Спадът при акциите и долара доведе до стабилност в цените на златото

ФУНДАМЕНТАЛЕН КОМЕНТАР – Петър Лавов

Американските акции затвориха със спадове в петък, след като стана ясно, че генерал-лейтенантът и бивш съветник на президента Доналд Тръмп по националната сигурност Майкъл Флин се призна за виновен, че е лъгал в аферата за руска намеса в американските президентски избори през 2016 г. Новината е на път да се превърне в скандал, ако се докаже, че Тръмп е потърсил помощ за спечелването на изборите от Русия чрез Майкъл Флин. Пазарът се раздвижи след новината, като бяхме свидетели на висока пазарна активност, която е нетипична за петъчната сесия.

Индустриалният Dow Jones изгуби цели 350.45 пункта в разгара на сесията, но затвори с едва 40.76 пункта по-ниско от предишната сесия на ниво от 24 231.59 пункта. Широкият S&P 500 се понижи с 1.4% по-рано в сесията, преди да затвори с 0.2% надолу на ниво от 2 642.22 пункта в "най-лудия" ден за търговията след президентските избори през 2016 г. Последният подобен дневен рейндж е от 9 ноември 2016 година, когато пазарите се раздвижиха с 1.71%. Технологичният NASDAQ Composite затвори на 6 847.59 пункта, а по време на сесията индексът беше с почти 2% по-ниско.

Акциите на компанията Mylan се изстреляха с 4.4%, след като CNBC съобщи, че от Amazon провеждат предварителни разговори с фармацевтичната компания за навлизането фармацевтични продукти на онлайн пазара на Amazon. Козметичната компания Ultra Beauty публикува по-лоши от очакваното резултати за тримесечието и акциите ѝ претърпяха спад от 4.1%. Това беше най-лошо представилият се компонент в S&P 500.

Скандалът около Майкъл Флин и администрацията на Тръмп повлия и на валутния пазар. Доларовият индекс спадна рязко в петък, установявайки се на ниски нива за сесията. Измерителят на зелените пари спрямо кошницата от шестте основни валути спадна с 0.18% до 92.88 пункта. Еврото се изкачи до 1.1940 долара, но впоследствие изгуби голяма част от печалбите си, за да затвори на 1.1893. Доверието на инвеститорите в единната валута се засилва в последните няколко седмици на годината. Перспективите за стабилност в европейската икономика създава сигурност в инвестициите. Зелените пари поевтиняха срещу японската йена с 0.42% достигайки до ниво 112.05. Британският паунд отстъпи от голяма част от печелившите си позиции в петък, но получи тласък след публикуването на по-добрите данни за производството в Обединеното кралство.

В петък цените на петрола се покачиха до най-високи нива от лятото на 2015 г., ден след като ОПЕК и други големи производители заявиха готовността си за обуздаване на глобалното производство и очакват повишение на цените до края на 2018 година. Лекият суров американски петрол, покачи стойността си с 96 цента до 58.36 долара за барел, но завърши на седмична база с 1% надолу. Сортът Брент затвори с 1.04 долара по-високо при 63.67 долара за барел. На седмична база цената се понижи с 0.5%.

Спадът на акциите и долара доведе до стабилност в цените на златото, но все пак благородният метал затвори седмицата със спад. Спот цената на златото отчете незначителен ръст до 1 274.86, докато фючърсите върху злато с доставка през декември са нараснали с 0.2% до 1 279.10 долара за тройунция. На седмична база златото направи корекция от 1%. Инвеститорите се влияят от събитията около данъчната реформа на републиканците в САЩ. Според специалисти тя ще окаже негативно влияние върху цената на ценните кюлчета. Сред другите благородни метали среброто достигна до най-ниската си стойност от 6 октомври, след като затвори с 0.9% понижение до 16.30 долара за тройунция. Корекцията на седмична база е над 3%. Паладият нарасна с 2% за седмицата след дневен ръст от 1% до 1010.20 долара за тройунция. Платината отчете седмичен спад от 0.8%, а за сесията коригира с 0.9% до 932.50 долара за тройунция.

ТЕХНИЧЕСКИ КОМЕНТАР – Здравко Пиринлиев

USD/JPY

На 8 ноември коментирахме: “Около манията по вдигането на лихвите за трети път тази година, доларът регистрира добре структурирано възходящо движение. Изглежда обаче това действие на Фед вече в по-голямата си част е изконсумирано от ценовото движение. При пробив на вертикалната трендлиния може да видим низходящо движение до нивото на 113.00, а при пробив на подкрепата там, ценовото движение ще има потенциала да стигне до подкрепата от 111.70.“

Цената реализира корективното си движение, както прогнозирахме, и удари таргетът ни. Зелените пари в момента се намират във фаза на поскъпване. Днес ще бъде публикуван производственият индекс. При по-високи стойности ще купуваме двойката. Другата седмица членове на ФЕД ще внесат по-голяма яснота около монетарната политика. Очакваме волатилност около долара.

CAD/JPY

Канадската валута регистрира силен възходящ импулс по време на петъчната сесия след публикуването на серия от положителни данни за икономиката. Чисто технически, цената ни дава добра възможност за покупки след реализиран пробив на вертикалната съпротива. Ценовото движение има потенциала да достигне до зоната от 91.13, преодолявайки междинните нива на съпротива.

EUR/JPY

Двойката се намира към върховете на консолидационна фаза. Чисто фундаментално, не се очакват данни, които да пробият съпротивата от 134.30. Възможно е да видим поевтиняване до нивото от 131.83.