване на банкови гаранции и оборотно финансиране №319 от 30 ноември 2006 г. на
Индустриален холдинг България АД и/или дружества от неговата група следва да бъде представена като
дългосрочно задължение. Преценката е направена на база на историята на договора, който датира от 2006 г.,
условията по него за ежегодно удължаване с писмена молба от ползвателя, намерението на ръководството да
продължи да използва лимита за повече от 12 месеца, както и липса на основания за предсрочното му
изискване от страна на банката кредитор. Към 31 декември 2021 г. Групата няма експозиция по това оборотно
финансиране.
Приблизителни оценки и предположения
Основните предположения, които са свързани с бъдещи и други основни източници на несигурности в
приблизителните оценки към отчетната дата и за които съществува значителен риск да доведат до съществени
корекции в балансовите стойности на активите и пасивите през следващия отчетен период, са посочени по-
долу:
Провизия за гаранционно обслужване
Групата признава провизия за задължението си да осигури гаранционно обслужване за задължението си да
гарантира доброто изпълнение на продадена готова продукция и извършени услуги. Определянето на
провизията за гаранционно обслужване изисква ръководството да направи преценка относно потенциалните
разходи по гаранцията на база техническа оценка и исторически данни за подобни гаранции. Към 31 декември
2021 г. необходимата провизия за гаранционно обслужване е в размер на 13 хил. лв. (2020 г.: 15 хил. лв.).
Допълнителна информация е представена в Бележка 29.
Провизия за обременяващи договори
Провизия за обременяващи договори се признава, когато очакваните икономическите ползи за Групата
произтичащи от договора, са по ниски от разходите, които не могат да се избегнат, за да се покрият
задълженията, произтичащи от договора. Определянето на очакваните разходи за прекратяване или
продължаване на договора изисква да бъде направена съществена преценка относно бъдещите парични
потоци, която крие съществени несигурности. Към 31 декември 2021 г., задължението на Групата за провизии
по обременяващи договори е в размер на 105 хил. лв. (2020: 235 хил. лв.). Допълнителна информация за
провизиите за обременяващи договори е представена в Бележка 29.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
37
3. Съществени счетоводни преценки, приблизителни оценки и предположения
(продължение)
Приблизителни оценки и предположения (продължение)
Доходи на персонала при пенсиониране
Задължението за доходи на персонала при пенсиониране се определя чрез актюерска оценка. Тази оценка
изисква да бъдат направени предположения за нормата на дисконтиране, бъдещото нарастване на заплатите,
текучеството на персонала и нивата на смъртност. Поради дългосрочния характер на доходите на персонала
при пенсиониране, тези предположения са обект на значителна несигурност. Към 31 декември 2021 г.,
задължението на Групата за доходи на персонала при пенсиониране е в размер на 930 хил. лв. (2020: 804 хил.
лв.). Допълнителна информация за доходите на персонала при пенсиониране е представена в Бележка 30.
Групата очаква да уреди всички годишни компенсируеми отпуски изцяло в рамките на 12 месеца след края на
отчетния период.
Полезни животи на имоти, машини и съоръжения, и нематериални активи
Финансовото отчитане на имотите, машините и съоръженията, и нематериалните активи включва
използването на приблизителни оценки за техните очаквани полезни животи и остатъчни стойности, които се
базират на преценки. Информация за полезните животи на имоти, машини, съоръжения и оборудване е
представена в Бележка 2.2 н), а на нематериалните активи – в Бележка 2.2 с).
Очаквани кредитни загуби за търговски вземания и активи по договори с клиенти
Групата използва матрица за изчисление на ОКЗ за търговските вземания и активите по договори с клиенти.
Процентите се базират на дните на просрочие за групи от различни сегменти клиенти (по видове услуги и
продукти), които имат сходни модели на загуба.
Матрицата първоначално се основава на процентите на просрочие, наблюдавани от Групата в исторически
план. Групата прецизира матрицата, за да коригира историческия опит със загубите по кредити чрез
включване на прогнозна информация. Например, ако прогнозите за икономически условия (например, брутен
вътрешен продукт) се очаква да се влошат през следващата година, което може да доведе до по-голям брой
просрочия в производствения сектор, историческите проценти на просрочия се коригират. Историческите
проценти на просрочия се актуализират към всяка отчетна дата и промените в прогнозните приблизителни
оценки се анализират.
Оценката за корелацията между историческите проценти на просрочие, прогнозите за икономическите
условия и ОКЗ представлява съществена приблизителна оценка. Размерът на ОКЗ е чувствителен спрямо
промени в обстоятелствата и прогнозираните икономически условия. Историческия опит на Групата по
отношение на кредитните загуби и прогнозите за икономическите условия може също така да не са
представителни за реалните просрочия от страна на клиента в бъдеще. Информация за ОКЗ по търговските
вземания и активите по договори с клиенти на Групата е оповестена в Бележка 22.
Обезценка на материали, незавършено производство и готова продукция
Групата признава обезценка на материали, незавършено производство и готова продукция до тяхната нетна
реализируема стойност. Определянето на обезценката изисква ръководството да направи оценка на
обръщаемостта на незавършеното производство и готовата продукция и тяхната евентуална реализация чрез
продажба. Към 31 декември 2021 г. необходимата обезценка на материали, незавършено производство и
готова продукция е в размер на 967 хил. лв. (2020 г.: 1,107 хил. лв.). Допълнителна информация е представена
в Бележка 21.
Преоценка на земи, сгради, специализирани съоръжения и инвестиционни имоти
Групата отчита земите, сградите и определено специализирано оборудване по преоценени стойности, като
промените в справедливата стойност се признават в отчета за всеобхватния доход. В допълнение, Групата
отчита инвестиционни имоти по справедлива стойност, като промените в справедливата стойност се
признават в отчета за доходите. Оценката на справедливите стойности на земи, сгради и специализирани
съоръжения е направена от независим лицензиран оценител към 31 декември 2018 г. Оценката на
справедливите стойности на инвестиционните имоти е направена от независим лицензиран оценител с
ефективна дата 31 декември 2021 г. Подробна информация относно справедливата стойност и използваните
оценителски методи е представена в Бележки 17 и 20.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
38
4. Публикувани стандарти, които все още не са в сила и не са възприети по-рано
По-долу са представени накратко публикуваните стандарти, които все още не са действащи или не са
приложени по-рано от Групата към датата на издаване на настоящия финансов отчет. Оповестено е как в
разумна степен може да се очаква да бъдат повлияни оповестяванията, финансовото състояние и резултатите
от дейността, когато Групата възприеме тези стандарти за първи път. Това се очаква да стане, когато те влязат
в сила.
МСФО 3 Бизнес комбинации (в сила за годишни периоди от 01.01.2022 г., приети от ЕК).
Тези промени актуализират МСФО 3, като заменят препратка към стара версия на Концептуалната рамка за
финансово отчитане с последната ѝ актуална версия от 2018 г. Те добавят и изключение от принципа на
признаване за пасиви и условни задължения, които попадат в обхвата на МСС 37 Провизии, условни пасиви и
условни активи и КРМСФО 21 Задължения за данъци и такси, както и се прави изрично уточнение, че
условните активи не се признават към датата на придобиването. Промените се прилагат перспективно.
Групата е в процес на анализ и оценка на ефектите от измененията върху финансовото състояние или
резултатите от дейността и тяхното оповестяване.
МСС 16 Имоти, машини и съоръжения (в сила за годишни периоди от 01.01.2022 г., приети от ЕК)
Тези промени забраняват на предприятията да приспадат от разходите си за „тестване дали активът
функционира правилно”, които са част от преките разходи, отнасящи се до довеждането на актива до
местоположението и състоянието, необходимо за неговата експлоатация по начина, предвиден от
ръководството, нетни приходи от продажби на произведените артикули по време на самото довеждане на
актива до това местоположение и състояние. Вместо това предприятието признава тези приходи от продажба
за такива артикули и съответните разходи, свързани с тях, в печалбата и загубата за периода съгласно
правилата на другите приложими стандарти. Промените уточняват, че тестването дали активът функционира
правилно, всъщност представлява оценка дали техническия и физическия статус и демонстрирани
възможности за работа на актива са такива, че той да е в състояние да се използва по предназначение при
производство, доставка на стоки или услуги, отдаване под наем или за административни цели. Допълнително,
предприятията трябва да оповестяват отделно сумите на приходите и разходите, свързани с произведените
артикули, които не са резултат от обичайните дейности на предприятието. Промените се прилагат
ретроспективно, но само за имоти, машини и съоръжения, които са доведени до местоположението и
състоянието, необходими за тяхната експлоатация на или след началото на най-ранния период, представен във
финансовия отчет, когато предприятието за първи път прилага изменението. Групата е в процес на анализ и
оценка на ефектите от измененията върху финансовото състояние или резултатите от дейността и тяхното
оповестяване.
МСС 37 Провизии, условни пасиви и условни активи (в сила за годишни периоди от 01.01.2022 г.,
приети от ЕК).
Промените специално изясняват, че разходите за изпълнението на задълженията по обременяващ договор са
разходите, които са пряко свързани с него, включващи: а) пряк разход на труд и пряк разход на материали; и
б) допълнителни разходи, които са пряко свързани с изпълнението на договора по пътя на разпределението -
например разпределение на разходи за амортизация на имоти, машини и съоръжения, използвани за
изпълнение на този договор. Не се включват административни и други общи разходи, освен ако те не се
изрично фактурируеми към контрагента по договор. Промените нанасят и дребна корекция в уточненията за
признаването на разходите за обезценка на активи, преди да се създаде отделна провизия за обременяващ
договор, като подчертават, че това са активи, използвани в изпълнение на договора, а не активи
предназначени за договора, каквото е изискването до влизане в сила на промяната. Промените се прилагат за
изменения по договори, за които предприятието все още не е изпълнило всички свои задължения към
началото на годишния период, през който за първи път ги прилага. Групата е в процес на анализ и оценка на
ефектите от измененията върху финансовото състояние или резултатите от дейността и тяхното оповестяване.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
39
4. Публикувани стандарти, които все още не са в сила и не са възприети по-рано
(продължение)
Годишни подобрения в МСФО 2018-2020 в МСФО 1 Прилагане за първи път на Международните
стандарти за финансово отчитане, МСФО 9 Финансови инструменти, Илюстративен пример 13 към
МСФО 16 Лизинг и МСС 41 Земеделие (в сила за годишни периоди от 01.01.2022 г., приети от ЕК).
Тези подобрения внасят частични промени в следните стандарти: а) в МСФО 1 е предоставено облекчение по
отношение на дъщерно предприятие, прилагащо за първи път МСФО на по-късна дата от предприятието
майка. То оценява в своите индивидуални финансови отчети активите и пасивите по балансовите стойности,
които биха били включени в консолидираните финансови отчети на предприятието-майка, по които
предприятието майка е придобило дъщерното предприятие. То може в своите финансови отчети да оцени
кумулативната разлика от превалутиране за всички дейности в чужбина по балансовата стойност, която би
била включена в консолидирания финансов отчет на компанията-майка, на базата на датата на преминаването
към МСФО на предприятието-майка, ако не са извършени никакви корекции за целите на процедурите на
консолидация и заради ефектите на бизнес комбинацията. Това изменение ще се прилага и за асоциирани и
съвместни предприятия, които са предприели същото освобождаване по МСФО 1. Предприятието прилага
това изменение за годишните отчетни периоди, започващи на или след 1 януари 2022. По-ранното прилагане е
разрешено; б) в МСФО 9 е направено уточнение във връзка с таксите, които се включват в “10 процентния
тест” за определяне дали при изменение на даден финансов пасив условията на новия или изменения
финансов пасив се различават значително от тези на първоначално признатия. Според промените при
определянето на тези такси, предприятието включва само тези, платени или получени между заемополучател
и заемодател, включително такси, платени или получени от заемополучателя и заемодателя от името на
другия. Предприятието прилага промените към финансовите пасиви, които се изменят в началото или след
началото на годишния отчетен период, в който предприятието първоначално ги прилага; в) в илюстративен
пример 13 към МСФО 16 е премахнато илюстративното отчитане на възстановени от лизингодателя разходи
за подобрение на лизингов имот с цел елиминиране на всякакво объркване относно третиране на стимулите
по лизинг. Тъй като изменението се отнася за илюстративен пример, който придружава стандарта, а не е част
от него, не е посочена дата на влизане в сила; г) в МСС 41 е премахнато изискването предприятията да
изключват паричните потоци за плащане на данъци при определянето на справедливата стойност на
биологичните активи и земеделската продукция. Групата е в процес на анализ и оценка на ефектите от
измененията върху финансовото състояние или резултатите от дейността и тяхното оповестяване.
МСС 1 Представяне на финансови отчети и Изложение за практика 2 (в сила за годишни периоди от
01.01.2023 г., не приети от ЕК).
Промените: а) налагат оповестяване на съществена информация за счетоводните политики вместо на
значимите счетоводни политики. б) обясняват как предприятията могат да идентифицират съществена
информацията относно счетоводните политики и да дават примери кога информация за счетоводните
политики е вероятно да бъде съществена; в) поясняват, че информацията за счетоводните политики може да
бъде съществена, поради своята същност, дори и когато съответните суми са несъществени; г) поясняват, че
информацията за счетоводните политики е съществена, ако е необходима на потребителите на финансовите
отчети на предприятието за разбирането на друга съществена информация във финансовите отчети; и д)
поясняват, че ако предприятието оповестява несъществена информация за счетоводните политики, това не
следва да води до прикриване на съществена информация за счетоводните политики. По-ранно прилагане е
разрешено.
Допълнително, промените са насочени и към критериите на класифицирането на задълженията като текущи и
нетекущи. Според тях предприятието класифицира задълженията си като текущи или нетекущи в зависимост
от правата, които съществуват в края на отчетния период и не се влияе от вероятността дали то ще упражни
правото си да отложи уреждането на задълженията. Уточнява се, че под „уреждане“ на задължения се има
предвид прехвърлянето на трета страна на парични средства, инструменти на собствения капитал, други
активи или услуги. Класификацията не се отнася за деривативите в конвертируеми пасиви, които сами по себе
си са инструменти на собствения капитал. Промените се прилагат ретроспективно.
Групата е в процес на анализ и оценка на ефектите от измененията върху финансовото състояние или
резултатите от дейността и тяхното оповестяване.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
40
4. Публикувани стандарти, които все още не са в сила и не са възприети по-рано
(продължение)
МСС 8 Счетоводна политика, промени в счетоводните приблизителни оценки и грешки (в сила за
годишни периоди от 01.01.2023 г., не са приети от ЕК).
Промените са насочени основно към приблизителните оценки и са свързани с: а) „дефиницията за промени в
приблизителните оценки“ е заменена с „дефиниция за приблизителните оценки“. Според новата дефиниция
приблизителните оценки са стойности във финансовите отчети, които са обект на несигурност по отношение
на оценяването им; б) предприятието разработва приблизителни оценки, ако счетоводните политики изискват
позиции във финансовите отчети да бъдат оценени по начин, който включва несигурност по отношение на
оценяването им; в) пояснение, че промяна в приблизителна оценка, която е резултат от нова информация или
ново развитие, не представлява корекция на грешка; и г) промяна в приблизителна оценка може да има
отражение върху печалбата или загубата за текущия период или върху печалбата и загубата за текущия
периоди и бъдещи периоди. Групата е в процес на анализ и оценка на ефектите от измененията върху
финансовото състояние или резултатите от дейността и тяхното оповестяване.
МСС 12 Данъци върху дохода (в сила за годишни периоди от 01.01.2023 г., не е приет от ЕК).
Промените са свързани с активи и пасиви, произтичащи от единична транзакция. Измененията ограничават
обхвата на освобождаване от признаване на отсрочени данъчни пасиви, вследствие на което то не се прилага
за транзакции, при които при първоначално признаване, възникват равни по размер облагаеми и подлежащи
на приспадане временни разлики. Такива транзакции са признаването на актив “право на ползване” и
задължения по лизинг от лизингополучателите на датата на стартиране на лизинга, както и при начисляване
на задължения за демонтаж, преместване и възстановяване, включени в себестойността на съответния актив.
С влизане в сила на измененията предприятията следва да признаят всеки отсрочен данъчен актив (до
степента, до която е вероятно да съществува облагаема печалба, срещу която да могат да се използват
намаляемите временни разлики) и отсрочен данъчен пасиви (за всички облагаеми временни разлики)
съобразно критериите на МСС 12 за сделки, свързани с активи и пасиви, произтичащи от единични
транзакции на или след началото на най-ранния представен във финансовия отчет сравнителен период.
Предприятията признават кумулативния ефект от първоначалното прилагане на измененията като корекция на
началното салдо на неразпределената печалба или друг компонент на собствения капитал, ако е подходящо
към тази дата. По-ранно приложение е разрешено. Групата е в процес на анализ и оценка на ефектите от
измененията върху финансовото състояние или резултатите от дейността и тяхното оповестяване.
МСФО 17: Застрахователни договори (в сила за годишни периоди от 01.01.2023 г., приет от ЕК) и
подобрения на МСФО 17 (в сила за годишни периоди от 01.01.2023 г., не са приети от ЕК).
Стандартът не е приложим за Групата.
МСФО 10 (променен) Консолидирани финансови отчети и МСС 28 (променен) Инвестиции в
асоциирани и съвместни предприятия (с отложена ефективна дата на влизане в сила, подлежаща на
определяне от СМСС).
Тези промени са насочени към решаването на счетоводното третиране на продажбите или апортите на активи
между инвеститор и негови асоциирани или съвместни предприятия. Те потвърждават, че счетоводното
третиране зависи дали продаваните активи или апортираните немонетарни активи, конституират или не по
същество „бизнес” по смисъла на МСФО 3. Ако тези активи като съвкупност не отговарят на определението
за „бизнес”, инвеститорът признава печалба или загуба до процента, съответстващ на дела на другите
несвързани инвеститори в асоциираното или съвместното предприятие. В случаите когато се продават активи
или се апортират немонетарни активи, които като съвкупност са „бизнес”, инвеститорът признава изцяло
печалбата или загубата от транзакцията. Тези промени ще се прилагат перспективно. СММС отложи
началната дата на приложение на тези промени за неопределено време. Групата е в процес на анализ и оценка
на ефектите от измененията върху финансовото състояние или резултатите от дейността и тяхното
оповестяване.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
41
5. Оперативни сегменти
Информацията по оперативни сегменти е представена спрямо бизнес секторите на Групата и в зависимост от
организацията на нейната вътрешна управленска структура.
Групата включва следните оперативни сегменти (бизнес сектори):
• Морски транспорт: опериране на собствени кораби за транспортиране на товари по море.
• Пристанищна дейност: пристанищни услуги, свързани с обработката и съхранението на товари и
обслужване на плавателните съдове по време на товаро-разтоварните дейности.
• Машиностроене: производство и продажба на металорежещи машини, компоненти и детайли за
машиностроителната и други индустрии; металолеене.
• Корабостроене и кораборемонт: ремонт и реконструкция на плавателни съдове, производство на
нестандартни метални конструкции за нуждите на корабостроенето, строителната индустрия и
енергийната промишленост; корабно проектиране.
• Други дейности: консултантски услуги, надзор и преглед на плавателни съдове и други дейности.
Всички сегменти се намират и извършват дейност на територията на България с изключение на дружествата –
корабособственици, регистрирани на Маршалови острови (от сегмент „Морски транспорт”).
Вътрешно сегментното ценообразуване се определя по начин подобен на преки сделки съгласно сключени
договори между купувач-продавач (трети лица). Вътрешно сегментните приходи са елиминирани.
Финансовите резултати за съответния сегмент, активите и пасивите включват съответните суми, които могат
директно да се отнесат за даден сегмент, както и тези, които могат да бъдат разпределени на разумна база.
Капиталовите разходи за даден сегмент представляват общите разходи направени през периода с цел
придобиване на активи, които се очаква да бъдат използвани повече от един отчетен период.
Приходите (без други приходи от дейността) могат да се анализират по пазари, определени от
местоположението на клиентите, както следва:
В хиляди лева
2021
2020
В България
28,724
28,049
Извън България
102,036
60,803
130,760
88,852
Дълготрайни активи
В хиляди лева
2021
2020
В България
199,957
200,339
Извън България
131,386
126,696
331,343
327,035
Към 31 декември 2021 г. и към 31 декември 2020 г. дълготрайните активи се състоят от дълготрайни
материални активи, инвестиционни имоти, нематериални активи и активи с право на ползване.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
42
5. Оперативни сегменти (продължение)
Бизнес сектори
Mорски транспорт
Корабостроене и
кораборемонт
Пристанищна
дейност
Машиностроене
Други дейности
Елиминирани суми
Консолидирани
суми
В хиляди лева
2021
2020
2021
2020
2021
2020
2021
2020
2021
2020
2021
2020
2021
2020
Приходи
69,511
31,465
15,393
19,090
11,507
11,830
33,190
25,635
1,159
832
-
-
130,760
88,852
Други приходи от дейността
162
542
2,349
1,250
327
149
2,711
3,447
1
15
-
-
5,550
5,403
Приходи от сделки между
сегментите
-
-
1,106
1,050
376
357
2
1
64
351
(1,548)
(1,759)
-
-
Общо приходи
69,673
32,007
18,848
21,390
12,210
12,336
35,903
29,083
1,224
1,198
(1,548)
(1,759)
136,310
94,255
Разходи за амортизация
(7,648)
(8,568)
(1,240)
(1,404)
(2,322)
(2,279)
(1,358)
(1,316)
(223)
(221)
-
-
(12,791)
(13,788)
Обезценка на дълготрайни активи
-
(8,676)
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
-
(8,676)
Печалба / (Загуба) от
оперативна дейност
34,525
(16,201)
(890)
2,477
2,621
3,118
4,420
4,937
(900)
(960)
-
-
39,776
(6,629)
Разходи за лихви
(628)
(1,058)
(1)
(1)
(16)
(51)
(34)
(43)
(145)
(227)
-
-
(824)
(1,380)
Приходи от лихви
-
-
75
-
4
-
-
-
-
-
-
-
79
-
(Разход за) / приход от данък
върху печалбата
(41)
(38)
18
(267)
(279)
(333)
(426)
(506)
(56)
(32)
-
-
(784)
(1,176)
Нетна печалба / (загуба) за
годината
38,908
(19,503)
(690)
2,120
2,325
2,726
3,932
4,362
(1,112)
(1,266)
-
-
43,363
(11,561)
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
43
5. Оперативни сегменти (продължение)
Бизнес сектори (продължение)
Mорски транспорт
Корабостроене и
кораборемонт
Пристанищна
дейност
Машиностроене
Други дейности
Консолидирани суми
В хиляди лева
2021
2020
2021
2020
2021
2020
2021
2020
2021
2020
2021
2020
Оперативни активи на сегмента
143,241
130,813
91,574
93,470
94,108
93,953
40,918
39,989
4,756
2,413
374,597
360,638
Репутация
-
-
3,050
3,050
5,082
5,082
998
998
-
-
9,130
9,130
Общо активи
143,241
130,813
94,624
96,520
99,190
99,035
41,916
40,987
4,756
2,413
383,727
369,768
Оперативни пасиви на сегмента
2,084
7,390
8,638
9,150
5,069
5,076
11,860
7,954
359
284
28,010
29,854
Лихвоносни заеми и привлечени
средства
-
17,325
-
428
-
200
863
1,981
3,914
9,132
4,777
29,066
Задължение по лизинг
-
-
9
19
-
-
146
703
174
843
329
1,565
Получени заеми от свързани лица
-
3,005
-
-
157
1,999
-
-
-
-
157
5,004
Задължения за данък върху
печалбата и други данъци
18
15
50
82
37
89
171
223
33
18
309
427
Общо пасиви
2,102
27,735
8,697
9,679
5,263
7,364
13,040
10,861
4,480
10,277
33,582
65,916
Капиталови разходи
2,030
2,178
1,384
796
2,416
1,514
1,878
862
51
4
7,759
5,354
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
44
6. Придобиване на неконтролиращи участия и ефекти от прекратени дружества
Придобиване на дъщерни дружества през 2021 г. и 2020 г.
През 2021 г. Групата не е придобивала и не е учредявала нови дружества.
През 2020 г. Групата учреди ново дружество ИХБ 3Дизайн АД с общ капитал 100 хил. лв. (капитал от 100 000 бр.
обикновени поименни акции с право на глас и с номинална стойност 1 лв. всяка), в което записа 51% дялово
участие. През 2021 г. беше взето решение за прекратяване на Дружеството и обявяването му в ликвидация.
Срокът на ликвидация е 6 месеца, считано от януари 2022 г.
Придобиване на допълнително участие през 2021 г. и 2020 г.
През 2021 г. и 2020 г. Групата не е придобивала допълнителни участия.
Ефекти от прекратени дружества за 2021 г. и 2020 г.
На 31 май 2021 г. в регистъра на дружествата на Маршалските острови е вписано прекратяването на Емона Лтд,
след като в края на 2020 г. Дружеството продаде основния си актив - м/к Емона.
Ефектите от дейността на Емона Лтд, (заличено) в консолидирания отчет за доходите на Групата са както следва:
В хиляди лева
2021
2020
Приходи
23
4,395
Разходи
(101)
(8,414)
Резултат от оперативна дейност
(78)
(4,019)
Финансови приходи
2,842
51
Финансови разходи
(2)
(17)
Разход за данък върху доходите
-
-
Резултат след данъци
2,762
(3,985)
На 15 януари 2020 г. Общото събрание на акционерите на ИХБ Електрик АД (заличено) взе решение за
прекратяване на дружеството и обявяването му в ликвидация. Към 30 ноември 2020 г. ликвидационният процес е
приключен, като са разпределени ликвидационните дялове (2.70 лв. на една акция) и е изготвен краен
ликвидационен баланс. На 22 януари 2021 г. Общото събрание на акционерите прие резултатите от
разпределението на имуществото на дружеството и взе решение за заличаването му. На 02 февруари 2021 г. в
Търговския регистър към Агенция по вписванията заличаването е вписано.
Ефектите от дейността на ИХБ Електрик АД (заличено) в консолидирания отчет за доходите на Групата за 2020
г. са както следва:
В хиляди лева
2021
2020
Приходи
-
792
Разходи
-
(175)
Резултат от оперативна дейност
-
617
Финансови приходи
-
-
Финансови разходи
-
(2)
Разход за данък върху печалбата
-
(76)
Резултат след данъци
-
539
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
45
7. Приходи
В хиляди лева
2021
2020
Приходи от производство на металорежещи машини, компоненти и детайли
32,802
25,393
Приходи от превоз на товари по договори за рейсов чартър
41,708
19,991
Приходи от договори за тайм-чартър
27,649
11,355
Приходи от ремонт и реконструкция на плавателни съдове
11,345
12,121
Приходи от производство на метални конструкции
-
156
Приходи от проектантски услуги
2,545
3,338
Приходи от обработка на товари
8,690
8,759
Приходи от съхранение на товари
1,283
1,390
Приходи от наем на кей
679
1,257
Приходи от наеми на имоти
2,055
2,138
Приходи от други услуги
2,004
2,954
130,760
88,852
Съгласно МСФО 16 Лизинг Групата е направила анализ и е установила, че приходите от договори за тайм-чартър
на кораби съдържат лизингов и нелизингов компонент, като лизинговият компонент е наема на кораба , а
нелизинговия – услугата по експлоатацията му по време на чартъра. Разбивката между двата компонента на
приходите от тези договори е както следва:
В хиляди лева
2021
2020
Приходи от наем на кораби по договори за тайм-чартър
21,873
4,874
Приходи от услуги по експлоатация на кораби по договори за тайм-чартър
5,776
6,481
27,649
11,355
Приходите на Групата по приложими стандарти за отчитане са оповестени по-долу:
В хиляди лева
2021
2020
Приходи от договори с клиенти
106,832
81,840
Приходи от наеми
23,928
7,012
130,760
88,852
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
46
7. Приходи (продължение)
Приходите на Групата по сегменти за 2021 г. са представени по-долу:
Приходите на Групата по сегменти за 2020 г. са представени по-долу:
В хиляди лева
Mорски
транспорт
Корабостроене
и кораборемонт
Пристанищна
дейност
Машино-
строене
Други
дейности
Общо
Приходи от производство на металорежещи
машини, компоненти и детайли
-
-
-
32,802
-
32,802
Приходи от превоз на товари по договори
за рейсов чартър
41,708
-
-
-
-
41,708
Приходи от договори за тайм-чартър
27,649
-
-
-
-
27,649
Приходи от ремонт и реконструкция на
плавателни съдове
-
11,333
12
-
-
11,345
Приходи от производство на метални
конструкции
-
-
-
-
-
-
Приходи от проектантски услуги
-
2,545
-
-
-
2,545
Приходи от обработка на товари
-
-
8,690
-
-
8,690
Приходи от съхранение на товари
-
-
1,283
-
-
1,283
Приходи от наем на кей
-
53
626
-
-
679
Приходи от наеми на имоти
-
1,180
839
36
-
2,055
Приходи от други услуги
154
282
57
352
1,159
2,004
69,511
15,393
11,507
33,190
1,159
130,760
в т.ч. приходи от договори с клиенти
47,638
14,213
10,668
33,154
1,159
106,832
в т.ч. приходи от наеми
21,873
1,180
839
36
-
23,928
В хиляди лева
Mорски
транспорт
Корабостроене
и кораборемонт
Пристанищна
дейност
Машино-
строене
Други
дейности
Общо
Приходи от производство на металорежещи
машини, компоненти и детайли
-
-
-
25,393
-
25,393
Приходи от превоз на товари по договори
за рейсов чартър
19,991
-
-
-
-
19,991
Приходи от договори за тайм-чартър
11,355
-
-
-
-
11,355
Приходи от ремонт и реконструкция на
плавателни съдове
-
12,105
16
-
-
12,121
Приходи от производство на метални
конструкции
-
156
-
-
-
156
Приходи от проектантски услуги
-
3,338
-
-
-
333,8
Приходи от обработка на товари
-
-
8,759
-
-
8,759
Приходи от съхранение на товари
-
-
1,390
-
-
1,390
Приходи от наем на кей
-
602
655
-
-
1,257
Приходи от наеми на имоти
-
1,146
945
47
-
2,138
Приходи от други услуги
119
1,743
65
195
832
2,954
31,465
19,090
11,830
25,635
832
88,852
в т.ч. приходи от договори с клиенти
26,591
17,944
10,885
25,588
832
81,840
в т.ч. приходи от наеми
4,874
1,146
945
47
-
7,012
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
47
7. Приходи (продължение)
Салда по договори с клиенти
В хиляди лева
2021
2020
Търговски вземания (Бележка 22)
5,837
5,219
Търговски вземания свързани лица (Бележка 22)
6
5
Активи по договори с клиенти (Бележка 22)
469
1,023
Пасиви по договори с клиенти (Бележка 32)
5,676
3,334
Активите по договори първоначално се признават на база на удовлетворените задължения за изпълнение, тъй
като получаването на възнаграждението зависи и от други условия (довършване на дейности), освен изтичането
на определено време. При приключването на работата и нейното приемане от страна на клиента, сумите,
признати като активи по договори с клиенти се трансформират в търговски вземания.
Пасивите по договори с клиенти включват краткосрочни авансови плащания.
По параграф 116 от МСФО 15 Групата е признала приходи в размер на 2,823 хил. лв. (2020 г.: 2,396 хил. лв.),
които са били включени в салдото на получени аванси по договор към началото на периода. През 2021 г. Групата
не е признала приходи от задължения за изпълнение, които са удовлетворени в предишни периоди (2020 г.:
няма).
Задължения за изпълнение
Информацията за задълженията за изпълнение на Групата е обобщена по-долу:
Производство на металорежещи машини, компоненти и детайли
Задължението за изпълнение за производство на металорежещи машини, компоненти и детайли се удовлетворява
при доставката на машината, компонента или детайла на клиента. Плащането обикновено се извършва от 0 до 30
дни след доставката.
Превоз на товари по договори за рейсов чартър
Задължението за изпълнение за превоз на товари по договори за рейсов чартър се удовлетворява с всеки изминал
ден на превозване на товара. Плащането обикновено се извършва от 0 до 30 дни след натоварване.
Услуги по експлоатация на кораби по договори за тайм-чартър
Задължението за изпълнение по експлоатация на кораби по договори за тайм-чартър се удовлетворява с всеки
изминал ден, през който корабът е нает. Плащането обикновено се извършва авансово на всеки 15 или 30 дни.
Ремонт и реконструкция на плавателни съдове
Задължението за изпълнение за ремонт и реконструкция на плавателни съдове се удовлетворява в течение на
времето на база вложените ресурси. Плащането обикновено се извършва от 0 до 180 дни след приключване на
ремонта.
Производство на метални конструкции
Задължението за изпълнение за производство на метални конструкции се удовлетворява в течение на времето на
база вложените ресурси. Плащането обикновено се извършва от 0 до 30 дни след приемане на работата.
Проектантски услуги
Задължението за изпълнение за проектантски услуги се удовлетворява в течение на времето на база на вложените
ресурси (човекочасове). Плащането обикновено се извършва от 0 до 30 дни след приемане на работата.
Обработка на товари
Задължението за изпълнение за обработка на товари се удовлетворява със всяко обработено количество товар.
Плащането обикновено се извършва от 0 до 30 дни след приключване на обработката.
Съхранение на товари
Задължението за изпълнение за съхранение на товари се удовлетворява с всяко изминало денонощие, през което
товарът е съхраняван на територията на пристанищата. Плащането обикновено се извършва от 0 до на 30 дни
след приемане на работата.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
48
7. Приходи (продължение)
Наем на кей
Задължението за изпълнение за наем на кей се удовлетворява с всеки изминал ден, през който корабът е
швартован на кейовете на Групата. Плащането обикновено се извършва от 0 до 30 дни след изтичане на месечен
период или отшвартоване на кораба.
Други услуги
Задължението за изпълнение за други производствени услуги и услуги по надзор и преглед на плавателни съдове
се удовлетворява в течение на времето на база вложените ресурси. Плащането обикновено се извършва от 0 до на
30 дни след приемане на работата. Задължението за изпълнение за административни услуги се удовлетворява в
течение на времето на база на потребените от клиента количества ресурси. Плащането обикновено се извършва
от 0 до 30 дни след изтичане на месечен период или прекратяване на наема. Задължението за изпълнение за
продажба на електрическа енергия се удовлетворява в течение на времето на база на потребените от клиента
количества електроенергия. Плащането обикновено се извършва от 0 до 30 дни след изтичане на месечен период.
Като практически целесъобразна мярка не е необходимо Групата да оповестява информация по параграф 120 от
МСФО 15 относно задължение за изпълнение, тъй като договорите с клиенти за продажба на стоки и
предоставяне на услуги са с първоначално очакван срок до 1 година.
8. Други приходи от дейността
В хиляди лева
2021
2020
Приходи от правителствени финансирания (Бележка 28)
3,725
3,012
Печалба от продажба на дълготрайни активи и активи, класифицирани като
държани за продажба (Бележка 8а)
124
812
Печалба от продажба на материали и скрап
1,249
638
Приходи от застрахователни обезщетения
12
460
Реинтегрирани провизии (Бележка 29)
-
119
Печалба от преоценка на инвестиционни имоти (Бележка 20)
-
29
Възстановена обезценка (Бележка 8б)
29
-
Други приходи
411
333
5,550
5,403
От приходите от правителствени финансирания в размер на 3,725 хил. лв., отчетени за 2021 г., 3,334 хил. лв.
(2020 г.: 2,903 хил. лв.) са приходи по „Програма за запазване на заетостта“ към Агенция по заетостта за
подпомагане на бизнеса и редуциране на негативните последици от разпространението на COVID-19.
8а. Печалба от продажба на дълготрайни активи и активи, класифицирани като държани за продажба
В хиляди лева
2021
2020
Приход от продажба на дълготрайни активи и активи, класифицирани като
държани за продажба
290
8,213
Балансова стойност на продадени активи
(166)
(7,401)
124
812
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
49
8. Други приходи от дейността (продължение)
8а. Печалба от продажба на дълготрайни активи и активи, класифицирани като държани за продажба
(продължение)
През м. декември 2020 г. Групата продаде моторен кораб Емона на цена от 7,290 хил. лв. (4,250 хил. щ. долара) и
отчете печалба в размер на 105 хил. лв. след направена към м. септември 2020 г. обезценка в размер на 3,163 хил.
лв. (Бележка 19). През октомври 2020 г. бе финализирана сделката по продажба на последните недвижими имоти
(земя и сгради) на „ИХБ Електрик“ АД (заличено) на обща стойност 831 хил. лв. с купувач дружество под общ
контрол. Балансовата стойност на продадените активи е 159 хил. лв.
8б. Възстановена обезценка
В хиляди лева
2021
2020
Възстановена обезценка на вземания и активи по договори с клиенти (Бележка
22)
17
-
Възстановена обезценка на материални запаси (Бележка 21)
12
-
29
-
9. Изменение в наличностите на незавършено производство и готова продукция
В хиляди лева
2021
2020
ЗММ Сливен АД
(608)
(505)
ИХБ Метал Кастингс ЕАД
27
39
ЗММ Нова Загора АД
96
86
(485)
(380)
10. Разходи за придобиване и изграждане на активи по стопански начин
В хиляди лева
2021
2020
Сердика Лтд
800
26
Булярд корабостроителна индустрия АД
261
153
Булпорт логистика АД
42
-
Одрия Лтд
12
24
ИХБ Метал кастингс ЕАД
7
4
Тириста Лтд
-
755
Карвуна Лтд
-
17
1,122
979
Тези разходи основно са свързани с капитализирани разходи за ремонт и поддръжка на активи, извършени по
стопански начин в дружествата от Групата и/или между дружествата от Групата.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
50
11. Разходи за материали
В хиляди лева
2021
2020
Основни материали
(14,472)
(10,720)
Гориво при експлоатацията на кораби
(7,491)
(9,067)
Ел. енергия
(2,730)
(1,578)
Спомагателни материали
(2,656)
(2,656)
Резервни части
(1,756)
(2,215)
Други
(669)
(654)
(29,774)
(26,890)
През 2021 г. Групата оперира с един кораб по-малко спрямо 2020 г., което обстоятелство е повлияло върху
отчетените разходи на гориво при експлоатацията на кораби.
Разходът за ел. енергия е нараснал значително в следствие на рязкото повишаване на цената на този
енергоизточник, въпреки положителния ефект от въведените в експлоатация соларни паркове в две от дъщерните
дружества.
12. Разходи за външни услуги
В хиляди лева
2021
2020
Портови разходи
(8,482)
(4,614)
Услуги от подизпълнители
(5,108)
(5,516)
Застраховки
(1,313)
(1,414)
Посреднически услуги
(1,063)
(631)
Охрана
(894)
(829)
Ремонти
(856)
(915)
Абонаментна поддръжка на софтуер
(363)
(425)
Граждански договори
(341)
(442)
Юридически услуги
(207)
(409)
Други
(2,220)
(2,266)
(20,847)
(17,461)
През 2021 г. нарастват портовите разходи поради различните ценови равнища на услугите в пристанищата на
товарене и разтоварване, както и различните маршрути на корабите спрямо 2020 г.
Начислените за годината суми за услуги, извършени от регистрирания одитор на Групата включват: независим
финансов одит - 162 хил. лв. (2020 г.: 176 хил. лв.) и други услуги, несвързани с одита – нула (2020 г.: нула.). Тези
суми са оповестени като част от други разходи за външни услуги.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
51
13. Разходи за персонал
В хиляди лева
2021
2020
Заплати
(22,761)
(22,222)
Задължително социално осигуряване
(3,610)
(3,337)
Договори за управление
(1,737)
(1,508)
Задължително социално и здравно осигуряване по договори за управление
(108)
(112)
Начисления за неползвани отпуски
(305)
118
Начисления по МСС 19 - обезщетения при пенсиониране (Бележка 30)
(64)
(64)
Други разходи за персонала
(992)
(991)
(29,577)
(28,116)
Средносписъчният персонал на Групата през 2021 г. е 1,067 служители (2020 г.: 1,112 служители).
14. Други разходи за дейността
В хиляди лева
2021
2020
Обезценка (Бележка 14а)
(1,158)
(8,833)
Нотариални, съдебни и други такси
(884)
(114)
Местни данъци и такси, данък върху разходите и ДДС
(696)
(697)
Командировки и смяна на екипаж
(693)
(707)
Брак и ликвидация на дълготрайни материални активи
(426)
(130)
Разходи за извънсъдебни споразумения
-
(3,745)
Начислени провизии (Бележка 29)
130
(171)
Други разходи
(455)
(831)
(4,182)
(15,228)
През 2021 г. в Нотариални, съдебни и други такси са отчетени 799 хил. лв. такси във връзка с иск на дружество
от Групата, заведен пред арбитражния съд в Лондон за неспазване от страна на клиент на ангажименти за
плащане.
През 2020 г. в Разходи за извънсъдебни споразумения са включени суми, свързани с уреждане на претенция за
неправилно доставено карго от един от корабите на Групата и обезщетение по трудова злополука на служител на
Групата.
14a. Загуби от обезценка
В хиляди лева
2021
2020
Обезценка на вземания (Бележка 22)
(430)
(49)
Обезценка на активи, класифицирани като държани за продажба (Бележка 19)
(387)
-
Обезценка на инвестиционни имоти (Бележка 20)
(174)
-
Обезценка на материални запаси (Бележка 21)
(167)
(108)
Обезценка на дълготрайни активи (Бележка 17)
-
(8,676)
(1,158)
(8,833)
През 2020 г. е отчетена загуба от обезценка на дълготрайни активи в размер на 8,676 хил. лв., представляваща
обезценка на активи от морски транспорт. Повече информация е представена в Бележка 17.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
52
15. Финансови приходи и финансови разходи
В хиляди лева
2021
2020
Финансови приходи
Положителни валутни курсови разлики, нетно
5,275
-
Приходи от лихви
79
-
5,354
-
Финансови разходи
Разходи за лихви (Бележка 15а)
(824)
(1,380)
Отрицателни валутни курсови разлики, нетно
-
(2,208)
Други финансови разходи
(159)
(168)
(983)
(3,756)
Във връзка с приключилата ликвидация на Емона Лтд 2,837 хил. лв., възникнали от курсовите разлики при
преизчисляването на активите и пасивите на дружеството и отчитани като компонент на другия всеобхватен
доход, са рекласифицирани в отчета за доходите през 2021 г.
15a. Разходи за лихви
В хиляди лева
2021
2020
Разходи за лихви по получени банкови кредити
(385)
(728)
Разходи за лихви по получени заеми от свързани лица (Бележка 35)
(32)
(210)
Разходи за лихви от лихвен суап (Бележка 27)
(383)
(410)
Разходи за лихви по задължения за лизинг (Бележка 33)
(24)
(32)
с
(824)
(1,380)
16. Данък върху печалбата
Основните компоненти на разхода за данък върху печалбата във връзка с корпоративния данък върху печалбата
за годините, приключващи на 31 декември 2021 г. и 2020 г., включват:
Консолидиран отчет за доходите
2021
2020
В хиляди лева
Разход за текущ данък върху печалбата
(814)
(879)
Отсрочен данък, свързан с възникването и обратното проявление на временни
разлики
30
(297)
Разход за данък върху печалбата, отчетен в консолидирания отчет за доходите
(784)
(1,176)
В хиляди лева
2021
2020
Консолидиран отчет за всеобхватния доход
Друг всеобхватен доход
Преоценка на земи, сгради и специализирани съоръжения
-
-
Нетно изменение на хедж на паричния поток
(33)
(6)
Актюерски загуби
29
20
Отсрочен данък, отчетен директно в другия всеобхватен доход
(4)
14
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
53
16. Данък върху печалбата (продължение)
Данък върху печалбата, отчетен в консолидирания отчет за промените в
собствения капитал
В хиляди лева
2021
2020
Отсрочен данък, свързан с преоценъчен резерв на продадени имоти, машини и
съоръжения
21
14
Текущ данък, свързан с преоценъчен резерв на продадени имоти, машини и
съоръжения
(21)
(14)
Данък върху печалбата, отчетен директно в собствения капитал
-
-
През 2021 г. номиналните законови ставки на данъка върху доходите за България и Швейцария са съответно 10%
и 8.5% (2020 г.: 10% и 8.5%). За 2022 г. те остават непроменени. Дружествата от Групата регистрирани на
Маршалските острови не подлежат на данъчно облагане.
Равнението между данъка върху печалбата и счетоводната печалба преди данъци умножена по приложимата
номинална данъчна ставка за Индустриален холдинг България АД за отчетните периоди, е както следва:
В хиляди лева
2021
2020
Печалба преди данъци
44,147
(10,385)
Разход за данък върху печалбата по приложимата данъчна ставка от 10%
(2020 г.: 10%) спрямо счетоводната печалба на Групата
(4,414)
1,039
Регулиране на счетоводния финансов резултат с разходи, непризнати за данъчни
цели
(36)
(12)
Ефекти от разлики между номиналните данъчни ставки на дъщерни дружества,
регистрирани в чужди юрисдикции и приложимата данъчна ставка от 10%
3,695
(2,182)
Други разлики
(29)
(21)
Разход за данък върху печалбата при ефективна данъчна ставка от 1,78%
(2020 г.: 11.32%)
(784)
(1,176)
Разход за данък върху печалбата, отчетен в консолидирания отчет за доходите
(784)
(1,176)
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
54
16. Данък върху печалбата (продължение)
Към 31 декември 2021 г. и 2020 г. отсрочените данъчни пасиви и активи и свързаните ефекти върху
консолидирания отчет за доходите са формирани както следва:
В хиляди лева
Консолидиран отчет за
финансовото състояние
Консолидиран отчет за
доходите
2021
2020
2021
2020
Отсрочени данъчни пасиви
Имоти, машини и съоръжения и инвестиционни имоти
(11,023)
(11,019)
(25)
(65)
Активи с право на ползване
(32)
(150)
118
46
Отсрочени данъчни активи
Неизползвани данъчни загуби за пренасяне
3
-
3
(170)
Обезценка на материални запаси и активи, държани за продажба
135
111
24
(9)
Обезценка на търговски и съдебни вземания
216
175
41
(9)
Провизии за гаранции
12
26
(14)
15
Задължения по лизинг
36
153
(117)
(45)
Задължения по деривативни финансови инструменти
-
37
(4)
4
Задължения за доходи на персонала при пенсиониране
90
80
(19)
(17)
Начисления за неизползван отпуск
59
38
21
(30)
Други
54
52
2
(17)
Икономия от/(разход за) отсрочени данъци
30
(297)
Отсрочени данъчни пасиви, нетно
(10,450)
(10,497)
Отразени в консолидирания отчет за финансовото състояние,
както следва:
Отсрочени данъчни активи
38
66
Отсрочени данъчни пасиви
(10,488)
(10,563)
Отсрочени данъчни пасиви, нетно
(10,450)
(10,497)
Равнение на отсрочените данъчни пасиви, нетно
В хиляди лева
2021
2020
На 1 януари
(10,497)
(10,228)
Икономия от/(разход за) данъци за годината, признат в консолидирания отчет за
доходите
30
(297)
(Разход за)/икономия от данъци за годината, признат в другия всеобхватен доход
(4)
14
Икономия от данъци за годината, признати директно в собствения капитал
21
14
На 31 декември
(10,450)
(10,497)
Групата е реализирала данъчни загуби, подлежащи на приспадане в бъдещи периоди само в дружества
регистрирани в България както следва:
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
55
16. Данък върху печалбата (продължение)
Данъчен период
Период за приспадане
на данъчните загуби
2021
2020
В хиляди лева
2016 г.
от 2017 г. до 2021 г.
-
2,016
2017 г.
от 2018 г. до 2022 г.
27,473
27,473
2018 г.
от 2019 г. до 2023 г.
680
680
2019 г.
от 2020 г. до 2024 г.
12
12
2020 г.
от 2021 г. до 2025 г.
123
193
2021 г.
от 2022 г. до 2026 г.
18,240
-
Приложима данъчна ставка
10%
10%
Общо данъчни загуби за приспадане
46,528
30,374
Признат отсрочен данъчен актив
3
-
Непризнат отсрочен данъчен актив
4,650
3,037
Данъчните загуби могат да бъдат пренасяни и приспадани от бъдещи облагаеми печалби на тези дружества от
групата, които са ги понесли. Съгласно приложимото данъчно законодателство в България, периодът за
пренасяне и приспадане на данъчните загуби е пет години.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
56
17. Имоти, машини и съоръжения
В хиляди лева
Земя и
сгради
Машини и
съоръжения
Други
дълготрай-
ни активи
Кораби
Разходи за
придобива-
не на ДМА
Общо
ОТЧЕТНА СТОЙНОСТ:
На 1 януари 2020 г.
134,071
74,509
9,780
216,901
5,863
441,124
Придобити
45
177
80
-
5,052
5,354
Отписани
(40)
(762)
(143)
(9,061)
-
(10,006)
Трансфери
1,880
1,281
178
4,183
(7,522)
-
Трансфер между класовете
77
(77)
-
-
-
-
Трансфер към инвестиционни имоти
(Бележка 20)
(1,083)
-
-
-
-
(1,083)
Трансфер към нематериални активи
-
-
-
-
(44)
(44)
Трансфер към активи, държани за
продажба (Бележка 19)
-
(3)
-
-
-
(3)
Обезценка, отчетена през отчета за
доходите (Бележка 14а)
-
-
-
(8,676)
-
(8,676)
Отписана амортизация поради
преоценка и обезценка
-
-
-
(20,241)
-
(20,241)
Отписана амортизация поради
трансфери към активи, държани за
продажба
-
(31)
-
-
-
(31)
Отписана амортизация поради
трансфери към инвестиционни имоти
(29)
-
-
-
-
(29)
Ефекти от валутни преизчисления
-
(18)
-
(15,935)
(56)
(16,009)
На 31 декември 2020 г.
134,921
75,076
9,895
167,171
3,293
390,356
На 1 януари 2021 г.
134,921
75,076
9,895
167,171
3,293
390,356
Придобити
836
1,192
215
-
5,516
7,759
Отписани
-
(1,875)
(574)
-
-
(2,449)
Трансфери между класовете
937
2,067
635
2,103
(5,742)
-
Трансфери към нематериални активи
-
-
-
-
(16)
(16)
Други движения
-
980
592
-
-
1,572
Ефекти от валутни преизчисления
-
17
-
14,039
27
14,083
На 31 декември 2021 г.
136,694
77,457
10,763
183,313
3,078
411,305
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
57
17. Имоти, машини и съоръжения (продължение)
В хиляди лева
Земя и
сгради
Машини и
съоръжения
Други
дълготрай-
ни активи
Кораби
Разходи за
придобива-
не на ДМА
Общо
АМОРТИЗАЦИЯ:
На 1 януари 2020 г.
909
28,177
6,751
58,643
-
94,480
Разходи за амортизация за годината
989
2,981
605
8,510
-
13,085
Амортизация на отписани активи
(9)
(692)
(141)
(1,882)
-
(2,724)
Отписана амортизация поради
преоценка и обезценка
-
-
-
(20,241)
-
(20,241)
Отписана амортизация поради
трансфери към активи, държани за
продажба
-
(31)
-
-
-
(31)
Отписана амортизация поради
трансфери към инвестиционни имоти
(29)
-
-
-
-
(29)
Ефекти от валутни преизчисления
-
(5)
-
(3,991)
-
(3,996)
На 31 декември 2020 г.
1,860
30,430
7,215
41,039
-
80,544
На 1 януари 2021 г.
1,860
30,430
7,215
41,039
-
80,544
Разходи за амортизация за годината
1,018
3,000
590
7,615
-
12,223
Амортизация на отписани активи
-
(1,715)
(454)
-
-
(2,169)
Други движения
-
962
510
-
-
1,472
Ефекти от валутни преизчисления
-
4
-
3,755
-
3,759
На 31 декември 2021 г.
2,878
32,681
7,861
52,409
-
95,829
Нетна балансова стойност:
Към 1 януари 2020 г.
133,162
46,332
3,029
158,258
5,863
346,644
Към 31 декември 2020 г.
133,061
44,646
2,680
126,132
3,293
309,812
Към 31 декември 2021 г.
133,816
44,776
2,902
130,904
3,078
315,476
Преглед на оценката на имоти, машини и съоръжения
Към 31 декември 2021 г. Ръководството на Групата е направило анализ и е установило, че са налице индикатори
за възстановяване на обезценка, отчетена в предходни периоди върху активи от сектор „Морски транспорт“–
кораби: м/к Карвуна, м/к Антея, м/к Даймънд Сий и м/к Даймънд Скай. Ръководството е извършило тест за
оценка на корабите към 31 декември 2021г. като е взело предвид значителното повишаване на фрахтовите нива
през 2021 година (приложими съответно и за корабите на Групата).
Балансовата стойност на тези активи от сектор „Морски транспорт“ към 31 декември 2021 г. е 130,904 хил. лв.
Възстановимата стойност на всеки актив – кораб е определена чрез изчисление за стойността в употреба, въз
основа на прогнозни парични потоци за остатъчния срок от полезния живот за всеки кораб. Прогнозните парични
потоци са базирани на одобрени от ръководствата на дъщерните дружества бюджети за 2022-2023 г., а за
оставащия период от полезния живот - на база на тайм-чартърен еквивалент, съответстващ на средната величина
на годишното равнище на тайм-чартърите за съответния тип кораби за периода 2008-2021 година, редуциран с
приложимия за индустрията % на променливите разходи при тайм чартъри. Тези прогнози отразяват
спецификите на бизнес сектор „морски транспорт”, както и най-актуалните очаквания на ръководството за
неговото развитие през прогнозния период.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
58
17. Имоти, машини и съоръжения (продължение)
Преглед на оценката на имоти, машини и съоръжения (продължение)
Възстановимата стойност на корабите на Групата, определена в теста е незначително по-висока спрямо тяхната
балансова стойност, поради което Групата не е признала възстановяване на обезценка през 2021 г.. (2020 г.:
начислена обезценка 5,513 хил. лв.).
Основни предположения, използвани в изчисленията на стойността в употреба
Изчислението на стойността в употреба на всеки кораб се базира на следните основни входящи данни:
• Очаквани приходи от опериране на корабите – прогнозите за първите 2 години са базирани на
очакванията на ръководството (отразяващи ефектите на текущата икономическа обстановка) и за
следващите години са базирани на средните величини на годишното равнище на тайм-чартърите за
периода 2008-2021 година за съответния тип кораб. Прогнозите са съобразени с историческите резултати
на съответния кораб;
• Очаквани разходи за обслужване и текуща поддръжка за корабите – базирани на коригираните пазарни
величини на очакваните годишни постоянни разходи за съответния тип кораб и съобразени с
историческите резултати на съответния кораб;
• Очаквани инвестиции за необходима периодична поддръжка (класови ремонти) на корабите – базирани на
средните за индустрията величини за съответния тип кораб и съобразени с историческите резултати на
съответния кораб и с новите екологични изисквания към корабите;
• Дни в експлоатация на корабите – базирани на средните за индустрията величини за съответния тип кораб
и съобразени с историческите резултати на съответния кораб.
Ръководството е приложило норма на дисконтиране след данъци в размер на 7.85% (2020 г.: 7.70 %). Нормата на
дисконтиране се базира на средно претеглената цена на капитала на подобни компании на Група Индустриален
холдинг България, коригирана за отразяване на факторите на специфичния риск за съответния бизнес сектор -
морски транспорт.
Анализ на чувствителността на основните предположения в оценката (тайм-чартърен еквивалент / приходи и
нормата на дисконтиране) и съответната стойност на обезценката за възстановяване за 2021 г. и на загубата от
обезценка за 2020 г. е представен в таблицата по-долу:
В хиляди лева
Възстановяване на обезценка на кораби (обща сума)
2021
Норма на дисконтиране
Увеличение от 0.5%
няма
Намаление от 0.5%
1,668
Нива на тайм – чартърни еквиваленти
Увеличение от 0.5%
1,029
Намаление от 0.5%
136
В хиляди лева
Загуба от обезценка на кораби (обща сума)
2020
Норма на дисконтиране
Увеличение от 0.5%
(6,473)
Намаление от 0.5%
(3,704)
Нива на тайм – чартърни еквиваленти
Увеличение от 0.5%
(4,657)
Намаление от 0.5%
(5,588)
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
59
17. Имоти, машини и съоръжения (продължение)
Преглед на оценката на имоти, машини и съоръжения (продължение)
Към 31 декември 2021 г. ръководството на Групата е направило анализ и е установило, че съществуват индикатори за
обезценка на отчетените нетекущи активи от сектор „Корабостроене и кораборемонт“. Ръководството е извършило
тест за обезценка на посочените активи към 31 декември 2021 г. като е взело предвид индикаторите за обезценка
подробно описани в Бележка 18, параграф за тест за обезценка на репутацията в сектор „Корабостроене и
кораборемонт“.
Балансовата стойност на тези нетекущи активи от обекта, генериращ парични потоци (ОГПП) от сектор
„Корабостроене и кораборемонт“ към 31 декември 2021 г. е 87,114 хил. лв., в това число имоти машини и
съоръжения (77,513 хил. лв.), инвестиционни имоти (6,312 хил. лв.), активи с право на ползване (239 хил. лв.),
репутация (3,050 хил. лв.) и нематериални активи (нула).
На база на извършения детайлен тест за обезценка на нетекущите активи в сектор „Корабостроене и кораборемонт“,
обособени към един обект, генериращ парични потоци (ОГПП), ръководството на Групата не е установило нуждата
от отчитане на обезценка на целия ОГПП, тъй като неговата балансовата стойност не надвишава възстановимата му
стойност. Затова Групата не е признала загуби от обезценка през 2021 г. (2020 г.: Групата не е признала загуби от
обезценка).
Заложени активи
Във връзка с издаване на банкови гаранции и/или акредитиви на доставчици и ползвани банкови кредити са вписани
ипотеки или са учредени особени залози върху имоти, машини и съоръжения, включително един от четирите кораба
на Групата, с обща балансова стойност към 31 декември 2021 г. в размер на 79,959 хил. лв. (2020 г.: 209,832 хил. лв.)
(Бележка 26). В тази сума са включени и всички дълготрайни материални активи на КРЗ Порт Бургас АД на стойност
30,735 хил. лв. (2020 г.: 31,312 хил. лв.) - дружество, което е заложено пред търговска банка към 31 декември 2021 г.
за обезпечаване на кредитен лимит за издаване на банкови гаранции, акредитиви и оборотно финансиране на
компанията-майка.
Имоти, машини и съоръжения в процес на изграждане
Активите в процес на изграждане представляват активи, които все още не са приведени в състояние за въвеждане в
експлоатация, както и разходи за основни ремонти на съществуващи активи, които не са приключили към 31
декември 2021 г. Разбивката им по сегменти е както следва:
• активи в процес на изграждане в сегмент „Морски транспорт“ в размер на 311 хил. лв. (2020 г.: 381 хил. лв.)
– включват разходи за класов ремонт и инсталиране на система за баластни води на корабите на Групата;
• активи в процес на изграждане в сегмент „Корабостроене и кораборемонт“ в размер на 289 хил. лв. (2020 г.:
574 хил. лв.) – включват разходи за ремонт на сгради и други;
• активи в процес на изграждане в сегмент „Пристанищна дейност“ в размер на 2,356 хил. лв. (2020 г.: 2,007
хил. лв.) – включват разходи за ремонт на машини и съоръжения, проекти за разширения на пристанищата,
разходи за изграждане на складове за насипни товари и други;
• активи в процес на изграждане в сегмент „Машиностроене“ в размер на 122 хил. лв. (2020 г.: 331 хил. лв.) –
включват разходи за изграждане на соларен парк и други.
Капитализирани разходи по заеми
През 2021 г. няма разходи по заеми, капитализирани в стойността на активите (2020 г.: нула ).
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
60
17. Имоти, машини и съоръжения (продължение)
Преоценка на земи, сгради и специализирани съоръжения
Земите, сградите и специализираните съоръжения се оценяват по преоценена стойност – справедлива стойност,
намалена с натрупаните амортизации и обезценки, признати след датата на преоценката. Справедливата стойност е
определена от акредитиран независим оценител чрез прилагането на пазарен подход и чрез метода на
амортизираната възстановителна стойност.
За земите, сградите и специализираните съоръжения, отчитани по преоценена стойност, оповестяването на
балансовата сума, която би била призната, ако активите се отчитаха съгласно метода на цената на придобиване, е
практически неприложимо, поради спецификите на използваните счетоводни програми в отделните дъщерни
дружества и дългите периоди от време, през които тези активи са собственост на Групата.
Оповестяванията на йерархията на справедлива стойност за преоценените имоти са представени в Бележка 37. Въз
основа на вида, специфичните характеристики и риска на тези земи, сгради и специализирани съоръжения,
ръководството е преценило, че те представляват три класа активи по смисъла на МСФО 13 – земи, промишлени и
административни сгради и специализирани съоръжения в София, Варна, Бургас, Сливен и Нова Загора.
Съгласно оповестената счетоводна политика в Бележка 2.2, Групата извършва оценка на земи, сгради и
специализирани съоръжения на регулярни интервали от време или при наличие на индикатори за съществени
изменения в стойността. Последната оценка е направена към 31.12.2018 г. от независим лицензиран оценител.
Ръководството на Групата е направило вътрешен анализ и е преценило, че към 31 декември 2021 г. не са налице
индикатори за съществени промени в справедливата стойности на земи, сгради и специализирани съоръжения
спрямо последните оценки. Поради това те са приети за релевантни за целите на финансовото отчитане към 31
декември 2021 г.
Основните допускания и оценителски методи са оповестени по-долу.
Оценителски
метод
Значителни ненаблюдавани входящи
данни
Интервал
Земи
Метод на пазарните
сравнения
Коригиращи коефициенти, приложени към
пазарните аналози
от -82.00%
до +16.00% *
Земи
Метод на
капитализиране на
бъдещите приходи
Очакван месечен наем на паркомясто
30 EUR
Коригиращи коефициенти за
невъзстановими разходи и риск от
отпадане на наема
-12.25%
Норма на капитализация
6.25%
Промишлени и
административни
сгради
Метод на
амортизираната
възстановителна
стойност
Коригиращи коефициенти за изхабяване –
физическо, функционално и икономическо
изхабяване
от -100.00%
до -23.00% *
Специализирани
съоръжения
Метод на
амортизираната
възстановителна
стойност
Коригиращи коефициенти за изхабяване –
физическо, функционално и икономическо
изхабяване
от -57.00%
до -11.00% *
* - Широките интервали се дължат на корекциите за специфични показатели на справедливите стойности на
активите в дружествата от Групата, които са свързани с местоположение, площ, достъп, инфраструктура,
потенциал на устройствената зона, изхабяване и други и варират в зависимост от сравнимостта със съпоставимия
актив.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
61
17. Имоти, машини и съоръжения (продължение)
Преоценка на земи, сгради и специализирани съоръжения (продължение)
Справедливата стойност на част от земите е оценена от външен специализиран оценител по метода на пазарните
сравнения, като са използвани наблюдавани офертни цени на сравними парцели, разположени в промишлените зони
на Варна, София, Бургас, Сливен и Нова Загора. Цените са коригирани съобразно вида, местоположението,
състоянието или предназначението на оценяваните земи. Оценителят също така е приложил корекция за отстъпка в
използваните офертни цени от -20% до -8%, за да отрази разликата между офертните и реалните цени на сделките.
Друга част от земите са оценени по метода на капитализиране на бъдещите приходи. При този метод изчислените
коригирани годишни нетни приходи от наеми са капитализирани за приблизителния остатъчен полезен живот на
актива.
Справедливата стойност на промишлените и на административните сгради е определена, като е използван методът
на амортизираната възстановителна стойност. При този метод стойността на имотите се определя на базата на
актуална стойност на отделните видове строително-монтажни работи, коригирани така, че да отразяват физическо,
икономическо и функционално изхабяване.
Справедливата стойност на специализираните съоръжения е определена като е използван методът на амортизираната
възстановителна стойност. При този метод възстановителната стойност е базирана на отчетната такава, индексирана
спрямо инфлацията и коригирана така, че да отразява физическо, икономическо и функционално изхабяване.
Поради това:
- Значителни увеличения/ (намаления) в коригиращите коефициенти, приложени към пазарните аналози (като
изолирани промени) или в наемните цени биха довели до съществено по-ниска/ (висока) справедлива
стойност на земите.
- Значителни увеличения/ (намаления) в коригиращите коефициенти за физическо/ функционално/
икономическо изхабяване (като изолирани промени) биха довели до съществено по-ниска/ (висока)
справедлива стойност на промишлените и административни сгради.
- Значителни увеличения/ (намаления) в коригиращите коефициенти за физическо/ функционално/
икономическо изхабяване (като изолирани промени) биха довели до съществено по-ниска/ (висока)
справедлива стойност на специализираните съоръжения.
18. Нематериални активи
В хиляди лева
Патенти и
търговски марки
Програмни
продукти
Други
нематериални
активи
Общо
Балансова стойност
На 1 януари 2020 г.
2,223
304
253
2,780
На 31 декември 2020 г.
1,995
254
212
2,461
На 31 декември 2021 г.
1,861
219
416
2,496
Амортизационните начисления за нематериалните активи за годината, приключваща на 31 декември 2021 г.,
възлизат на 260 хил. лв. (2020 г.: 357 хил. лв.).
В стойността на патенти и търговски марки е включен нематериален актив, признат при бизнес комбинацията от
придобиването на Одесос ПБМ ЕАД във връзка с удостоверението за експлоатация на пристанището, валидно до 30
май 2049 г. Балансовата стойност на актива към 31 декември 2021 г. е в размер на 1,834 хил. лв. (2020 г.: 1,898 хил.
лв.).
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
62
18. Нематериални активи (продължение)
(i) Репутация
В хиляди лева
Репутация
На 31 декември 2020г.
9,130
На 31 декември 2021 г.
9,130
Тест за обезценка на репутация
Основната част от репутацията към 31 декември 2021 г. в размер на 5,082 хил. лв. е формирана от придобиването на
Одесос ПБМ ЕАД.
Ръководството е идентифицирало един обект, генериращ парични потоци (ОГПП) „Пристанищна дейност“ (Одесос
ПБМ ЕАД) като част от оперативен сегмент „Пристанищна дейност“. Ръководството е извършило тест за обезценка
на репутацията, разпределена към този обект, генериращ парични потоци към 31 декември 2021 г., в съответствие с
изискванията за извършване на годишен преглед за обезценка.
Възстановимата стойност на ОГПП е определена чрез изчисление за стойността в употреба, въз основа на прогнозни
парични потоци за 5-годишен период. Прогнозните парични потоци са базирани на одобрен от ръководството на
дъщерното дружество бюджет за период 2022 – 2024 г. и са екстраполирани за следващите две години. Тези
прогнози отразяват спецификите на бизнес сектора на ОГПП „Пристанищна дейност“, както и най-актуалните
очаквания на ръководството за неговото развитие през прогнозния период. Стойността на ОГПП след определения
прогнозен период се базира на изчисление на терминалната му стойност.
В резултат на извършения тест, Групата не е признала обезценка на репутацията към 31 декември 2021 г. (2020 г.:
Групата не е признала обезценка.), тъй като определената възстановима стойност на ОГПП „Пристанищна дейност“
(Одесос ПБМ ЕАД) е над неговата балансова стойност към 31 декември 2021 г.
Основни предположения, използвани в изчисленията на стойността в употреба
Изчислението на стойността в употреба на ОГПП „Пристанищна дейност“ (Одесос ПБМ ЕАД) се базира на следните
основни входящи данни, които се базират на исторически опит и на данни от външни източници:
• Очаквани приходи от обработка на товари, складово-експедиционна дейност и др.;
• Очакваните разходи за извършването на планираните дейности;
• Капиталови разходи за поддържането на активите в оперативно състояние;
Норма на дисконтиране
Ръководството е приложило норма на дисконтиране след данъци в размер на 10.32% (2020 г.: 9.78%). Нормата за
дисконтиране се базира на средно претеглената цена на капитала на подобни компании на Група Индустриален
холдинг България, коригирана за отразяване на факторите на специфичния риск за съответния бизнес сектор, в който
ОГПП оперира – пристанищна дейност.
Остатъчна (терминална) стойност
При изчислението на терминалната стойност в теста за обезценка, ръководството е използвало темп на нарастване в
терминалния период от 2.5% (2020 г.: 2.5%), което отразява прогнозните нива на инфлацията в световен мащаб (и в
частност България).
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
63
18. Нематериални активи (продължение)
(i) Репутация (продължение)
Тест за обезценка на репутация (продължение)
Анализ на чувствителността на основните предположения в оценката на възстановимата стойност на ОГПП „Одесос
ПБМ“ (нива на приходите и нормата на дисконтиране) и съответната стойност на обезценка на репутацията е
представен в таблицата по-долу:
В хиляди лева
Загуба от обезценка на репутация (обща сума)
2021
Нива на приходи
Увеличение от 0.5%
Няма
Намаление от 0.5%
Няма
Норма на дисконтиране
Увеличение от 0.5%
Няма
Намаление от 0.5%
Няма
В хиляди лева
Загуба от обезценка на репутация (обща сума)
2020
Нива на приходи
Увеличение от 0.5%
Няма
Намаление от 0.5%
Няма
Норма на дисконтиране
Увеличение от 0.5%
Няма
Намаление от 0.5%
Няма
Друга част от репутацията към 31 декември 2021 г. в размер на 3,050 хил. лв. е формирана при придобиването на
Булярд корабостроителна индустрия АД.
Ръководството е идентифицирало един обект, генериращ парични потоци (ОГПП) „Корабостроене и кораборемонт“
като цяло свързан с идентифицираната репутация в Булярд корабостроителна индустрия АД.
Ръководството е извършило тест за обезценка на репутацията, разпределена към обекта, генериращ парични потоци
към 31 декември 2021 г., като е взело предвид изброените по-долу фактори:
• ръста на фрахтовия пазар стимулира корабособствениците да отлагат класовите ремонти, за да се
възползват от пика му или при невъзможност за отсрочване, да ограничават обема на ремонтните
дейности до възможния минимум с цел съкращаване на срока и редуциране на загубите извън чартър;
• нарастващата волатилност и нестабилност на пазара (политически рискове и други), която се очаква, че
ще продължи и занапред;
• намаленото търсене на строителството на нови кораби, което директно се отразява върху възможността
Булярд корабостроителна Индустрия АД да участва като подизпълнител в подобни проекти.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
64
18. Нематериални активи (продължение)
(i) Репутация (продължение)
Тест за обезценка на репутация (продължение)
Възстановимата стойност на ОГПП е определена чрез изчисление за стойността в употреба, въз основа на прогнозни
парични потоци за 5-годишен период. Прогнозните парични потоци са базирани на одобрен от ръководството на
дъщерното дружество бюджет за период 2022 – 2024 г. и са екстраполирани за следващите две години. Тези
прогнози отразяват спецификите на бизнес сектора на ОГПП „Корабостроене и кораборемонт“, както и най-
актуалните очаквания на ръководството за неговото развитие през прогнозния период. Стойността на ОГПП след
определения прогнозен период се базира на изчисление на терминалната му стойност.
В резултат на извършения тест, Групата не е признала обезценка на репутацията към 31 декември 2021 г., тъй като
определената възстановима стойност на ОГПП „Корабостроене и кораборемонт“ надвишава неговата балансова
стойност към 31 декември 2021 г. (2020 г.: Групата не е признала обезценка).
Основни предположения, използвани в изчисленията на стойността в употреба
Изчислението на стойността в употреба на ОГПП „Корабостроене и кораборемонт“ се базира на следните основни
входящи данни, които се базират на исторически опит и на данни от външни източници:
• Очаквани приходи от кораборемонт и производство корабни секции, корпусни и други метални
конструкции;
• Очакваните разходи за извършването на планираните дейности;
• Капиталови разходи за поддържането на активите в оперативно състояние;
• Преструктуриране на дейността на Булярд корабостроителна индустрия АД и ориентирането на
ръководството към отдаване под наем на свободните площи и складове.
Норма на дисконтиране
Ръководството е приложило норма на дисконтиране след данъци в размер на 10.35% (2020 г.: 10.12%). Нормата за
дисконтиране се базира на средно претеглената цена на капитала на подобни компании на Група Индустриален
холдинг България, коригирана за отразяване на факторите на специфичния риск за съответния бизнес сектор, в който
ОГПП оперира – корабостроене и кораборемонт.
Остатъчна (терминална) стойност
При изчислението на терминалната стойност в теста за обезценка, ръководството е използвало темп на нарастване в
терминалния период от 2.5% (2020 г.: 2.5%), което отразява прогнозните нива на инфлацията в световен мащаб (и в
частност България).
Анализ на чувствителността на основните предположения в оценката на възстановимата стойност на ОГПП
„Корабостроене и кораборемонт“ (нива на приходите и нормата на дисконтиране) и съответната стойност на
обезценка на репутацията е представен в таблицата по-долу:
В хиляди лева
Загуба от обезценка на репутация (обща сума)
2021
Норма на дисконтиране
Увеличение от 0.5%
Няма
Намаление от 0.5%
Няма
Нива на приходи
Увеличение от 0.5%
Няма
Намаление от 0.5%
Няма
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
65
18. Нематериални активи (продължение)
(i) Репутация (продължение)
Тест за обезценка на репутация (продължение)
В хиляди лева
Загуба от обезценка на репутация (обща сума)
2020
Норма на дисконтиране
Увеличение от 0.5%
Няма
Намаление от 0.5%
Няма
Нива на приходи
Увеличение от 0.5%
Няма
Намаление от 0.5%
Няма
19. Активи, класифицирани като държани за продажба
Основните статии активи, класифицирани като държани за продажба са представени както следва:
Земи и
сгради
Машини и
съоръжения
Други
Общо
Салдо към 1 януари 2020 г.
1,314
44
10
1,368
Трансфер от имоти, машини и
съоръжения (Бележка 17)
-
3
-
3
Балансова стойност на продадени
активи
(159)
(45)
(10)
(214)
Салдо към 31 декември 2020 г.
1,155
2
-
1,157
Салдо към 1 януари 2021 г.
1,155
2
-
1,157
Обезценка през отчета за доходите
(Бележка 14а)
(387)
-
-
(387)
Балансова стойност на продадени
активи
-
(1)
-
(1)
Трансфер към материални запаси
(143)
-
-
(143)
Салдо към 31 декември 2021 г.
625
1
-
626
Движението в обезценката на активи, държани за продажба е както следва:
В хиляди лева
2021
2020
На 1 януари
(13)
(96)
Призната през годината (Бележка 14а)
(387)
-
Отписана през годината
-
83
На 31 декември
(400)
(13)
Активите, класифицирани като държани за продажба представляват земи на ЗММ Нова Загора АД (2020 г.: земи
и сгради на ЗММ Нова Загора АД), отговарящи на критериите на МСФО 5.
Активите са оценени по тяхната балансова стойност, която е по-ниската от балансовата стойност и справедливата
стойност, намалена с разходи за продажбата им.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
66
19. Активи, класифицирани като държани за продажба (продължение)
Оценяване на справедлива стойност
Съгласно оповестената счетоводна политика в Бележка 2.2, Групата оценява нетекущи активи, държани за
продажба по по-ниската от тяхната балансова стойност и справедлива стойност, намалена с разходите за
продажба.
Основните допускания и оценителски методи са оповестени по-долу.
Оценителски метод
Значителни ненаблюдавани входящи
данни
Интервал
Земи
Метод на пазарните
сравнения
Коригиращи коефициенти, приложени към
пазарните аналози
от -86.00%
до -77.00%
Справедливата стойност на земи, за които лицензираният независим оценител е приложил метода на пазарните
сравнения са оценени като са използвани наблюдавани офертни цени на сравними парцели, разположени в гр.
Нова Загора. Цените са коригирани съобразно вида, местоположението, състоянието или предназначението на
оценяваните земи. Оценителят също така е приложил корекция за отстъпка в използваните офертни цени от -20%
до -12%, за да отрази разликата между офертните и реалните цени на сделките.
Значителни увеличения (намаления) в коригиращите коефициенти, приложени към пазарните аналози (като
изолирани промени) биха довели до съществено по-ниска (висока) справедлива стойност на земите.
Оповестяванията на йерархията на справедлива стойност на нетекущите активи, държани за продажба, са
представени в Бележка 37.
20. Инвестиционни имоти
Инвестиционните имоти представляват търговски и офис имоти, складове и други в гр. Варна, които се отдават
под наем. Оповестяването на йерархията на справедливата стойност е представена в Бележка 37.
Равнение на справедливата стойност
В хиляди лева
Търговск
и и офис
имоти
Складове
Други
Общо
На 1 януари 2020
4,458
7,650
-
12,108
Трансфери от имоти, машини и съоръжения
(Бележка 17)
313
45
725
1,083
Разходи за подобрения
-
-
6
6
Печалба/ (загуба) от преоценка/(обезценка)
на инвестиционни имоти (Бележка 8)
(5)
32
2
29
На 31 декември 2020
4,766
7,727
733
13,226
На 1 януари 2021
4,766
7,727
733
13,226
Трансфери от имоти, машини и съоръжения
(Бележка 17)
-
-
-
-
Разходи за подобрения
-
-
23
23
Печалба/ (загуба) от преоценка/(обезценка)
на инвестиционни имоти (Бележка 14а)
1
(150)
(25)
(174)
На 31 декември 2021
4,767
7,577
731
13,075
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
67
20. Инвестиционни имоти (продължение)
Заложени активи
Във връзка с ползвани банкови кредити са вписани ипотеки върху инвестиционни имоти, собственост на
дружества от Групата, с обща балансова стойност към 31 декември 2021 г. в размер на 90 хил. лв. (2020 г.: 6,493
хил. лв.) (Бележка 26).
Групата извършва оценка на инвестиционните имоти ежегодно.
Описание на оценителските методи и ключовите входящи данни при оценката на инвестиционните имоти
Основните предположения, които са използвани при оценката на справедливите стойности на инвестиционните
имоти за 2021 г. и 2020 г. са представени по-долу:
Към 31 декември 2021 г.
Оценителски
метод
Значителни ненаблюдавани входящи
данни
Интервал
(средно претеглено)
Търговски и
офис имоти
Метод на
капитализиране на
Очакван месечен наем на кв. м.
от 3.56 EUR/кв. м
до 6.90 EUR/кв. м.
бъдещите приходи
Коригиращи коефициенти за
невъзстановими разходи и
от -10.00% до -8.00%
риск от отпадане на наема
Норма на капитализация
от 8.00% до 9.50%
Пазарна отстъпка
от 0.00% до 0.00%
Складове
Метод на
капитализиране на
Очакван месечен наем на кв. м.
от 0.42 EUR/кв. м
до 2.27 EUR/кв. м.
бъдещите приходи
Коригиращи коефициенти за
невъзстановими разходи и
oт - 50.00% до -11.00%
риск от отпадане на наема
Норма на капитализация
от 10.25% до 12.50%
Пазарна отстъпка
от -5.00% до 3.00%
Други
Метод на
капитализиране на
Очакван месечен наем на кв. м.
от 2 EUR/кв. м
до 2 EUR/кв. м.
бъдещите приходи
Коригиращи коефициенти за
невъзстановими разходи и
oт - 10.00% до -10.00%
риск от отпадане на наема
Норма на капитализация
от 10.75% до 10.75%
Пазарна отстъпка
от 0.00% до 0.00%
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
68
20. Инвестиционни имоти (продължение)
Към 31 декември 2020 г.
Оценителски
метод
Значителни ненаблюдавани входящи
данни
Интервал
(средно претеглено)
Търговски и
офис имоти
Метод на
капитализиране на
Очакван месечен наем на кв. м.
от 4.47 EUR/кв. м
до 7.00 EUR/кв. м.
бъдещите приходи
Коригиращи коефициенти за
невъзстановими разходи и
от -20.00% до -13.50%
риск от отпадане на наема
Норма на капитализация
от 8.50% до 10.50%
Пазарна отстъпка
от 0.00% до 0.00%
Складове
Метод на
капитализиране на
Очакван месечен наем на кв. м.
от 0.73 EUR/кв. м
до 2.27 EUR/кв. м.
бъдещите приходи
Коригиращи коефициенти за
невъзстановими разходи и
oт - 50.00% до 0.00%
риск от отпадане на наема
Норма на капитализация
от 10.25% до 12.75%
Пазарна отстъпка
от 0.00% до 6.00%
Метод на
пазарните
Коригиращи коефициенти, приложени към
пазарните аналози
от -64.00% до -45.00%
сравнения
Корекция за отстъпка
от -20.00% до -10.00%
Други
Метод на
пазарните
Коригиращи коефициенти, приложени към
пазарните аналози
от -28.00% до -18.00%
сравнения
Корекция за отстъпка
от -8.00% до -8.00%
Оценка на справедливата стойност
Справедливата стойност на офис имотите и складовете е определена от независим лицензиран оценител като са
използвани метода на капитализиране на бъдещите приходи.
При определянето на справедливата стойност на офис имотите и складовете, посредством метода на
капитализиране на бъдещите приходи, изчислените коригирани годишни нетни приходи от наеми са
капитализирани за приблизителния остатъчен полезен живот на актива.
Анализ на чувствителността
- Значителни увеличения/ намаления в наемните ставки на кв. м. биха довели до съществено по-висока/
ниска справедлива стойност на инвестиционните имоти, изчислена съгласно метода на капитализиране на
бъдещите приходи.
- Значителни увеличения / намаления в коригиращите коефициенти за невъзстановимите разходи и
отпадане на наема биха довели до съществено по-ниска/ висока справедлива стойност на
инвестиционните имоти, изчислена съгласно метода на капитализиране на бъдещите приходи.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
69
21. Материални запаси
В хиляди лева
2021
2020
Материали (по себестойност)
13,322
11,763
Минус: Натрупана обезценка на материали
(884)
(1,036)
Материали (по нетна реализуема стойност)
12,438
10,727
Незавършено производство (по себестойност)
4,794
4,833
Минус: Натрупана обезценка на незавършено производство
(72)
(14)
Незавършено производство (по нетна реализуема стойност)
4,722
4,819
Готова продукция (по себестойност)
808
1,407
Минус: Натрупана обезценка на готова продукция
(8)
(57)
Готова продукция (по нетна реализуема стойност)
800
1,350
Стоки
-
1
17,960
16,897
Движението в обезценката на материалите, незавършеното производство и готовата продукция е както следва:
В хиляди лева
2021
2020
На 1 януари
(1,107)
(1,116)
Призната през годината (Бележка 14а)
(167)
(108)
Възстановена през годината
12
-
Отписана през годината
298
117
На 31 декември
(964)
(1,107)
През 2021 г. е отчетена обща загуба от обезценка на материални запаси в размер на 167 хил. лв. (2020 г.: 108 хил.
лв.) като 167 хил. лв. (2020 г.: 108 хил. лв.) от тях се падат на материални запаси от машиностроене.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
70
22. Търговски и други вземания и активи по договори с клиенти
Търговски и други вземания
В хиляди лева
2021
2020
Търговски вземания
6,605
5,827
Минус: Натрупана обезценка на търговски вземания
(544)
(136)
Търговски вземания, нетно
6,061
5,691
Търговски вземания от свързани лица (Бележка 35)
7
5
Авансови плащания и предплатени разходи
946
488
Вземания по данъци, различни от данък върху печалбата
746
398
Съдебни вземания
1,757
1,732
Минус: Натрупана обезценка на съдебни вземания
(1,661)
(1,658)
Съдебни вземания, нетно
96
74
Одобрени, но неполучени през годината
правителствени финансирания (Бележка 28)
280
711
Други вземания
1,111
138
9,247
7,505
Дългосрочна част
18
24
Краткосрочна част
9,229
7,481
От салдото на Търговски вземания, нетно към 31 декември 2021 г. 5,814 хил. лв. и от салдото на Съдебни
вземания, нетно 23 хил. лв. представляват търговски вземания по договори с клиенти. От салдото на Търговски
вземания от свързани лица 6 хил. лв. са вземания по договори с клиенти.
От салдото на Търговски вземания, нетно към 31 декември 2020 г. 5,181 хил. лв. и от салдото на Съдебни
вземания, нетно 38 хил. лв. представляват търговски вземания по договори с клиенти. От салдото на Търговски
вземания от свързани лица 5 хил. лв. са вземания по договори с клиенти.
Активи по договори с клиенти
Към 31 декември 2021 г., Групата има активи по договори с клиенти на стойност 469 хил. лв. (2020 г.:1,023 хил.
лв.).
По-долу е описано движението на очакваните кредитни загуби на търговските вземания (вкл. съдебни вземания)
и на активите по договори с клиенти:
В хиляди лева
2021
2020
На 1 януари
(1,794)
(1,830)
Начислени очаквани кредитни загуби (Бележка 14а)
(430)
(49)
Възстановени очаквани кредитни загуби (Бележка 8б)
17
-
Отписани
2
85
На 31 декември
(2,205)
(1,794)
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
71
23. Парични средства и парични еквиваленти
В хиляди лева
2021
2020
Парични средства в банки – свързани лица (Бележка 35)
12,409
4,489
Парични средства в банки
2,240
2,270
Парични средства в брой
208
183
Парични средства и парични еквиваленти, представени в консолидирания
отчет за финансовото състояние
14,857
6,942
24. Акционерен капитал и резерви
Основният капитал е отчетен по номинал в съответствие със съдебната регистрация.
В хиляди лева
2021
2020
107,400,643 обикновени акции с номинална стойност 1 лв. всяка
107,400
107,400
107,400
107,400
Капиталът на дружеството-майка Индустриален холдинг България АД се състои от 107,400,643 безналични
поименни акции с право на глас с номинална стойност 1 лв., които се търгуват на Българска фондова борса.
Основният капитал е записан по неговата номинална стойност и е изцяло внесен. Привилегировани акции и
акции на приносител няма.
На 18 ноември 2021 г. на извънредно Общо събрание на акционерите на Индустриален холдинг България АД е
прието решение за намаляване на капитала от 107,400,643 лв. на 96,808,417 лв., чрез обезсилване на 10,592,226
бр. обратно изкупени собствени акции с номинал 1 лев всяка. Намалението на капитала е вписано в Търговския
регистър на 7 март 2022 г.
Акционери в Индустриален холдинг България АД, които към 31 декември 2021 г. притежават над 5% дял в
капитала на Групата, са както следва:
Акционер
Брой акции към
31 декември
2021 г.
2021 г.
БУЛЛС АД
65,173,554
60.68%
ДЗХ АД
9,657,874
8.99%
Индустриален холдинг България АД (обратно изкупени собствени
акции в процес на обезсилване)
10,592,226
9.86%
Други
21,976,989
20.47%
107,400,643
100.00%
През 2021 г. Буллс АД има сключено споразумение с ДЗХ АД за следване на обща политика по управление на
Дружеството, чрез съвместно упражняване на притежаваните права на глас, като начина на упражняване ще се
определя от Буллс АД. Съгласно получено уведомление за разкриване на дялово участие от Буллс АД, считано от
1 април 2022 г. споразумението е прекратено.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
72
24. Акционерен капитал и резерви (продължение)
Акционери в Индустриален холдинг България АД, които към 31 декември 2020 г. притежават над 5% дял в
капитала на Дружеството, са както следва:
Акционер
Брой акции към
31 декември
2020 г.
2020 г.
БУЛЛС АД
37,608,121
35.02%
Венсайд Ентърпрайзис
7,089,320
6.60%
ДЗХ АД
8,957,874
8.34%
Индустриален холдинг България АД (обратно изкупени собствени
акции)
9,073,468
8.45%
Други
44,671,860
41.59%
107,400,643
100.00%
Равнение на издадените акции:
Брой акции
Сума
В хиляди лева
Издадени и напълно платени обикновени акции
На 1 януари 2020 г.
107,400,643
107,400
На 31 декември 2020 г.
107,400,643
107,400
На 31 декември 2021 г.
107,400,643
107,400
Равнение на премийния резерв
Сума
В хиляди лева
На 1 януари 2020 г.
30,604
На 31 декември 2020 г.
30,604
Разлика между номинална и балансова стойност на обратно изкупени собствени
акции в процес на обезсилване
412
На 31 декември 2021 г.
31,016
Законовите резерви се формират от акционерните дружества, като разпределение на печалбата по реда на чл.
246 от Търговския закон. Те се заделят докато достигнат една десета или по-голяма част от капитала.
Източници за формиране на законовите резерви са най-малко една десета част от нетната печалба, премии от
емисии на акции и средствата, предвидени в устава или по решение на общото събрание на акционерите. Към
31 декември 2021 г. законовите и допълнителните резерви възлизат на 5,124 хил. лв. (2020 г.: 4,974 хил. лв.).
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
73
24. Акционерен капитал и резерви (продължение)
Обратно изкупени собствени акции
През 2017 г. Общото събрание на акционерите на Индустриален холдинг България АД взе решение за обратно
изкупуване на собствени акции. Срок за извършване на изкупуването – до 5 /пет/ календарни години, считано от
17 декември 2017 г. Броят акции, които ще се изкупуват всяка година от срока, е до 3% от регистрирания капитал
на Дружеството за всяка една календарна година, но не повече от 10% общо за целия период на обратно
изкупуване и не повече от 10 % от целия капитал на Дружеството. Обратното изкупуване следва да се извършва
при минимален размер на цената на изкупуване от 0.70 лв. на акция и максимален размер на цената на
изкупуване от 1.20 лв. на акция. Избраният инвестиционен посредник е Банка ДСК.
Общият брой на притежаваните собствени акции към 31 декември 2019 г. е 6,648,222 на обща стойност 6,536 хил.
лв. За периода 1 януари 2020 г. – 31 декември 2020 г. са закупени 2,425,246 бр. собствени акции на стойност 2,132
хил. лв. Броят на обратно изкупените собствени акции към 31 декември 2020 г е 9,073,468 броя, закупени на обща
стойност от 8,668 хил. лв.
За периода 1 януари 2021 г. – 31 декември 2021 г. са закупени 1,518,758 бр. собствени акции на стойност 1,512
хил. лв. Броят на обратно изкупените собствени акции към 31 декември 2021 г е 10,592,226 броя, закупени на
обща стойност от 10,180 хил. лв. Тези акции към 31 декември 2021 г. са в процес на обезсилване и са представени
по тяхната номинална стойност
С решение на Общото събрание на акционерите на Индустриален холдинг България АД от 18 ноември 2021 г. бе
прекратено действието на действащата процедура за обратно изкупуване на собствени акции във връзка с
решението за намаление на капитала, чрез обезсилване на обратно изкупени акции. Също така бе стартирана нова
процедура при следните параметри:
• брой акции, които ще се изкупуват всяка година за период от пет години - до 3% от регистрирания
капитал на Дружеството за всяка една календарна година, но не повече от 10% общо за целия период на
обратно изкупуване и не повече от 10 % от целия капитал на Дружеството;
• минимален размер на цената на изкупуване - 1.00 лв. на акция;
• максимален размер на цената на изкупуване - 3.00 лв. на акция.
Избраният инвестиционен посредник е Алианц Банк България АД.
Преоценъчен резерв
Преоценъчният резерв се използва за отразяване на увеличенията в справедливата стойност при преоценка на
земите, сградите и специализираното оборудване (нетно от отсрочените данъчни ефекти) и намаленията в тази
стойност, до степента в която те са свързани с увеличения в стойността на същия актив, които преди са
признати в другия всеобхватен доход. Към 31 декември 2021 г. преоценъчният резерв възлиза на 79,824 хил. лв.
(2020 г 80,015 хил. лв.).
Резерви от валутни преизчисления на чуждестранни дейности
Резервите от валутни преизчисления на чуждестранни дейности представляват валутно-курсови разлики от
превалутиране на отчети на дружества с различна функционална валута от български лева и от превалутиране
на нетни инвестиции в чуждестранни дейности за целите на включването им в консолидацията. Тези резерви се
рекласифицират в печалбата или загубата в периода на освобождаване от инвестициите в чуждестранните
дъщерни дружества.
Към 31 декември 2021 г. резервите от валутни преизчисления на чуждестранни дъщерни дружества възлиза на
16,409 хил. лв. (2020 г.: 11,597 хил. лв.).
Резерв от хеджиране
Резервът от хеджиране представлява преоценката до справедлива стойност, отговаряща на ефективната част от
хеджове на парични потоци, възникнала към отчетната дата. Към 31 декември 2021 г. Групата няма действащи
договори за хедж на паричните потоци и не отчита резерв от хеджиране (2020 г.: 299 хил. лв. - включва загуба от
деривативен лихвен суап нетно от данъци, която се е считала за ефективен хеджинг) (Бележка 27).
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
74
24. Акционерен капитал и резерви (продължение)
Друг всеобхватен доход, нетно от данъци:
В таблицата по-долу е представено движението на промените в другия всеобхватен доход по видове резерви,
отчетено в собствения капитал:
Към 31 декември 2021 г.
В хиляди лева
Преоце-
нъчен
резерв
Резерв от
превръща-
не на
чуждестран-
на валута
Резерв от
хедж на
паричния
поток
Неразпре-
делена
печалба
Общо
Неконтро-
лиращо
участие
Курсови разлики при
преизчисление на
чуждестранни дейности
-
4,812
-
-
4,812
-
Актюерски загуби
-
-
-
(257)
(257)
(7)
Нетно изменение от преоценка
на хедж на паричния поток
-
-
299
-
299
-
-
4,812
299
(257)
4,854
(7)
Към 31 декември 2020 г.
В хиляди лева
Преоце-
нъчен
резерв
Резерв от
превръща-
не на
чуждестран-
на валута
Резерв от
хедж на
паричния
поток
Неразпре-
делена
печалба
Общо
Неконтро-
лиращо
участие
Курсови разлики при
преизчисление на
чуждестранни дейности
-
(8,481)
-
-
(8,481)
-
Актюерски загуби
-
-
-
(189)
(189)
(5)
Нетно изменение от преценка
на хедж на паричния поток
-
-
54
-
54
-
-
(8,481)
54
(189)
(8,616)
(5)
25. Основна нетна печалба/(загуба) на акция
Основната нетна печалба/(загуба) на акция се изчислява като се раздели нетния финансов резултат за годината,
полагащ се на собствениците на компанията-майка на средно-претегления брой на държаните обикновени акции
за годината.
Изчислението на основната нетна печалба/(загуба) на акция към 31 декември 2021 г. се базира на нетната печалба
за годината, полагаща се на собствениците на компанията-майка, възлизаща на 42,980 хил. лв. (2020 г.: загуба
12,004 хил. лв.) и средно-претегления брой на обикновените акции, налични за годината, приключваща на 31
декември 2021 г., от 97,398 хил. бр. (2020 г.: 99,430 хил. бр.). Изчисленията са направени както следва:
2021
2020
Нетна печалба/ (загуба) за периода (в хиляди лева)
43,363
(11,561)
Нетна печалба/ (загуба) за периода, полагаща се на собствениците на
компанията-майка (в хиляди лева)
42,980
(12,004)
Средно-претеглен брой обикновени акции (в хиляди)
97,398
99,430
Основна нетна печалба/ (загуба) на акция (в лева)
0.441
(0.121)
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
75
25. Основна нетна печалба/(загуба) на акция (продължение)
Средно-претегленият брой акции през 2021 и през 2020 година е изчислен на база движението на броя акции в
обръщение както следва:
В хиляди акции
2021
2020
Издадени обикновени акции в началото на периода
107,400
107,400
Обратно изкупени акции в началото на периода
(9,073)
(6,648)
Брой акции в обръщение в началото на периода
98,327
100,752
Обратно изкупени акции през периода
(1,519)
(2,425)
Продадени обратно изкупени акции през периода
-
-
Издадени обикновени акции в края на периода
107,400
107,400
Обратно изкупени акции в края на периода
(10,592)
(9,073)
Брой акции в обръщение в края на периода
96,808
98,327
Средно - претеглен брой обикновени акции за периода
97,398
99,430
Показателят „Основна нетна печалба на акция с намалена стойност” не е изчислен, защото не са емитирани
финансови инструменти, които могат да доведат до промени в капиталовата структура и съотношенията в
капитала.
26. Лихвоносни заеми и други привлечени средства
Договорните условия по банковите кредити на Групата са представени по-долу. Допълнителна информация,
свързана с експозицията на Групата към лихвен и валутен риск, е представена в Бележка 34.
Дългосрочни
В хиляди лева
Валута
Лихвен процент %
Падеж
2021
2020
Договор за предоставяне на кредитен лимит
за издаване на банкови гаранции и оборотно
финансиране №319 от 30 ноември 2006 г.
Лева
1 М EURIBOR +1.6%
2022
-
1,561
Договор за синдикиран банков кредит от
20 Декември 2011 г. - дългосрочна част
Щ. долар
1 М LIBOR + 1.59%
2022
-
9,972
Договор за банков кредит № 16 от
27 март 2018 г. - дългосрочна част
Евро
1.9%
2023
326
5,215
Договор за банков кредит № 19F-002296 от
8 октомври 2019 г. - дългосрочна част
Евро
1.6%
2026
677
862
1,003
17,610
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
76
26. Лихвоносни заеми и привлечени средства (продължение)
Краткосрочни
В хиляди лева
Валута
Лихвен процент %
Падеж
2021
2020
Договор за синдикиран банков кредит от
20 декември 2011 г.- краткосрочна част
Щ. долар
1 М LIBOR + 1.5%
2022
-
7,353
Договор за банков кредит № 16 от
27.март 2018 г. - краткосрочна част
Евро
1.9%
2023
3,588
3,917
Договор за банков кредит № 19F-002296 от
8 октомври 2019 г. -: краткосрочна част
Евро
1.6%
2026
186
186
3,774
11,456
Задълженията по лихвоносни заеми и привлечени средства включват задължения по главници и лихви както
следва:
В хиляди лева
2021
2020
Задължения за главници
4,775
29,037
Задължения за лихви
2
29
4,777
29,066
Договорът за банков кредит № 16 от 27 март 2018 г. налага спазването на определени финансови условия, както
следва:
• Групата следва да поддържа съотношение на Собствен капитал спрямо Общо активи не по-малко от
60%;
• Групата следва да поддържа съотношение EBITDA към разходи за лихви не по-малко от 4 пъти;
• За годината, приключваща на 31 декември 2021 г., Индустриален холдинг България АД следва да
поддържа ливъридж (съотношение на финансов дълг отнесен към EBITDA) не повече от 3 пъти.
Финансовият дълг се изчислява като сума на дълга на дружеството единствено към банката-кредитор и
на финансовите дългове на поръчителите, а EBITDA – сума от EBITDA на поръчителите;
• Индустриален холдинг България АД следва да поддържа съотношение DSCR (debt service coverage
ratio), не по-малко от 1.25 пъти до окончателното погасяване на кредита. Условието е приложимо само
за задълженията на дружеството по кредита, а EBITDA е на поръчителите.
Тези финансови условия се изчисляват на годишна база. В случаи на неспазване, банката-кредитор има право да
обяви кредита за предсрочно изискуем и/или да пристъпи към принудително събиране на задълженията по
договора. Към 31 декември 2021 г. на база на консолидирани данни и данни на дъщерните дружества-
поръчители, Индустриален холдинг България АД е спазило финансовите съотношения съгласно поетите
ангажименти. Също така, дружеството трябва да спазва определени нефинансови условия, чието спазване се
проследява на годишна база, различна от календарната година.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
77
26. Лихвоносни заеми и привлечени средства (продължение)
През м. март 2021 г. Групата предоговори условията по Договор за синдикиран банков кредит от 20 декември
2011 г, като шест от дължимите за 2021 г. вноски са отсрочени и прехвърлени към последната погасителна
вноска, а фиксираната лихвена надбавка е увеличена от 1.5% на 1.59%. Променени са и номиналните условни
главници по сделка за лихвен суап, сключена за хеджиране на лихвения риск по този кредит, като фиксираният
лихвен процент по суапа от 2.60% е намален на 2.07%. През м. октомври задълженията на Групата по договор за
синдикиран банков кредит от 20 декември 2011 г. и свързания лихвен суап са предсрочно погасени изцяло в
резултат на увеличените приходи на корабните компании.
През м. ноември 2020 г. Групата сключи рамков договор за предоставяне на револвиращ кредитен лимит №
48272 от 24 ноември 2020 г. за кредити, банкови гаранции и акредитиви в общ размер на 3,000 хил. щ. долара за
нуждите на дружествата-корабособственици и мениджърското дружество от сегмент Морски транспорт. Срокът
на рамковия договор е до м. ноември 2025 г. Договорът е обезпечен с морска ипотека на един от корабите на
Групата. През м. януари 2021 г. Групата усвои 2,000 хил. щ. долара от този лимит, които бяха предсрочно
погасени изцяло през м. октомври 2021 г..
Банковите кредити са обезпечени с вписани ипотеки на земи, сгради и кораби и учредени особени залози върху
машини и съоръжения, собственост на дружества от групата, с обща балансова стойност към 31 декември 2021 г.
в размер на 80,049 хил. лв. (31 декември 2020 г.: 216,325 хил. лв.). Също така КРЗ Порт Бургас е заложено като
цяло предприятие.
Към 31 декември 2021 г. няма задълженият по банкови кредити от свързани лица по МСС 24 (2020 г.: 17,325 хил.
лв.). Допълнителна информация е представена в частта сделки със свързани лица към Бележка 35.
Към 31 декември 2021 г. Групата има неизползвани лимити под формата на кредитна линия за оборотни средства
по сключени банкови заеми в размер на 5,500 хил. лв. по договор №319 от 30 ноември 2006 г.
27. Деривативни финансови инструменти
През 2018 г. Групата сключи Рамков договор за финансови сделки с банка – свързано лице, по който е сключена
сделка за лихвен суап. Той е предназначен за защита от риска от промяна на бъдещи парични потоци (хеджиране
на парични потоци), свързани с плащане на лихви по банков заем върху 80% от паричните потоци за целия срок
на договора. По договора за суап, Групата плаща фиксиран лихвен процент от 2.88% (през 2020 г. намален на
2.60%, а през 2021 г. на 2,07%) и получава променлив лихвен процент (1M LIBOR), като разплащанията са на
нетна база.
През м. октомври 2021 г. лихвеният суап е изцяло предсрочно погасен и натрупаната нереализирана печалба в
размер на 332 хил. лв., заедно със съпътстващия актив по отсрочен данък в размер на 33 хил. лв. са
рекласифицирани в отчета за доходите.
Лихвеният суап към 31 декември 2020 г. е оценен по справедлива стойност в размер на 405 хил. лв., и признат
като пасив. Хеджирането на паричните потоци е оценено като ефективно и нереализираната печалба в размер на
60 хил. лв. през 2020 г. и съпътстващия актив по отсрочен данък в размер на 6 хил. лв. са признати в друг
всеобхватен доход.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
78
28. Правителствени финансирания
В хиляди лева
2021
2020
На 1 януари
1,480
1,589
Признати в консолидирания отчет за доходите (Бележка 8)
(3,725)
(3,012)
Одобрени и получени през годината правителствени финансирания
3,105
2,192
Одобрени, но неполучени през годината правителствени финансирания
229
711
Одобрени през годината правителствени финансирания под формата на намаление
на задължения към доставчици
281
-
На 31 декември
1,370
1,480
Дългосрочна част
1,261
1,371
Краткосрочна част
109
109
Към 31 декември 2021 г. Групата е получила и отчита правителствени финансирания, най-съществените от които
са следните:
• Финансиране по оперативна програма „Развитие на конкурентноспособността на българската икономика
2007-2013“ по проект за закупуване на ново оборудване. Общата стойност на одобреното финансиране е
1,059 хил. лв. Към 31 декември 2021 г. оставащото салдо е 638 хил. лв.
• Финансиране по оперативна програма „Развитие на конкурентноспособността на българската икономика
2007-2013“ по проект за доставка на ново оборудване. Общата стойност на полученото финансиране е
359 хил. лв. Към 31 декември 2021 г. оставащото салдо е 215 хил. лв.
• Финансиране по оперативна програма „Развитие на конкурентноспособността на българската икономика
2007-2013“ по проект за въвеждането на иновативен технологичен процес. Общата стойност на
полученото финансиране е 526 хил. лв. Към 31 декември 2021 г. оставащото салдо е 356 хил. лв.
През 2021 г., за да запазят персонала си, дружества от Групата, които отговаряха на изискваните условия,
кандидатстваха и бяха одобрени за получаване на помощ чрез компенсации за запазване на заетостта по реда на
Закона за мерките и действията по време на извънредното положение (мярка „60:40“). Общата сума на признатия
приход през 2021 г. по тази програма е в размер на 3,334 хил. лв., а получената през годината сума е в размер на
3,816 хил. лв., която включва 3,105 хил. лв. от одобрено през 2021 г. финансиране и 711 хил. лв. от одобреното
през 2020 г. финансиране. Одобрената, но неполучена част от това финансиране към 31 декември 2021 г. е в
размер на 229 хил. лв.
През 2021 г. Групата е признала приход от финансиране по Програмата за компенсиране на небитови крайни
клиенти на електрическа енергия в размер на 281 хил. лв. Предвиденият в тази програма от държавата
компенсаторен механизъм е непаричен - чрез намаляване на задълженията на крайните клиенти към
дружеството-продавач на електроенергия.
Към датата на одобрение на отчета няма неизпълнени условия, свързани с тези финансирания.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
79
29. Провизии
В хиляди лева
Гаранции
Провизии за
обременяващи
договори
Други
Общо
На 1 януари 2020 г.
33
68
143
244
Начислени провизии през годината (Бележка
14)
4
235
-
239
Усвоени провизии през годината (Бележка 14)
-
(68)
-
(68)
Реинтегрирани провизии (Бележка 8)
-
-
(119)
(119)
Използвани провизии
(22)
-
(24)
(46)
На 31 декември 2020 г.
15
235
-
250
На 1 януари 2021 г.
15
235
-
250
Начислени провизии през годината (Бележка
14)
-
105
-
105
Усвоени провизии през годината (Бележка 14)
-
(235)
-
(235)
Реинтегрирани провизии (Бележка 8)
-
-
-
-
Използвани провизии
(2)
-
-
(2)
На 31 декември 2021 г.
13
105
-
118
Провизии за гаранции
Провизията за гаранциите в размер на 13 хил. лв. се отнася за поети ангажименти за гаранционна поддръжка по
договори, изпълнени в предходни години от ИХБ Метал Кастингс АД. Изчисленията на провизията се базират на
преценки, направени на основата на исторически данни за гаранции, свързани с подобни продукти. Гаранциите,
отнасящи се за период по-дълъг от една година от датата на отчета, се представят като дългосрочни задължения.
Провизии по обременяващи договори
По договор за ремонт на плавателен съд към 31 декември 2021 г. очакваните икономически ползи, произтичащи
от договора, са по ниски от разходите, които не могат да се избегнат, за да се покрият задълженията по договора,
а именно - очакваните нетни разходи в резултат на продължаване на договора. В резултат през 2021 г. Групата е
признала провизия в размер на 105 хил. лв.
30. Задължения за доходи на персонала при пенсиониране
В хиляди лева
2021
2020
Задължение за планове с дефинирани доходи при пенсиониране
930
804
930
804
Компонентите на разходите за доходи на персонала при пенсиониране признати в консолидирания отчет за
доходите и в консолидирания отчет за всеобхватния доход и задълженията, признати в консолидирания отчет за
финансовото състояние към 31 декември 2021 г. се основават на актюерски доклади.
В актюерските доклади са използвани следните параметри и предположения:
• Норма на дисконтиране: 0.1665% (2020 г.: 0.2637%
• Очаквано увеличение на заплатите: от 0% до 1% (2020 г.: от 0% до 1%) (вариращо за различните
дружества в Групата);
• Текучество: от 5.50 % до 36.67% годишно (2020 г.: от 6.60 % до 39.09%) (вариращо за различните
дружества в Групата);
• Дата на пенсиониране: съгласно разпоредбите за прослужено време и възраст.
Компонентите на разходите за доходи на персонала при пенсиониране, признати в консолидирания отчет за
доходите и отчет за всеобхватния доход за годините, завършващи на 31 декември 2021 г. и 2020 г. са обобщени
по-долу:
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
80
30. Задължения за доходи на персонала при пенсиониране (продължение)
Разходи за доходи на персонала при пенсиониране
В хиляди лева
2021
2020
Разходи за текущ стаж и лихви (Бележка 13)
(64)
(64)
Разходи за доходи на персонала при пенсиониране, признати в отчета за
доходите
(64)
(64)
Нетни актюерски загуби, признати в отчета за всеобхватния доход
(293)
(214)
Промените в настоящата стойност на задължението за доходи на персонала при пенсиониране към 31 декември
2021 г. и 2020 г. са както следва:
В хиляди лева
2021
2020
Настояща стойност на задълженията към 1 януари
804
784
Изплатени възнаграждения за годината
(231)
(258)
Разходи, признати в отчета за доходите (Бележка 13)
64
64
Разходи, признати в отчета за всеобхватния доход
293
214
Настояща стойност на задълженията към 31 декември
930
804
В таблицата по-долу е представена матуритетната структура на задължението за доходи на персонала при
пенсиониране на база на очакваните недисконтирани плащания:
В хиляди лева
2021
2020
До 1 година
246
194
От 2 до 5 години
864
764
От 6 до 10 години
1,274
1,190
Над 10 години
6,045
5,450
Общо очаквани недисконтирани плащания
8,429
7,598
Към края на текущия отчетен период средната срочност на пенсионното задължение в дружествата от Групата
варира от 11.4 до 29.1 години (2020 г.: от 8.5 до 35.5 години).
31. Търговски и други задължения
В хиляди лева
2021
2020
Търговски задължения
4,742
5,663
Задължения към свързани лица
132
9
Получени аванси и приходи за бъдещи периоди
528
340
Задължения към персонала
2,333
1,700
Дължими социални осигуровки
669
553
Задължения към бюджета
221
328
Задължения по извънсъдебни споразумения (Бележка 14)
-
3,467
Други
1,024
1,286
9,649
13,346
Дългосрочна част
66
146
Краткосрочна част
9,583
13,200
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
81
32. Пасиви по договори с клиенти
В хиляди лева
2021
2020
Краткосрочни аванси
5,676
3,334
5,676
3,334
33. Лизинг
33а. Групата като лизингополучател
Активи с право на ползване
В хиляди лева
Сгради
Съоръжения
Транспортни
средства
Общо
ОТЧЕТНА СТОЙНОСТ:
Салдо към 1 януари 2020 г
1,995
28
38
2,061
Преоценка на задължението по лизинг
(80)
1
-
(79)
Отписана амортизация поради преоценка
(373)
-
(32)
(405)
Отписана отчетна стойност по прекратени
договори
-
-
(6)
(6)
На 31 декември 2020 г.
1,542
29
-
1,571
Салдо към 1 януари 2021 г
1,542
29
-
1,571
Преоценка на задължението по лизинг
(927)
(5)
-
(932)
Отписана амортизация поради преоценка
(327)
(13)
-
(340)
Отписана отчетна стойност по прекратени
договори
-
-
-
-
На 31 декември 2021 г.
288
11
-
299
Сгради
Съоръжения
Транспортни
средства
Общо
АМОРТИЗАЦИЯ:
Салдо към 1 януари 2020 г.
79
6
10
95
Разходи за амортизация за периода
318
5
23
346
Отписана амортизация поради преоценка
(373)
-
(32)
(405)
Отписана амортизация по прекратени договори
-
-
(1)
(1)
На 31 декември 2020 г.
24
11
-
35
Салдо към 1 януари 2021 г.
24
11
-
35
Разходи за амортизация за периода
303
5
-
308
Отписана амортизация поради преоценка
(327)
(13)
-
(340)
Отписана амортизация по прекратени договори
-
-
-
-
На 31 декември 2021 г.
-
3
-
3
Към 1 януари 2020 г.
1,916
22
28
1,966
Към 31 декември 2020 г.
1,518
18
-
1,536
Към 31 декември 2021 г.
288
8
-
296
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
82
33. Лизинг (продължение)
33а. Групата като лизингополучател (продължение)
Обезценка на активи с право на ползване
На база на извършения преглед за обезценка на активи с право на ползване към 31 декември 2021 г.,
ръководството на Групата не е установило индикатори, че балансовата стойност на активите с право на ползване
надвишава тяхната възстановима стойност.
Задължения по лизинг
В хиляди лева
2021
2020
Салдо към 01 януари
1,565
1,983
Преоценка на задълженията по лизинг
(932)
(79)
Отписване на задължения по лизинг по прекратени договори
-
(6)
Разходи за лихви за периода (Бележка 15)
24
32
Лизингови плащания за периода
(328)
(365)
Салдо към 31 декември
329
1,565
Дългосрочна част
4
1,259
Краткосрочна част
325
306
Средно-претегленият диференциален лихвен процент, използван от Групата на задълженията по лизинг за 2021 е
1.7 %.
Други приходи/(разходи), включени в печалбата или загубата
Освен разходите за амортизации на активите с право на ползване и разходите за лихви по задълженията по
лизинг, посочени по-горе, Групата е признала следните други разходи, свързани с лизинг:
В хиляди лева
2021
2020
Разходи, свързани с краткосрочни лизингови договори
(2)
(2)
Разходи, свързани с лизингови договори на активи с ниска стойност
(3)
(5)
Общ изходящ паричен поток по договори за лизинг
Общият изходящ паричен поток на Групата по договори за лизинг за 2021 г. е 333 хил. лв. (2020 г. е 370 хил. лв.)
Лизингови дейности на Групата
Групата наема сгради (офис имоти) и съоръжения. Договорите за наем обичайно се сключват за срок от 4 до 5 г.
Лизинговите основни активи не могат да бъдат използвани като обезпечения по други договори.
33б. Групата като лизингодател
Групата сключва договори за наем за сгради, основно класифицирани като инвестиционни имоти.
Групата отдава под наем и открити площи, които са класифицирани като имоти, машини и съоръжения.
Групата сключва и краткосрочни договори за тайм-чартър на кораби, които са класифицирани като имоти,
машини и съоръжения.
Всички лизингови договори на Групата са класифицирани като оперативен лизинг, тъй като с тях не се
прехвърлят всички съществени рискове и изгоди от собствеността върху активите, отдадени под наем.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
83
33. Лизинг (продължение)
33б. Групата като лизингодател (продължение)
Приходът от наеми, признат от Групата през 2021 г., е 23,928 хил. лв. (2020 г.: 7,012 хил. лв.). Допълнителна
информация е представена в Бележка 7.
Матуритетният анализ на бъдещите недисконтирани постъпленията по оперативен лизинг по години е както
следва:
В хиляди лева
2021
2020
До една година
3,850
2,167
От една до пет години
2,015
654
5,865
2,821
34. Финансови инструменти
Управление на финансовия риск
Преглед
Групата има експозиция към следните рискове възникващи от употребата на финансови инструменти:
• кредитен риск
• ликвиден риск
• пазарен риск
• оперативен риск
Тази бележка представя информация за експозицията на Групата към всеки един от горните рискове, целите на
Групата, политики и процеси за измерване и управление на риска, и управлението на капитала на Групата.
Общи положения за управление на риска
Политиката на Групата за управление на риска е разработена и прилагана така, че да идентифицира и анализира
рисковете, с които тя се сблъсква, да установява лимити за поемане на рискове и контроли, да наблюдава
рисковете и съответствието с установените лимити. Тези политики подлежат на периодична проверка с цел
отразяване на настъпили изменения в пазарните условия и в дейността на Групата. Тя, чрез своите стандарти и
процедури за обучение и управление, цели да развие конструктивна контролна среда, в която всички служители
разбират своята роля и задължения.
Одитният комитет на Индустриален холдинг България АД следи как ръководството осигурява съответствие с
политиките за управление на риска и преглежда адекватността на рамката за управление на риска по отношение
на рисковете, с които се сблъсква Групата. Одитният комитет на Индустриален холдинг България АД използва
помощта на Вътрешния одит. Вътрешният одит се занимава както с планирани, така и с изненадващи прегледи на
контролите и процедурите за управление на риска, резултатите от които се докладват на Одитния комитет.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
84
34. Финансови инструменти (продължение)
Управление на финансовия риск (продължение)
Структурата на финансовите активи и пасиви е както следва:
В хиляди лева
Бележка
2021
2020
Финансови активи
Парични средства и парични еквиваленти
23
14,857
6,942
Търговски и други вземания
22
7,275
5,908
Общо финансови активи
22,132
12,850
Финансови пасиви
Лихвоносни заеми и привлечени средства
26
4,777
29,066
Задължения по лизинг
33
329
1,565
Получени заеми от свързани лица
35
157
5,004
Търговски и други задължения
31
5,898
10,425
Деривативни финансови инструменти
27
-
405
Общо финансови пасиви
11,161
46,465
Кредитен риск
Кредитният риск за Групата се състои от риск от финансова загуба в ситуация, при която клиент или страна по
финансов инструмент не успее да изпълни своите договорни задължения. Кредитният риск произтича основно от
вземания от клиенти.
Експозиция към кредитен риск
Балансовата стойност на финансовите активи представлява максималната кредитна експозиция. Максималната
експозиция към кредитен риск към отчетната дата е както следва:
В хиляди лева
2021
2020
Пари и парични еквиваленти
14,649
6,759
Търговски и други вземания
7,275
5,908
21,924
12,667
Максималната кредитна експозиция към датата на отчета за търговски и други вземания по географски райони е
както следва:
В хиляди лева
2021
2020
В страната
1,832
1,025
В еврозоната
3,692
1,423
Извън еврозоната
1,751
3,460
7,275
5,908
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
85
34. Финансови инструменти (продължение)
Кредитен риск (продължение)
Търговски и други вземания
Експозицията към кредитен риск на Групата е резултат на индивидуалните характеристики на отделните
клиенти, които са различни за отделните сектори. Тази експозиция също така може да зависи от риск от
неплащане, присъщ за всяка от индустриите или за пазарите, на които дружествата от Групата оперират. Тъй като
този риск е различен за отделните сектори, управлението му се осъществява по отрасли в съответствие с тежестта
им в инвестиционния портфейл на Индустриален холдинг България АД. По този начин рискът за Групата се
диверсифицира. Кредитната политика на дружествата от Групата предвижда всеки нов клиент да се проучва и
оценява за кредитоспособност преди да се предложат стандартните условия на доставка и плащания.
Групата признава очаквани кредитни загуби (ОКЗ) за търговски и други вземания на база на опростен модел за
изчисление, който не проследява промените в кредитния риск, а вместо това признава провизия за ОКЗ за целия
срок на инструмента към всяка отчетна дата. Дружествата от Групата използват матрици за изчисление на ОКЗ,
които се базират на данните в исторически план за дните на просрочие за групи от различни сегменти клиенти
(по видове услуги и продукти), които имат сходни модели на загуба и същата се коригира с прогнозна
информация. През 2021 г. Групата е признала провизия за ОКЗ от обезценка на търговски и други вземания в
размер на 430 хил. лв. (2020 г.: 49 хил. лв.)
Гаранции
Политиката на Групата е да дава финансови гаранции единствено на дъщерни дружества само след
предварително одобрение от Управителния и Надзорния съвети.
Ликвиден риск
Ликвидният риск е рискът, че Групата ще има трудности при изпълнение на задълженията, свързани с
финансовите пасиви, които се уреждат в пари или чрез друг финансов актив. Подходът на Групата за управление
на ликвидността е да се осигури, доколкото е възможно, че винаги ще има достатъчно ликвидност, за да изпълни
задълженията си, както при нормални, така и при стресови условия, както и без да се понесе неприемливи загуби
или да се навреди на репутацията на Групата.
Дружествата правят финансово планиране, с което да посрещнат изплащането на разходи и текущите си
задължения за период от 30 дни, включително обслужването на финансовите задължения; това планиране
изключва потенциалния ефект на извънредни обстоятелства, които не могат да се предвидят при нормални
условия.
По-долу са договорните падежи на финансови пасиви, включително очаквани плащания на лихви, изключващи
ефекта от договорености за нетиране:
31 декември 2021 г.
В хил. лева
Отчетна
стойност
Договорени
парични
потоци
6 месеца
или по-
малко
6-12
месеца
1-2
години
2-5
години
Над 5
години
Недеривативни задължения
Лихвоносни заеми и привлечени
средства
4,777
(4,859)
(1,764)
(2,070)
(522)
(503)
-
Задължения по лизинг
329
(331)
(163)
(163)
(5)
-
-
Получени заеми от свързани
лица
157
(160)
(2)
(158)
-
-
-
Търговски и други задължения
5,898
(5,898)
(5,898)
-
-
-
-
11,161
(11,248)
(7,827)
(2,391)
(527)
(503)
-
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
86
34. Финансови инструменти (продължение)
Ликвиден риск (продължение)
31 декември 2020 г.
В хил. лева
Отчетна
стойност
Договорени
парични
потоци
6 месеца
или по-
малко
6-12
месеца
1-2
години
2-5
години
Над 5
години
Недеривативни задължения
Лихвоносни заеми и привлечени
средства
29,066
(29,725)
(5,644)
(6,232)
(15,841)
(1,886)
(122)
Задължения по лизинг
1,565
(1,632)
(165)
(164)
(329)
(974)
-
Получени заеми от свързани
лица
5,004
(5,159)
(68)
(2,605)
(49)
(2,437)
-
Търговски и други задължения
10,425
(10,425)
(10,425)
-
-
-
-
46,060
(46,941)
(16,302)
(9,001)
(16,219)
(5,297)
(122)
Деривативни задължения
Деривативни финансови
инструменти
405
(405)
(161)
(121)
(123)
-
-
405
(405)
(161)
(121)
(123)
-
-
Не се очаква паричните потоци, включени в таблицата, да възникнат значително по-рано или на значително
различни суми.
Пазарен риск
Пазарен риск е рискът при промяна на пазарните цени, като курс на чуждестранна валута, лихвени проценти или
цени на капиталови инструменти, доходът на Групата или стойността на неговите инвестиции да бъдат засегнати.
Целта на управлението на пазарния риск е да се контролира експозицията към пазарен риск в приемливи граници
като се оптимизира възвръщаемостта.
Валутен риск
Групата е изложена на валутен риск при покупки и/или продажби и/или поемане на заеми във валута, различна от
функционалната валута на дъщерните дружества. Функционалната валута на всички дъщерни дружества е BGN с
изключение на корабните компании, чиято функционална валута е USD и на Международен Индустриален
холдинг България, чиято функционална валута е CHF.
Лихвата по заемите се деноминира във валутата на заема. Обикновено заемите се деноминират във валута, която
съвпада с валутата на паричните потоци от свързаните с тях дейности на другата страна по договора за заем, най-
често в левове и евро, но също и в долари. Това позволява създаването на икономически хедж без деривативи и в
резултат не се прилага отчитане на хеджирането в тези случаи.
Ръководството на Групата е свело до минимум плащанията във валута, различна от лева, евро и щатски долари с
оглед на това да минимизира експозицията на групата към валутен риск. Някои от дружествата в Групата са
изложени на лимитиран валутен риск основно при покупки и/или продажби и/или получаване на заеми,
деноминирани във валути, различни от функционалната им валута.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
87
34. Финансови инструменти (продължение)
Валутен риск (продължение)
Експозиция на Групата към валутен риск е както следва:
В хиляди лева
Лева
Евро
USD
GBP
Лева
Евро
USD
31 декември 2021
31 декември 2020
Парични средства и парични
еквиваленти
2,800
2,096
9,961
-
3,957
1,888
1,097
Търговски и други вземания
1,832
1,901
2,727
815
1,579
2,498
1,831
Лихвоносни заеми и привлечени
средства
-
(4,777)
-
-
(1,561)
(10,180)
(17,325)
Задължения по лизинг
(9)
(320)
-
-
(722)
(843)
-
Получени заеми от свързани лица
-
(157)
-
-
(1,542)
(2,898)
(564)
Търговски и други задължения
(3,462)
(485)
(1,208)
(743)
(4,093)
(748)
(5,584)
Деривативни финансови инструменти
-
-
-
-
-
-
(405)
1,161
(1,742)
11,480
72
(2,382)
(10,283)
(20,950)
Финансовите инструменти, които са деноминирани в евро, не са изложени на валутен риск поради фиксирания
курс на българския лев към еврото с изключение на дружествата, чиято функционална валута е щатския долар.
Следните значими валутни курсове са приложими през периода:
Среден приложим курс за
периода
Курс на отчетната дата
2021
2020
2021
2020
Щатски долари
1,65461
1,71539
1,72685
1,59386
Евро
1.95583
1.95583
1.95583
1.95583
Британски лири
2.27583
2.20005
2.32759
2.17549
Анализ на чувствителността
Повишение с 10% на следните валути спрямо функционалната валута към 31 декември ще доведе до
увеличение/(намаление) на собствения капитал и печалбата или загубата със суми, така както са показани по-
долу. Този анализ се основава на това, че всички други променливи, и по-специално лихвените проценти, остават
непроменени. Същият анализ е извършен за 2020 г.
Към 31 декември 2021 г.
в хиляди лева
В капитала
В отчета за
доходите
Български лев
-
(1)
Евро
-
(12)
Щатски долари
-
1,027
Британски лири
-
7
-
1,021
Към 31 декември 2020 г.
в хиляди лева
В капитала
В отчета за
доходите
Български лев
-
1
Евро
-
(30)
Щатски долари
-
113
-
84
Десет процентно отслабване на функционалната валута спрямо валутите по-горе към 31 декември би имало
същият като суми, но обратен като посока ефект при допускането, че всички други променливи са постоянни.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
88
34. Финансови инструменти (продължение)
Лихвен риск
Дружествата от Групата са изложени на лихвен риск, тъй като заемите се договарят с плаващи лихвени проценти,
съответстващи на текущите пазарни цени. Управлението на лихвения риск е насочено към увеличаване на
заемите с фиксирана лихва.
В следващата таблица се включва отчетната стойност на финансовите инструменти според видовете лихвен
процент.
Управление на капитала
Политиката на Управителния съвет (УС) е да се подържа силна капиталова база така, че да се поддържа
доверието на инвеститорите, кредиторите и на пазара като цяло, и да могат да се осигурят условия за развитие на
бизнеса в бъдеще. Капиталът се състои от акционерен капитал, резерви и неразпределена печалба.
В таблицата по-долу е представено съотношение на собствен капитал към лихвоносни задължения към 31
декември:
В хиляди лева
Бележка
2021
2020
Задължения по банкови кредити
26
4,775
29,037
Задължения по заеми свързани лица
35
157
4,989
Задължения по лизинг
33
329
1,565
Общо лихвоносни задължения
5,261
35,591
Общо собствен капитал
24
350,145
303,852
Коефициент на съотношение собствен
капитал/ лихвоносни задължения
66.55
8.54
В хиляди лева
2021
2020
Инструменти с фиксирана доходност
Финансови активи
14,649
6,759
Финансови пасиви
(5,261)
(31,056)
9,388
(24,297)
Инструменти с плаваща доходност
Финансови активи
-
-
Финансови пасиви
-
(4,535)
-
(4,535)
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
89
34. Финансови инструменти (продължение)
Промени в пасиви произтичащи от финансова дейност
Следващата таблица обобщава промените в пасивите, произтичащи от финансова дейност, в това число както
промени, свързани с парични потоци, така и непарични промени, като съдържа равнение между началните и
крайните салда в отчета за финансовото състояние на пасивите, произтичащи от финансова дейност.
За 2021г.
в хиляди лева
1.01
Входящи
парични
потоци
Изходящи
парични
потоци
Начисления
по метода на
ефективен
лихвен
процент
Начислени
дивиденти
Други
31.12.
Лихвоносни
заеми и
привлечени
средства
29,066
3,422
(28,989)
385
-
893
4,777
Задължения
по лизинг
1,565
-
(328)
24
-
(932)
329
Получени
заеми
свързани лица
5,004
-
(3,351)
32
-
(1,528)
157
Деривативни
финансови
инструменти
405
-
(460)
383
-
(328)
-
Дивиденти
54
-
(348)
-
405
-
111
Общо пасиви
от финансова
дейност
36,094
3,422
(33,476)
824
405
(1,895)
5,374
За 2020 г.
в хиляди лева
1.01
Входящи
парични
потоци
Изходящи
парични
потоци
Начисления
по метода на
ефективен
лихвен
процент
Начислени
дивиденти
Други
31.12.
Лихвоносни
заеми и
привлечени
средства
40,682
1,488
(12,033)
728
-
(1,799)
29,066
Задължения
по лизинг
1,983
-
(365)
32
-
(85)
1,565
Получени
заеми
свързани лица
10,617
5,023
(10,214)
210
-
(632)
5,004
Деривативни
финансови
инструменти
412
-
(352)
410
-
(65)
405
Дивиденти
254
-
(611)
-
655
(244)
54
Общо пасиви
от финансова
дейност
53,948
6,511
(23,575)
1,380
655
(2,825)
36,094
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
90
35. Оповестяване на свързани лица
Консолидираният финансов отчет на Групата включва следните дружества:
Процент собственост
Държава на
регистрация
31 декември
2021
31 декември
2020
%
%
Индустриален холдинг България АД
България
Компания -
майка
Компания -
майка
Приват инженеринг ЕАД
България
100.00
100.00
ЗММ България холдинг EАД
България
100.00
100.00
ЗММ Сливен АД
България
95.98
95.98
ЗММ Нова Загора АД
България
93.57
93.57
ИХБ Метал Кастингс EАД
България
100.00
100.00
КРЗ Порт-Бургас АД
България
99.65
99.65
КЛВК АД
България
100.00
100.00
Международен Индустриален холдинг България АГ
Швейцария
100.00
100.00
Меритайм Холдинг АД
България
61.00
61.00
Български корабен регистър ЕАД
България
61.00
61.00
Булярд корабостроителна индустрия АД
България
100.00
100.00
ИХБ Шипинг КО ЕАД
България
100.00
100.00
Емона ЛТД (заличено)
Маршалски острови
-
100.00
Карвуна ЛТД
Маршалски острови
100.00
100.00
Одрия ЛТД
Маршалски острови
100.00
100.00
Тириста ЛТД
Маршалски острови
100.00
100.00
Сердика ЛТД
Маршалски острови
100.00
100.00
Булпорт логистика АД
България
100.00
100.00
Одесос ПБМ ЕАД
България
100.00
100.00
ИХБ Шипдизайн АД
България
70.00
70.00
ИХБ 3 Дизайн АД (в ликвидация)
България
51.00
51.00
На 22 януари 2021 г. Общото събрание на акционерите на ИХБ Електрик АД (заличено) прие резултатите от
разпределението на имуществото на дружеството след приключване на процеса по ликвидация и изготвяне на
краен ликвидационен баланс към 30 ноември 2020 г. и взе решение за заличаването му. На 02 февруари 2021 г. в
Търговския регистър към Агенция по вписванията заличаването е вписано.
На 31 май 2021 г. в регистъра на дружествата на Маршалските острови е вписано прекратяването на Емона Лтд,
след като в края на 2020 г. Дружеството продаде основния си актив - м/к Емона.
През м. ноември 2021 г. Общото събрание на акционерите на ИХБ 3Дизайн АД взе решение за прекратяване на
дружеството и обявяването му в ликвидация. Срокът на ликвидацията е 6 месеца, считано от 17 януари 2022 г.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
91
35. Оповестяване на свързани лица (продължение)
Групата счита, че е свързано лице в съответствие с определенията на МСС 24 с:
I. Лица, упражняващи контрол по смисъла на МСС 24
• Буллс АД, компания която пряко притежава 60.68% в Индустриален холдинг България АД.
Буллс АД има сключено споразумение с друг акционер притежаващ 9 657 874 броя акции,
представляващи 8.99 % от капитала, за следване на обща политика по управление на Дружеството, чрез
съвместно упражняване на притежаваните права на глас, като начина на упражняване ще се определя от
Буллс АД. Съгласно получено уведомление за разкриване на дялово участие от Буллс АД, считано от 01
април 2022 г. споразумението е прекратено.
• Димитър Желев, контролиращ Буллс АД и съпруг на Главния изпълнителен директор на Индустриален
Холдинг България АД Данета Желева.
II. Ключов управленски персонал
III. Предприятия под общ контрол на лицата, упражняващи контрол.
IV. Предприятия, върху които лицата, упражняващи контрол имат значително влияние или са членове на техен
ключов управленски персонал.
Търговски и други вземания от свързани лица
В хиляди лева
Бележка
2021
2020
Предприятия, върху които лицата, упражняващи
контрол имат значително влияние или са членове на
техен ключов управленски персонал
7
5
22
7
5
Парични средства в банки-свързани лица
В хиляди лева
Бележка
2021
2020
Предприятия, върху които лицата, упражняващи
контрол имат значително влияние или са членове на
техен ключов управленски персонал
12,409
4,489
23
12,409
4,489
Лихвоносни заеми и привлечени средства, получени от банки-свързани лица
В хиляди лева
Бележка
2021
2020
Предприятия, върху които лицата, упражняващи
контрол имат значително влияние или са членове на
техен ключов управленски персонал
-
17,325
26
-
17,325
Получени заеми от свързани лица (вкл. лихви)
В хиляди лева
Бележка
2021
2020
Лица, упражняващи контрол
157
5,004
157
5,004
Дългосрочна част
-
2,437
Краткосрочна част
157
2,567
Главница
157
4,989
Лихва
-
15
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
92
35. Оповестяване на свързани лица (продължение)
Търговски и други задължения към свързани лица
В хиляди лева
Бележка
2021
2020
Предприятия, върху които лицата, упражняващи контрол имат
значително влияние или са членове на техен ключов управленски
персонал
132
9
31
132
9
Деривативни финансови инструменти към банки-свързани лица
В хиляди лева
Бележка
2021
2020
Предприятия, върху които лицата, упражняващи контрол имат
значително влияние или са членове на техен ключов управленски
персонал
-
405
27
-
405
През 2021 г. по договор за лихвен суап с банка-свързани лице начислените разходи за лихви са в размер на 383
хил. лв. (2020 г.: 410 хил.), а платените лихви - 460 хил. лв. (2020 г.: 352 хил. лв.).
Сделки по продажби
В хиляди лева
Вид на сделката
2021
2020
Лица, упражняващи контрол
Приходи от наеми
1
1
1
1
Предприятия под общ контрол на лицата,
упражняващи контрол
Продажба на активи,
държани за
продажба
-
831
Продажба на услуги
-
9
Приходи от наеми
5
11
Други продажби
1
12
6
863
Предприятия, върху които лицата, упражняващи
контрол имат значително влияние или са членове на
техен ключов управленски персонал
Продажба на услуги
51
48
Приходи от наеми
83
83
Други продажби
6
3
Застрахователни
обезщетения
12
458
152
592
159
1,456
Сделки по покупки
В хиляди лева
Вид на сделката
2021
2020
Предприятия под общ контрол на лицата,
упражняващи контрол
Покупка на
материали
-
3
Покупка на външни
услуги
-
3
-
6
Предприятия, върху които лицата, упражняващи
контрол имат значително влияние или са членове на
техен ключов управленски персонал
Покупка на външни
услуги
758
766
Други финансови
разходи
125
123
883
889
883
895
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
93
35. Оповестяване на свързани лица (продължение)
Движения по лихвоносни заеми и привлечени средства, получени от банки-свързани лица
В хиляди лева
Получени/
(предоставени)
суми
(Изплатени)
/върнати
суми
(Разходи по)/
приходи от
лихви
Изплатени
лихви
Предприятия, върху които лицата,
упражняващи контрол имат значително
влияние или са членове на техен
ключов управленски персонал
2021
3,217
(21,411)
(227)
(251)
Предприятия, върху които лицата,
упражняващи контрол имат значително
влияние или са членове на техен
ключов управленски персонал
2020
-
(6,348)
(484)
(528)
2021
3,217
(21,411)
(227)
(251)
2020
-
(6,348)
(484)
(528)
Движения по получени заеми от свързани лица
В хиляди лева
Получени/
(предоставени)
суми
(Изплатени)
/върнати
суми
(Разходи по)/
приходи от
лихви
Изплатени
лихви
Лица, упражняващи контрол
2021
-
(4,861)
(32)
(40)
Предприятия под общ контрол на
лицата, упражняващи контрол
2021
-
-
-
-
Лица, упражняващи контрол
2020
3,319
(8,800)
(209)
(211)
Предприятия под общ контрол на
лицата, упражняващи контрол
2020
1,704
(1,202)
(1)
(1)
2021
-
(4,861)
(32)
(40)
2020
5,023
(10,002)
(210)
(212)
Условия на сделките със свързани лица
Продажбите и покупките от свързани лица се извършват по договорени цени. Неиздължените салда в края на
годината са необезпечени (с изключение на банковите заеми и деривативните пасиви), безлихвени (с изключение
на заемите) и уреждането им се извършва с парични средства. За вземанията от или задълженията към свързани
лица не са предоставени или получени гаранции, с изключение на оповестените по-долу. Групата не е извършила
обезценка на вземания от свързани лица към 31 декември 2021 г. (2020 г.: нула). Преглед за очаквани кредитни
загуби от обезценка се извършва всяка финансова година на база на анализ на финансовото състояние на
свързаното лице, икономическата среда и пазара, на който то оперира.
Възнаграждения на ключов управленски персонал
В хиляди лева
2021
2020
Разходи за заплати и социално осигуряване на ключов управленски
персонал на компанията-майка
547
693
547
693
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
94
36. Ангажименти и условни задължения
Капиталови ангажименти
Към 31 декември 2021 г. и 2020 г. Групата не отчита капиталови ангажименти.
Правни искове
Срещу Групата няма заведени значителни правни искове.
Гаранции
По договор №319 от 30 ноември 2006 г., сключен с търговска банка, за предоставяне на кредитен лимит за
издаване на банкови гаранции, акредитиви и оборотно финансиране на Холдинга и/или дружества от неговата
група с размер на лимита 10,000 хил. лв., към 31 декември 2021 г.:
• са издадени банкови гаранции на дружества от Групата – ИХБ Метал Кастингс ЕАД за 20 хил. лв. (31
декември 2020 г.: 20 хил. лв.);
• е издадено поръчителство за задължение на КРЗ Порт -Бургас АД в размер на 3,000 хил. лв. (31 декември
2020 г: 3,000 хил. лв.);
• няма издадени акредитиви (31 декември 2020 г: 264 хил. лв.);
• и е открита револвираща кредитна линия с цел оборотно финансиране за 5,500 хил. лв. (31 декември 2020
г.: 5,500 хил. лв.). Към 31 декември 2021 г. няма усвоени суми от Холдинга и/или от дъщерни дружества.
Към 31 декември 2021 г. неизползваният лимит под формата на кредитна линия за оборотни средства по този
договор е в размер на 5,500 хил. лв.
Договорът с банката е обезпечен с особен залог върху търговското предприятие КРЗ Порт Бургас АД като
съвкупност от права, задължения и фактически отношения с вписване на основните активи в съответните
регистри.
Обезпечения
Във връзка със сключен Рамков договор за предоставяне на револвиращ кредитен лимит № 48272 от 24 ноември
2020 г. за кредити, банкови гаранции и акредитиви с общ размер 3,000 хил. щ. долара, дружеството-
кредитополучател и дружеството-солидарен длъжник по рамковия договор подписват договори за финансово
обезпечение, чрез залог върху парични вземания върху всички техни сметки в банката кредитор, в размера на
задължението към съответния момент.
Във връзка със сключен Договор за банков кредит № 19F-002296 от 8 октомври 2019 г., получен с цел
финансиране изграждането на фотоволтаична централа, дружеството-кредитополучател по кредита подписва
договор за финансово обезпечение, чрез залог върху вземания с право на ползване върху всички негови сметки в
банката кредитор, в размера на задължението към съответния момент. През 2020 г. дружеството-съдлъжник по
кредита също подписва договор за финансово обезпечение за същия размер.
Във връзка със сключен Договор за банков кредит № 16 от 27 март 2018 г., получен с цел частично
рефинансиране на облигационен заем, Индустриален холдинг България АД и дружествата-поръчители по
кредита подписват договори за финансови обезпечения, чрез залог върху вземания с право на ползване върху
всички техни сметки в банката кредитор, в размера на задължението към съответния момент.
Гореописаните обезпечения са валидни до датата на пълното погасяване на кредитните задължения, които
обезпечават и/или до датата на прекратяване на револвиращите лимити.
Други
Ръководството на Групата не е установило съществуване на други съществени рискове в резултат на
динамичната фискална и регулаторна среда в България, които биха наложили съществени корекции в
консолидирания финансов отчет за годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
95
37. Оценяване на справедлива стойност
В таблицата по-долу са представени количествени оповестявания на йерархията на справедлива стойност на
активите и пасивите на Групата към 31.12.2021 г. и към 31.12.2020 г.:
Оценяване на справедлива стойност чрез използване на
В хиляди лева
Дата на
оценка
Общо
Котирани цени
на активни
пазари
(Ниво 1)
Значителни
наблюдавани
входящи данни
(Ниво 2)
Значителни
ненаблюда-
вани входящи
данни (Ниво 3)
Активи, оценени по справедлива
стойност:
Преоценени имоти, машини и
съоръжения (Бележка 17)
Земи и сгради
31.12.2021
133,816
-
-
133,816
Земи и сгради
31.12.2020
133,061
-
-
133,061
Специализирани съоръжения
31.12.2021
12,518
-
-
12,518
Специализирани съоръжения
31.12.2020
12,688
-
-
12,688
Инвестиционни имоти (Бележка 20)
Търговски и офис имоти
31.12.2021
4,767
-
-
4,767
Търговски и офис имоти
31.12.2020
4,766
-
-
4,766
Складове
31.12.2021
7,577
-
-
7,577
Складове
31.12.2020
7,727
-
-
7,727
Други
31.12.2021
731
-
-
731
Други
31.12.2020
733
-
-
733
Активи, за които справедливата
стойност се оповестява:
Нетекущи активи, държани за
продажба (Бележка 19)
Земи и сгради
31.12.2021
626
-
-
626
Земи и сгради
31.12.2020
1,176
-
-
1,176
Оценяване на справедлива стойност чрез използване на
В хиляди лева
Дата на
оценка
Общо
Котирани цени
на активни
пазари
(Ниво 1)
Значителни
наблюдавани
входящи данни
(Ниво 2)
Значителни
ненаблюда-
вани входящи
данни (Ниво 3)
Пасиви, оценени по справедлива
стойност:
Деривативни финансови инструменти
(Бележка 27)
Лихвен суап
31.12.2021
-
-
-
-
Лихвен суап
31.12.2020
405
-
405
-
Пасиви, за които се оповестява
справедлива стойност:
Банкови заеми
31.12.2021
4,775
-
4,775
-
Банкови заеми
31.12.2020
29,037
-
29,037
-
Заеми от свързани лица
31.12.2021
157
-
157
-
Заеми от свързани лица
31.12.2020
4,989
-
4,989
-
През отчетния период не е имало трансфери между нивата от йерархията на справедлива стойност.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
96
38. Справедлива стойност на финансовите инструменти
Таблицата по-долу съпоставя отчетната стойност на финансовите инструменти на Групата спрямо тяхната
справедлива стойност:
Балансова стойност
Справедлива стойност
В хиляди лева
2021
2020
2021
2020
Финансови активи
Парични средства и парични еквиваленти
14,857
6,942
14,857
6,942
Търговски и други вземания
7,275
5,908
7,275
5,908
Финансови пасиви
Лихвоносни заеми и привлечени средства
4,775
29,037
4,775
29,037
Задължения по лизинг
329
1,565
329
1,565
Получени заеми от свързани лица
157
4,989
157
4,989
Търговски и други задължения
5,898
10,425
5,898
10,425
Деривативни финансови инструменти
-
405
-
405
Справедливата стойност на финансовите инструменти на Групата е определена като цената, която би била
получена при продажбата на финансов актив или платена при прехвърлянето на финансов пасив в непринудена
сделка между пазарни участници към датата на оценката. Допълнителна информация за йерархията на
справедливите стойност е оповестена в Бележка 37. При оценяването на справедливата стойност са използвани
следните методи и допускания:
• Търговски и други вземания, парични средства и парични еквиваленти, търговски и други задължения –
поради краткосрочния характер на тези инструменти тяхната справедлива стойност се доближава до
съответната балансова стойност.
• Лихвоносни заеми и привлечени средства, задължения по лизинг и получени заеми от свързани лица –
справедливата стойност е определена чрез МДПП като се използва дисконтов фактор базиран на лихвени
нива по дългови инструменти със сходни условия и оставащ падеж. Тъй като пазарните лихвени
проценти не се различават съществено от договорените такива по тези инструменти, справедливата им
стойност се доближава до тяхната балансова стойност. Собственият риск от неизпълнение по
инструмента е оценен като несъществен към 31 декември 2021 г.
• Справедливата стойност на лихвения суап е оценена чрез дисконтиране на парични потоци (модел на
форуърд цена & суап), като са използвани пазарни лихвени проценти и криви за доходност за оставащия
срок на инструмента. Оценката на справедливата стойност се базира на информация, получена от
банката контрагент. Балансовата стойност на този пасив е преоценена до справедливата му стойност.
39. Събития след отчетната дата
През февруари 2022 г. Индустриален холдинг България АД подписа договор за банков кредит с цел предоставяне
на заемни средства за инвестиции на дъщерно дружество в размер на 10,000 хил. евро. Срокът на кредита е до
февруари 2028 г. с 12 месечен срок на усвояване и се погасява на равни погасителни вноски, считано от март
2023 г. Договорен е фиксиран лихвен процент в размер на 1.4% годишно. Поръчители по договора са дъщерни
дружества. Договорът ще бъде обезпечен с ипотеки върху недвижими имоти (земи и сгради) на дъщерно
дружество.
През януари 2022 г. Групата предоговори условията на лимита за оборотно финансиране по Договор за
предоставяне на кредитен лимит за издаване на банкови гаранции и оборотно финансиране №319 от 30 ноември
2006 г., като срокът за ползване и издължаване на суми по този лимит бе удължен до януари 2023 г.
ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
ПОЯСНИТЕЛНИ БЕЛЕЖКИ КЪМ КОНСОЛИДИРАНИЯ ФИНАНСОВ ОТЧЕТ
За годината, приключваща на 31 декември 2021 г.
97
39. Събития след отчетната дата (продължение)
През м. януари 2022 г. Групата прекрати рамков договор за предоставяне на револвиращ кредитен лимит №
48272 от 24 ноември 2020 г. за кредити, банкови гаранции и акредитиви в общ размер на 3,000 хил. щ. долара за
нуждите на дружествата-корабособственици и мениджърското дружество от сегмент Морски транспорт.
Морската ипотека на един от корабите на Групата, служещ като обезпечение, бе заличена.
На 18 ноември 2021 г. на извънредно Общо събрание на акционерите на Индустриален холдинг България АД е
взето решение за намаляване на капитала от 107,400,643 лв. на 96,808,417 лв., чрез обезсилване на 10,592,226 бр.
обратно изкупени собствени акции с номинал 1 лев всяка. Намалението на капитала е вписано в Търговския
регистър на 07 март 2022 г.
В края на месец февруари 2022 година започна военен конфликт между Русия и Украйна на територията на
Украйна, който продължава и към датата на издаване на този финансов отчет. На Руската федерация се налагат
все по-широки икономически санкции от страна на Европейския съюз, САЩ и други държави. В резултат на това
водещите финансови пазари по света изпитват сътресения, а проблемите с веригите на доставки и с
повишаващата се цени на енергоизточниците и на основните суровини на глобално ниво се очаква допълнително
да се задълбочат.
По смисъла на МСС 10, това е некоригиращо събитие за годишния консолидиран финансов отчет за 2021 г.
На този етап ръководството на Индустриален холдинг България АД и ръководствата на дружествата от Групата
наблюдават, текущо анализират и оценяват възможните последици и ефекти от конфликта за Групата като цяло.
Към датата на издаване на този консолидиран финансов отчет няма дейности на Групата, които да са съществено
засегнати от конфликта. Допълнителна информация е оповестена в консолидирания доклад за дейността – точки
3 и 6. Като цяло развитието и изходът на конфликта са свързани с множество несигурности и е много трудно да
бъдат прогнозирани неговите краткосрочни и дългосрочни глобални и локални ефекти.
Освен оповестеното по-горе, не са настъпили други съществени събития след 31 декември 2021 г., които да
налагат допълнителни корекции и/или оповестявания в консолидирания финансов отчет на Групата за 2021 г.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 1 of 48
ГОДИШЕН ДОКЛАД ЗА ДЕЙНОСТТА
НА ИНДУСТРИАЛЕН ХОЛДИНГ БЪЛГАРИЯ АД
през 2021 година
Уважаеми Акционери,
Изминалата 2021 година беше успешна за Индустриален холдинг България и дъщерните му
дружества, въпреки че премина все още под знака на пандемията от COVID-19 и редица
ограничения, свързани с нея. След спада през 2020 г., през 2021 г. поетапното възстановяване на
световната икономика повлия положително и върху Групата и почти всички сегменти възвърнаха
обемите си.
Реализираните общо приходи за Групата за 2021 г. на консолидирана база нарастват с 44.62%
спрямо приходите за същия период на 2020 г. Увеличението е от 94,255 хил. лв. през 2020 г. на
136,310 хил. лв. през 2021 г.
В сектор Морски транспорт увеличението е от 117.68 % от 32,007 хил. лв. през 2020 г. на 69,673
хил. лв. през 2021 г. в резултат на значителното покачване на фрахтовите нива, които достигнаха
най-високите си равнища за последните 10 години. Обратен ефект върху тях оказва намалението
на средния курс на щатския долар през 2021 г. спрямо същия период на 2020г.
Високият фрахтов пазар, от друга страна повлия негативно върху Сектор Корабостроене и
кораборемонт, като доведе до намаляване на приходите е с 12.77 % от 20,340 хил. лв. през 2020 г.
на 17,742 хил. лв. през 2021 г., тъй като корабособствениците отлагаха максимално възможно
плановите ремонти и това намали обема на кораборемонтните дейности и на проектантските
услуги.
В сектор Пристанищна дейност приходите запазват нивата си от 2020 г., като се отчита
незначителен спад от 1.21% - от 11,979 хил. лв. през 2020 г. на 11,834 хил. лв. през 2021 г.
Нарастване на приходите е налице и в сектор Машиностроене, в следствие на възстановяването на
инвестиционната активност в световен мащаб - с 23.45% - от 29,082 хил. лв. през 2020 г. на 35,901
хил. лв. през 2021 г.
Консолидираните финансови резултати на ИХБ за 2021 г. са както следва:
Резултат от оперативна дейност на консолидирана база е печалба от 39,776 хил. лв., спрямо загуба
от 6,629 хил. лв. за 2020 г. Реализираната печалба за 2021 г. основно се дължи на нарасналите
приходи в сегмент Морски транспорт през 2021 г., както и на липсата на обезценка на дълготрайни
активи (кораби), каквато беше начислена през 2020 г. Печалбата на консолидирана база, полагаща
се на собствениците на компанията-майка е 42,980 хил. лв. Активите на ИХБ на консолидирана база
са нараснали с 3.78% спрямо 2020 г. Нетните активи са нараснали с 15.24% спрямо 2020 г.
За 2021 г. акциите на ИХБ отбелязаха ръст от 170,37% (средно претеглена цена на акция за
30.12.2021 г. - 2,1359 лв., спрямо средно претеглена цена на акция за 30.12.2020 г. - 1,7900 лв.).
Върху цената на акциите на Дружеството повлия положително отправеното през годината от
основния акционер в ИХБ търгово предложение по чл. 149, ал. 6 от Закона за публичното
предлагане на ценни книжа за закупуване на акции от останалите акционери в дружеството. Средно
претеглената цена на акциите на дружеството за целия отчетен период 2021 г. е 1,1355 лв. (0,8788
лв. средно претеглена цена за 2020 г.).
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 2 of 48
За същия период основните индекси на българския капиталов пазар също бележат ръст - SOFIX
ръст от 42,04%, BGBX 40 ръст от 41,72 % и BG TR30 ръст от 36,82%, спрямо ръстът от 170,37 % на
цената на акциите на Дружеството. ИХБ продължава да бъде част от борсови индекси на българския
капиталов пазар през 2021 г. BGBX 40 и BG TR30, а от 09.09.2021 г. Индустриален холдинг
България АД отново беше включен в състава на SOFIX.
Дружеството е приело да спазва Националния кодекс за корпоративно управление, приет от БФБ,
чиято основна цел е насърчаването и утвърждаването на най-добрите практики в областта на
корпоративното управление. На база на представените от ИХБ ежегодни отчети „спазвай или
обяснявай“, Дружеството е включено в индекса на компаниите с добро корпоративно управление
CGIX (Corporate Governance IndeX) и е една от седемте компании включени в индекса за 2021 г.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 3 of 48
Финансови показатели на ИХБ за последните 3 години /консолидирани/
116 410
94 255
136 310
-
40 000
80 000
120 000
160 000
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
31 477
16 005
53 435
-
15 000
30 000
45 000
60 000
2019 2020 2021
EBITDA /в х.лв./
408 884
369 768
383 727
-
125 000
250 000
375 000
500 000
2019 2020 2021
Общо активи /в х.лв./
326 842
303 852
350 145
-
125 000
250 000
375 000
500 000
2019 2020 2021
Нетни активи /в х.лв./
7 741
(12 004)
42 980
(20 000)
-
20 000
40 000
60 000
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци за
собствениците на компанията-майка /в х.лв./
0,076
( 0,121)
0,441
( 0,200)
-
0,200
0,400
0,600
2019 2020 2021
Основен доход на акция /EPS/ /в лв./
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 4 of 48
7,26
( 12,27)
31,81
( 20,00)
-
20,00
40,00
2019 2020 2021
Рентабилност на приходи от дейността /в %/
2,61
( 3,67)
13,26
( 5,00)
-
5,00
10,00
15,00
2019 2020 2021
Възвръщаемост на собствения капитал
/ROE/ /в %/
2,48
( 2,65)
11,71
( 5,00)
-
5,00
10,00
15,00
2019 2020 2021
Възвръщаемост на активите /ROА/ /в %/
2,66
( 2,87)
12,69
( 5,00)
-
5,00
10,00
15,00
2019 2020 2021
Възвръщаемост на инвестирания капитал
/ROIC/ /в %/
0,90
0,93
0,81
-
0,25
0,50
0,75
1,00
2019 2020 2021
Цена/Продажби на акция /P/S/ /коеф./
13,51
( 7,28)
2,57
( 20,00)
-
20,00
40,00
2019 2020 2021
Цена/Печалба на акция /P/E/ /коеф./
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 5 of 48
1. Резултати от дейността през 2021 година
Финансови резултати за ИХБ – консолидирани
Реализираните общо приходи за Групата за 2021 г. на консолидирана база нарастват с 44.62%
спрямо приходите за същия период на 2020 г.
По бизнес направления общо приходите от дейността са разпределени както следва:
В хиляди лева
2021
2020
Морски транспорт
69,673
32,007
Корабостроене и кораборемонт
17,742
20,340
Пристанищна дейност
11,834
11,979
Машиностроене
35,901
29,082
Други дейности /класификация и
сертификация, други/
1,160
847
136,310
94,255
Приходите от основна дейност за 2021 г. са 130,760 хил. лв. спрямо 88,852 хил. лв. през 2020 г.
или увеличение от 47.17%. Сегмент Морски транспорт и сегмент Машиностроене бележат ръст от
117.68%, респективно 23.45 %. В сегмент Други дейности повишението е от 36.95 %. В сегмент
Корабостроене и кораборемонт е налице намаление от 12.77 %, а сегмент Пристанищна дейност
запазва нивото на приходите през 2021 г.
Приходите от основна дейност са разпределени както следва:
В хиляди лева
2021
Относителен
дял, %
2020
Относителен
дял, %
Приходи от производство на
металорежещи машини, компоненти и
детайли
32,802
25,09%
25,393
28,58%
Приходи от превоз на товари по договори
за рейсов чартър
41,708
31,90%
19,991
22,50%
Приходи от договори за тайм-чартър
27,649
21,14%
11,355
12,78%
Приходи от ремонт и реконструкция на
плавателни съдове
11,345
8,68%
12,121
13,64%
Приходи от производство на метални
конструкции
-
0,00%
156
0,18%
Приходи от проектантски услуги
2,545
1,95%
3,338
3,76%
Приходи от обработка на товари
8,690
6,65%
8,759
9,86%
Приходи от съхранение на товари
1,283
0,98%
1,390
1,56%
Приходи от наем на кей
679
0,52%
1,257
1,41%
Приходи от наеми на имоти
2,055
1,57%
2,138
2,41%
Приходи от други услуги
2,004
1,52%
2,954
3,32%
130,760
100.00%
88,852
100.00%
Приходите от основна дейност за 2021 г., реализирани на външни пазари възлизат на 102,036 хил.
лв., а на вътрешни - в размер на 28,724 хил. лв. За 2020 г. приходите от външни пазари са
съответно 60,803 хил. лв., а от вътрешни – 28,049 хил. лв.
Други приходи от дейността на консолидирана база възлизат на 5,550 хил. лв. (4.07 % от общите
приходи) спрямо 5,403 хил. лв. през 2020 г. (5.73% от общите приходи). Основен дял в тях заемат
приходите от финансиране в размер на 3,725 хил. лв., от които 3,334 хил. лв. (2020 г.: 2,903 хил.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 6 of 48
лв.) са приходи по „Програма за запазване на заетостта“ към Агенция по заетостта за подпомагане
на бизнеса и редуциране на негативните последици от разпространението на COVID-19.
Консолидираният резултат от оперативна дейност за 2021 г. е печалба от 39,776 хил. лв., спрямо
загуба от 6,629 хил. лв. за 2020 г.
Консолидираните разходи на ИХБ за 2021 г. са в размер на 96,534 хил. лв. и бележат намаление от
4.31% спрямо тези през 2020 година (100,884 хил. лв.). Нетните финансови разходи за 2021 г. са
983 хил. лв. спрямо 3,756 хил. лв. нетни финансови разходи за 2020 г. Формират се основно от
разходи за лихви 824 хил. лв.
Консолидираният финансов резултат преди данъчно облагане е 44,147хил. лв. печалба спрямо
10,385 хил. лв. загуба за 2020 г. Консолидираният резултат след данъчно облагане за
мажоритарните собственици за 2021 е 42,980 хил. лв. печалба спрямо 12,004 хил. лв. загуба за
2020 г. Отчетената печалба за 2021 г. е резултат от нарастването на приходите от основна дейност
от 88,852 хил. лв. за 2020 г. на 130,760 хил. лв. за 2021 г., така и на липсата на обезценка на
дълготрайни активи (кораби), каквато беше призната през 2020 г. в размер на 8,676 хил. лв.
През 2021 г. основните доставчици на материали на Групата бяха фирми, търгуващи с черни и
цветни метали, лагери, електрически материали. Съществен разход за Групата е и доставката на
горива и резервни части, особено за сегмент Морски транспорт. И през 2021 година, доставката на
електрическа енергия бе договорена на ниво Група на свободния пазар на електроенергия.
Групата няма единичен клиент/доставчик, приходите/разходите към който да надхвърлят 10% от
общите приходи/разходи.
Управителният съвет на ИХБ не е публикувал прогнози за резултатите през 2021 г. на
консолидирана основа, с оглед на което не се извършва анализ на съотношението между
постигнатите финансови резултати, отразени във финансовия отчет за финансовата година, и по-
рано публикувани прогнози.
Резултати от дейността на ИХБ
Организационни промени в Групата
На 22 януари 2021 г. Общото събрание на акционерите на ИХБ Електрик АД (заличено) прие
резултатите от разпределението на имуществото на дружеството след приключване на ликвидация
и изготвяне на краен ликвидационен баланс към 30 ноември 2020 г. и взе решение за заличаването
му. На 02 февруари 2021 г. в Търговския регистър към Агенция по вписванията заличаването е
вписано.
На 31 май 2021 г. в регистъра на дружествата на Маршалските острови е вписано прекратяването
на Емона Лтд, след като в края на 2020 г. Дружеството продаде основния си актив - м/к Емона.
През м. ноември 2021 г. Общото събрание на акционерите на ИХБ 3Дизайн АД взе решение за
прекратяване на дружеството и обявяването му в ликвидация. Срокът на ликвидацията е 6 месеца,
считано от 17 януари 2022 г.
Към 31.12.2021 г. портфейлът на ИХБ пряко и чрез свързани лица се формира от 20 дружества
както следва: 10 дъщерни дружества и 10 дъщерни дружества на дъщерни дружества.
Преките инвестиции на ИХБ в корпоративни ценни книжа към края на годината възлизат на
192,031 хил. лв. от които 130 хил. лв. инвестиции в чужбина.
ИХБ няма инвестиции в дялови ценни книжа извън неговата икономическа група, инвестиции в
недвижими имоти и финансови инструменти. Допълнителна информация се съдържа в Бележка 12
и 13 от пояснителните бележки към индивидуалния финансов отчет към 31.12.2021 г.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 7 of 48
Структура на портфейла на ИХБ към 31 декември на последните 4 години
Бизнес направление
2021
2020
2019
2018
Морски транспорт
47.8%
44.0%
50.7%
50.7%
Корабостроене и
кораборемонт
33.0%
35.4%
31.2%
31.2%
Пристанищна дейност
14.8%
15.9%
14.0%
14.0%
Машиностроене
4.1%
4.4%
3.9%
3.9%
Други
0.3%
0.3%
0.2%
0.2%
Инвестиции, в хил. лв.
192,031
179,143
203,599
203,599
Управление на дъщерните дружества
Следвайки поставените в началото на годината задачи по отношение на своите дъщерни
дружества и през 2021 г. ИХБ активно участваше в стратегическото планиране на дейността им.
ИХБ насърчаваше и оказваше съдействие при:
▪ осъществяването на инвестиционни мероприятия;
▪ усъвършенстване на техните продукти и услуги, разработване и въвеждане в производство на
нови продукти и услуги, в зависимост от изискванията на пазара;
▪ усъвършенстване на маркетинговата дейност, дейността свързана с управление на човешките
ресурси, и други дейности свързани с управлението на дружествата;
▪ осигуряване на финансови средства за оперативната и инвестиционна дейност на дружествата;
▪ анализ и оценка на възможностите за използване на новите технологии.
През отчетния период не са извършвани промени в основните принципи на управление на
дъщерните дружества от Групата на ИХБ, както и на самото Дружество.
Участие в процеса по бизнес планиране и контрол на постигнатите резултати
Ръководството на ИХБ поставя стратегическите цели и резултати, които всяко дъщерно дружество
трябва да постигне през годината.
Нефинансови основни показатели за резултата от дейността
Освен мониторинг на финансовите си показатели, Дружеството следи и основни нефинансови
индикатори, свързани с неговата дейност и с дейността на дъщерните му Дружества.
Основите нефинансови индикатори са свързани с:
• удовлетвореност на клиентите – дъщерните дружества на Групата спазват разработени
процедури в обхвата на системите си за управление на качеството ISO. Към ИХБ и
дружествата от Групата няма заведени дела, свързани с безопасност на продуктите, които
се предлагат;
• качество на предлаганите продукти – ИХБ следи дъщерните дружества от Групата да
следят за качеството на провежданата продукция на дъщерните дружества чрез
индикатори като брой рекламации, % на рекламациите в броя произведени продукти и др.
Измерваните показатели са на ниски стойности. Равнището на качеството е част от
персоналните бизнес задачи на изпълнителните директори;
• удовлетвореност на служителите – ИХБ следи дъщерните дружества от Групата да
следят както за спазването на нормативните изисквания за безопасни и здравословни
условия на труд, така и за непрестанното им подобряване.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 8 of 48
Дружествата участват в програми, финансирани от европейските фондове, инвестират
собствени средства, спазват предписанията на компетентните институции. Важен фактор в
удовлетвореността е и развитието и обучението на служителите – ИХБ регулярно следи за
структурата на състава на служителите на дъщерните дружества (възраст, образование,
брой години в дружеството) и се стреми да осигурява възможности за професионалното им
развитие. Допълнително, в дъщерни дружества са създадени и центрове за професионална
подготовка, поддържат се активни взаимоотношения с различни висши учебни заведения
и са организирани стажантски програми.
• екология – ИХБ изисква дъщерните дружества ежегодно да докладват за оценка на
влиянието върху околната среда и мерките, които се предприемат, така че да не се допуска
нарушаване на нормативите разпоредби. Групата няма съществени налагани
административни санкции, свързани с опазване на околната среда.
Голяма част от въпросите свързани с удовлетвореността на служителите и въпроси свързани с
екологията са залегнали в приетия от Етичен кодекс на ИХБ и дъщерните му дружества и
утвърдената Политика на многообразие.
Дружеството е приело да спазва Националния кодекс за корпоративно управление, приет от БФБ,
чиято основна цел е насърчаването и утвърждаването на най-добрите практики в областта на
корпоративното управление. На база на представените от ИХБ ежегодни отчети „спазвай или
обяснявай“, Дружеството е включено в индекса на компаниите с добро корпоративно управление
CGIX (Corporate Governance IndeX) и е една от седемте компании включени в индекса за 2021 г.
Индексът стартира на 19 септември 2011 г. със стойност 100 пункта, а към 31.12.2021 е 157,58
пункта.
ИХБ следи за промените в потенциала на Групата и инвестиционните й възможности,
изчислявайки съотношение на пазарна към балансова стойност:
Оказване на съдействие за финансиране на дъщерните дружества. Информация за сделки
ИХБ помага за финансиране дейността на дружествата от Групата като предоставя заеми и
съдейства при договаряне на банково финансиране.
Към 31.12.2021 г. текущите заеми, отпуснати от ИХБ в качеството на заемодател са само към
дъщерни дружества (преки и непреки) и са както следва:
• Заем, предоставен на КЛВК, ЕИК 130735957, по Договор за заем от 18.04.2018 г. и
допълнителни споразумения към него, лихва в размер на 2% и срок на погасяване
31.01.2023 г. Главницата по този заем към 31.12.2021 г. е в размер на 13,146 хил. лв.
0,311
0,256
0,591
-
0,200
0,400
0,600
2019 2020 2021
Пазарна/Балансова стойност /коеф./
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 9 of 48
• Заем предоставен на Булярд корабостроителна индустрия, ЕИК 103862587, по Договор за
новация от 01.04.2018 г. и допълнителни споразумения към него, лихва в размер на 2% и
срок на погасяване 31.12.2025 г. Главницата по този заем към 31.12.2021 г. е в размер на
21,655 хил. лв.
• Заем предоставен на Булпорт логистика, ЕИК 200421706, по Договор за заем от 14.06.2018
г. и допълнителни споразумения към него, лихва в размер на 2% и срок на погасяване
31.12.2025 г. Главницата по този заем към 31.12.2021 г. е в размер на 3,935 хил. лв.
• Заем предоставен на Карвуна ЛТД, ЕИК n/a, по Договор за новация от 01.01.2018 г. и
допълнителни споразумения към него., лихва в размер на 1% и срок на погасяване
31.12.2025 г. Главницата по този заем към 31.12.2021 г. е в размер на 8,873 хил. лв.
• Заем предоставен на Одрия ЛТД, ЕИК n/a, по Договор за новация от 01.01.2018 г. и
допълнителни споразумения към него, лихва в размер на 1% и срок на погасяване
01.01.2025 г. Главницата по този заем към 31.12.2021 г. е в размер на 16,646 хил. лв.
Към 31.12.2021 г. текущите заеми, отпуснати от дъщерни дружества на ИХБ в качеството им на
заемодатели са само в рамките на Групата на ИХБ и са както следва:
• Заем, предоставен от ЗММ България Холдинг на дъщерното му дружество ЗММ Нова
Загора, ЕИК 119003196, по Договор за заем от 21.12.2021 г. и допълнителни споразумения
към него, лихва в размер на 1% и срок на погасяване 31.12.2023 г. Главницата по този заем
към 31.12.2021 г. е в размер на 570 хил. лв.
• Заем предоставен от Приват инженеринг на дъщерното му дружество Тириста ЛТД, ЕИК
n/a, по Договор за заем от 25.02.2011 г. и допълнителни споразумения към него, лихва в
размер на 1% и срок на погасяване 31.12.2025 г. Главницата по този заем към 31.12.2021 г.
е в размер на 8 052 хил. лв.
• Заем предоставен от Приват инженеринг на дъщерното му дружество Карвуна ЛТД, ЕИК
n/a, по Договор за новация от 31.10.2013 г. и допълнителни споразумения към него, лихва в
размер на 1% и срок на погасяване 31.12.2022 г. Главницата по този заем към 31.12.2021 г.
е в размер на 10,320 хил. лв.
• Заем предоставен от КЛВК на дъщерното му дружество Одрия ЛТД, ЕИК n/a, по Договор
за заем от 01.01.2013 г. и допълнителни споразумения към него, лихва в размер на 1% и
срок на погасяване 01.01.2025 г. Главницата по този заем към 31.12.2021 г. е в размер на
6,322 хил. лв.
• Заем предоставен от КЛВК на дъщерното му дружество Сердика ЛТД, ЕИК n/a, по
Споразумение от 12.03.2013 г. и допълнителни споразумения към него, лихва в размер на
1% и срок на погасяване 31.12.2025 г. Главницата по този заем към 31.12.2021 г. е в размер
на 31,317 хил. лв.
Към 31.12.2021 г. салдото на задълженията на дъщерно дружества на ИХБ по получен заем,
включително лихви, от дружество-упражняващо контрол е в размер на 157 хил. лв. Заемът е
отпуснат при лихва 2% и е със срок на погасяване декември 2022 г.
Към 31.12.2021 г. салдото на задълженията на ИХБ и дъщерни дружества по получени банкови
заеми е както следва:
Вид кредит
Валута
Лихвен
процент %
Падеж
Салдо към
31.12.2021 (в хил.
лв.)
Обезпечен инвестиционен кредит по Договор
№19-F-002296 с общ размер на 640 хил. евро.
Евро
1.6 %
2026
863
Обезпечен банков кредит по Договор № 16
от 27 март 2018 г. с общ размер 10,000 хил.
евро
Евро
1.9 %
2023
3,914
Общо
4,777
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 10 of 48
Договор №19-F-002296, изтеглен от ЗММ Сливен с цел финансиране изграждането на
фотоволтаична централа, е със срок до октомври 2026 г. и се погасява на равни погасителни
вноски. Съдлъжник по договора е ЗММ България Холдинг – дружество-майка на
кредитополучателя. Договорът е обезпечен с особен залог върху машини и съоръжения.
Договорът за банков кредит № 16 от 27 март 2018 г., изтеглен от ИХБ с цел частично
рефинансиране на облигационния заем се погасява на равни месечни вноски и е със срок на
погасяване до април 2023 г. Поръчители по договора са Одесос ПБМ, ЗММ Сливен и ЗММ
България холдинг. Договорът е обезпечен с ипотеки върху недвижими имоти (земи и сгради) на
Одесос ПБМ.
От 2006 г. ИХБ има договор с търговска банка за предоставяне на кредитен лимит на него или на
дъщерни дружества за издаване на банкови гаранции, предоставяне на поръчителство по смисъла
на закона за митниците, откриване на акредитиви и оборотно финансиране в размер на 10,000 хил.
лв. с краен срок за ползване и погасяване до 31.01.2023 г. Максимално допустимият размер за
ползване на оборотни средства е 5,500 хил. лв., лихвеният процент за усвояване е 1M EURIBOR +
1.6%. Договорът с банката е обезпечен с особен залог върху търговското предприятие КРЗ Порт
Бургас АД.
Към 31.12.2021 г. са издадени банкови гаранции за 20 хил. лв. (31 декември 2020 г.: 20 хил. лв.),
издадено е поръчителство в размер на 3,000 хил. лв. (31 декември 2020 г: 3,000 хил. лв.), няма
издадени акредитиви (31 декември 2020 г: 264 хил. лв.) и няма усвоени суми от оборотното
финансиране от Холдинга и/или от дъщерни дружества.
Към 31 декември 2021 г. няма задълженията по банкови кредити от свързани лица (2020 г.: 17,325
хил. лв.). Тези кредити, са изцяло предсрочно погасени през м. октомври 2021 г.
През м. ноември 2020 г. Групата сключи рамков договор за предоставяне на револвиращ кредитен
лимит № 48272 от 24 ноември 2020 г. за кредити, банкови гаранции и акредитиви в общ размер на
3,000 хил. щ. долара за нуждите на дружествата-корабособственици и мениджърското дружество
от сегмент Морски транспорт. Срокът на рамковия договор е до м. ноември 2025 г. Договорът е
обезпечен с морска ипотека на един от корабите на Групата. През м. януари 2021 г. Групата усвои
2,000 хил. щ. долара от този лимит, които бяха предсрочно погасени изцяло през м. октомври
2021г.
Към 31.12.2021 г. консолидираните вземания на ИХБ Групата са в размер на 9,773 хил. лв. спрямо
8,541 хил. лв. към 31.12.2020 г.
Консолидираните нетни активи на ИХБ към 31.12.2021 г. са 350,145 хил. лв. и нарастват с 15.24%.
Общите консолидирани задължения на ИХБ Групата към 31.12.2021 г. възлизат на 33,582 хил. лв.
спрямо 65,916 хил. лв. към 31.12.2020 г. Те представляват основно 10,488 хил. лв. отсрочени,
данъчни пасиви, 9,649 хил. лв. търговски и други задължения, 4,777 хил. лв. задължения по
банкови заеми и 5,676 хил. лв. пасиви по договори с клиенти.
Информация за сделки
През 2021 г. ИХБ няма сключени големи сделки и такива от съществено значение освен
инвестициите в дъщерни дружества и договори за финансиране на дъщерни дружества.
Сделките със свързани лица през 2021 г. представляват предоставяне на заеми и получаване на
депозити от ИХБ на дружества от Групата, приходи от лихви, съответно разходи за лихви,
получаване и възстановяване на суми по заеми и депозити от дружествата на ИХБ, приходи от
продажба на услуги и приходи от дивиденти.
При извършените през периода сделки няма необичайни условия и отклонения от пазарните
условия.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 11 of 48
Заемите, които ИХБ е отпуснало на/получило от своите дружества през 2021 г., са с фиксиран
лихвен процент.
Информация относно сделките, сключени между ИХБ и свързани лица през годината има в
Бележка 35 Оповестяване на свързани лица от пояснителните бележки към консолидирания
финансов отчет към 31.12.2021 г., където са посочени вида и стойността на сделките и характера
на свързаност и контрол.
Не е имало други предложения за сключване на сделки, които са извън обичайната му дейност или
съществено се отклоняват от пазарните условия, по които ИХБ или негово дъщерно дружество е
страна.
През 2021 г. няма събития и показатели с необичаен за ИХБ характер, имащи съществено влияние
върху дейността му.
През 2021 г. Дружеството няма сделки водени извънбалансово.
2. Резултати от дейността на дружествата от Групата
Морски транспорт
КЛВК АД, Приват инженеринг АД, ИХБ Шипинг Ко ЕАД, корабни дружества
КЛВК АД
Дейността на КЛВК през 2021 г. е свързана с управление на своите дъщерни дружества.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 1,938 хил. лв. спрямо 1,447 хил. лв. през
2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 1,852 хил. лв. печалба (2020 г.: 228хил. лв.
печалба). Финансовият резултат след данъци е 1,101 хил. лв. печалба (2020 г.: 851 хил. лв. загуба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 75,838 хил. лв., от които 75,738 хил.
лв. са нетекущи и 100 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 62,657 хил.
лв. (2020 г.: 61,257 хил. лв.).
Финансови резултати на КЛВК
2 226
1 447
858
1 080
-
500
1 000
1 500
2 000
2 500
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от лихви и дивиденти
Други приходи
1 938
1 447
2 226
658
( 851)
1 101
(1 000)
( 500)
-
500
1 000
1 500
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 12 of 48
Приват инженеринг ЕАД
Дейността на Приват инженеринг през 2021 г. е в две направления: управление на дъщерните му
дружества и застрахователно посредничество.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 9,638 хил. лв., от които 6,791 хил. лв.
приходи от възстановена обезценка на нетната инвестиция на дружеството в Карвуна ЛТД, спрямо
733 хил. лв. през 2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 9,127 хил. лв. печалба (2020 г.:
11,786 хил. лв. загуба). Финансовият резултат след данъци е 9,097 хил. лв. печалба (2020 г.: 12,008
хил. лв. загуба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 34,974 хил. лв., от които 16,339 хил.
лв. са нетекущи и 18,635 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 34,919
хил. лв. (2020 г.: 25,822 хил. лв.).
Финансови резултати на Приват инженеринг
ИХБ Шипинг Ко ЕАД
Дейността на ИХБ Шипинг Ко през 2021 г. е основно менажиране и осигуряване чартирането на
кораби.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 1,367 хил. лв. спрямо 944 хил. лв. през
2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 292 хил. лв. печалба (2020 г.: 28 хил. лв. печалба.
Финансовият резултат след данъци е 341 хил. лв. печалба (2020 г.: 50 хил. лв. загуба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 795 хил. лв., от които 178 хил. лв. са
нетекущи и 617 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 562 хил. лв. (2020
г.: 2,710 хил. лв.).
Финансови резултати на ИХБ Шипинг Ко
957
605
2 726
132
119
121
9
6 791
-
2 000
4 000
6 000
8 000
10 000
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от лихви и дивиденти Приходи от договори с клиенти
Други приходи
1 089
733
9 638
(3 462)
(12 008)
9 097
(12 000)
(6 000)
-
6 000
12 000
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
1 094
944
1 294
73
-
500
1 000
1 500
2 000
2 500
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от договори с клиенти
Други приходи
944
1 367
1 094
120
( 50)
341
( 250)
-
250
500
750
1 000
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 13 of 48
Резултатите на дружествата собственици на петте кораба са както следва:
Сердика Лтд.
Дружеството е собственик на моторен кораб (м/к) Diamond Sea.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 12,300 хил. щ.д. спрямо 3,762 хил. щ.д.
през 2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 5,993 хил. щ.д. печалба (2020 г.: 716 хил.
щ.д. загуба). Финансовият резултат е 6,771 хил. щ.д. печалба (2020 г.: 2,463 хил. щ.д. загуба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 27,273 хил. щ.д., от които 26,217
хил. щ.д. са нетекущи, 1,056 хил. щ.д. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 8,696
хил. щ.д. (2020 г.: 1,925 хил. щ.д.).
Одрия Лтд.
Дружеството е собственик на моторен кораб (м/к) Diamond Sky.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 11,027 хил. щ.д. спрямо 5,052 хил. щ.д.
през 2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 5,873 хил. щ.д. печалба (2020 г.: 2,292 хил.
щ.д. загуба). Финансовият резултат е 6,928 хил. щ.д. печалба (2020 г.: 4,319 хил. щ.д. загуба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 25,921 хил. щ.д., от които 24,993
хил. щ.д. са нетекущи, 928 хил. щ.д. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 12,375
хил. щ.д. (2020 г.: 5,447 хил. щ.д.).
Карвуна Лтд.
Дружеството е собственик на моторен кораб (м/к) Карвуна.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 8,650 хил. щ.д. спрямо 3,650 хил. щ.д. през
2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 3,404 хил. щ.д. печалба (2020 г.: 2,990 хил. щ.д.
загуба). Финансовият резултат е 4,391 хил. щ.д. печалба (2020 г.: 4,620 хил. щ.д. загуба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 12,880 хил. щ.д., от които 12,143
хил. щ.д. са нетекущи, 737 хил. щ.д. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 1,409
хил. щ.д. (2020 г.: минус 2,982 хил. щ.д.).
Тириста Лтд.
Дружеството е собственик на моторен кораб (м/к) Антея.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 9,980 хил. щ.д. спрямо 3,558 хил. щ.д. през
2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 5,147 хил. щ.д. печалба (2020 г.: 1,376 хил. щ.д.
загуба. Финансовият резултат е 5,727 хил. щ.д. печалба (2020 г.: 2,496 хил. щ.д. загуба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 13,437 хил. щ.д., от които 12,744
хил. щ.д. са нетекущи, 693 хил. щ.д. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 8,486
хил. щ.д. (2020 г.: 2,759 хил. щ.д.).
Корабостроене и кораборемонт
Булярд корабостроителна индустрия АД
Основната дейност на Булярд корабостроителна индустрия е насочена към е кораборемонт и
производство на метални конструкции.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 15,155 хил. лв. спрямо 17,423 хил. лв. през
2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 964 хил. лв. загуба (2020 г.: 2,072 хил. лв.
печалба). Финансовият резултат след данъци е 1,111 хил. лв. загуба (2020 г.: 1,366 хил. лв.
печалба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 90,552 хил. лв., от които 84,090 хил.
лв. са нетекущи и 6,462 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 60,118 хил.
лв. (2020 г.: 61,281 хил. лв.).
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 14 of 48
Финансови резултати на Булярд корабостроителна индустрия
ИХБ Шипдизайн АД
ИХБ Шипдизайн е с предмет на дейност проектантска дейност, корабен дизайн, офшорни
платформи, представителство и посредничество и консултантска дейност.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 3,518 хил. лв. спрямо 3,868 хил. лв. през
2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 736 хил. лв. печалба (2020 г.: 1,114 хил. лв.
печалба). Финансовият резултат след данъци е 651 хил. лв. печалба (2020 г.: 998 хил. лв. печалба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 1,532 хил. лв., от които 297 хил. лв.
са нетекущи и 1,235 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 761 хил. лв.
(2020 г.: 1,108хил. лв.).
Финансови резултати на ИХБ Шипдизайн
.
Пристанищна дейност
КРЗ Порт - Бургас АД, Одесос ПБМ ЕАД и Булпорт Логистика АД
Групата на ИХБ има участия в два пристанищни терминала - КРЗ Порт – Бургас към Пристанище
Бургас и Одесос ПБМ към Пристанище Варна и в едно пристанище със специално предназначение
- Булпорт Логистика. КРЗ Порт – Бургас и Одесос ПБМ имат удостоверение за обработка на
генерални, наливни и насипни товари. Булпорт Логистика притежава Удостоверение за ремонт
поддръжка и съхранение на малки плавателни съдове.
18 489
16 679
13 695
1 563
744
1 460
-
5 000
10 000
15 000
20 000
25 000
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от договори с клиенти
Други приходи
15 155
20 052
17 423
569
1 366
(1 111)
(1 500)
(1 000)
( 500)
-
500
1 000
1 500
2 000
2 500
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
5 227
3 362
2 579
506
939
-
2 000
4 000
6 000
8 000
10 000
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от договори с клиенти
Други приходи
3 868
3 518
5 227
1 812
998
651
-
500
1 000
1 500
2 000
2 500
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 15 of 48
КРЗ Порт - Бургас АД
През 2021 г. реализираните приходи от КРЗ Порт - Бургас са 6,126 хил. лв. спрямо 6,351 хил. лв.
през 2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 1,284 хил. лв. печалба (2020 г.: 1,785 хил. лв.
печалба). Финансовият резултат след данъци е 1,154хил. лв. печалба (2020 г.: 21,591 хил. лв.
печалба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 31,559 хил. лв., от които 30,763 хил.
лв. са нетекущи и 796 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 28,856 хил.
лв. (2020 г.: 29,826 хил. лв.).
Финансови резултати на КРЗ Порт – Бургас
.
Одесос ПБМ ЕАД
През 2021 г. реализираните приходи от Одесос ПБМ са 5020 хил. лв. спрямо 4,985 хил. лв. през
2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 1,498 хил. лв. печалба (2020 г.: 1,475 хил. лв.
печалба). Финансовият резултат след данъци е 1,345 хил. лв. печалба (2020 г.: 1,316 хил. лв.
печалба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 34,394 хил. лв., от които 33,933 хил.
лв. са нетекущи и 461 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 31,629 хил.
лв. (2020 г.: 30,285 хил. лв.).
Финансови резултати на Одесос ПБМ
7 116
6 290
6 036
74
61
90
-
2 000
4 000
6 000
8 000
10 000
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от договори с клиенти
Други приходи
6 126
7 190
6 351
2 056
1 591
1 154
-
500
1 000
1 500
2 000
2 500
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
4 790
4 265
4 319
798
720
701
-
2 000
4 000
6 000
8 000
10 000
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от договори с клиенти
Други приходи
5 020
5 588
4 985
1 654
1 316
1 345
-
500
1 000
1 500
2 000
2 500
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 16 of 48
Булпорт Логистика АД
През 2021 г. реализираните приходи от Булпорт Логистика са 1,029 хил. лв. спрямо 985 хил. лв.
през 2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 173 хил. лв. печалба (2020 г.: 234 хил. лв.
печалба). Финансовият резултат след данъци е 85 хил. лв. печалба (2020 г.: 139 хил. лв. печалба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 26,329 хил. лв., от които 25,936 хил.
лв. са нетекущи и 393 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 22,108 хил.
лв. (2020 г.: 22,026 хил. лв.).
Финансови резултати на Булпорт Логистика
Машиностроене
В машиностроене са включени подотраслите производство на металорежещи машини и
металолеене.
ЗММ България холдинг АД
Основната дейност на ЗММ България холдинг е продажба на металорежещи машини.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 5,163 хил. лв. спрямо 4,148 хил. лв. през
2020 г. Резултатът от оперативна дейност е 3,476 хил. лв. печалба (2020 г.: 2,650 хил. лв. печалба.
Финансовият резултат след данъци е 4,032 хил. лв. печалба (2020 г.: 3,365 хил. лв. печалба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 16,172 хил. лв., от които 8,274 хил.
лв. са нетекущи и 7,898 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 9,895 хил.
лв. (2020 г.: 9,546 хил. лв.).
Финансови резултати на ЗММ България холдинг /неконсолидирани/
380
400
384
573
563
603
2
22
42
-
500
1 000
1 500
2 000
2 500
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от договори с клиенти Приходи от наеми
Други приходи
1 029
955
985
74
139
85
-
250
500
750
1 000
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
5 579
4 096
5 145
11
52
18
-
2 000
4 000
6 000
8 000
10 000
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от договори с клиенти Други приходи
5 590
4 148
5 163
11 362
3 365
3 689
-
2 000
4 000
6 000
8 000
10 000
12 000
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 17 of 48
Металорежещи машини
ЗММ Сливен АД
Основната дейност на ЗММ Сливен е свързана с разработването и производството на универсални
стругове, стругове с CNC управление и свързаните с тях услуги както и гаранционна и
следгаранционна поддръжка и ремонт.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 27,329 хил. лв. спрямо 21,711 хил. лв. през
2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 561 хил. лв. печалба (2020 г.: 993 хил. лв.
печалба). Финансовият резултат след данъци е 474 хил. лв. печалба (2020 г.: 864 хил. лв. печалба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 25,037 хил. лв., от които 10,279 хил.
лв. са нетекущи и 14,758 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 17,691
хил. лв. (2020 г.: 17,602 хил. лв.).
Финансови резултати на ЗММ Сливен
ЗММ Нова Загора АД
Произведената и реализирана през 2021 г. продукция от ЗММ Нова Загора включва три основни
групи изделия: детайли, възли и машини.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 7,145 хил. лв. спрямо 5,244 хил. лв. през
2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 72 хил. лв. печалба (2020 г.: 319 хил. лв. печалба).
Финансовият резултат след данъци е 56 хил. лв. печалба (2020 г.: 275 хил. лв. печалба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 9,821 хил. лв., от които 6,787 хил.
лв. са нетекущи, 2,408 хил. лв. текущи и 626 хил. лв. активи, държани за продажба. Нетните
активи на дружеството са в размер на 7,241 хил. лв. (2020 г.: 7,241 хил. лв.).
Финансови резултати на ЗММ Нова Загора
26 930
20 153
25 805
541
1 558
1 524
-
5 000
10 000
15 000
20 000
25 000
30 000
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от договори с клиенти
Други приходи
27 471
21 711
27 329
1 454
864
474
-
500
1 000
1 500
2 000
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
5 284
4 541
6 392
241
703
753
-
2 000
4 000
6 000
8 000
10 000
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от договори с клиенти
Други приходи
5 525
5 244
7 145
109
275
56
-
200
400
600
800
1 000
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 18 of 48
Металолеене
„ИХБ Метал Кастингс“ АД
ИХБ Метал Кастингс е леярна произвеждаща отливки за машиностроенето от чугун и стомана.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 4,109 хил. лв. спрямо 3,412 хил. лв. през
2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 162 хил. лв. печалба (2020 г.: 298 хил. лв.
печалба. Финансовият резултат след данъци е 161 хил. лв. печалба (2020 г.: 266 хил. лв. печалба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 6,488 хил. лв., от които 5,618 хил.
лв. са нетекущи и 870 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 5,458 хил.
лв. (2020 г.: 5,595 хил. лв.).
Финансови резултати на ИХБ Метал Кастингс
Класификационна и сертификационна дейност
Меритайм холдинг АД и неговото 100% дъщерно дружество Български корабен регистър ЕАД
Дейността на Меритайм Холдинг и през 2021 г. е свързана с управление на инвестициите в
дъщерното му дружество. Меритайм холдинг притежава 100% в Български корабен регистър,
Варна.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 228 хил. лв. спрямо 255 хил. лв. през 2020
г., като резултатът от оперативна дейност е 222 хил. лв. печалба (2020 г.: 248 хил. лв. печалба).
Финансовият резултат след данъци е 222 хил. лв. печалба (2020 г.: 248 хил. лв. печалба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 1,266 хил. лв., от които 1,263 хил.
лв. са нетекущи и 3 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 1,164 хил. лв.
(2020 г.: 1,164 хил. лв.).
Финансови резултати на Меритайм холдинг
4 185
2 970
3 678
151
442
431
-
2 000
4 000
6 000
8 000
10 000
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от договори с клиенти Други приходи
4 336
3 412
4 109
455
266
145
-
200
400
600
800
1 000
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
97
255
228
-
500
1 000
1 500
2 000
2 500
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от дивиденти
97
255
228
89
248
222
-
200
400
600
800
1 000
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 19 of 48
Български корабен регистър ЕАД
Основната дейност на БКР е технически надзор при проектиране, строеж и ремонт на кораби и
плавателни съоръжения, както и техническо наблюдение по време на експлоатацията им.
През 2021 г. реализираните приходи от дружеството са 1,159 хил. лв. спрямо 834 хил. лв. през
2020 г., като резултатът от оперативна дейност е 462 хил. лв. печалба (2020 г.: 280 хил. лв.
печалба. Финансовият резултат след данъци е 431 хил. лв. печалба (2020 г.: 230 хил. лв. печалба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 865 хил. лв., от които 29 хил. лв. са
нетекущи и 836 хил. лв. текущи. Нетните активи на дружеството са в размер на 614 хил. лв. (2020
г.: 411хил. лв.).
Финансови резултати на БКР
Други
ИХБ 3дизайн АД (в ликвидация)
ИХБ 3дизайн е с предмет на дейност проектантска дейност, индустриален дизайн, интериорен
дизайн, 3Д виртуална и смесена реалност, 3Д принтиране и технологии. Дружеството е учредено
на 10.02.2020 г.
През 2021 г. не са реализирани приходи от дружеството. Резултатът от оперативна дейност е 10
хил. лв. загуба (2020 г.: 30 хил. лв. загуба). Финансовият резултат след данъци е 11 хил. лв. загуба
(2020 г.: 30 хил. лв. загуба).
Към 31 декември 2021 г. активите на дружеството възлизат на 59 хил. лв., всички от които текущи
активи. Нетните активи на дружеството са в размер на 59 хил. лв.
С решение на Общото събрание на акционерите, проведено на 17.11.2021 г. е взето решение за
прекратяване на дружеството и откриване на производство по ликвидация. Решението е обявено в
Търговския регистър на 17.01.2022 г., от когато започва да тече определения от Общото събрание
на акционерите шестмесечен срок на ликвидацията.
3. Управление на финансовите ресурси. Използвани финансови инструменти. Управление
на финансовия риск.
Основни източници за финансиране на инвестициите на Групата на ИХБ са собствени средства и
банково кредитиране, включително лизингови схеми. Решенията за размера и източниците на
необходимите средства се вземат за всеки конкретен случай. В ИХБ има сформиран
Инвестиционен комитет, като постоянен помощен орган към Управителния съвет на Дружеството,
с оглед необходимостта инвестициите, касаещи различните дъщерни дружества, да бъдат
разглеждани предварително и приоритизирани. Инвестиционният комитет има за цел да
координира инвестиционната политика на Групата на ИХБ в съответствие с провежданата от
Управителния съвет стратегия за развитие.
261
230
431
-
200
400
600
800
1 000
2019 2020 2021
Финансов резултат след данъци /в х.лв./
880
834
1 159
1
-
500
1 000
1 500
2 000
2 500
2019 2020 2021
Приходи от дейността /в х.лв./
Приходи от договори с клиенти
Други приходи
881
834
1 159
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 20 of 48
ИХБ има договорен с Банка ДСК кредитен лимит за издаване на банкови гаранции, откриване на
акредитиви и оборотно финансиране на Холдинга и/или дружества от неговата група до 10 млн.
лв. с възможност за усвояване в лева, евро и щатски долари.
По отношение на вземанията, когато съществува несигурност относно тяхната събираемост,
дружествата правят съответните обезценки. ИХБ при необходимост предоставя гаранции и
поръчителства по задължения на дъщерни дружества.
Възможности за реализация на инвестиционните намерения, разполагаеми средства и
възможни промени в структурата на финансиране на дейността
Основните финансови ангажименти на Дружеството са свързани с инвестиционни проекти –
негови и на дъщерните му дружества.
През 2021 г. ИХБ е посрещал потребностите си за обезпечаване разходите за дейността си със
собствени средства, генерирани от основната му дейност. През 2021 г. основни източници на
финансиране на ИХБ бяха лихви и главници по предоставени заеми на дъщерни дружества и
дивиденти, получени от дъщерните дружества. Част от тези средства Холдингът пренасочи за
финансиране на собствената си инвестиционна програма, включително изкупуване на собствени
акции, както и инвестиционни програми на дъщерни дружества.
Ръководството на Холдинга преструктурира наличния паричен ресурс при осъществяване на
средносрочните си инвестиционни намерения в рамките на Групата в съответствие с промяната в
приоритетите, настъпилите промени в пазарната среда и с оглед очертаните тенденции и
несигурните обстоятелства около развитието на предприятията от различните отрасли. При
необходимост Холдингът текущо финансира развитието на дружествата. Към момента Одесос
ПБМ и КРЗ Порт Бургас работят по техническото проектиране и получаване на необходимите
разрешения за строеж за реализиране на проектите си за разширение на двата пристанищни
терминала.
Проектът за разширение на Одесос ПБМ ще се реализира поетапно, като очакваният краен срок за
реализация – октомври 2024 г. Проектът се предвижда да бъде финансиран със собствени
средства на дъщерното дружество и Групата и с банков кредит. През февруари 2022 г.
Индустриален холдинг България АД подписа договор за банков кредит с цел предоставяне на
заемни средства за инвестиции на дъщерно дружество Одесос ПБМ в размер на 10,000 хил. евро.
Срокът на кредита е до февруари 2028 г. и е с фиксиран лихвен процент в размер на 1.4%
годишно.
Разглеждат се и възможности за проекти, свързани с зелена енергия.
Възможни са капиталови разходи и за нови придобивания и разширения на бизнеса.
Описание на основните рискове и несигурности, пред които е изправена Групата
Несистемни рискове, специфични за Групата
Рискове, свързани със структурата на портфейла на Групата
Инвестициите на Групата са в бизнеси, които се характеризират с бавна обращаемост на
вложените средства (машиностроене), зависимост от енергийни и други ресурси (машиностроене,
кораборемонт, морски транспорт) и силна цикличност (кораборемонт, корабен дизайн, морски
транспорт, класификация и сертификация, пристанищна дейност), намалявайки равнището на
възвръщаемост на цялостния инвестиционен портфейл.
Рискове, произтичащи от пандемии и епидемии
Глобализацията в световен мащаб и свободното движение на стоки и хора водят до значително по-
бързото разпространяване на пандемии и епидемии и силно затрудняват локализирането им в
отделни региони/държави, което при по-сериозни заболявания като COVID-19, блокира
световната търговия, ограничава и затруднява веригата на доставки и оказва негативен ефект
върху много икономически агенти. Възможните увеличения/намаления на ограничителните мерки
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 21 of 48
в отделни страни са рискове, които могат да доведат много бързо както до подобрение, така и до
влошаване на външната среда и влияят на търговските партньори на дружествата от Групата.
Рискове, произтичащи от зависимостта от развитието на световната икономика и търговия
Състоянието на световната икономика и търсенето на суровини обуславят развитието на
търговията. От всички сегменти от инвестиционния портфейл на ИХБ най-директно и бързо е
влиянието им върху шипинг индустрията. Напрежение върху пазара и натиск върху фрахтовките
оказват редица разнопосочни фактори:
• цикличност на шипинг индустрията – циклите са обвързани със световната икономика и
баланса между предлагания корабен тонаж и потребностите на износители и вносители.
Риск съществува за операторите, които не са успели правилно да планират и разпределят
паричните си потоци във време на затруднен достъп до финансиране при утежнени
условия по време на криза;
• брой на корабите в строеж и влизането им в експлоатация и състояние на пазара за рязане
на кораби;
• засилени ограничения, свързани с екологията – въвеждането на нови регулации и
директиви срещу екологично замърсяване и за енергоспестяване при плавателните съдове
налага задължителни реконструкции на корабите и други технически решения за
привеждането им в съответствие с еконормите, скъсява сроковете им на експлоатация и
оскъпява използването им;
• проблеми с горивата в световен мащаб – от една страна, петролът може да бъде причина за
конфликти, а от друга, най-вече цената и наличностите му могат да бъдат причина за
подем или спад на фрахтовия пазар, тъй като корабните горива са основна суровина в
бранша и борсова стока. Негативен ефект оказват рестрикциите на Европейския съюз и
САЩ, които се предприемат срещу Русия като голям световен доставчик на суров петрол и
газ;
• потенциал за развитие – произтича от големи инфраструктурни проекти, сериозни
инвестиции в газовия и петролния сектор и др.
Равнището на икономическата активност в световен мащаб влияе, макар и по-забавено и върху
машиностроенето, корабостроенето и кораборемонта, докато пристанищната дейност е силно
зависима от развитието на вътрешния пазар.
Риск от политическа нестабилност в традиционни пазари и региони, военни действия и/или
наложени санкции
Произтича от евентуални промени в икономическата политика, наложени от обективни
икономически или политически обстоятелства - продължаващи военни конфликти по света,
политическа несигурност на много места, наложени санкции и ограничения за търговия с редица
страни, бежански потоци. Този риск пречи на свободното движение на стоки и хора, води до
промяна на търговските потоци и на транспортните коридори, затруднява достъпа на регистровите
инспектори до поднадзорните кораби, отразява се и върху сегмент машиностроене чрез
намаляване обема на продажбите на традиционни пазари. Най-силно влияние за България ще
окаже войната в Украйна заради ответните реакции на водещите световни сили. Конфликтът ще се
отрази негативно както върху продажбите, така и върху доставките на дружествата от Групата.
Рискове, свързани с измами и злоупотреби
Пандемията от COVID-19 увеличи риска от измами и злоупотреби, включително свързани с
кибератаки, недобронамереност в търговските практики, фалити на контрагенти и др. Подобно е
влиянието и на войната между Русия и Украйна.
Рискове, свързани с нормативната рамка, уреждаща опазването на околната среда
Местното и международно законодателство, отнасящо се до екологията, предполага спазване на
редица мерки относно предотвратяване, контрол и намаляване на различни видове замърсяване на
околната среда. Тенденцията в последните години е към увеличаване на регулациите в тази
област. Засилва се натискът в световен мащаб поетапно да се прекратява използването на
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 22 of 48
традиционни енергоизточници като въглища, петрол и газ. Въвеждат се ограничителни мита за
внос на суровини от държави, които не следват политиките за опазване на околната среда на
Европейския съюз.
Политиката на Групата е да спазва всички нормативни задължения в областта на екологията, което
е свързано с постоянни инвестиции по привеждане и поддържане на съоръженията и процесите в
съответствие с изискуемите стандарти и норми. Всички инвестиционни проекти са съобразени и с
изискванията за опазване на околната среда.
Риск, свързан с основни суровини, материали и енергийни източници
Произтича от промените в доставките и цените на използваните суровини, материали и различни
енергоизточници. Нарушените доставки рефлектират в ръст на цените, а той се отразява
изключително неблагоприятно върху резултатите на производствените предприятия, които
оперират в металоемки и енергопоглъщащи сегменти като машиностроене и кораборемонт.
Морският транспорт е силно зависим от цените на горивата. Подобно е влиянието и на промените
в пазарната цена на електроенергията, която е предмет на международно търсене и предлагане и се
определя от фактори извън контрола на мениджмънта. От няколко години доставката на
електрическа енергия се договоря на ниво Група на свободния пазар.
През 2021 г. равнището на този риск е високо и се засилва през 2022 г. Цените на природния газ,
електрическата и топлинната енергия в Европа се повишиха критично. Допълнителен
инфлационен натиск оказват и множеството парични стимули, въведени в световен мащаб от
държавите за справяне с ефектите от пандемията и с шоковите нива на цените на енергийните
ресурси. Прекъснатите вериги за доставка вследствие на COVID-19, а сега и заради войната в
Украйна, също влияят върху ръста на международните цени на суровините и стоките, което
захранва инфлацията с бърз темп и изправя всички пред сериозни проблеми. Ценовият скок не
може да се пренесе директно върху крайните клиенти и ще повлияе значително върху
рентабилността на произвежданата продукция и предлаганите услуги от Групата.
Рискове, отнасящи се до привличане и задържане на опитни и квалифицирани кадри
Заради проблемите с ефективността и приложимостта на образователната система в България и
демографския срив в страната, много сектори на националната икономика изпитват дефицит на
квалифициран персонал, подсилен от дългогодишната липса на фокус върху средното
професионално образование. Трайната тенденция за намаляващо и застаряващо население у нас
естествено редуцира хората в работоспособна възраст. Професионалните качества на заетите
пряко се отразяват на финансовите резултати и на иновационната активност на компаниите.
Рискът се подсилва и от конвертируемия характер на някои професии и търсенето им в световен
мащаб.
Засилващият се човешки поток от Украйна към Европа предоставя възможност на приемащите
страни да наемат бежанци, желаещи да се установят и работят на тяхна територия. Търсещите
убежище в България са сравнително по-малко. Въпреки това правителството предприема мерки за
улесняване на местните работодатели, които искат да наемат украински граждани.
Ръководството е възприело дългосрочен подход при управлението на човешките ресурси, свързан
с предварителна и последваща квалификация на персонала, както и тясно сътрудничество с
академичната общност в страната.
Кредитен риск
Състои се от риск от финансова загуба, ако клиент или страна по финансов инструмент не успее
да изпълни своите договорни задължения. Рискът произтича основно от вземания от клиенти и
инвестиции в други финансови активи.
Вземания от клиенти – експозицията към кредитен риск на Групата е резултат на индивидуалните
характеристики на всеки от клиентите, които са различни за отделните сектори. Най-силно той се
проявява в сегментите корабостроене, корабен дизайн, класификация и сертификация и
пристанищна дейност.
Войната в Украйна и свързаните с нея рестрикции към Русия увеличават равнището на кредитен
риск в световен мащаб и съответно за Групата. Кредитната политика на Групата предвижда всеки
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 23 of 48
нов клиент да се проучва за кредитоспособност преди да се предложат стандартните условия на
доставка и плащания. Освен от предлаганата цена, при избора на един или друг потенциален
клиент или чартьор, мениджърите се ръководят и от неговия кредитен рейтинг, репутация,
известност, препоръки и др.
Инвестиции – Групата инвестира основно в бизнеси и дружества, в които Холдингът има контрол
и може да определя стратегията за развитието им. При портфейлни инвестиции стремежът е да се
инвестира в ликвидни ценни книжа. Част от инвестициите се правят за значителен период от
време, през което е възможно доходността за Групата да е силно редуцирана, да има намаление на
печалбите за периода и дори загуби.
Гаранции – политиката на Групата е да се дават финансови гаранции само на дъщерни дружества
след предварително одобрение от управителните органи. Съществува риск гаранциите да бъдат
предявени при неизпълнение на задълженията. Дъщерните дружества могат да ползват при
необходимост средства от договорения от ИХБ кредитен лимит за откриване на акредитиви и
издаване на банкови гаранции към търговски контрагенти.
Ликвиден риск
Възниква при положение, че Групата не изпълни своите задължения, когато те станат изискуеми.
Такъв риск може да възникне при забавени плащания от клиенти. Предприятията от Групата
правят финансово планиране, с което да посрещат изплащането на разходи и текущите си
задължения за период от 90 дни, включително обслужването на финансовите задължения. В
съчетание, където е възможно, се прилага разсрочено плащане към доставчици и подизпълнители
без негативно влияние върху тях. Ръководството на Холдинга подкрепя усилията на дружествата
от Групата за привличане на банкови ресурси за инвестиции и използване на възможностите,
които дават револвиращите оборотни кредити за осигуряване на производството. Обемите на
привлечените средства се поддържат на определени нива и се разрешават след доказване на
икономическата ефективност за всяко дружество.
Валутен риск
Дружествата в Групата са изложени на валутен риск при покупки и/или продажби и/или
получаване на заеми, деноминирани във валути, различни от функционалната. Ръководството на
Холдинга се стреми в оперативната дейност на повечето дружества да минимизира плащанията
във валута, различна от функционалната им с оглед редуциране експозицията на Групата към
валутен риск. Стремежът е сделките с клиентите и доставчиците да се договарят предимно в лева
и евро за дружествата, чиято функционална валута е българският лев и в щатски долари за
корабните компании, която е основната валута, с която оперира международният корабен бизнес.
Предвид влизането на България в механизма на обменните курсове ERM II (т.нар. чакалня на
еврозоната) съществува нисък риск при евентуалното влизане в еврозоната курсът на еврото
спрямо българския лев да бъде различен от сега действащия. Групата е изложена на валутен риск
от промяна на курса на щатския долар по отношение на свободните парични потоци, генерирани
от морския транспорт. Увеличението на дела на приходите от чужди кораби спрямо общите
продажби засилва влиянието на този риск и върху финансовите резултати на корабния регистър.
Лихвен риск
Дружествата от Групата са изложени на лихвен риск в случаите на финансиране, чиято цена
включва плаваща лихвена компонента плюс надбавка. При управлението на този риск
ръководството се стреми или да договаря кредити с фиксиран лихвен процент, или да сключва
хеджиращи сделки с цел минимизиране влиянието на промените в плаващата компонента на
лихвата. Ускоряващият се ръст на инфлацията през 2022 г. може по-рано да доведе до промяна на
политиките на Централните банки към увеличаване на лихвените равнища и по-строги фискални
условия в бъдеще.
Системни рискове
Холдингът и неговите дъщерни дружества са изложени и на системни рискове, свързани с пазара и
макросредата, в която компаниите функционират. Засилва се рискът, свързан с военния конфликт
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 24 of 48
между Русия и Украйна. Тези рискове не могат да бъдат управлявани и контролирани от
ръководния екип.
Към датата на изготвяне на настоящия доклад на дневен ред излиза рискът свързан с военния
конфликт между Русия и Украйна.
4. Важни събития, настъпили след отчетната дата
С изключение на оповестеното в Бележка 39 към приложения консолидиран финансов отчет, не са
настъпили други важни събития след отчетната дата.
5. Важни научни изследвания и разработки
ИХБ не е извършвал пряко развойна дейност за периода обхванат от историческата финансова
информация.
Дружествата от Групата на ИХБ постоянно извършват развойна дейност по отношение на техните
продукти и технологии. По-важните иновационни усилия на екипите са насочени към
усъвършенстване на предлаганите изделия и създаване на иновативни такива.
6. Предвиждано развитие на Групата
Основни тенденции по отношение дейността на ИХБ
Основните тенденции в дейността на ИХБ и през следващите години се очаква да бъдат свързани
с:
▪ управление на дружества от своя портфейл;
▪ инвестиране в дружествата от портфейла, към които ИХБ има дългосрочен интерес;
▪ финансиране на дружествата, в които Холдингът участва;
▪ придобиване, оценка и продажба на участия в други дружества;
▪ учредяване на нови дружества.
Основните стратегически интереси на ИХБ са в следните отрасли и дейности:
▪ морски транспорт;
▪ корабостроене и кораборемонт, вкл. корабен дизайн;
▪ пристанищна дейност;
▪ машиностроене.
Тенденции за бизнесите, в които дружествата от Групата оперират
Морски транспорт
Шипинг пазарът запази високия си ръст през цялата 2021 г. Търсенето на корабен тонаж
значително покачи фрахтовите нива, които достигнаха най-високите си равнища за последните 10
години. Основен тласък даде възстановяването на световната икономика, съпроводено с
необходимост от доставка на голям брой и различни стоки. Появилите се задръствания в много
пристанища блокираха част от разполагаемия корабен тонаж и също доведоха до ръст на ценовите
равнища. Усложнените отношения между някои държави промениха товаропотоците и наложиха
доставки от по-далечни дестинации с по-малки по размер съдове. В резултат на изброените
фактори сегментът реализира високи положителни резултати през 2021 г.
Въпреки ръста на цената на металния скрап, през изминалата година нарязването на стари съдове
и редуцирането на тонажа в експлоатация продължи с бавни темпове и обеми, тъй като много от
собствениците се опитваха да се възползват в максимална степен от пазарното търсене и високите
навла преди да скрапират старите си кораби. Това се отрази негативно върху поръчките за нови
плавателни съдове, които запазиха ниски равнища. Подобно е влиянието и на сериозния ръст на
цената на металите, горивата и непрекъснато завишаващите се екологични изисквания към новите
кораби. От една страна, проблемите с климата и решението за намалено ползване на въглища като
източник на енергия свива търсенето на тонаж. От друга, липсва обозрим хоризонт, в който
собствениците на новите плавателни съдове ще могат да ги експлоатират без допълнителни
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 25 of 48
разходи за привеждане в съответствие с нормативните промени и без рестрикции. Няма яснота по
отношение на концепцията за екологично приемливо и в същото време ефективно корабно гориво
с оглед новите регулации.
След първоначалните очаквания за положително развитие през 2022 г., международната търговия
отбелязва спад в резултат на смущения, предизвикани от комбинирания ефект на COVID-19,
войната в Украйна и глобалните санкции срещу Русия.
Корабите на Групата плават с български екипажи, чието набиране е проблем заради
конвертируемия характер на професиите им и ограничения брой подготвени кадри. Високият дял
на украинските и руските моряци, офицери и екипаж с ранг в заетите в шипинг индустрията
допълнително задълбочава проблема.
Влияние върху рентабилността на този сегмент от портфейла на Групата оказва действащата
конвенция за преработка на баластните води. Всички кораби от флота на ИХБ са с инсталирана
баластна система. Следващите години ще се преценява въздействието на нови регулации за
намаляване на парниковия ефект в съответствие с План 2030 – 2050, както и на възможните
решения с цел спазването им.
Корабостроене и кораборемонт
Очакванията за възстановяване на бизнеса през 2021 г. бяха свързани основно с необходимостта
отложените заради пандемията класови ремонти на корабите да бъдат извършени, за да могат
плавателните съдове да продължат оперативната си дейност. Следвайки тази тенденция,
поръчките плавно се възстановяваха. Високите фрахтови нива в шипинга обаче оказаха
отрицателно влияние върху натовареността на Булярд корабостроителна индустрия (БКИ) през
втората половина на годината, тъй като отново стимулираха корабособствениците да отлагат
класовите ремонти, за да се възползват от пика на пазара или при невъзможност за отсрочване, да
ограничават обема на ремонтните дейности до възможния минимум с цел съкращаване на срока и
редуциране на загубите извън чартър. Ценовата конкуренция в бранша в регионален план нарасна,
подсилена от обезценената турска лира. Вследствие корабостроителницата отчете спад на приходи
през 2021 г. спрямо 2020 г. Върху финансовите резултати на бизнеса негативно се отрази и резкият
скок на цените на материалите и особено на енергоресурсите, чието отрицателно влияние се
засилва през 2022 г.
Намаляващите възможности за отлагане на задължителните ремонти и спадът на фрахтовия пазар
увеличиха запитванията за кораборемонт в края на 2021 г. Поръчките от началото на 2022 г.
нараснаха значително. Очаква се високият интерес да продължи през цялата първа половина на
годината, което засилва очакванията за по-добра като обем и приходи 2022 г. Развитието на
военния конфликт между Русия и Украйна ще се отрази негативно върху бизнеса на БКИ заради
редуциране на товарите в Черноморския басейн, нарушаване на веригите на доставки, покачване
на цените на материалите, повишение на застрахователните премии за корабособствениците.
През 2021 г. новите поръчки за строителство бяха на ниски нива, поддържани от високите навла и
неяснотите около горивата, съответно двигателите, които корабите ще могат да използват в
бъдеще. Към момента новото строителство продължава да е рисков сегмент заради по-дългия срок
на проектите в условията на повишаваща се несигурност и силна волатилност на цените на
енергоресурсите и материалите. Тези фактори ограничават възможностите на БКИ да участва в
подобни проекти.
Корабен дизайн
Ниските нива на новите поръчки за корабостроене през 2021 г. се отразиха върху развитието на
проектантските услуги в няколко посоки. От една страна, засилващите се мерки и правила за
намаляване на парниковия ефект от корабите натискат поръчките за ново строителство заради
липсата на яснота към момента какви кораби ще се търсят, с какви двигатели и какво гориво ще
работят. Разработването на алтернативни варианти все още е в начален стадий. Липсва и
предвидим времеви хоризонт, в който собствениците ще могат да експлоатират корабите си без
необходимост от допълнителни инвестиции, за да отговарят на динамично изменящите се
екологични регулации.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 26 of 48
От друга страна, слабите поръчки за нови кораби за насипни товари през 2021 г. раздвижиха
пазара на ретрофит услуги и 3D лазерно сканиране. Пандемията от COVID-19 наложи нов вид
коопериране между различните компании по света. Ръководството на ИХБ Шипдизайн договаря
с местни проектантски фирми от Северна, Южна Америка и Европа доставка на услуги по 3D
сканиране, а самото проектиране се изпълнява в офиса на дружеството. Първоначално заради
кризата, а после и заради високите нива на навлата, много корабособственици временно отложиха
проектите си, свързани с екологичните изисквания в бранша за поставяне на баластни системи, за
да се възползват в максимална степен от благоприятните пазарни възможности. Това се отрази
неблагоприятно върху поръчките и рентабилността на дружеството през 2021 г. От една страна,
постепенното изтичане на законовия срок за изпълнение на тези проекти се очаква да стимулира
търсенето на проектантски услуги през 2022 г. От друга, войната в Украйна и негативите й върху
корабоплаването ще принудят корабособствениците да преосмислят инвестиционните си
намерения за нови, реконструкция и обновяване на съществуващи плавателни съдове.
Частичното възстановяване на круизните пътувания през 2021 г. раздвижи и пазара на пасажерски
кораби. Той обаче е пряко зависим от развитие на пандемията и мерките за ограничаването й в
различните страни.
Ръководството на ИХБ Шипдизайн следи тенденциите в политиката за опазване на околната
среда. Очаква се през 2022 г. да се развие т.нар. хибридизация на кораби, която може да редуцира
с около 70% разходите за гориво. Компанията работи за коопериране с производител на такова
оборудване. Очаква се постепенно да нарасне и интересът към специализирани кораби (нови и
ретрофит), свързани със строителството и поддръжката на ветропаркове, разположени на вода,
както и увеличаване дела на корабите, които ще се модернизират с цел декарбонизация.
Засилващият се екологичен натиск в световен мащаб и в бъдеще ще променя действащите
регулации към плавателните съдове, което се очаква да повлияе положително върху търсенето на
проектантски услуги.
Класификация и сертификация
Български корабен регистър (БКР, регистърът) запази тенденцията на нарастване на приходите
през цялата 2021 г. Покачването на курса на щатския долар през последните седмици от годината
се отрази благоприятно на финансовите резултати на дружеството. Въпреки ограниченията заради
COVID-19, основната част от заявените прегледи на плавателни съдове са извършени.
Благодарение на изградената мрежа на БКР зад граница, регистърът осигурява на клиентите си
конкурента услуга по отношение на цена и срок за изпълнение.
През 2021 г. дружеството приключи надзора на строителството на новия туристически катамаран
за превоз на пътници за община Бургас. Регистърът подписа договор с ВВМУ „Н. Й. Вапцаров” за
извършване на прегледи за присвояване на клас на новозакупен учебно-изследователски кораб.
Дейността по надзора ще се изпълни през 2022 г.
В края на 2021 г. дружеството премина успешно проверка от Изпълнителна агенция „Морска
Администрация” във връзка с подновяване на упълномощаването за извършване на прегледи на
кораби, плаващи по вътрешните водни пътища и подписа нов договор с агенцията за извършване
на прегледи на морски кораби и малки плавателни съдове с добавени нови позиции за прегледи,
разширяващи спектъра от услуги, предлагани от БКР. Очаква се ръст на прегледите на кораби по
река Дунав като безопасен воден път за потока от товари към Централна Европа.
Въпреки че БКР няма клиенти от Русия и Украйна и негови инспектори не посещават тези страни,
конфликтът между тях ще се отрази върху дейността на регистъра чрез проблемите на морския
сектор в региона.
Усилията на ръководството са в посока намиране на нови агенти, привличане на нови
корабособственици, развиване и предлагане на допълнителни услуги освен основните.
Пристанищна дейност
Пристанищните терминали Одесос ПБМ и КРЗ Порт Бургас са част от пристанищата за
обществен транспорт във Варна и Бургас, чието развитие зависи в по-голяма степен от
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 27 of 48
икономическата обстановка в България и в държавите от Средиземноморския и Черноморския
региони, отколкото от промяната в икономическата активност в други части на света.
Търсенето на пристанищни услуги и товаропотоците от зърнени култури чрез терминалите на
Групата се влияят от добива на реколтата в България и от тенденциите за големина на корабните
партиди. В резултат на лошата зърнена кампания в страната през 2020 г., през първата половина на
2021 г. товарите бяха слаби. Новата реколта през 2021 г. беше с високи добиви и големите
терминали реализираха добър износ през второто полугодие. Рекордните нива на морските навла
принудиха търговците на зърно да увеличат размера на корабните партиди, което се отрази
негативно на малките пристанища.
През 2022 г. износът на зърнени култури от България, както и от други страни, вероятно ще бъде
намален заради войната в Украйна, тъй като правителствата се опитват да осигурят с предимство
вътрешните доставки. Предвижда се увеличено търсене и ръст на цените заради логистичните
прекъсвания на украинското производство на зърно и маслодайни култури и рестрикциите върху
руския износ.
Възстановяването на обемите на металите от преди пандемията зависи от развитието на
икономиката, инвестиционната активност в проекти от инфраструктурата и строителството и в
най-голяма степен от европейската политика за вноса от трети страни. Допълнително, военният
конфликт в Украйна, която е значим регионален производител на желязна руда и стомана, и
глобалните санкции срещу Русия, оказват негативно въздействие и върху този вид товари.
Терминалите в регионите на Варна и Бургас насочват усилията си към изграждане на нови
мощности и съоръжения за складиране с цел подобряване и ускоряване на обработката на зърнени
култури и други товари, което засилва конкурентната среда, в която функционират Одесос ПБМ и
КРЗ Порт Бургас.
Булпорт логистика предлага услуги в областта на домуването на малки и средни плавателни
съдове и яхти, докуване на кораби за ремонт, както и отдаване на помещения и площи под наем за
офиси и имоти за складиране и производствена дейност. Променената организация на работа
заради пандемията, продължаващата несигурност и високата цена на енергоизточниците оказаха
негативен ефект върху търсенето на офис площи и ремонти на малки плавателни съдове през
изминалата 2021 г. Войната в Украйна засилва отрицателното влияние на тези фактори през 2022
г. Ръководството очаква да настъпи по-голяма яснота в бизнес средата, за да използва
възможностите от евентуалното й подобряване и поетапно да отдаде под наем свободните офис
помещения в средносрочен период. Дружеството търси и алтернативни решения в тази посока,
следейки развитието на пазара на споделени пространства.
Машиностроене
Въпреки пандемията от COVID-19, 2021 г. стартира с възстановяваща се инвестиционна активност
на клиентите както на ЗММ България холдинг, така и на неговите дъщерни дружества.
Търсенето на металорежещи машини, предлагани от Групата, запази висок ръст през цялата
година. Той се посрещна трудно и рефлектира в удължени срокове за изпълнение на поръчките.
Засиленото търсене във всички сфери на индустрията увеличи и сроковете на доставка на ключови
компоненти. Силно се забавиха доставките на някои нестандартни компоненти.
Отрицателен ефект върху рентабилността през 2021 г. има и рязкото покачване на цените на
основни суровини, отразило се в увеличена себестойност на влаганите материали и в съществен
ръст в цените на ключови доставчици. Негативен натиск оказа и рекордно високата цена на
енергоизточниците, който най-силно се усети през четвъртото тримесечие, когато соларните
централи в машиностроителната група работиха с намален капацитет. Удължените срокове за
производство на продукцията, договорена с клиентите на по-ранен етап при по-ниски цени,
съчетани със завишените цени на доставките и енергията, редуцираха рентабилността през 2021 г.
Общата несигурна обстановка, породена от войната в Украйна и подсилена от нерешените
проблеми от пандемията, вече се отразява негативно върху бизнеса през 2022 г.
Активната и последователна маркетингова политика на ЗММ България холдинг, промяната в
процесите на ценообразуване и продуктово развитие в съчетание със засиленото онлайн
присъствие, ще продължат да дават положителни резултати.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 28 of 48
Планове от съществено значение, свързани с дейността на ИХБ
През следващите години нови капиталови разходи в рамките на Групата могат да бъдат направени
в случаите на финансиране на нови или развитие на стартирали проекти на ИХБ и на дъщерни
дружества, в т.ч. проекти свързани с подобряване на енергийното състояние на дъщерните
дружества и др. Ще продължи работата по текущите проекти във връзка с разширението на
пристанищния терминал в КРЗ Порт Бургас и в Одесос ПБМ.
При нужда Холдингът ще продължи текущо да финансира развитието на дружествата от Групата.
Възможни са капиталови разходи и за нови придобивания и разширения на бизнеса, свързани с
приоритетите за развитие на ИХБ.
Решенията за размера и източниците на необходимите средства ще се вземат за всеки конкретен
случай.
7. Промени в цената на акциите
Промени в цената на акциите на Дружеството
За 2021 г. акциите на ИХБ отбелязаха ръст от 170,37% (средно претеглена цена на акция за
30.12.2021 г. - 2,1359 лв., спрямо средно претеглена цена на акция за 30.12.2020 г. - 1,7900 лв.).
Средно претеглената цена на акциите на дружеството за целия отчетен период 2021 г. е 1,1355 лв.
(0,8788 лв. средно претеглена цена за 2020 г.). За същия период основните индекси на българския
капиталов пазар също бележат ръст както следва - SOFIX ръст от 42,04%, BGBX 40 ръст от 41,72
%, BG TR30 ръст от 36,82%. ИХБ продължава да бъде част от борсови индекси на българския
капиталов пазар през 2021 г. BGBX 40 и BG TR30, а от 09.09.2021 г. Индустриален холдинг
България АД отново беше включен в състава на SOFIX.
Дружеството е приело да спазва Националния кодекс за корпоративно управление, приет от БФБ,
чиято основна цел е насърчаването и утвърждаването на най-добрите практики в областта на
корпоративното управление. На база на представените от ИХБ ежегодни отчети „спазвай или
обяснявай“, Дружеството е включено в индекса на компаниите с добро корпоративно управление
CGIX (Corporate Governance IndeX) и е една от седемте компании включени в индекса за 2021 г.
През 2021 година данните за търговията с акции на ИХБ /борсов код 4ID/ са следните:
Статистика за период 01.01.2021 – 31.12.2021 /информация от БФБ/
Стойност
Дата
Последна средно-претеглена цена (лв.)
2.1359
30-12-2021
Максимална средно-претеглена цена (лв.) *
2.2323
Минимална средно-претеглена цена (лв.) *
0.7825
Средно-претеглена цена за 2021 г. (лв.) *
1.1355
Процентно изменение на база данни за счетоводни цели
170,37%
Брой сделки на регулиран пазар през 2021 г.
1318
Търгуван обем през 2021 г. (брой акции)
23 370 453
Оборот през 2021 г. (лв.)
26 537 155.25
лв.
* Стойностите са коригирани (при наличие на увеличение на капитала на дружеството, раздаване
на дивидент, намаление на номиналната стойност на една акция и др.).
Дружеството няма издадени ценни книжа, които не са допуснати до търговия на регулиран пазар в
Република България или друга държава членка.
Акционерна структура към 31.12.2021 г. Информация относно прякото и непрякото
притежаване на 5 на сто или повече от правата на глас в общото събрание на дружеството,
включително данни за акционерите, размера на дяловото им участие и начина, по който се
притежават акциите. Споразумения между акционерите, които са известни на
дружеството и които могат да доведат до ограничения в прехвърлянето на акции или
правото на глас.
Капиталът на ИХБ към 31.12.2021 г. е 107 400 643 лв.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 29 of 48
През 2022 г. капиталът на Дружеството е намален от 107 400 643 лв. на 96 808 417 лв. чрез
обезсилване на 10 592 226 броя обратно изкупени от Дружеството собствени акции, в резултат на
решение за намаление на капитала взето на проведено на 18.11.2021 г. Извънредно общо събрание
на акционерите на Дружеството. Намалението на капитала е вписано в Търговския регистър на
07.03.2022 г.
Към 31.12.2021
Акционери
Брой
акционери
Брой акции
% от капитала*
Всички
53 806
107 400 643
100.00%
Юридически лица
64
99 279 593
92.44%
Физически лица
53 724
8 121 050
7.56%
Акционери, притежаващи пряко
над 5%, включително
2
74 831 428
69.68%
• Буллс АД
65 173 554
60.68%
• ДЗХ АД
9 657 874
8.99%
Обратно изкупени собствени
акции
1
10 592 226
9.86%
Акционери, притежаващи под 5%
53 803
21 976 989
20.46%
* посочените проценти са изчислени на база на капитала на Дружеството към 31.12.2021 г. – 107 400 643 лв.
* Към 31.12.2021 г. Буллс АД притежава пряко - 65 173 554 броя акции, представляващи 60.68 %
от капитала. По силата на сключено на 9 август 2021 г. споразумение с ДЗХ АД за следване на
обща политика по управление на Дружеството, чрез съвместно упражняване на притежаваните
права на глас от ДЗХ АД, начинът на упражняване на правото на глас по 9 657 874 броя акции,
представляващи 8.99 % от капитала се определя от Буллс АД, или общо пряко и по силата на
споразумението Буллс АД може да определя начина на упражняване на правото на глас по 74
831 428 броя акции, представляващи 69.68 % от капитала. Считано от 01.04.2022 г.
споразумението е прекратено.
Към 31.12.2021 г. ДЗХ АД притежава пряко 9 657 874 броя акции, представляващи 08.99 % от
капитала. ДЗХ АД има сключено споразумение за следване на обща политика по управление на
Индустриален холдинг България АД с Буллс АД, като начинът на упражняване на правото на глас
в Общото събрание на акционерите на Дружеството по притежаваните от ДЗХ АД акции се
определя от Буллс АД. Считано от 01.04.2022 г. споразумението е прекратено.
Към 31.12.2021 г. Данета Ангелова Желева притежава пряко 41 044 броя акции, представляващи
0.03% от капитала и чрез свързани лица общо 9 658 520 броя акции, представляващи 8.99% от
капитала или общо пряко и чрез свързани лица 9 699 564, представляващи 9.03% от капитала.
Към 31.12.2021 г. Димитър Георгиев Желев притежава пряко 646 броя акции, представляващи
0.0006% от капитала, чрез свързани лица 41 044 броя акции, представляващи 0.03% от гласовете, и
контролирани чрез Буллс АД 74 831 428 броя акции, представляващи 69.68 % от капитала или
общо пряко, чрез свързани лица и чрез контролирани лица 74 873 118, представляващи 69.71 % от
капитала. Димитър Георгиев Желев осъществява контрол върху Буллс АД. Димитър Желев и
Данета Желева са съпрузи.
Към 31.12.2021 г. ИХБ притежава 10 592 226 броя обратно изкупени собствени акции,
представляващи 9.86 % от капитала на Дружеството. Съгласно решение на извънредно ОСА
проведено на 18.11.2021 г. обратно изкупените 10 592 226 бр. акции са обезсилени и капиталът на
дружеството е намален от 107 400 643 лв. на 96 808 417 лв.
* посочените проценти са изчислени на база на капитала на Дружеството към 31.12.2021 г. – 107 400643 лв.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 30 of 48
Съществени договори на дружеството, които пораждат действие, изменят се или се
прекратяват поради промяна в контрола на дружеството при осъществяване на
задължително търгово предлагане, и последиците от тях, освен в случаите, когато
разкриването на тази информация може да причини сериозни вреди на дружеството;
изключението по предходното изречение не се прилага в случаите, когато дружеството е
длъжно да разкрие информацията по силата на закона.
На 12.11.2021 г. е публикувано търгово предложение от „Буллс“ АД по чл. 149, ал. 6 от ЗППЦК, за
закупуване на до 23 690 662 акции с право на глас от останалите акционери на „Индустриален
холдинг България” АД. В резултат на осъщественото търгово предложение няма промяна в
контрола на Дружеството. Няма съществени договори на дружеството, които пораждат действие,
изменят се или се прекратяват поради промяна в контрола на дружеството при осъществяване на
посоченото търгово предложение.
8. Информация за притежаване и търговия със собствени акции /187д от Търговския закон/
Дружеството може да изкупува обратно собствените си акции при спазване на изискванията на
закона. Решението за обратно изкупуване на акции на дружеството се взема от Общото събрание
на акционерите.
През 2021 г. общият брой на придобити собствени акции е 1 518 758 броя акции (1,41 %), при
средно претеглена цена за 1 акция 0,994 лв.
Общият брой на притежаваните собствени акции към 31.12.2021 г. е 10 592 226 броя акции
(9,86%).
На проведено извънредно ОСА на 18.11.2021 г. е взето решение за прекратяване действието на
действащата процедура за обратно изкупуване на собствени акции и стартиране на нова процедура
за срок от пет календарни години при следните параметри:
• брой акции, които ще се изкупуват всяка година за период от пет години - до 3% от
регистрирания капитал на Дружеството за всяка една календарна година, но не повече от
10% общо за целия период на обратно изкупуване и не повече от 10 % от целия капитал на
Дружеството;
• минимален размер на цената на изкупуване - 1.00 лв. на акция;
• максимален размер на цената на изкупуване - 3.00 лв. на акция.
За периода януари - март 2022 г. ИХБ не е извършвало сделки във връзка с взетото решение за
обратно изкупуване на акции. Относно месец април 2022 г. информация за наличие или не на
сключени сделки към 30.04.2022 г. ще бъде оповестена по ред на чл. 100т от ЗППЦК, с регулярно
месечно съобщение на Дружеството.
9. Корпоративно управление
9.1. Декларация за корпоративно управление
През октомври 2007 г. бе приет Национален кодекс за корпоративно управление.
На 26.10.2007 г. ИХБ подписа декларация, че приема Националния кодекс за корпоративно
управление и ще извършва дейността си в съответствие с разпоредбите му.
Документът е публикуван от БФБ. Извън принципите залегнали в Кодекса за корпоративно
управление ИХБ не прилага други практики на корпоративно управление в допълнение на
Кодекса.
Спазването на Кодекса е на принципа „спазвай или обяснявай“. Информация за това е представена
допълнително в Отчета „спазвай или обяснявай” на Национален кодекс за корпоративно
управление. Отчетът „спазвай или обяснявай” е публикуван с индивидуалния Годишен финансов
отчет, към 31.12.2021 г., и може да бъде намерен на интернет страницата на Дружеството
(www.bulgariaholding.com).
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 31 of 48
Система за вътрешен контрол и управление на риска
Системата за вътрешен контрол в Индустриален Холдинг България включва следните компоненти:
Контролна среда - организационна структура, възлагане на правомощия и отговорности,
ангажименти на лицата, натоварени с общото управление, ангажимент за компетентност,
политики и практики, свързани с човешките ресурси, философия и оперативен стил на
ръководство, ценности и етично поведение
Оценка на рисковете в дружеството - В ИХБ има система за управление на риска, която се
усъвършенства в унисон с динамичните промени на икономическата и финансова среда, в която
оперират дружествата от Групата. Рисковете, които произтичат от дейността на Групата, могат да
бъдат разделени на несистематични и систематични рискове. Всяко едно от дъщерните дружества
е подложено на специфични видове риск в зависимост от характера на дейността му и отрасъла, в
който функционира. В холдинговата структура няма специално създадено звено за управление на
риска. Всеки един от специфичните рискове се установява и управлява от лицата, заети с
администриране на финансовата информация в дружествата, а при необходимост и от
ръководството на Индустриален Холдинг България. В зависимост от вида на съответния рисков
фактор и степента му на въздействие върху дадено дружество, се предприемат конкретни
превантивни или последващи мерки, които се съгласуват вътре в самото дружество или при
необходимост с ръководството на Холдинга.
Информационна система - Информационната система във връзка с финансовото отчитане на
Индустриален Холдинг България и неговите дъщерни дружества следва да се разглежда в два
аспекта – като съвкупност от правила, процеси и процедури за отчитане дейността на конкретната
единица и като система за отчитане дейността на дъщерните дружества, които са част от
холдинговата структура.
Контролни дейности - Осъществяването на ефективен контрол върху изготвянето на
индивидуални и консолидирани финансови отчети на Индустриален Холдинг България, е един от
приоритетите на ръководството на дружеството. Контролът, който се упражнява върху дъщерните
компании, може да се разглежда в две насоки - текущ контрол върху финансовите данни на
дружествата и периодичен контрол от страна на ръководството. Автоматизиран контрол върху
финансовата информация се осъществява в дружествата, в които е въведена ERP система на
отчитане. В останалите дружества преобладаващ е физическият контрол от страна на отговорните
лица.
Текущо наблюдение на контролите - Системата за вътрешен контрол в Групата подлежи на
наблюдение както от страна на всяко едно дружество за себе си, така и от холдинговата структура.
На ниво холдинг е обособен отдел Вътрешен контрол, който осъществява прегледи на дейността и
финансите в Групата на ИХБ , текущи и периодични прегледи на системата и процесите в ИХБ и
във всяко дружество, част от Групата. Избраният от Общото събрание на акционерите Одитен
комитет прави преглед на системата за вътрешен контрол. Проверките от страна на вътрешния
одит са насочени както към установяване спазването на вътрешно – контролните правила и
процедури, така и по отношение на тяхната адекватност спрямо конкретната бизнес среда, в която
функционира одитираната единица.
Веднъж годишно на заседание на Надзорния съвет, Управителният съвет на дружеството
представя идентифицирани пропуски в системата за вътрешен контрол, които са му докладвани от
звеното за вътрешен контрол. След решение на Надзорния съвет се предприемат конкретни
действия за подобряване на системата.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 32 of 48
Информация по член 10, параграф 1, букви "в", "г", "е", "з" и "и" от Директива 2004/25/ЕО
на Европейския парламент и на Съвета от 21 април 2004 г. относно предложенията за
поглъщане
Информация по б. в) - значими преки или косвени акционерни участия (включително косвени
акционерни участия чрез пирамидални структури и кръстосани акционерни участия) по смисъла
на член 85 от Директива 2001/34/ЕО
През отчетния период Дружеството е получило следните уведомления за придобити или
продадени пряко или чрез посредници акции, отговарящи на границите посочени в чл. 89, пар. 1
от Директива 2001/34/ЕО, свързани с промени в притежавани права на глас:
Уведомление от 10.05.2021 г. от следното лице:
1. „Юнион - груп“ АД, гр. София
Уведомлението касае промяна в правата на глас, носител на които са акции, издадени от
Индустриален холдинг България“ АД, както следва:
Настоящо състояние – 10.71 % (11 503 206 бр. акции);
Състояние при предходно уведомление - n/a;
Дата, на която правото на глас на лицето e преминало праговете: 07.05.2021 г.
Уведомление от 10.05.2021 г. от следното лице:
1. ПОД „Алианц България“, гр. София, в качеството на представител на акционерите в
„Индустриален холдинг България“ АД - ЗУПФ „Алианц България“, ЗППФ „Алианц България“ и
ДПФ „Алианц България“
Уведомлението касае промяна в правата на глас, носител на които са акции, издадени от
„Индустриален холдинг България“ АД, както следва:
Настоящо състояние общо за трите пенсионни фонда – 0 %;
Състояние при предходно уведомление общо за трите пенсионни фонда – 11,02%;
Дата, на която правото на глас на лицето e паднало под праговете: 07.05.2021 г.
Уведомление от 09.08.2021 г. от следните лица:
1. ВЕНСАЙД ЕНТЪРПРАЙЗИС ЛИМИТЕД, Кипър
Уведомлението касае промяна в правата на глас, носител на които са акции, издадени от
Индустриален холдинг България АД, в резултат на приемане на търгово предложение по чл. 149б
от ЗППЦК отправено от Буллс АД, както следва:
Настоящо състояние – 0,651 %;
Състояние при предходно уведомление – 8,42 %;
Дата, на която правото на глас на лицето e паднало под праговете: 06.08.2021 г.
2. БУЛЛС АД, гр. София
Уведомлението касае промяна в правата на глас, носител на които са акции, издадени от
Индустриален холдинг България АД, придобити в резултат на търгово предложение по чл. 149б от
ЗППЦК отправено от Буллс АД, както следва:
Настоящо състояние – 56,970 %
Състояние при предходно уведомление – 43,44 %;
Дата, на която правото на глас на лицето e преминало праговете: 06.08.2021 г.
3. ДИМИТЪР ЖЕЛЕВ
Уведомлението касае пасивна промяна в правата на глас, носител на които са акции, издадени от
Индустриален холдинг България АД, в резултат на придобити от Буллс АД акции по търгово
предложение по чл. 149б от ЗППЦК отправено, както следва:
Настоящо състояние – 56,971 %;
Състояние при предходно уведомление – 43,44 %;
Дата, на която правото на глас на лицето e паднало под праговете: 06.08.2021 г.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 33 of 48
Уведомление от 10.08.2021 г. от следното дружество:
1. „ЮНИОН - ГРУП“ АД, гр. София
Уведомлението касае промяна в правата на глас, носител на които са акции, издадени от
Индустриален холдинг България АД, както следва:
Настоящо състояние – 0,0 %;
Състояние при предходно уведомление – 10.71 %;
Дата, на която правото на глас на лицето e паднало под праговете: 06.08.2021 г.
Уведомление от 11.08.2021 г. следните лица:
1. БУЛЛС АД
Уведомлението касае промяна в правата на глас, носител на които са акции, издадени от
Индустриален холдинг България АД, в резултат на сключени 3 броя споразумения за обща
политика по управление на Индустриален холдинг България АД с ДЗХ АД, Сток Турс АД и
Туинсан ЕООД, както следва:
Настоящо състояние – 68,040 %
Състояние при предходно уведомление – 56,970 %;
Дата, на която правото на глас на лицето e преминало праговете: 09.08.2021 г.
2. ДИМИТЪР ЖЕЛЕВ
Уведомлението касае пасивна промяна в правата на глас, носител на които са акции, издадени от
Индустриален холдинг България АД, в резултат сключени 3 броя споразумения от БУЛЛС АД за
обща политика по управление на Индустриален холдинг България АД с ДЗХ АД, Сток Турс АД и
Туинсан ЕООД, както следва:
Настоящо състояние – 68,041 %;
Състояние при предходно уведомление – 56,971 %;
Дата, на която правото на глас на лицето e паднало под праговете: 06.08.2021 г.
3. ДЗХ АД
Уведомлението е в резултат на сключено споразумение с БУЛЛС АД за обща политика по
управление на Индустриален холдинг България АД, съгласно което ДЗХ АД ще упражнява своите
права на глас върху 9 657 874 броя акции с право на глас в ОСА на ИХБ АД, следвайки
указанията, получени БУЛЛС АД, както следва:
Настоящо състояние – 8,992 %
Състояние при предходно уведомление – Няма промяна от 5 на сто или число, кратно на 5 на сто,
от броя на гласовете в ОСА на ИХБ АД;
Дата, на сключване на споразумението: 09.08.2021 г.
4. СТОК ТУРС АД
Уведомлението е в резултат на сключено споразумение с БУЛЛС АД за обща политика по
управление на Индустриален холдинг България АД, съгласно което СТОК ТУРС АД ще
упражнява своите права на глас върху 1 931 195 броя акции с право на глас в ОСА на ИХБ АД,
следвайки указанията, получени БУЛЛС АД, както следва:
Настоящо състояние – 1,798 %
Състояние при предходно уведомление – 4,57 % - Няма промяна от 5 на сто или число, кратно на 5
на сто, от броя на гласовете в ОСА на ИХБ АД;
Дата, на сключване на споразумението: 09.08.2021 г.
5. ТУИНСАН ЕООД
Уведомлението е в резултат на сключено споразумение с БУЛЛС АД за обща политика по
управление на Индустриален холдинг България АД, съгласно което ТУИНСАН ЕООД ще
упражнява своите права на глас върху 1 000 000 броя акции с право на глас в ОСА на ИХБ АД,
следвайки указанията, получени БУЛЛС АД, както следва:
Настоящо състояние – 1,197 %
Състояние при предходно уведомление – Няма промяна от 5 на сто или число, кратно на 5 на сто,
от броя на гласовете в ОСА на ИХБ АД;
Дата, на сключване на споразумението: 09.08.2021 г.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 34 of 48
Акционери притежаващи над 10 % от акциите с право на глас към 31.12.2021 г. са както следва:
Към 31.12.2021
Акционери, притежаващи над
10%, включително
Брой
акционери
Брой акции
% от капитала*
Буллс АД
1
65 173 554
60.68%
* посочените проценти са изчислени на база на капитала на Дружеството към 31.12.2021 г. – 107 400 643 лв.
Информация по б. г) - притежателите на всички ценни книжа със специални права на контрол и
описание на тези права
Няма акционери със специални контролни права.
Информация по б. е) - всички ограничения върху правата на глас, като например ограничения
върху правата на глас на притежателите на определен процент или брой гласове, крайни срокове
за упражняване на правата на глас или системи, посредством които чрез сътрудничество с
дружеството финансовите права, предоставени на ценните книжа, са отделени от
притежаването на ценните книжа;
Няма ограничения върху правата на глас върху акции. Към 31.12.2021 г. Индустриален холдинг
България притежава 10 592 226 броя обратно изкупени собствени акции, упражняването на
правата по които е преустановено на основание чл. 187а, ал. 3 от ТЗ, до тяхното прехвърляне.
Съгласно решение на извънредно ОСА проведено на 18.11.2021 г. обратно изкупените 10 592 226
бр. акции са обезсилени и капиталът на дружеството е намален от 107 400 643 лв. на 96 808 417 лв.
За периода януари - март 2022 г. ИХБ не е извършвало сделки във връзка с взетото решение за
обратно изкупуване на акции. Относно месец март 2022 г. информация за наличие или не на
сключени сделки към 30.04.2022 г. ще бъде оповестена по ред на чл. 100т от ЗППЦК, с регулярно
месечно съобщение на Дружеството.
Информация по б. з) - правилата, с които се регулира назначаването или смяната на членове на
съвета и внасянето на изменения в учредителния договор
Надзорен съвет
Общото събрание на акционерите избира и освобождава членовете на Надзорния съвет и определя
възнаграждението им.
Мандатът на Надзорния съвет е пет години.
Членовете на Надзорния съвет могат да бъдат освободени от длъжност и преди изтичането на
мандата, за който са избрани.
Членовете на Надзорния съвет могат да бъдат преизбирани без ограничения.
Председателят на Надзорния съвет сключва договорите за възлагане на управлението и
представителството на изпълнителните директори.
Управителен съвет
Членовете на Управителния съвет се избират от Надзорния съвет, който определя тяхното
възнаграждение и може да ги заменя по всяко време.
Членовете на Управителния съвет трябва да отговарят на изискванията на закона.
Мандатът на Управителния съвет е пет години.
Отношенията между Дружеството и член на Управителния съвет се уреждат с Договор за
възлагане на управлението. Договорът се сключва в писмена форма от името на Дружеството чрез
Председателя на Надзорния съвет или чрез упълномощен от него друг член на Надзорния съвет.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 35 of 48
Разпоредби относно извършването на изменения и допълнения в устава.
Общото събрание на акционерите приема, изменя и допълва Устава на Дружеството. Решенията за
изменения и допълнения на Устава се приемат с мнозинство 2/3 /две трети/ от представените на
Общото събрание на акционерите акции с право на глас.
Информация по б. и) - правомощията на членовете на съвета, и по-специално правото да се
емитират или изкупуват обратно акции.
Капиталът на Дружеството може да бъде увеличен по решение на Общото събрание на
акционерите чрез издаване на нови акции или чрез превръщането на облигации, които са издадени
като конвертируеми в акции. Съгласно устава на Дружеството (чл. 12а, ал. 1) в срок до 5 /пет/
години, считано от 19.02.2018 г., на основание чл.196 от Търговския закон, Управителния съвет,
след одобрение на Надзорния съвет може да приема решения за увеличаване на вписания капитал
на Дружеството до 150 000 000 лева чрез издаване на нови безналични поименни акции,
включително и с цел осигуряване правата на притежателите на конвертируеми облигации да
превърнат облигациите си в акции. Разпоредбата на чл. 12а, ал.1 е изменена в сегашната си
редакция на проведено Общо събрание на акционерите на 19.02.2018г.
Дружеството може да изкупува обратно собствените си акции при спазване на изискванията на
закона. Решението за обратно изкупуване на акции на дружеството се взема от Общото събрание
на акционерите. На проведено извънредно ОСА на 18.11.2021 г. е взето решение за прекратяване
действието на действащата процедура за обратно изкупуване на собствени акции и стартиране на
нова процедура за срок от пет календарни години при актуализирани параметри.
Информация по ЗППЦК, чл. 100н, ал. 8, т. 5 и т. 6
Информация за състава и функционирането на административните, управителните и надзорните
органи и техните комитети, както и описание на политиката на многообразие, прилагана по
отношение на административните, управителните и надзорните органи на Дружеството, във
връзка с аспекти като възраст, пол или образование и професионален опит, целите на тази
политика на многообразие и начинът на приложението ѝ, са представени в т. 10 от настоящия
доклад по-долу.
9.2. Нефинансова декларация
Нефинансовата декларация на ИХБ и дружествата от Групата на ИХБ има за цел да представи
описание на политиките на Групата на ИХБ по отношение на дейностите, осъществявани в
областта на въпросите, свързани със служителите, социални въпроси, екология и околна среда,
както и борбата против корупцията и подкупите, за годината приключваща на 31.12.2021 г.
Информация по част от тези въпроси се съдържа още в т.1.
Резултати от дейността през 2021 г. – Нефинансови показатели за резултата от дейността и т. 9.
Корпоративно управление – Декларация за корпоративно управление, от настоящия Годишен
доклад за дейността на ИХБ (консолидиран) за 2021 г. ИХБ разкрива информация от нефинансов
характер, вкл. относно социалната отговорност на Групата и нейното участие в обществения
живот в страната и взаимоотношенията с всички заинтересовани страни, и периодично, в
съответствие със законовите норми и добрите практики.
Корпоративната политика на ИХБ се основава на спазване на законодателната база, най-добрите
практики за корпоративно управление и социално отговорно поведение, европейските норми за
здравословни и безопасни условия на труд, възможности за професионално развитие и израстване,
създаване на добра корпоративна култура, дух на съпричастност и лоялност.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 36 of 48
Дейността в Групата на ИХБ се осъществява при спазване принципите на етичност, хуманност,
честност, уважение към хората и природата, грижа за клиента и поддържане на добри
взаимоотношения със заинтересованите лица на ИХБ и дъщерните му дружества: акционерите,
служителите, контрагентите - клиенти и доставчици, местната общност и обществото като цяло.
ИХБ осъществява своята дейност като инвестира в компании и бизнеси, които управлява и развива
в дългосрочна перспектива и така допринася за устойчиво икономическо развитие. Повечето от
дружествата от портфейла на ИХБ са с голяма социална значимост за регионите, в които се
намират.
9.2.1. Дейност, съобразена със законодателството
Мениджърите и служителите на ИХБ и дружествата в Групата осигуряват дейността да се
осъществява при спазване изискванията на всички законови нормативни актове, регулиращи
съответната дейност, както и на вътрешни нормативни актове и политики.
ИХБ има Етичен кодекс, приет с решение на УС на Дружеството, одобрено от НС, който отразява
всички принципи, на основата на които се осъществява дейността в Групата на ИХБ и служи за
ръководство за спазване на етично бизнес поведение на всички мениджъри и служители. С
решение на УС на Дружеството, одобрено от НС, е приета и Политика на многообразие.
Прилагането на Политика на многообразие в ИХБ и дружествата от Групата цели да създаде
работна среда, свободна от предразсъдъци, култивиране на атмосфера на уважение и взаимно
доверие, възпитаване на корпоративна култура, която се отличава с взаимно уважение и ценене на
всеки отделен човек.
Мениджърите и служителите в Групата на ИХБ осъществяват своята дейност професионално,
безпристрастно, достойно и почтено като избягват конфликти на интереси.
9.2.2. Служители
Разбирането на ИХБ и дружествата в Групата е, че човешкият капитал е най-ценният актив, който
имат и е ключово конкурентно предимство. Бизнес успехът е отражение на качествата, уменията и
отдадеността на хората в Групата на ИХБ. Широк спектър от гледни точки насърчава иновациите,
прави компаниите по-креативни, гъвкави, продуктивни и конкурентоспособни, способства за
намирането на новаторски и творчески решения.
В Групата на ИХБ се стимулира:
- работа в екип и участие, позволяващи представителството на всички групи и гледни точки;
- откритата комуникация;
- уважение и сътрудничество между всички мениджъри и служители;
- обучение в различни форми – квалификационни курсове, семинари, посещения на
български и международни конференции, организиране на вътрешно-фирмени срещи,
презентации и други.
За 2021 г. направените преки разходи за обучения от външни лектори възлизат на 21 хил. лв. (16
хил. лв. за 2020 г.) като са обучени 275 бр. работещи в Дружествата от Групата на ИХБ. За
служителите се провеждат и допълнително вътрешни и опреснителни обучения и инструктажи
при необходимост.
Към 31.12.2021 г. заетите в Групата на ИХБ са 1,067 души.
9.2.2.1. Недискриминация
В Групата на ИХБ се предоставят равни права и възможности за работа, развитие и кариера, в
зависимост единствено от квалификацията, личните качества и постигнатите резултати и се
възнаграждават постиженията на всички мениджъри и служители и работници, като те се
насърчават въз основа на техните резултати и отношение към труда и колектива. Не се допуска
дискриминация на работното място по полов, етнически, религиозен, политически или друг
признак. Насърчава се кариерното развитие на жени и младежи в Групата.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 37 of 48
За 2021 г. заетите в Групата на ИХБ са със следната структура: 807 броя мъже (75,63%) спрямо
255 броя жени (23,90%). Преобладаващият брой мъже е свързан с особеностите на някои от
професиите в сферата на Морския бизнес и Машиностроенето.
9.2.2.2. Трудови стандарти
Спазват се изискванията и добрите практики за съотношение труд и почивка и се стимулира
редовното ползване на полагаемите се отпуски през годината. Възнагражденията се определят по
единно утвърдени обективни критерии и се заплащат в срок, заедно с дължимите социални и
здравни осигуровки за тях.
9.2.2.3. Професионално развитие
В ИХБ се оценява, че хората трябва да се усъвършенстват, за да са подготвени за бързите темпове
на развитие и промяна в днешно време. От една страна, усъвършенстването е нужно на
организацията, за да бъде адекватна и да може да се справя с предизвикателствата на
конкуренцията, а от друга страна, да задоволи нуждата на всеки човек от развитие, квалификация
и преквалификация. С оглед на това се стимулира обучението през целия живот в различните му
форми. Осигурява се възможност за кариерно развитие на персонала, както в рамките на самите
дъщерни дружества, така и в структурата на Групата.
В някои от дружествата се поддържат стажантски програми, като при възможност след края на
стажа на стажантите се предлага да започнат работа, като по този начин се привличат хора с нови
идеи и същевременно им се осигурява възможност да направят първите си стъпки в кариерното си
развитие. За 2021 г. стажантските програми в дружествата от Групата на ИХБ са обхванали 17
човека (16 за 2020 г.), като общата стойност на направените преки разходи възлиза на 18 хил. лв.
9.2.2.4. Условия на труд
ИХБ се стреми да поддържа здравословни и безопасни условия на труд в дружествата си. Всички
дружества се одитират за условията на труд, съгласно изискванията на българското
законодателство. Извършват се замервания на работните места и оценка на риска и в случай на
необходимост се правят предписания и неизправностите се отстраняват своевременно.
Във всички дружества от Групата са направени ремонти на сградите, работните и битовите
помещения.
В ИХБ и дружествата от Групата са налице социални придобивки за служителите – месечни
ваучери за храна, а в някои от дружествата и транспорт до работното място или покриване на част
от транспортните разходи. На работещите в специална среда се осигурява безплатна и подходяща
храна. Където е приложимо и необходимо, се предоставят работно облекло и лични предпазни
средства. Изплащат се допълнителни средства за Великден и Коледа. Предоставят се
допълнителни отпуски за работа при ненормиран работен ден.
ИХБ се стреми да създаде в служителите си чувство за съпричастност и удовлетвореност чрез
развитие на корпоративната култура, различни социални мероприятия и др. За служителите в
Групата на ИХБ се организира ежегоден спортен турнир – „Спортна есен“ в различни дисциплини
– футбол, шах, табла, тенис, тенис на маса, волейбол, дартс. Победителите във всеки спорт се
награждават с медали – златни, сребърни и бронзови и купа за класиралите си на първо място. За
съжаление през 2021 г. турнирът не се проведе предвид мерките, наложени с оглед ограничаването
на разпространението на COVID-19.
В ИХБ има учредени 2 награди за стимулиране на директорите и служителите в дружествата от
Групата - „Служител на годината“, избиран за всяко дружество от Групата и „Директор на
годината“ в Групата на ИХБ. За директор на годината се избира този изпълнителен директор на
дружество, който е показал най-добри комплексни резултати за съответната година.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 38 of 48
9.2.2.5. Трудови злополуки
Като цяло нивото на трудови злополуки може да се характеризира като ниско.
За 2021 г. трудовите злополуки в Групата на ИХБ са три броя, като нито една от тях не е свързана
със загуба на човешки живот. През предходния отчетен период 2020 г. също има регистрирани три
броя трудови злополуки в Групата на ИХБ отново без загуба на човешки живот.
9.2.2.6. Грижи за здравето
Всички дружества в Групата имат договори със служби по трудова медицина. Водят се
медицински досиета на работещите и се провеждат профилактични медицински прегледи.
9.2.3. Контрагенти на ИХБ и дружествата от Групата
Мениджърите се стремят ИХБ и дружествата да бъдат честни и почтени бизнес партньори, да
поддържат традиционно коректни отношения с доставчици и клиенти, като спазват договорените
условия и изпълняват стриктно задълженията си и по този начин Групата на ИХБ създава
стойност извън собствения си бизнес.
За 2021 г. плащанията към доставчици възлизат на 56,586 хил. лв. (47,293 хил. лв. за 2020 г.).
9.2.4. Безопасни продукти
Дружествата от Групата на ИХБ се стремят да поддържат висок стандарт по отношение на
безопасност, сигурност, качество и срок на доставка на произвежданите продукти и
предоставяните услуги. Относно дъщерните дружества, които работят основно в сегмент
инвестиционни стоки, е от изключително значение качеството и сигурността на предлаганите от
тях продукти. Що се отнася до компаниите, предлагащи услуги, те развиват дейността си
изключително на международния пазар, което налага висок стандарт по отношение на
безопасност, срок и качество.
Дружествата от Групата на ИХБ прилагат система за управление на качеството ISO 9001 и други
стандарти в зависимост от спецификата на съответния бизнес и се сертифицират от лицензирани
международни компании.
Процесът на управление на качеството в дружествата на ИХБ се разглежда като система от
няколко компонента:
- Създаване и гарантиране на условия за производство на продукти и услуги с необходимото
качество;
- Управление на доставките на суровини и материали;
- Следгаранционно обслужване и сервиз;
- Показатели за качество.
9.2.5. Екологични въпроси и климат
9.2.5.1. Опазване на околната среда
Ръководството на ИХБ и дружествата от Групата следят за въздействието върху околната среда,
което имат производствата в Групата, като се стремят да осигуряват спазването на екологичните
норми, стандарти и да намаляват въглеродния отпечатък от дейността на Групата.
В различните дружества се поставят цели и планират дейности в зависимост от отрасъла, към
който принадлежат. Дъщерните дружества докладват на Ръководството на ИХБ за оценката на
влиянието върху околната среда и мерките, които се предприемат в случай на отрицателно
въздействие.
При вземане на решения за нови проекти и инвестиции в Групата се оценява екологичният риск.
При закупуване на машини се извършват всички проучвания за работата на машините, в т.ч. и
влиянието им върху околната среда. Всички инвестиционни проекти са съобразени и с
изискванията за опазване на околната среда. Те се одобряват от съответните органите – Общински
служби, РЗИ, РСПБЗН, РИОСВ и др.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 39 of 48
За дружествата от Групата на ИХБ, преките екологични въздействия са свързани основно с
използваните енергоизточници за съответните бизнеси и емисиите вредни газове, които попадат в
атмосферата в резултат на това.
Използваните количества основни енергийни източници за 2021 г. спрямо 2020 г. са както следва:
Вид енергиен ресурс
Мерна единица
Количество за
2021 г.
Количество за
2020 г.
Промишлен газьол и дизел
тон
3 588
1 750
Мазут
тон
13 686
15 642
Електричество, закупено от свободния
пазар
MW/h
8 301
9 523
От посочените енергоизточници основен дял в генерирането на вредни емисии заема използването
на мазут и промишлен газьол основно в сектора Морски бизнес, като е възможно в зависимост от
района на плаване на конкретния кораб през годината може да се потребява различен вид гориво.
Контролът за изпусканите азотни оксиди в изгорелите газове се осъществява чрез следене на
техническата поддръжка на корабите и влаганите в двигателите резервни части. Корабите на
Групата на ИХБ изпълняват изискванията за съдържание на сяра в мазута в зависимост от района
на плаване (най-често мазут със съдържание до 0,5% на сяра).
През 2021 година влязоха в сила изменения в Международната Конвенция за Защита на Морето от
Замърсяване (MARPOL), с които се въвеждат още две изисквания за въглеродните емисии от
съществуващите кораби.
Първото изискване е при следване на съответна методика да се определи енергийната ефективност
на съществуващ кораб и на тази база да се изчисли индекс на енергийна ефективност на кораба
(EEXI = Energy Efficiency Existing Ship Index).
От своя страна Международната Морска Организация (IMO) е определила изискван индекс за
енергийна ефективност (Required EEXI) за всеки тип кораб. Разрешение за плаване
(сертифициране) получават само кораби, чийто постигнат (Attained EEXI) е по-малък от
изискваният (Required EEXI). Изискването влиза в сила от 2023 година. Първоначалните
изчисления за индекса на енергийна ефективност на корабите на Групата на ИХБ вече са
направени. Както за почти всички съществуващи кораби този индекс е по-висок от изисквания.
Работи се по мерките, необходими за намаляването му.
Второто изискване също влиза в сила от 2023 година и въвежда оперативен годишен
експлоатационен индикатор (CII = Carbon Intensity Indicator) за въглероден интензитет, който
изразен в грамове въглероден диоксид за морска миля, е мярка за оперативната ефективност на
кораба.
От своя страна IMO е разработила система за оценка на ефективността на постигнатия (Attained)
от кораба CII и е дефинирала изискван (Required) индикатор за въглероден интензитет. При
съпоставянето на двата интензитета се определя т.нар. рейтинг на кораба (по скала от A до E, като
A е корабът с по-добро представяне). Праговете на рейтинга ще стават все по-строги всяка година
до 2030 г, което означава, че корабът ще трябва непрекъснато да се представя по-добре всяка
година, за да поддържа предпочитания рейтинг.
В сектор Машиностроене като един от големите консуматори на ел. енергия, положителен ефект
върху намаляването на вредните емисии от потреблението на електрическа енергия оказва
производство и използване на енергия от възобновяеми източници чрез въведените в експлоатация
в ЗММ Сливен фотоволтаична електрическа централа за собствено потребление с инсталирана
мощност 1,307 kWp и в ЗММ Нова Загора фотоволтаична електрическа централа за собствено
потребление с инсталирана мощност 888 kWp (след реализираното през 2021 г. разширение с 380
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 40 of 48
kWp). Соларният парк в ЗММ Сливен покрива до 75% нуждите от електроенергия, а този в ЗММ
Нова Загора - до 55% от нуждите от електроенергия на предприятието. По този начин не само се
търси решение на проблемите с непредвидимите разходи за ток, но и Групата продължава
дългосрочната си инвестиционна програма в изпълнение на политиката за преход към по-чиста и
зелена икономика. През 2021 г. в резултат на използването на двата соларни парка са спестени
1920 тона въглеродни емисии. През 2022 г. Групата стартира проект за изграждане на нова
наземна фотоволтаична централа в ЗММ Нова Загора с цел продажба на електроенергията на
свободния пазар и задоволяване на собственото му потребление. Очаква се централата да влезе в
експлоатация след средата на 2023 г., с което ще се подобри значително ESG представянето на
ИХБ.
В ИХБ Металкстингс има изградена малка локална фотоволтаична инсталация с максимална
отдавана мощност 20 kWp, която дружеството използва за подгряване на вода с цел осигуряване
на топла вода за нуждите на предприятието. През 2021 г. в резултат на използването на соларната
инсталация са спестени 42 тона въглеродни емисии за една година.
Друга инициатива в рамките на Групата на ИХБ за намаляването на вредните емисии от
потреблението на електрическа енергия е използването на геотермална енергия в Бизнес сграда
„БУЛПОРТ“, собственост на дъщерно дружество Булпорт логистика, в която сграда се намират
офисите на шест от дъщерните дружества на ИХБ. Сградата е една от малкото в страната, в която
отоплението е изцяло реализирано чрез геотермална енергия, добита от минерален извор, намиращ
се на територията на дружеството, при спазване на всички съвременни изисквания за опазване на
природните богатства. През 2021 г. в резултат на това са спестени 81 тона въглеродни емисии.
Своят принос за по-екологична градска среда Булпорт логистика дава и чрез изградената в град
Варна пред бизнес сграда „БУЛПОРТ“ зарядна станция WALLBOX SMART за зареждане на два
електромобила едновременно с мощност от 22 kW. През 2022 г. предстои пускането в
експлоатация на нова бързозарядна станция от 150 kW.
9.2.5.2. Управление на отпадъците
Дружествата от Групата на ИХБ класифицират и контролират всички видове индустриални
отпадъци, които се образуват в резултат на дейността им. Отпадъците се транспортират и
оползотворяват от лицензирани организации, така че да се гарантира безопасното им извеждане от
употреба и правилната им преработка.
9.2.5.3. Опазване на природните ресурси
През 2021 г. в дъщерно дружество Булярд корабостроителна индустрия се проведоха множество
мероприятия по контрол на разхода на питейна вода, като бяха инсталирани 15 водомера за
дистанционно отчитане, локализирани и отстранени пропуски от вътрешната водопроводна мрежа
на завода, инсталирани допълнителни контролни водомери към всички разклонения. По този
начин е осигурен дистанционен контрол на разхода на вода по клонове в завода, своевременно се
установяват случаи, когато разходването не е по предназначение, с оглед недопускане на
преразход. При констатирано увеличение на разхода се реагира веднага за установяване на
причината, като по този начин освен търсене на икономическа рентабилност, дружеството дава
своя принос към опазване на водните ресурси.
В сегмент Морски транспорт в съответствие с международните конвеции за баластните води са
предприети изискуемите действия за запазване на биоравновесието чрез избягване на пренасяне на
организми от различни морета. Към края на отчетния период на три от корабите от флота на ИХБ
– м/к Карвуна, м/к Антея и м/к Даймънд Сий е инсталирана баластна система. Четвъртият кораб
м/к Даймънд Скай покри новите екологични норми при плановия класов ремонт през април 2022 г.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 41 of 48
9.2.5.4. Таксономия
С Регламент 2020/852 на Европейския парламент и на Съвета от 18 юни 2020 г. за създаване на
рамка за улесняване на устойчивите инвестиции (Регламент 2020/852), се установяват критериите,
определящи дали дадена икономическа дейност се квалифицира като екологично устойчива, за
целите на установяването на степента на екологична устойчивост на дадена инвестиция. В
Регламента са определени шест екологични цели:
а) смекчаване на изменението на климата;
б) адаптиране към изменението на климата;
в) устойчиво използване и опазване на водните и морските ресурси;
г) преход към кръгова икономика;
д) предотвратяване и контрол на замърсяването;
е) защита и възстановяване на водното биоразнообразие и на водните екосистеми.
Допълнително, с Делегиран регламент 2021/2178 на Комисията се въведени изисквания за
оповестяване как и до каква степен дейности на нефинансовите предприятия, попадащи в
приложното поле на Регламент 2020/852, са свързани с екологично устойчиви икономически
дейности за изпълнение на екологичните цели (допустими за таксономията и съобразени с
таксономията икономически дейности). Относно всяка от посочените цели следва да бъде издаден
делегиран акт, като към настоящия момент такъв е приет само относно първите две цели –
Делегиран регламент 2021/2139 на Комисията (Делегиран регламент 2021/2139).
Въз основа на разпоредбите на Делегиран регламент 2021/2139 беше направена преценка относно
допустимите за таксономията икономически дейности в рамките на Групата на ИХБ. Като такива
бяха идентифицирани Морски и крайбрежен товарен воден транспорт, плавателни съдове за
пристанищни дейности и спомагателни дейности (сегмент Морски транспорт) и Производство
на електроенергия чрез технология за слънчева фотоволтаична енергия (частично сегмент
Машиностроене). Останалите икономически дейности в Групата на ИХБ не попадат в обхвата на
таксономията. След приемането на делегираните актове относно останалите четири екологични
цели ще бъде извършена последваща преценка.
На последващ етап с помощта на техническите критерии за проверка, залегнали в Делегиран
регламент 2021/2139, ще бъде направена оценка дали горепосочените икономически дейности в
Групата на ИХБ, попадащи в обхвата на таксономията, са съобразени с таксономията (такива,
допринасящи съществено за смекчаването на изменението на климата или за адаптирането към
изменението на климата, както и не нанасящи значителни вреди за постигането на някоя от
другите екологични цели).
След приемането на другите делегирани актове, свързани с постигането на останалите екологични
цели, подобна оценка по технически критерии ще бъде направена и за другите икономически
дейности на Групата на ИХБ, попадащи в обхвата на таксономията (ако има такива).
9.2.6. Корпоративното управление
Корпоративното управление в ИХБ се основава на следните принципи:
- Защита правата на акционерите;
- Разкриване на информация и прозрачност;
- Осигуряване на добро управление на дружеството от страна на управителните органи.
ИХБ е приело да спазва принципите на Националния кодекс за корпоративно управление и
извършва дейността си в съответствие с разпоредбите му, като информация по тези въпроси се
съдържа в т.10.1. – Декларация за корпоративно управление и Отчета „Спазвай или обяснявай“,
част от Годишния доклад за дейността (индивидуален) към 31.12.2021 г.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 42 of 48
9.2.7. Обществена ангажираност
Насърчава се обществената ангажираност и членуването на ИХБ и дружествата от Групата, както
и на мениджърите и служителите, в обществени организации в страната и чужбина, чиито цели и
дейност са полезни за обществото. ИХБ е член на Асоциацията на индустриалния капитал в
България, Американска търговска камара и Германо – Българската търговска камара. Дъщерните
дружества членуват също в различни браншови организации. Изпълнителният директор на ИХБ
Шипинг Пламен Димитров е Заместник председател на Българската асоциация на
корабопритежателите и член на Управителния съвет на Българската морска камара. Главният
изпълнителен директор на ИХБ Данета Желева е член на Управителния съвет на Асоциацията на
индустриалния капитал в България, Председател на Асоциацията на българските частни
пристанища и член на Управителния съвет на Фондация Атанас Буров.
Поддържат се добри взаимоотношения с държавната и общинска администрация и се съдейства за
благоприятното развитие на бизнес климата в страната.
С дейностите си Групата на ИХБ през 2021 г. е осигурила работа и заплащане на 1,067 служители
и голям брой подизпълнители. Коректно се изплащат задълженията към държавата и местните
власти. За 2021 г. платените данъци и осигуровки за Групата възлизат на стойност 5,212 хил. лв.
(5,212 хил. лв. за 2020 г.).
Подкрепят се разнообразни социално значими проекти и инициативи под формата на дарения и
спонсорства, насочени в подкрепа на българската култура, спорт и образование. През 2021 г.
дарения за Групата възлизат на 13 хил. лв., а спонсорствата са на стойност от 1 хил. лв.
С подкрепата на ИХБ във Варна, се провежда най-големият тийм билдинг в България с
благотворителна кауза – IHB BUSINESS RUN VARNA. Състезанието представлява щафетно
бягане за отбори от различни компании на трасе разположено на площадката на Булярд
корабостроителна индустрия и Булпорт логистика. През 2021 г. за втори пореден път включваше и
състезание по бягане за деца, включващо загрявка и лекоатлетически упражнения, направени
специално за деца. В маратона през 2021 г. участие взеха 208 състезатели, разпределени в 52
отбора, 4 от които бяха от Групата на ИХБ. Събитието е благотворително, като 30% от стартовите
такси за участие на всички компании се даряват в подкрепа на различни благотворителни каузи.
През 2021 г. 30% от стартовите такси бяха дарени в подкрепа на Карин Дом - една от най-старите
организации с нестопанска цел във Варна, която се грижи за деца със специални нужди и техните
семейства. Организатор на събитието е Спортен клуб Бегач.
Подпомага се дейността, включително финансово, на учреждения и организации, чиято дейност е
грижа за социално слаби хора и групи в неравностойно положение.
ИХБ е настоятел на Фондация Атанас Буров още от основаването й, като традиционно подкрепя
нейната основна цел да открива и поощрява таланти сред младото поколение в областта на
икономиката. Групата на ИХБ подпомага под различна форма развитието на културата и
изкуството в България и развитието на капиталовия пазар чрез партньорството си с Инвестор.бг.
С цел привличане на кадри и подпомагане на обучаващи се млади хора, в повечето дружества има
приети практики за отпускане на стипендии на ученици и студенти, както и осигуряване на
стажове в самите дружества.
Някои от мениджърите в Групата на Индустриален холдинг България участват активно в
академични съвети на техническите университети във Варна и София.
Дружествата поддържат активни взаимоотношения с Варненския технически университет,
Софийския технически университет, Университета за национално и световно стопанство в София
и Висшето военноморско училище във Варна.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 43 of 48
Професионалното обучение и реализация на младите хора в България е един от проблемите, по
които Групата работи. Със съдействието на ръководството на Професионалната гимназия по
механотехника в гр. Сливен и ЗММ Сливен, както и с помощта на МОН, през учебната 2021-2022
продължава обучението в дуална форма, стартирано през 2016 г. с цел бизнесът и
професионалните училища да създадат заедно компетентна работна ръка за нуждите на
индустрията. Записаните ученици за тази учебната година в 8 клас са 14, а в 9 клас 15 ученика по
специалност „Машини и системи с ЦПУ“. С цел подпомагане развитието на бъдещите млади
специалисти в обучението успешно се използват специализираният кабинет в Професионалната
гимназия, оборудван от ЗММ Сливен (със CNC струг LT580 -1000 със система за управление
SINUMERIK 828) и компютърната зала с техника, дарена от ЗММ Сливен.
9.2.8. Избягване на корупция, подкупване и конфликт между лични и фирмени интереси
Групата на ИХБ не толерира каквато и да било форма на корупция или подкуп.
Независимо от това могат да възникнат ситуации, които не представляват корупция или
подкупване, но могат да допуснат компрометиране на решенията на служители, клиенти и бизнес
партньори. Ето защо ръководството на ИХБ и дъщерните дружества следят спазването на
правилата на Етичния кодекс, които помагат за избягването на подобни ситуации. За докладване
на случаи на нарушения на Етичния кодекс, служителите в Групата на ИХБ могат да се обръщат
към Отдел Вътрешен контрол в ИХБ.
Приемането на подаръци и облаги като цяло не е позволено, освен ако са на незначителна
стойност.
Допълнителната заетост или професионални консултантски дейности трябва да са съгласувани
предварително с ИХБ и да не пречат на неговите интереси и на интересите на дружествата от
Групата.
10. Информация за членовете на Управителния и Надзорния съвет.
През 2021 г. не са правени промени в състава на Надзорния и Управителния съвет на ИХБ.
С решение на Надзорния съвет на Индустриален холдинг България АД от 11.01.2022 г.,
прокуристът на Дружеството Галина Денева е избрана за член на Управителния съвет. Във връзка
с това броят на членовете на Управителния съвет на Дружеството е определен на 4 броя.
Функционирането на Управителния и Надзорния съвет на ИХБ е уредено в Устава на дружеството
и Правилниците за работа на съветите.
Относно структурирането на управителните и надзорните органи на ИХБ и дружествата от
Групата не са разписани и приети правила за квотен принцип на база пол, възраст, образование и
професионален опит, което е прието с цел да не се ограничават възможностите за кариерно
развитие на професионалистите работещи в Групата на ИХБ. Въпреки това при избора на членове
на управителните и контролни органи на ИХБ и дружествата от Групата, Общото събрание на
акционерите, съответно Надзорния съвет на ИХБ се ръководи от принципите на приетата на
заседание на Управителния и Надзорния съвет на ИХБ „Политика на многообразие“, като
пример в това отношение са съставите на Надзорния и Управителния съвет на ИХБ – повече от
50% от състава са жени, има членове от различни възрастови групи и с различни сфери на
образование.
Политика на многообразие на ИХБ се спазва от всеки член на управителен и надзорен орган,
мениджър, служител и работник в ИХБ и дружествата от Групата.
Прилагането на Политика на многообразие в ИХБ и дружествата от Групата цели създаване на
работна среда, свободна от предразсъдъци, осигури култивиране на атмосфера на уважение и
взаимно доверие, възпитаване на корпоративна култура, която се отличава с взаимно уважение и
ценене на всеки отделен човек. Всеки член на управителен и надзорен орган и мениджър в ИХБ и
дружествата от Групата спазва принципите залегнали в Политиката на многообразие, за да се
гарантира, че работниците и служителите са третирани справедливо и оценени обективно. Всички
служители на ИХБ и дружествата от Групата са задължени да се отнасят към колеги, клиенти и
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 44 of 48
доставчици, местната общност и обществото като цяло с уважение и достойнство, съобразно
принципите заложени в Политиката на многообразие.
Информация за участие в търговски дружества на членовете на съветите към 31.12.2021 г. като
неограничено отговорен съдружник, притежаване на повече от 25 на сто от капитала на друго
дружество, както и участие в управлението на други дружества или кооперации като прокуристи,
управители или членове на съвети:
Надзорен съвет
ДЗХ АД
Данни за лицето, което представлява ДЗХ в Надзорния съвет на Дружеството:
Елена Петкова Кирчева:
- не участва като неограничено отговорен съдружник в търговски дружества;
- не притежава пряко повече от 25 на сто от гласовете в общото събрание на акционерите на
търговски дружества;
- не е член на управителен или контролен орган на друго търговско дружество;
- не е прокурист на търговски дружества;
- не участва в управлението на кооперации.
Константин Кузмов Зографов
- не участва като неограничено отговорен съдружник в търговски дружества;
- не притежава пряко повече от 25 на сто от гласовете в общото събрание на акционерите на
търговски дружества;
- Участва в управлението на следните търговски дружества:
- Съвета на директорите на Приват инженеринг ЕАД, София;
- Съвета на директорите на КЛВК АД, София;
- Съвета на директорите на Български корабен регистър ЕАД, Варна;
- Съвета на директорите и Изпълнителен директор на Меритайм холдинг АД, Варна;
- Съвета на директорите на ИХБ Шипдизайн АД, Варна;
- не е прокурист на търговски дружества;
- не участва в управлението на кооперации.
Снежана Илиева Христова
- не участва като неограничено отговорен съдружник в търговски дружества;
- притежава пряко повече от 25 на сто от гласовете в общото събрание на акционерите на следните
търговски дружества:
- Европа 2007 ООД, София,
- Туинсан ЕООД, София
- Аладис ЕАД, София
- Участва в управлението на следните търговски дружества:
- Съвета на директорите на Аладис EАД, София,
- Съвета на директорите и изпълнителен директор на Асцела EАД, София,
Управител е на:
- Алхена ЕООД, София,
- Европа 2007 ООД, София,
- Туинсан ЕООД, София,
- не е прокурист на търговски дружества;
- не участва в управлението на кооперации.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 45 of 48
Управителен съвет
Данета Ангелова Желева – Главен изпълнителен директор и Председател на Управителния съвет
- не участва като неограничено отговорен съдружник в търговски дружества;
- притежава пряко повече от 25 на сто от гласовете в общото събрание на акционерите на ДЗХ АД,
град Банкя;
- Участва в управлението на следните търговски дружества:
- Съвета на директорите на ЗММ – България холдинг ЕАД, София;
- Съвета на директорите и Изпълнителен директор на ДЗХ АД, София;
- Съвета на директорите на КРЗ Порт Бургас АД, Бургас;
- Съвета на директорите и Изпълнителен директор на Приват инженеринг ЕАД, София;
- Съвета на директорите на ИХБ Шипинг Ко ЕАД, Варна
- Съвета на директорите на Одесос ПБМ ЕАД, Варна;
- Съвета на директорите и Изпълнителен директор на Буллс АД, София;
- Съвета на директорите и Изпълнителен директор на "Риъл естеитс дивелъпмънт" ЕАД, гр.
София;
- не е прокурист на търговски дружества;
- не участва в управлението на кооперации.
Борислав Емилов Гаврилов
- не участва като неограничено отговорен съдружник в търговски дружества;
- притежава пряко повече от 25 на сто от гласовете в общото събрание на следните търговски
дружества:
- Сток консулт ООД, София;
- Суши стар ЕООД, София
- Симетрия ООД, град София
- Рива пропърти ЕООД, гр. София
- ЛОНИ ИММО ЕООД, град София
- Участва в управлението на следните търговски дружества:
- Съвета на директорите на БУЛПОРТ ЛОГИСТИКА АД, град Варна (до 21.01.2022 г.);
- Съвета на директорите на КЛВК АД, София;
- Съвета на директорите на Меритайм холдинг АД, Варна.
Управител на:
- ЕКО Консултинг ООД, София.
- Сток консулт ООД, София;
- Суши стар ЕООД, София,
- Симетрия ООД, София.
- Аванс.БГ, София
- ЛОНИ ИММО ЕООД, град София
- не е прокурист на търговски дружества;
- не участва в управлението на кооперации.
Бойко Николов Ноев
- не участва като неограничено отговорен съдружник в търговски дружества;
- не притежава пряко повече от 25 на сто от гласовете в общото събрание на акционерите на
търговски дружества;
- не е член на управителен или контролен орган на друго търговско дружество;
- не е прокурист на търговски дружества;
- не участва в управлението на кооперации.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 46 of 48
Договори по чл. 240б от Търговския закон, сключени през годината.
Дружеството не е сключвало договори с членовете на Съветите или свързани с тях лица, които
излизат извън обичайната му дейност или съществено се отклоняват от пазарните условия.
Изплатени възнаграждения на членовете на Управителния и Надзорния съвет
Съгласно Политиката на възнагражденията на Индустриален холдинг България АД приетата от
Общото събрание на акционерите членовете на Надзорния и Управителния съвет получават
постоянно (фиксирано) възнаграждение, което се определя от Общото събрание на акционерите по
предложение на Надзорния съвет. Надзорният съвет по предложение на Управителния съвет може
да определи изплащането на допълнително възнаграждение на Изпълнителните директори на
дружеството.
Получени възнаграждения през 2021 г.
от ИХБ
от дъщерни
дружества на ИХБ
Членове на Надзорния съвет
ДЗХ АД, чрез представител Елена Кирчева
12,000
-
Снежана Христова
18,000
-
Константин Зографов
12,000
72,600
Членове на Управителния съвет
Данета Желева
45,960
348,742
Борислав Гаврилов
12,000
6,000
Бойко Ноев
12,000
-
Получените възнаграждения от членовете на Управителния и Надзорния съвет на ИХБ включват
получени суми от възнаграждение. Членовете на съветите не са получавали непарични
възнаграждения, условни или разсрочени възнаграждения. ИХБ или негови дъщерни дружества не
дължат на членовете на съветите суми за изплащане на пенсии, обезщетения при пенсиониране
или други подобни обезщетения.
През 2021 г. общата сума на изплатените осигуровки от ИХБ на членове на УС и НС, включително
задължително пенсионно осигуряване е 7,946 лева.
ИХБ и неговите дъщерни дружества не заделят и не начисляват други суми за предоставяне на
пенсии, други компенсации при пенсиониране или за други подобни обезщетения.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 47 of 48
Информация за притежавани от членовете на Надзорния и Управителния съвет акции на
ИХБ към 31 декември 2021 г.:
Придо
бити
пряко
през
2021г.
Прехвър
лени
пряко
през
2021г.
Придоби
ти чрез
свързани
лица
през
2021 г.
Прехвър
лени
чрез
свързани
лица
през
2021 г.
Брой
акции,
притежа
вани
пряко
Брой
акции,
притежа
вани
чрез
свързани
лица
Общо
пряко и
чрез
свързани
лица
% от
гласовет
е в ОСА
пряко и
чрез
свързан
и лица *
Членове на НС
ДЗХ АД
700 000
0
0
0
9 657 874
0
9 657 874
8.99%
Снежана
Христова
0
0
0
1 274 147
250
500 258
500 508
0.47 %
Константин
Зографов
0
0
0
0
582
208
790
0.0007%
Членове на УС
Данета
Желева
0
0
700 000
0
41 044
9 658 520
9 699 564
9.03%
Борислав
Гаврилов
0
0
0
0
208
0
208
0.0001%
Бойко Ноев
0
0
0
0
0
0
0
0
Прокурист
Галина
Денева
0
0
0
0
0
0
0
0
* посочените проценти са изчислени на база на капитала на Дружеството към 31.12.2021 г. – 107 400 643 лв.
Уставът на ИХБ не предвижда ограничения относно правата на членовете на Надзорния и
Управителния съвет да придобиват акции и облигации на дружеството.
Към 31 декември 2021 г. членовете на Надзорния и Управителния съвет не притежават облигации,
издадени от ИХБ.
Към 31 декември 2021 г. на членовете на Управителния и Надзорния съвет не са предоставяни
опции върху ценни книжа на ИХБ.
Одитен комитет
ОСА на ИХБ е избрало одитен комитет като помощен орган на Надзорния съвет. Членове на
Одитния комитет са двама независими външни за Групата експерти с подходящо образование и
опит – Максим Сираков – Председател и Боряна Димова и независимия член на НС, който има
финансово образование и компетентност и административно-управленски опит Снежана
Христова.
Дейността на Одитния комитет е регламентирана в Правилник (Статут) за дейността на Одитния
комитет, изготвен в съответствие с разпоредбите на Закона за независимия финансов одит.
11. Информация за висящи съдебни, административни или арбитражни производства,
касаещи задължения или вземания на ИХБ в размер най-малко 10 на сто от собствения
капитал.
Няма такива.
Годишен доклад за дейността през 2021 г. (консолидиран)
Page 48 of 48
12. Наличие на клонове
ИХБ няма регистрирани клонове.
13. Информация за известните на дружеството договорености (включително и след
приключване на финансовата година), в резултат на които в бъдещ период могат да
настъпят промени в притежавания относителен дял акции или облигации от настоящи
акционери или облигационери.
Буллс АД има сключено едно Споразумение за обща политика по управление на Индустриален
холдинг България АД с ДЗХ АД, съгласно което ДЗХ АД ще упражнява своите права на глас
върху 9 657 874 броя акции с право на глас в ОСА на ИХБ, следвайки указанията, получени Буллс
АД.
14. Отговорности на ръководството
Според българското законодателство, ръководството следва да изготвя консолидиран финансов
отчет за всяка финансова година, който да дава вярна и честна представа за финансовото
състояние на Групата към края на годината, финансовото му представяне и паричните му потоци.
Ръководството потвърждава, че е прилагало последователно адекватни счетоводни политики при
изготвянето на годишния консолидиран финансов отчет към 31 декември 2020 г. и е направило
разумни и предпазливи преценки, предположения и приблизителни оценки.
Ръководството също потвърждава, че се е придържало към действащите счетоводни стандарти,
като консолидираният финансов отчет е изготвен на принципа предположение на действащото
предприятие.
Ръководството носи отговорност за правилното водене на счетоводните регистри, за
целесъобразното управление на активите и за предприемането на необходимите мерки за
избягване и разкриване на евентуални злоупотреби и други нередности.
15. Място на интернет страницата на ИХБ, където е публикувана вътрешната информация
по чл. 7 от Регламент (ЕС) № 596/2014 на Европейския парламент и на Съвета от 16 април
2014 г. относно пазарната злоупотреба
ИХБ публикува вътрешна информация по чл. 7 от Регламент (ЕС) № 596/2014 на Европейския
парламент и на Съвета от 16 април 2014 г. относно пазарната злоупотреба на своята интернет
страница в раздел Пресцентър / новини:
https://www.bulgariaholding.com/bg/news
16. Данни за директора за връзки с инвеститорите
Директор за връзки с инвеститорите е Владислава Згурева, тел. 02/980 71 01, e-mail:
ir@bulgariаholding.com, гр. София, ул. Проф. Фритьоф Нансен 37А, ет.7.
28 април 2022 г.
Данета Желева
Главен изпълнителен директор
гр. София, България
Владислава Згурева
Съставител
VLADISLAVA
RAYKOVA
PETROVA-ZGUREVA
Digitally signed by
VLADISLAVA RAYKOVA
PETROVA-ZGUREVA
Date: 2022.04.28 16:20:39
+03'00'
Daneta Angelova
Zheleva
Digitally signed by Daneta
Angelova Zheleva
Date: 2022.04.28 16:26:18
+03'00'
Д Е К Л А Р А Ц И Я
на основание чл.100н от Закона за публичното предлагане на ценни книжа
Подписаната, Данета Ангелова Желева, в качеството ми на Главен изпълнителен
директор на “Индустриален холдинг България” АД, град София, ЕИК 121631219,
ДЕКЛАРИРАМ, ЧЕ:
Доколкото ми е известно
1. Финансовият отчет към годишен консолидиран финансов отчет за дейността за 2021
г., съставен съгласно приложимите счетоводни стандарти, отразява вярно и честно
информацията за активите и пасивите, финансовото състояние и печалбата или
загубата на “Индустриален холдинг България” АД
2. Докладът за дейността към годишен консолидиран финансов отчет за дейността за
2021 г. съдържа достоверен преглед на развитието и резултатите от дейността на
“Индустриален холдинг България” АД, състоянието на дружеството и дружествата
включени в консолидацията заедно с описание на основните рискове и несигурности,
пред които е изправено дружеството.
28.04.2022 година Декларатор: …..………….…….…..................
/Данета Желева/
Daneta Angelova
Zheleva
Digitally signed by Daneta
Angelova Zheleva
Date: 2022.04.28 16:27:27
+03'00'
Д Е К Л А Р А Ц И Я
на основание чл.100н от Закона за публичното предлагане на ценни книжа
Подписаният, Иван Рашков, в качеството ми на Главен счетоводител на
“Индустриален холдинг България” АД, град София, ЕИК 121631219,
ДЕКЛАРИРАМ, ЧЕ:
Доколкото ми е известно, финансовият отчет към годишен консолидиран финансов
отчет за дейността за 2021 г., съставен съгласно приложимите счетоводни стандарти,
отразява вярно и честно информацията за активите и пасивите, финансовото състояние
и печалбата или загубата на “Индустриален холдинг България” АД.
28.04.2022 година Декларатор: …..………….…….…..................
/Иван Рашков/
Ivan Tsvetanov
Rashkov
Digitally signed by Ivan
Tsvetanov Rashkov
Date: 2022.04.28 16:19:25
+03'00'
Д Е К Л А Р А Ц И Я
на основание чл.100н от Закона за публичното предлагане на ценни книжа
Подписаната, Владислава Петрова - Згурева, в качеството ми на Директор връзки с
инвеститорите на “Индустриален холдинг България” АД, град София, ЕИК
121631219,
ДЕКЛАРИРАМ, ЧЕ:
Доколкото ми е известно Докладът за дейността към годишен консолидиран финансов
отчет за дейността за 2021 г. съдържа достоверен преглед на развитието и резултатите
от дейността на “Индустриален холдинг България” АД, състоянието на дружеството и
дружествата включени в консолидацията заедно с описание на основните рискове и
несигурности, пред които е изправено дружеството.
28.04.2022 година Декларатор: …..………….…….…..................
/Владислава Згурева/
VLADISLAVA RAYKOVA
PETROVA-ZGUREVA
Digitally signed by VLADISLAVA
RAYKOVA PETROVA-ZGUREVA
Date: 2022.04.28 16:21:09
+03'00'
1
ДОКЛАД НА НЕЗАВИСИМИЯ ОДИТОР
До акционерите на Индустриален Холдинг България АД
Доклад относно одита на консолидирания финансов отчет
Мнение
Ние извършихме одит на консолидирания финансов отчет на Индустриален Холдинг
България АД и неговите дъщерни дружества („Групата“), съдържащ консолидиран отчет за
финансовото състояние към 31 декември 2021 година, консолидиран отчет за доходите,
консолидиран отчет за всеобхватния доход, консолидиран отчет за промените в собствения
капитал и консолидиран отчет за паричните потоци за годината, завършваща на тази дата, както
и пояснителните бележки към консолидирания финансов отчет, съдържащи и обобщено
оповестяване на съществените счетоводни политики.
По наше мнение, с изключение на възможния ефект от въпроса, описан в раздела от нашия
доклад „База за изразяване на квалифицирано мнение, приложеният консолидиран финансов
отчет представя достоверно, във всички съществени аспекти, консолидираното финансово
състояние на Групата към 31 декември 2021 година и нейните консолидирани финансови
резултати от дейността и консолидираните парични потоци за годината, завършваща на тази
дата, в съответствие с Международните стандарти за финансово отчитане (МСФО), приети от
Европейския съюз (ЕС).
База за изразяване на квалифицирано мнение
Към 31 декември на сравнителната 2020 година, поради пандемичното положение в страната
в резултат на разпространениeтo на COVID-19 и високия ръст на заболеваемост на персонала,
Групата е извършило само частична годишна инвентаризация на материалните запаси в сектор
„Машиностроене“ (на 45 % от техния размер). Спецификата на производствената дейност в този
сектор прави провеждането на годишна инвентаризация на суровините, материалите и готовата
продукция съществен компонент на процеса на годишно счетоводно приключване и важна
контролна процедура за изготвянето на консолидирания финансов отчет. Поради това
обстоятелство, ние не бяхме в състояние да се убедим, чрез прилагането на алтернативни
одиторски процедури, относно наличните количества на материални запаси от сектор
„Машиностроене“, в размер на 6,615 хил. лв. към 31 декември 2020 година, както и количествата
и оценката на отчетени разходи за материали за 2020 година, възлизащи на 5,488 хил. лв.
Съответно, ние не бяхме в състояние да определим дали са необходими корекции по отношение
на представеното крайно салдо на материалните запаси в консолидирания отчет за финансовото
състояние към 31 декември 2020 година, и респективно - корекции на разходите за материали и
печалбата за годината, отчетени в консолидирания отчет за доходите за годината, завършваща на
31 декември 2020 година.
2
Одиторският доклад върху консолидирания финансов отчет за годината, завършваща на 31
декември 2020 година, с дата 29 април 2021 година, е квалифициран относно този въпрос.
Последицата от неинвентаризирането на наличните количества на материалните запаси, в
размер на 6,615 хил. лв. към 31 декември 2020 година, които се явяват начални салда за текущата
2021 година, е обстоятелството, че ние не бяхме в състояние да се убедим, чрез прилагането на
алтернативни одиторски процедури, относно количествата и оценката на отчетени разходи за
материали за 2021 година, възлизащи на 8,187 хил. лв. Съответно, ние не бяхме в състояние да
определим дали са необходими корекции по отношение на разходите за материали и печалбата
за годината, отчетени в консолидирания отчет за доходите за годината, завършваща на 31
декември 2021 година, както и за съответните сравнителни данни за 2020 година в
консолидирания отчет за финансовото състояние и консолидирания отчет за доходите.
Ние извършихме нашия одит в съответствие с Международните одиторски стандарти (МОС).
Нашите отговорности съгласно тези стандарти са описани допълнително в раздела от нашия
доклад „Отговорности на одитора за одита на консолидирания финансов отчет“. Ние сме
независими от Групата в съответствие с Международния етичен кодекс на професионалните
счетоводители (включително Международни стандарти за независимост) на Съвета за
международни стандарти по етика за счетоводители (Кодекса на СМСЕС), заедно с етичните
изисквания на Закона за независимия финансов одит (ЗНФО), приложими по отношение на
нашия одит на консолидирания финансов отчет в България, като ние изпълнихме и нашите други
етични отговорности в съответствие с изискванията на ЗНФО и Кодекса на СМСЕС. Ние
считаме, че одиторските доказателства, получени от нас, са достатъчни и уместни, за да осигурят
база за нашето квалифицирано мнение.
Ключови одиторски въпроси
Ключови одиторски въпроси са тези въпроси, които съгласно нашата професионална
преценка са били с най-голяма значимост при одита на консолидирания финансов отчет за
текущия период. Тези въпроси са разгледани като част от нашия одит на консолидирания
финансов отчет като цяло и формирането на нашето мнение относно него, като ние не
предоставяме отделно мнение относно тези въпроси. За всеки въпрос, включен в таблицата по-
долу, описанието на това как този въпрос е бил адресиран при проведения от нас одит, е
направено в този контекст.
3
Ключов одиторски въпрос
Как този ключов одиторски въпрос беше
адресиран при проведения от нас одит
Възстановима стойност на нетекущи
активи, включително репутация, в
секторите „Морски транспорт“ и
„Корабостроене/кораборемонт“
Оповестяванията на Групата по отношение
на тестовете за обезценка на нетекущи
активи, включително репутация, са
представени в Пояснителни бележки № 17
Имоти, машини и съоръжения, и 18
Нематериални активи към консолидирания
финансов отчет
В тази област нашите одиторски процедури,
наред с други такива, включиха:
Към 31 декември 2021 година Групата отчита
нетекущи активи, ангажирани в бизнес сектор
„Морски транспорт“ с балансова стойност в
размер на 130,904 хил. лв. и нетекущи активи,
включително репутация, в бизнес сектор
„Корабостроене/кораборемонт“ - с балансова
стойност в размер на 87,114 хил. лв.
(представляващи 57% от общия размер на
активите на Групата).
Състоянието и развитието на тези два бизнес
секторa се влияе съществено от колебанията
и цикличния спад в съответните индустрии
като намалени чартърни нива и непълно
ползване на корабостроителния и/или
кораборемонтен капацитет. Всеки от тези
сектори се третират от Групата като отделни
обекти, генериращи парични потоци (ОГПП).
Анализът на индикаторите за обезценка и
определянето на възстановимата стойност на
нетекущите активи, включително репутация,
на ниво ОГПП, е сложен процес, който
изисква ръководството на Групата да направи
съществени приблизителни преценки за
многообразието от събития, взаимовръзки и
проявяващи се тенденции в бизнес-секторите
„Морски транспорт” и
„Корабостроене/кораборемонт“. На тези
преценки е присъща значителна несигурност,
произтичаща от използването на различни
• получаване на актуализирано разбиране
относно процеса на определяне на
възстановимата стойност на ОГПП в
Групата, в т.ч. от сектори „Морски
транспорт“ и „Корабостроене/
кораборемонт“, , вкл. на ключови вътрешни
контроли, и проучване за промени спрямо
предходните отчетни периоди.
• преглед и оценка, със съдействието на
вътрешни експерти на одиторския екип, на
прилаганите методи, модели и на основните
допускания на ръководството на Групата
при тестовете за определяне на
възстановимата стойност на ангажираните
нетекущи активи, принадлежащи към двата
бизнес сектори (определени като ОГПП)
„Морски транспорт“ и „Корабостроене и
кораборемонт“ с фокус върху:
o анализ за разумност и обоснованост на
приложената норма на дисконтиране и на
основните допускания, използвани при
оценката на бъдещите парични потоци за
съответния ОГПП (като очаквани
приходи, очаквани разходи, очаквани
капиталови разходи, темп на нарастване
в терминален период) спрямо
наблюдаеми и налични пазарни данни,
историческа финансова информация,
бизнес-планове на Групата и прогнозите
за развитие на тези сектори.
4
Ключов одиторски въпрос
Как този ключов одиторски въпрос беше
адресиран при проведения от нас одит
прогнози и множество допускания като
компоненти и обеми на очаквани бъдещи
парични потоци от опериране на кораби,
кораборемонт и други производствени
дейности, норми на дисконтиране и темп на
нарастване в терминален период.
Допълнително, както през 2020 година, така и
през 2021 година, Групата е продължила
своите наблюдения, анализи и оценки на
различни събития и обстоятелство с фокус за
наличие, същественост и перспективи на
ефекти върху нетекущите активи,
включително репутация, от тези сектори,
произтичащи от социалните и икономически
последици на продължилата кризата,
свързана с разпространение на вируса на
COVID-19 в страната и света, както и на
необходимостта те да бъдат отчетени в
предположенията, преценките, параметрите и
очаквани парични потоци на моделите за
тестове за обезценка.
Поради значимостта на нетекущите активи,
включително репутация, от секторите
„Морски транспорт“ и
„Корабостроене/кораборемонт“ за
консолидирания финансов отчет на Групата,
както и от вътрешно-присъщата несигурност
и сложност на самите тестове, свързана с
оценката на тяхната възстановима стойност,
ние сме определили тази област като ключов
одиторски въпрос
Оценяване на последователността в
прилагането и продължаващата
уместност на компонентите на модела и
сценарии;
o анализ на разумността на получените
резултати за размера на възстановимата
стойност на двата ОГПП в контекста на
полученото наше разбиране за развитието
на двата сектора и прогнозите на
ръководството на Групата. Ние тествахме
математическата точност на формулите,
използвани в модела за изчисляване на
възстановимата стойност. Анализ за
обоснованост на установения резултат от
сравнението на възстановимата стойност
и балансовата стойност на съответните
експозиции; и
o анализ и тестване на чувствителността на
възстановимата стойност на двата ОГПП
спрямо промени в ключовите
допускания.
o оценка, съвместно с експертите на
одиторския екип, на адекватността на
анализа на Групата относно влиянието на
продължаваща и през 2021 година криза в
резултат на вируса на COVID-19 върху
тези сектори и на всички аспекти на
процеса по определяне на възстановимата
стойност на съответните ОГПП и
отчитащи ефектите й върху тази
стойност.
• Оценка на адекватността, пълнотата и
уместността на оповестяванията на Групата
относно тестовете за обезценка на нетекущи
активи, включително репутация, в бизнес
секторите „Морски транспорт“ и
„Корабостроене/ кораборемонт“.
5
Друга информация, различна от консолидирания финансов отчет и одиторския доклад
върху него
Ръководството носи отговорност за другата информация. Другата информация се състои от
консолидиран доклад за дейността, в т. ч. декларация за корпоративно управление на Групата и
консолидирана нефинансова декларация, изготвени от ръководството съгласно Глава седма от
Закона за счетоводството, но не включва консолидирания финансов отчет и нашия одиторски
доклад, върху него, която получихме преди датата на нашия одиторски доклад.
Нашето мнение относно консолидирания финансов отчет не обхваща другата информация и
ние не изразяваме каквато и да е форма на заключение за сигурност относно нея, освен ако не е
изрично посочено в доклада ни и до степента, до която е посочено.
Във връзка с нашия одит на консолидирания финансов отчет, нашата отговорност се състои в
това да прочетем другата информация и по този начин да преценим дали тази друга информация
е в съществено несъответствие с консолидирания финансов отчет или с нашите познания,
придобити по време на одита, или по друг начин изглежда да съдържа съществено неправилно
докладване.
В случай че на базата на работата, която сме извършили, ние достигнем до заключение, че е
налице съществено неправилно докладване в тази друга информация, от нас се изисква да
докладваме този факт.
Както е описано в раздела „База за изразяване на квалифицирано мнение“ по-горе, ние не
бяхме в състояние да получим достатъчни и уместни одиторски доказателства относно
балансовата стойност на материалните запаси на Групата към 31 декември 2020 година и респ. –
на размера на отчетените разходи за материали за 2020 година и 2021 година, свързани със
сектор „Машиностроене“. Съответно, ние не бяхме в състояние да достигнем до заключение
дали другата информация не съдържа във връзка с този въпрос съществено неправилно
докладване на финансовите показатели и резултати, и съпътстващите оповестявания за тези
обекти.
Отговорности на ръководството и лицата, натоварени с общо управление за
консолидирания финансов отчет
Управителният съвет на Дружеството-майка („Ръководството“) носи отговорност за
изготвянето и достоверното представяне на този консолидиран финансов отчет в съответствие с
МСФО, приложими в ЕС и за такава система за вътрешен контрол, каквато ръководството
определя като необходима за осигуряване изготвянето на финансови отчети, които не съдържат
съществени неправилни отчитания, независимо дали дължащи се на измама или грешка.
6
При изготвяне на консолидирания финансов отчет ръководството носи отговорност за
оценяване способността на Групата да продължи да функционира като действащо предприятие,
оповестявайки, когато това е приложимо, въпроси, свързани с предположението за действащо
предприятие и използвайки счетоводната база на основата на предположението за действащо
предприятие, освен ако ръководството не възнамерява да ликвидира Групата или да преустанови
дейността ѝ, или ако ръководството на практика няма друга алтернатива, освен да постъпи по
този начин.
Надзорният съвет и Одитният комитет на „Дружеството-майка“ („Лицата, натоварени с общо
управление“), носят отговорност за осъществяването на надзор над процеса по финансово
отчитане на Групата.
Отговорности на одитора за одита на консолидирания финансов отчет
Нашите цели са да получим разумна степен на сигурност относно това дали консолидираният
финансов отчет като цяло не съдържа съществени неправилни отчитания, независимо дали
дължащи се на измама или грешка, и да издадем одиторски доклад, който да включва нашето
одиторско мнение. Разумната степен на сигурност е висока степен на сигурност, но не е
гаранция, че одит, извършен в съответствие с МОС, винаги ще разкрива съществено неправилно
отчитане, когато такова съществува. Неправилни отчитания могат да възникнат в резултат на
измама или грешка и се считат за съществени, ако би могло разумно да се очаква, че те,
самостоятелно или като съвкупност, биха могли да окажат влияние върху икономическите
решения на потребителите, вземани въз основа на този консолидиран финансов отчет.
Като част от одита в съответствие с МОС, ние използваме професионална преценка и
запазваме професионален скептицизъм по време на целия одит. Ние също така:
— идентифицираме и оценяваме рисковете от съществени неправилни отчитания в
консолидирания финансов отчет, независимо дали дължащи се на измама или грешка,
разработваме и изпълняваме одиторски процедури в отговор на тези рискове и получаваме
одиторски доказателства, които да са достатъчни и уместни, за да осигурят база за нашето
мнение. Рискът да не бъде разкрито съществено неправилно отчитане, което е резултат от
измама, е по-висок, отколкото риска от съществено неправилно отчитане, което е резултат от
грешка, тъй като измамата може да включва тайно споразумяване, фалшифициране,
преднамерени пропуски, изявления за въвеждане на одитора в заблуждение, както и
пренебрегване или заобикаляне на вътрешния контрол.
— получаваме разбиране за вътрешния контрол, имащ отношение към одита, за да разработим
одиторски процедури, които да са подходящи при конкретните обстоятелства, но не с цел
изразяване на мнение относно ефективността на вътрешния контрол на Групата.
— оценяваме уместността на използваните счетоводни политики и разумността на счетоводните
приблизителни оценки и свързаните с тях оповестявания, направени от ръководството.
7
— достигаме до заключение относно уместността на използване от страна на ръководството на
счетоводната база на основата на предположението за действащо предприятие и, на базата на
получените одиторски доказателства, относно това дали е налице съществена несигурност,
отнасяща се до събития или условия, които биха могли да породят значителни съмнения
относно способността на Групата да продължи да функционира като действащо предприятие.
Ако ние достигнем до заключение, че е налице съществена несигурност, от нас се изисква да
привлечем внимание в одиторския си доклад към свързаните с тази несигурност
оповестявания в консолидирания финансов отчет или в случай че тези оповестявания са
неадекватни, да модифицираме мнението си. Нашите заключения се основават на
одиторските доказателства, получени до датата на одиторския ни доклад. Бъдещи събития
или условия обаче могат да станат причина Групата да преустанови функционирането си
като действащо предприятие.
— оценяваме цялостното представяне, структура и съдържание на консолидирания финансов
отчет, включително оповестяванията, и дали финансовият отчет представя основополагащите
за него сделки и събития по начин, който постига достоверно представяне.
— получаваме достатъчни и уместни одиторски доказателства относно финансовата
информация на предприятията или стопанските дейности в рамките на Групата, за да изразим
мнение относно консолидирания финансов отчет. Ние носим отговорност за
инструктирането, надзора и изпълнението на одита на Групата. Ние носим изключителната
отговорност за нашето одиторско мнение.
Ние комуникираме с лицата, натоварени с общо управление, наред с останалите въпроси,
планирания обхват и време на изпълнение на одита и съществените констатации от одита,
включително съществени недостатъци във вътрешния контрол, които идентифицираме по време
на извършвания от нас одит.
Ние предоставяме също така на лицата, натоварени с общо управление, изявление, че сме
изпълнили приложимите етични изисквания във връзка с независимостта, и че ще комуникираме
с тях всички взаимоотношения и други въпроси, които биха могли разумно да бъдат разглеждани
като имащи отношение към независимостта ни, а когато е приложимо, и свързаните с това
предпазни мерки.
Сред въпросите, комуникирани с лицата, натоварени с общо управление, ние определяме
тези въпроси, които са били с най-голяма значимост при одита на консолидирания финансов
отчет за текущия период и които следователно са ключови одиторски въпроси. Ние описваме
тези въпроси в нашия одиторски доклад, освен в случаите, в които закон или нормативна уредба
възпрепятства публичното оповестяване на информация за този въпрос или когато, в
изключително редки случаи, ние решим, че даден въпрос не следва да бъде комуникиран в
нашия доклад, тъй като би могло разумно да се очаква, че неблагоприятните последствия от това
действие биха надвишили ползите от гледна точка на обществения интерес от тази комуникация.
8
Доклад във връзка с други законови и регулаторни изисквания
Допълнителни въпроси, които поставят за докладване Законът за счетоводството и
Законът за публичното предлагане на ценни книжа
В допълнение на нашите отговорности и докладване съгласно МОС, описани по-горе в
раздела „Друга информация, различна от консолидирания финансов отчет и одиторския доклад
върху него“ по отношение на доклада за дейността, декларацията за корпоративно управление и
нефинансовата декларация, ние изпълнихме и процедурите, добавени към изискваните по МОС,
съгласно „Указания относно нови и разширени одиторски доклади и комуникация от страна на
одитора" на професионалната организация на регистрираните одитори в България, Институт на
дипломираните експерт-счетоводители (ИДЕС). Тези процедури касаят проверки за наличието,
както и проверки на формата и съдържанието на тази друга информация с цел да ни подпомогнат
във формиране на становище относно това дали другата информация включва оповестяванията и
докладванията, предвидени в Глава седма от Закона за счетоводството и в Закона за публичното
предлагане на ценни книжа, (чл. 100н, ал. 10 от ЗППЦК във връзка с чл. 100н, ал. 8, т. 3 и 4 от
ЗППЦК), приложими в България.
Становище във връзка с чл. 37, ал. 6 от Закона за счетоводството
На базата на извършените процедури, нашето становище е, че:
а) Информацията, включена в консолидирания доклад за дейността за финансовата година, за
която е изготвен консолидираният финансов отчет, съответства на консолидирания финансов
отчет, върху който сме изразили квалифицирано мнение в „Доклад относно одита на
консолидирания финансов отчет“ по-горе.
б) Консолидираният доклад за дейността е изготвен в съответствие с изискванията на Глава
седма от Закона за счетоводството и на чл. 100(н), ал. 7 от Закона за публичното предлагане
на ценни книжа.
в) В декларацията за корпоративно управление на Групата за финансовата година, за която е
изготвен консолидираният финансов отчет, е представена изискваната съгласно Глава седма
от Закона за счетоводството и чл. 100 (н), ал. 8 от Закона за публичното предлагане на ценни
книжа информация.
г) Консолидираната нефинансовата декларация за финансовата година, за която е изготвен
консолидираният финансов отчет, е предоставена и изготвена в съответствие с изискванията
на Глава седма от Закона за счетоводството.
Становище във връзка с чл. 100(н), ал. 10 във връзка с чл. 100 н, ал. 8, т. 3 и 4 от Закона за
публичното предлагане на ценни книжа
На база на извършените процедури и на придобитото познаване и разбиране на дейността на
Групата и средата, в която тя работи, по наше мнение, описанието на основните характеристики
на системите за вътрешен контрол и управление на риска на Групата във връзка с процеса на
финансово отчитане, което е част от консолидирания доклад за дейността (като елемент от
съдържанието на декларацията за корпоративно управление) и информацията по чл. 10, параграф
1, букви "в", "г", "е", "з" и "и" от Директива 2004/25/ЕО на Европейския парламент и на Съвета
9
от 21 април 2004 година относно предложенията за поглъщане, не съдържат случаи на
съществено неправилно докладване.
Докладване за съответствие на електронния формат на консолидирания финансов
отчет, включен в годишния консолидиран финансов отчет за дейността по чл. 100н,
ал.5 от ЗППЦК с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ
Ние извършихме ангажимент за изразяване на разумна степен на сигурност по отношение на
съответствието на електронния формат на консолидирания финансов отчет на „Индустриален
Холдинг България АД“ за годината, завършваща на 31 декември 2021 година, приложен в
електронния файл „549300FB8MDVUGQ9UO94-20211231-BG-CON.zip“, с изискванията на
Делегиран Регламент (ЕС) 2019/815 на Комисията от 17 декември 2018 г. за допълнение на
Директива 2004/109/ЕО на Европейския парламент и на Съвета чрез регулаторни технически
стандарти за определянето на единния електронен формат за отчитане („Регламент за ЕЕЕФ“).
Нашето становище е само по отношение на електронния формат на консолидирания финансов
отчет и не обхваща другата информация, включена в годишния консолидиран финансов отчет за
дейността по чл. 100н, ал. 5 от ЗППЦК.
Описание на предмета и приложимите критерии
Ръководството е изготвило електронен формат на консолидирания финансов отчет на
Групата за годината, завършваща на 31 декември 2021 година по реда на Регламента за ЕЕЕФ с
цел спазване на изискванията на ЗППЦК. Правилата за изготвяне на консолидирани финансови
отчети в този електронен формат са посочени в Регламентa за ЕЕЕФ и те по наше мнение
притежават характеристиките на подходящи критерии за формиране на становище за разумна
степен на сигурност.
Отговорности на ръководството и лицата, натоварени с общо управление
Ръководството на Групата е отговорно за прилагането на изискванията на Регламента за
ЕЕЕФ при изготвяне на електронния формат на консолидирания финансов отчет в XHTML. Тези
отговорности включват избора и прилагането на подходящи iXBRL маркировки, използвайки
таксономията на Регламента за ЕЕЕФ, както и въвеждането и прилагането на такава система за
вътрешен контрол, каквато ръководството счита за необходима за изготвянето на електронния
формат на годишния консолидирания финансов отчет на Групата, който да не съдържа
съществени несъответствия с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ.
Лицата, натоварени с общо управление, носят отговорност за осъществяването на надзор над
процеса по изготвянето на годишния консолидиран финансов отчет на Групата, включително
прилагането на Регламента за ЕЕЕФ.
10
Отговорности на одитора
Нашата отговорност се състои в изразяване на становище за разумна степен на сигурност
относно това дали електронният формат на консолидирания финансов отчет е в съответствие с
изискванията на Регламента за ЕЕЕФ. За тази цел ние изпълнихме „Указания относно изразяване
на одиторско мнение във връзка с прилагането на единния европейски електронен формат
(ЕЕЕФ) за финансовите отчети на дружества, чиито ценни книжа са допуснати за търгуване на
регулиран пазар в Европейския съюз (ЕС)" на професионалната организация на регистрираните
одитори в България, Института на дипломираните експерт-счетоводители (ИДЕС)“ и
извършихме ангажимент за изразяване на разумна степен на сигурност съгласно МСАИС 3000
(преработен) „Ангажименти за изразяване на сигурност, различни от одити и прегледи на
историческа финансова информация“ (МСАИС 3000 (преработен)). Този стандарт изисква от нас
да спазваме етичните изисквания, да планираме и изпълним подходящи процедури, за да
получим разумна степен на сигурност дали електронният формат на консолидирания финансов
отчет на Групата е изготвен във всички съществени аспекти в съответствие с приложимите
критерии, посочени по-горе. Характерът, времето и обхвата на избраните процедури зависят от
нашата професионална преценка, включително оценката на риска от съществени несъответствия
с изискванията на Регламента за ЕЕЕФ, независимо дали дължащи се на измама или грешка.
Разумната степен на сигурност е висока степен на сигурност, но не е гаранция, че
ангажимент, извършен в съответствие с МСАИС 3000 (преработен), винаги ще разкрива
съществено несъответствие с изискванията, когато такова съществува.
Изисквания за контрол върху качеството
Ние прилагаме изискванията на Международен стандарт за контрол върху качеството
(МСКК) 1 и съответно, поддържаме всеобхватна система за контрол върху качеството,
включително документирани политики и процедури относно спазването на етичните изисквания,
професионалните стандарти и приложимите законови и регулаторни изисквания към
регистрираните одитори в България.
Ние отговаряме на етичните и изискванията за независимост на Международния етичен
кодекс на професионалните счетоводители (включително Международни стандарти за
независимост) на Съвета за международни стандарти по етика за счетоводители (Кодекса на
СМСЕС), приет от ИДЕС чрез ЗНФО.
11
Обобщение на извършената работа
Целта на планираните и извършени от нас процедури беше получаването на разумна степен
на сигурност, че електронният формат на консолидирания финансов отчет е изготвен, във всички
съществени аспекти в съответствие с изискванията на Регламента ЕЕЕФ. Като част от оценяване
на спазването на изискванията на Регламента за ЕЕЕФ по отношение на електронния (XHTML)
формат за отчитане на консолидирания отчет на Групата, ние запазихме професионален
скептицизъм и използвахме професионална преценка. Ние също така:
— получихме разбиране за вътрешния контрол и процесите, свързани с прилагането на
Регламента за ЕЕЕФ по отношение на консолидирания финансов отчет на Групата и
включващи изготвянето на консолидирания финансов отчет на Групата в XHTML формат и
маркирането му в машинно четим език (iXBRL);
— проверихме дали приложеният XHTML формат е валиден;
— проверихме дали четимата от човек част на електронния формат на консолидирания
финансов отчет съответства на одитирания консолидиран финансов отчет;
— оценихме пълнотата на маркировките в консолидирания финансов отчет на Групата при
използването на машинно четим език (iXBRL) съобразно изискванията на Регламента за
ЕЕЕФ;
— оценихме уместността на използваните iXBRL маркировки, избрани от основната
таксономия, както и създаването на елемент от разширената таксономия в съответствие с
Регламента за ЕЕЕФ, когато липсва подходящ елемент в основната таксономия;
— оценяваме уместността на съотнасянето (фиксиране) на елементите от разширената
таксономия в съответствие с Регламента за ЕЕЕФ.
Ние считаме, че доказателствата, получени от нас, са достатъчни и уместни, за да осигурят
база за нашето становище.
Становище за съответствие на електронния формат на консолидирания финансов отчет с
изискванията на Регламента за ЕЕЕФ
По наше мнение, на база на извършените от нас процедури, електронният формат на
консолидирания финансов отчет на Групата за годината, завършваща на 31 декември 2021
година, съдържащ се в приложения електронен файл “549300FB8MDVUGQ9UO94-20211231-
BG-CON.zip”, е изготвен във всички съществени аспекти в съответствие с изискванията на
Регламента за ЕЕЕФ.
12
Докладване съгласно чл. 10 от Регламент (ЕС) № 537/2014 във връзка с изискванията на
чл. 59 от Закона за независимия финансов одит
Съгласно изискванията на Закона за независимия финансов одит във връзка с чл. 10 от
Регламент (ЕС) № 537/2014, ние докладваме допълнително и изложената по-долу информация.
— АФА ООД е назначено за задължителен одитор на консолидирания финансов отчет за
годината, завършваща на 31 декември 2021 година на Индустриален Холдинг България АД
от общото събрание на акционерите, проведено на 29 юни 2021 година, за период от една
година.
— Одитът на консолидирания финансов отчет за годината, завършваща на 31 декември 2021
година на Групата представлява трети по ред пълен непрекъснат ангажимент за
задължителен одит на това предприятие, извършен от нас.
— Потвърждаваме, че изразеното от нас одиторско мнение е в съответствие с допълнителния
доклад, представен на одитния комитет на Индустриален Холдинг България АД, съгласно
изискванията на чл. 60 от Закона за независимия финансов одит.
— Потвърждаваме, че не сме предоставяли посочените в чл. 64 от Закона за независимия
финансов одит забранени услуги извън одита.
— Потвърждаваме, че при извършването на одита сме запазили своята независимост спрямо
Групата.
AФА ООД
Одиторско дружество, рег. № 015
Рени Георгиева Йорданова
Управител и
Регистриран одитор, отговорен за одита
29 април 2022 година
ул. “Оборище” 38
гр. София 1504, България
Renny
Georgieva
Iordanova
Digitally signed by
Renny Georgieva
Iordanova
Date: 2022.04.29
13:00:32 +03'00'
RENNY
GEORGIEVA
IORDANOVA
Digitally signed by
RENNY GEORGIEVA
IORDANOVA
Date: 2022.04.29
13:01:22 +03'00'