Цената от промяната в състава на SOFIX за Expat SOFIX ETF е около 2% от активите

Борсово търгуваният фонд Expat SOFIX ETF вече плаща известна цена за ребалансирането на основния индекс на БФБ SOFIX, откъдето излизат Алкомет, Индустриален капитал холдинг и Холдинг Варна, а влизат Сирма груп холдинг, Доверие обединен холдинг и Индустриален холдинг България.

Тежка цена номер 1

Фондът ще трябва да продаде акциите си в Алкомет АД на много по-ниска цена от тази, на която ги купи преди само 6 месеца. Преди дни имаше сделки с акции на Алкомет АД за 585 хил. лв., като големите сделки са за 38 463 акции при цена от 14 лв./бр.

Общо Expat SOFIX ETF имаше 44 691 акции в Алкомет. Те бяха придобити на 16 март, като цената тогава беше 20,5 лв. за ценна книга. Иначе казано - ще станем свидетели на бърза загуба за вложителите във фонда с 31,7% за 6 месеца. Това са грубо 240 хил. лв., или около 0,66% от активите на Expat SOFIX ETF.

Тежка загуба номер 2

През март Expat SOFIX ETF продаде акциите си в Индустриален холдинг България АД при цена от 0,8 лв. за брой, а сега цената е 1,1 лв. на акция. Така фондът ще трябва да купува на с 30 ст. по-висока цена - ръст на цената от 37,5%.

Expat SOFIX ETF притежаваше 1,26 млн. акции и ако сега си ги купи, това ще му струва с по 30 ст. по-скъпо на акция. Това прави 378 хил. лв. повече, или около 1,2% от активите на фонда.

Тежка загуба номер 3

От SOFIX излиза и Индустриален капитал холдинг АД, чиито акции от ноември 2016 г. до май 2017 г. се търгуваха за около 4,5 лв. за брой. В този период фондът е увеличил притежаваните акции в дружеството. Последните сделки с тези акции са при цена от около 3,6 лв., или загуба от 0,9 лв. на акция при последно притежавани 57 417 акции, или около 50 хил. лв.

Тежка загуба номер 4

Цената на акциите на Доверие обединен холдинг АД се повиши с 292% в последните 12 месеца до 2,535 лв. за акция. Повишението за последните 3 месеца е с 46%, след като спекулантите предположиха, че ДОХ АД ще влезе в SOFIX и Expat SOFIX ETF ще трябва да купува, като те го изпревариха и купувайки първи, повишиха цените.

Сега Expat SOFIX ETF ще трябва да купи ДОХ АД на най-високите цени от 2012 г. насам. Също така ще трябва да придобие акции от Сирма груп холдинг АД на цени от около 1,15 лв. за акция, което е близо до максималните цени от излизането на това дружество на БФБ-София през 2015 г. при емисионна цена от 1,2 лв.

Сумарната загуба от промяната в състава на SOFIX е около 2% от активите на фонда, и то само за 6 месеца.

Надеждата

Надеждата на Expat SOFIX ETF е след 6 месеца да няма големи промени в базата на SOFIX, особено да не се случи поредната замяна, като Индустриален холдинг България излезе, а на негово място влезе отново Алкомет например.

Все пак всичките тези силни движения от 30% за повече за 6 месеца са благоприятни за някои спекуланти, успешно прогнозирали бъдещите промени в SOFIX.

Материалът е с аналитичен характер и не е препоръка за покупко-продажба на ценни книжа.